Carter-Usry: Cost Accounting 13

th
ed. Ch. 8 Costing By-Products and Joint Product Hal. 8-1

Supported by Nugraha Corporation

Supported by Nugraha Corporation

CHAPTER 8
COSTING BY-PRODUCTS AND JOINT PRODUCTS

By-product (produk sampingan) adalah produk yang nilainya kecil dibandingkan dengan main
product (produk utama).
Joint products adalah produk-produk yang dihasilkan dari satu proses.
Split-off point adalah titik pemisahan joint-produk.

Methods of Costing By-Products
A. By-product tidak mendapat alokasi joint cost
1. Nilai by-product sebesar gross revenue, disajikan sebagai berikut:
a. Other income
b. Menambah sales revenue
c. Mengurangi COGS main product
d. Mengurangi total production cost main product
2. Nilai by-product sebesar net revenue (gross revenue cost after split-off),
disajikan idem 1.
B. By-product mendapat alokasi joint cost
1. Replacement cost method; by-product mendapat alokasi joint cost sebesar harga
beli-nya.
2. Market value (reversal method); disajikan idem 1.
Estimasi nilai by-product pada titik split-off =
Harga jual (operating profit + marketing dan administrative Expenses +
estimasi production cost after split-off)
Nilai by-product = estimasi pada titik split-off + actual production cost after split-
off

Methods of Allocating Joint Production Cost to Joint Products

1. Market value method
Joint Product Salable at Split-Off

Produk
Unit
diproduksi
Market value per
unit at split-off
Total Market
Value
Alokasi
Joint Cost
A 20.000 0,25 5.000 *3.750
B 15.000 3,00 45.000 33.750
C 10.000 3,50 35.000 26.250
D 15.000 5,00 75.000 56.250
Total 160.000 120.000

(5.000 / 160.000)x $120.000 (joint cost)




Carter-Usry: Cost Accounting 13
th
ed. Ch. 8 Costing By-Products and Joint Product Hal. 8-2

Supported by Nugraha Corporation



Joint Product Not Salable at Split-Off



Produk
Ultimate
Market
Value per
unit

Units
diproduksi

Ultimate
Market
Value

Processing
Cost after
Split-Off

Hypothetical
Market
Value

Alokasi
Joint Cost
A 0,50 20.000 10.000 2.000 8.000 *4.800
B 5,00 15.000 75.000 10.000 65.000 39.000
C 4,50 10.000 45.000 10.000 35.000 21.000
D 8,00 15.000 120.000 28.000 92.000 55.200
Total 250.000 50.000 200.000 120.000

* (8.000 / 200.000) x $120.000 (joint cost)

2. Average unit cost method

Produk Unit diproduksi Alokasi Joint Cost
A 20.000 *40.000
B 15.000 30.000
C 10.000 20.000
D 15.000 30.000
Total 60.000 120.000

* (20.000 / 60.000) x $120.000 (joint cost)

3. Weighted average method

Produk Unit diproduksi Point Weighted units Alokasi
A 20.000 3 60.000 *12.000
B 15.000 12 180.000 36.000
C 10.000 13,5 135.000 27.000
D 15.000 15 225.000 45.000
Total 600.000 120.000

* (60.000 / 600.000) x $120.000 (joint cost)
Poin bisa berdasarkan ukuran, waktu produksi, banyaknya material, dll.








Carter-Usry: Cost Accounting 13
th
ed. Ch. 8 Costing By-Products and Joint Product Hal. 8-3

Supported by Nugraha Corporation



4. Quantitative unit method
Alokasi joint cost berdasarkan unit pengukuran (gallon, kg, liter, dll)


Produk

Berat (lbs)

Alokasi air

Revisi Berat
Alokasi Joint
Cost
Coke 1.320,0 *69,5 1.389,5 **27,8
Coal tar 120,0 6,3 126,3 2,5
Benzol 21,9 1,1 23,0 0,5
Sulfate 26,0 1,4 27,4 0,5
Gas 412,1 21,7 433,8 8,7
Waste (air) 100,0
Total 2.000,0 100,0 20.000,0 40,0

* [ 1.320 / (2.000-100) ] x 100
** (1.389,5 / 2.000) x $40 (joint cost)

LATIHAN

S 8-2
Alexander Company memproduksi tiga produk bersamaan (joint product). Joint cost bulan mei
$200.000 dengan keterangan sbb:

Produk C Produk L Produk T
Diproduksi 15.000 10.000 20.000
Terjual 13.000 9.000 16.000
Harga jual $20,00 $15,00 $9,50
Separable processing cost $75.000 $25.000 $40.000

Diminta:
(1) Hitung gross profit untuk tiap produk dan total, menggunakan metode market value.
(2) Seorang pembeli ingin membeli produk T pada split-off dengan harga $7 per unit. Beri
pendapat pada manajemen Alexander Company.












Carter-Usry: Cost Accounting 13
th
ed. Ch. 8 Costing By-Products and Joint Product Hal. 8-4

Supported by Nugraha Corporation

S 8-3
Brooks Corporation memproduksi tiga produk yaitu: Alpha, Beta dan Gamma. Alpha dan
Gamma adalah joint product, Beta adalah by-product dari Alpha. Tidak ada joint cost yang
dialokasikan ke by-product. Proses produksi adalah sbb:
(a) Di departemen 1, 110.000 pounds material Rho diproses dengan total cost $120.000.
Setelah diproses, 60% unit ditransfer ke Departemen 2, dan 40% unit (sekarang menjadi
Gamma) ditransfer ke Departemen 3.
(b) Di departemen 2, material diproses dengan total cost $38.000. Tujuh puluh % unit
(sekarang menjadi Alpha) ditransfer ke departemen 4 dan 30% menjadi Beta yang dijual
$1,20 per pound. Marketing expense Beta $8.100.
(c) Di departemen 4, Alpha diproses dengan total cost $23.660. Setelah selesai diproses
Alpha siap dijual dengan harga $5 per pound.
(d) Di departemen 3, Gamma diproses dengan cost $165.000. Terdapat normal loss 10% dari
output yang baik. Gamma dijual dengan harga $12 per pound.

Diminta:
Buat alokasi $120.000 joint cost untuk Alpha dan Gamma, menggunakan market
value pada split off dan perlakukan net realizable value Beta sebagai penambah
penjualan Alpha.



Bagan Proses produksi Brooks Corporation

Departemen 1 Departemen 2 Departemen 4


material 60% = 66,000

Alpha 70% = 46,200
pounds pounds
cost: $ 38,000 cost: $ 23,660

Beta 30% = 19,800
M: Rho
110,000
pounds
pounds harga per
Cost $ 120,000 unit 1.20
marketing
expense 8,100
Departemen 3
Gamma: 40% = 44,000
pounds
cost: $ 165,000

Loss 10/110 x 44.000 = 4,000
Baik 100/110 x 44.000 = 40,000