FACTORES CONSIDERADOS POR LAS ENTIDADES FINANCIERAS PARA EVALUAR UNA SOLICITUD DE CREDITO LOS INTERMEDIARIOS FINANCIEROS QUIEREN SABER Cul es tu actividad o negocio. Cul es tu conocimiento y experiencia en esa actividad o negocio. Cmo ha sido tu comportamiento de pago, tu historia crediticia, moralidad comercial, capacidad de pago actual. Cmo est tu nivel de endeudamiento y si tienen capacidad para tomar un mayor endeudamiento. FACTORES CONSIDERADOS POR LAS ENTIDADES FINANCIERAS PARA EVALUAR UNA SOLICITUD DE CREDITO
LOS INTERMEDIARIOS FINANCIEROS QUIEREN SABER Donde estas ubicado Cmo es tu infraestructura (Instalaciones, Tecnologa, Procesos) Quienes son tus Clientes y Proveedores Cmo es tu personalidad , tica, honestidad, carcter Qu GARANTIAS puedes ofrecer. QUE EVALUAN LOS INTERMEDIARIOS FINANCIEROS Anlisis Financiero (Recopila, Interpreta y Compara). Entorno Econmico y Social (General y Particular). Actividad Econmica desarrollada (Especialidad). Situacin del Sector y tradicin del negocio. Flexibilidad ante situaciones externas. Aspectos Operacionales y Financieros. Como Funciona El Destino y aplicacin de los recursos. Relacin con los Acreedores ( Cupos, Lneas y Tasas) EMPRESARIO S. FINANCIERO Resultado se basa en la CONFIANZA; en la fe hacia quien demanda Crdito CONFIANZA Y RIESGO: Porque en esencia: El acceso al crdito en el sistema financiero depende de la percepcin de riesgo respecto de la operacin evaluada Conocimiento Mutuo El acceso al crdito depende de la percepcin de riesgo de la operacin evaluada El CRDITO es sinnimo de CONFIANZA La CONFIANZA es el elemento ms IMPORTANTE que se debe trasmitir a quienes se les solicitan recursos financieros
Para Generar Confianza se debe: Entregar informacin veraz, clara, detallada y oportuna Nadie le presta a una empresa inviable Ser transparente, mostrar la empresa como es. La verdad es el soporte de la confianza Fortalecimiento patrimonial Evitar realizar Negocios sin respaldo Aumentar inversiones en I & D Crecer el valor agregado Desarrollar vocacin exportadora permanente El mercado externo posibilita el crecimiento en ventas Reconversin industrial, de procesos, innovacin, creatividad. Obsesin por la produccin y por la venta Retos Para Generar Confianza: Bancos Visin como socios del empresario (acompaamiento y asesora) Conocer el negocio ms all de los estados financieros Concentrar el anlisis de crdito en la fuente de pago (flujo de caja) y no en la garanta Evaluacin de proyectos El peor negocio del banquero es que se quiebre su cliente
Una tasa excesiva y una amortizacin inadecuada disparan el riesgo de crdito. Mejorar eficiencia reduccin de mrgenes Retos Para Generar Confianza: Bancoldex Garantizar disponibilidad de recursos El recurso ms costoso es el que no se tiene Ofrecer condiciones financieras competitivas Costo, plazo, amortizacin, oportunidad, flexibilidad, Mayor asuncin de riesgo y nuevos esquemas de financiacin Esquemas de riesgo compartido (garantas FNG, seguro de crdito, pliza de cumplimiento) Incentivar el crdito a mediano y largo plazo Nicho natural del redescuento Asesorar la estructuracin de proyectos y solicitudes Una mala estructuracin puede quemar un buen proyecto EL SISTEMA FINANCIERO Al momento de tomar decisiones de inversin o financiacin el agente econmico tiene que tener un claro conocimiento de las condiciones econmicas del entorno ya que esto afectar sus resultados. El estar informado de la estructura del sistema financiero, la legislacin financiera, el tipo de activos a transar, el riesgo al que podr estar expuesto, la legislacin tributaria, los intermediarios financieros, etc.
ESTRUCTURA DEL SISTEMA FINANCIERO COLOMBIANO El sistema financiero Colombiano est integrado por una gran diversidad de intermediarios financieros del sector pblico, privado y cooperativo que captan recursos de los ahorradores y los colocan o prestan a las familias, empresas y el mismo estado. Tambin los conforman los mercados financieros y los instrumentos que en el se negocian. ESTRUCTURA DEL SISTEMA FINANCIERO COLOMBIANO El sistema financiero Colombiano est integrado por una gran diversidad de intermediarios financieros del sector pblico, privado y cooperativo que captan recursos de los ahorradores y los colocan o prestan a las familias, empresas y el mismo estado. Tambin los conforman los mercados financieros y los instrumentos que en el se negocian. MERCADO FINANCIERO Y SUS FUNCIONES Se denomina mercado financiero donde se intercambian activos financieros y sus funciones son:
Transferir fondos ( de quienes tienen excedentes para invertir hacia los que los necesitan para invertir).
MERCADO FINANCIERO Y SUS FUNCIONES Fijar el precio de los activos mediante encuentro de compradores y vendedores. Proporcionar liquidez para que los inversionistas vendan los activos financieros (primaria o secundaria).
Lograr ms eficiencia de los intermediarios financieros, reduciendo el costo de las transacciones, de la bsqueda de participantes y de informacin. Sistema Financiero Mercado Monetario Mercado de Capitales Mercado de Divisas Otros mercados financieros Bancario o Intermediado No Bancario o de Instrumentos Otros Intermediarios Bancos Renta Fija Acciones Derivados Otros Sistema Financiero Mercado Monetario Mercado de Capitales Mercado de Divisas Otros mercados financieros Bancario o Intermediado No Bancario o de Instrumentos Otros Intermediarios Bancos Renta Fija Acciones Derivados Otros ACTORES DEL SISTEMA FINANCIERO COLOMBIANO MATRIZ Establecimientos de crdito Compaas de Seguros
FILIALES Soc. Fiduciarias Comisionistas de Bolsa Almacenes Generales de Deposito Compaas de Financiamiento Comercial Sociedades Administradoras de Fondos de Pensiones y Cesantas OTROS Sociedades de capitalizacin Fondos mutuos de inversin Fondos de inversin de Capital Extranjero
Riesgo y liquidez BANCO EMPRESA PERSONAS Riesgo alto Liquidez baja Riesgo bajo Liquidez alta El riesgo del prstamo es asumido por el Banco o la entidad gubernamental que asegura los depsitos bancarios. CUALITATIVOS A quien le prestamos? Para que le prestamos? CUANTITATIVOS Como nos pagara? Cuanto le Prestamos? Aspectos a considerar en el anlisis de crditos ASPECTOS ANALIZADOS DEL CLIENTE DEL NEGOCIO MORALIDAD PRODUCTOS TRADICION COMERCIAL MERCADO, IMAGEN CAPACIDAD LEGAL POSICIONAMIENTO CAPACIDAD ADMINISTRATIVA PUNTOS VULNERABLES CAPACIDAD TECNICA MATERIAS PRIMAS AUTONOMIA COMPRADORES SOLVENCIA CLIMA LABORAL Anlisis Cualitativo El entorno mundial. La situacin nacional. El Sector. Historia de la Compaa. El Mercado. La Administracin Relaciones Laborales. Activos Fijos y Gravmenes. La produccin.
ANALISIS FUNDAMENTAL Al analizar las perspectivas de una empresa tiene sentido comenzar con una visin econmica amplia, examinar el estado de la economa en su conjunto e incluso de la economa internacional.
Es a partir de ah, donde hay que considerar las implicaciones del entorno externo al sector en que se mueve la empresa.
LA ECONOMA GLOBAL La economa internacional puede afectar:
Las perspectivas de exportacin de la empresa.
La competencia de los precios a la que se enfrenta por parte de los competidores extranjeros.
Los beneficios que obtiene por las inversiones en el extranjero. Dos visiones ..... una realidad Intermediarios Financieros: Empresarios: Baja demanda de crdito Dificultad de acceso Alta percepcin de riesgo Baja disponibilidad de crdito Preferencia crditos corto plazo No hay recursos de Largo plazo Recuperar rentabilidad El costo es excesivo Requisitos y control Exigente Trmites engorrosos Aspectos que Generan Incertidumbre Cambios imprevistos en la composicin accionara de la compaa y/o cambios repentinos de los principales ejecutivos. Deficiencias en la informacin contable y financiera Pasivos contratados a costos superiores a los del mercado (uso de agiotistas) Deterioro en la base patrimonial por prdidas acumuladas o reparto constante de dividendos. Diversificacin en campos no conocidos por el cliente. Aspectos que Generan Incertidumbre Disminucin o aumentos inexplicables en ventas, pasivos, utilidades, etc. Aumento en la rotacin de inventarios o cartera. Atraso en pagos a proveedores, servicios pblicos, empleados.. Sobregiros constantes o demasiado altos. Incremento o no pago de las obligaciones fiscales y para fiscales. DOCTRINAS DE CREDITO La actividad de prestar implica riesgos, pero el riesgo debe ser razonable.
La calidad del crdito debe prevalecer sobre la Rentabilidad, las Reciprocidades, Las Garantas y las Metas.
No se debe realizar una solicitud mientras existan dudas sobre la idoneidad del cliente.
El Gerente debe escuchar y preguntar, sin llegar a un compromiso que no haya sido debidamente calculado. DOCTRINAS DE CREDITO Ningn banquero debe estar dispuesto a arriesgar con una empresa mas de lo que arriesgan sus dueos.
Se debe desconfiar del cliente renuente a suministrar toda la informacin y de aquel que la presente toda sin habrsela solicitada.
El conocimiento del cliente, la visita personal y el anlisis financiero son elementos bsicos para la toma de una decisin de crdito.
DOCTRINAS DE CREDITO Se debe asegurar que el solicitante tiene acceso a recursos adicionales en caso de requerirlos.
El funcionario del Banco no se debe dejar intimidar ni comprometer por el cliente y, en ningn caso, ceder a presiones de tiempo.
En todo crdito, la entidad debe contar siempre con un titulo que preste merito ejecutivo y le permita cobrar. DOCTRINAS DE CREDITO El anlisis financiero, el conocimiento del cliente y la visita personal son elementos bsicos para la toma de decisin crediticia.
El plazo de las operaciones crediticias deben estar acorde con la liquidez del cliente y la cobertura del servicio de la deuda sealada en el flujo de caja. No se deben tomar garantas como sustituto de la fuente de pago
1. Solicitud de crdito diligenciada por el solicitante 2, Balance general y Estado de resultados de los dos ltimos aos, y de corte reciente para solicitudes presentadas en el segundo semestre, con sus notas respectivas, firmado por Contador Pblico Titulado, cuando se est obligado a llevar registros contables, quien deber anexar fotocopia de la tarjeta profesional. 3. Declaracin de renta de los dos ltimos aos 4. Declaraciones de IVA de los ltimos tres bimestres 5. Certificado de existencia y representacin Legal Original con expedicin no mayor a 30 das 6. Si es sociedad annima, composicin accionaria, relacionando nombre, identificacin y porcentaje de participacin mayor al 5% 7. Lista de los principales clientes y principales proveedores indicando el telfono fijo.
Documentos Requeridos para solicitar un crdito: 8. Fotocopia del certificado de tradicin y libertad, y de la tarjeta de propiedad, de los bienes relacionados en el ltimo Balance. 9. Estudio de ttulos cuando se ofrece un bien como garanta, con fecha de elaboracin no mayor a 60 das. 10. Certificado de tradicin y libertad del bien ofrecido en garanta, con fecha de expedicin no mayor a 30 das. 11. Avalo del bien ofrecido en garanta, con fecha de elaboracin no mayor a un ao 9. Flujo de caja de la sociedad proyectado por el plazo del crdito, indicando bases de proyeccin. 10. Descripcin cualitativa de la sociedad. Documentos Requeridos para solicitar un crdito: SUJETO DE CREDITO Quien es el solicitante. Cliente antiguo o nuevo. Cual es su negocio. Si se trata de una empresa, quienes son sus socios. Representante legal. Composicin de la Junta Directiva. Reciprocidades que ofrece. SUJETO DE CREDITO Referencias bancarias Referencias de sus proveedores y sus clientes. Endeudamiento con el sistema. Reporte de la CIFIN. Modalidades de crdito que utiliza (Lp. Cp.). Codeudores Garantas Relacin con filiales Concepto del gerente que maneja el cliente.
Para que necesita recursos una empresa
Capital de trabajo Consolidacin o reestructuracin de pasivos Inversin en activos fijos (Compra de maquinaria, equipos, bodegas, locales, etc.) Inicio de una nueva lnea de negocio o apertura de nuevos mercados Certificaciones de calidad, ambientales, etc. Fortalecimiento patrimonial Innovacin y desarrollo tecnolgico
Recursos para financiar la empresa Proveedores Recursos de los socios Crdito a corto plazo (Sobregiro, tesorera, cupo de crdito preaprobado, tarjetas de crdito) Crdito a mediano y largo plazo Leasing (operativo, financiero, leaseback) Factoring Recursos de redescuento Inversionistas Fondos de capital de riesgo Capital privado Otros (prestamos de amigos y familiares)
GARANTIAS Y FUENTES DE PAGO
GARANTIAS ADMISIBLES Hipotecas Prendas Depsitos de dinero Pignoracin de Rentas Bonos de Prenda Contratos irrevocables de Fiducia Aportes a cooperativas Firmas de sociedades annimas Garantas de entidades financieras del exterior
GARANTIAS Y FUENTES DE PAGO
FUENTES DE PAGO C.D.T.s Facturas Retencin de Mercancas y liberacin contra pago
Actividad productiva clara: confecciones, alimentos, comercio al por mayor o al detal, caf Internet, etc. Tiempo de experiencia en la actividad.
Ingresos mensuales: son las ventas netas mensuales totales del negocio.
Egresos mensuales: son los costos y gastos mensuales en que incurre el cliente por desarrollar su actividad. Costos y gastos asociados a su negocio. Deben ser coherentes y guardar relacin de causalidad con el negocio.
JUSTIFICACION DEL CREDITO
Activos del negocio: en que estn representados. Maquinas, Inventario, Vehculos, bienes inmuebles, etc.
Experiencia financiera: Con que entidad, fecha y monto.
Guardar proporcin entre el monto solicitado y la realidad del negocio. Si un negocio tiene ventas mensuales por $2.000.000, no es lgico pedir un prstamo por $4.000.000 para capital de trabajo.
Proporcin entre el monto solicitado, los activos y patrimonio del cliente.
Ubicacin del negocio: especificar si esta ubicado en sector comercial, residencial o rural.
JUSTIFICACION DEL CREDITO
SEALES DE ALERTA ASPECTOS INTERNOS Ventas parciales de activos Uso dado a los recursos Cumplimiento de los contratos de futuros Desatencin para suministrar informacin financiera. Endeudamiento con sobrecostos de financiamiento con sector extrabancario o con proveedores.
SEALES DE ALERTA ASPECTOS INTERNOS Cambio de Socios o propietarios Infraestructura humana, fsica, tcnica logstica y de sistemas de informacin deficientes para el manejo de sus proyectos. Problemas entre socios. Retiro de alguno de los garantes. Continua Rotacin de Personal.
SEALES DE ALERTA ASPECTOS INTERNOS Cambios en los directivos de la empresa. Existencia de problemas laborales. Desorden Administrativo. Renuncias colectivas de los administradores.
SEALES DE ALERTA ASPECTOS EXTERNOS
Alteraciones graves de orden pblico. Se conocen noticias o referencias desfavorables. Bajan los precios de venta de los productos. Disminucin de ventas de la empresa. SEALES DE ALERTA ASPECTOS EXTERNOS Alto volumen de devoluciones. Amenazas climatologicas o fitosanitarias que afectan la productividad. Amenazas de mercado. Ha tenido o tiene demandas judiciales. SEALES DE ALERTA ASPECTOS DE PAGO Nivel de endeudamiento con proveedores. Deficiente atencin al servicio de la deuda. Muestra embargos en sus clientes. Incumplimiento de los contratos fiduciarios. Retrazos en pagos de nomina. SEALES DE ALERTA ASPECTOS DE PAGO Incumplimiento a proveedores. Solicitudes continuas de prorrogas. Retraso en el pago de impuestos y parafiscales. Disminucin de utilidades. Calificaciones adversas en centrales de riesgo. SEALES DE ALERTA ASPECTOS DE PAGO Disminucin de la tesorera en el balance de la empresa. Refleja embargos de sus cuentas corrientes. Obligaciones vencidas a mas de un mes con sus terceros. Refinanciacin de crditos de tesorera. Componentes de un Crdito Capital: Suma de dinero que se recibe en calidad de prstamo de parte de la entidad financiera.
Intereses: la suma pagada por el uso de dinero prestado. Se calculan como los saldos insolutos de capital por la tasa de inters.
Tasa de Inters
La tasa de inters es la diferencia entre la suma que el deudor repaga al final del perodo y la suma que recibe en prstamo, denominada capital, dividida por el capital. La tasa de inters se expresa usualmente como porcentaje y se refiere a un perodo de tiempo como el mes, el trimestre, el semestre el ao. Abono a Capital: la suma de dinero, que el deudor devuelve a la institucin financiera, para pagar parte del monto o capital del prstamo. Cuota: Es la suma de los intereses ms el abono a capital, que el deudor devuelve a la institucin financiera en un perodo de tiempo. Perodo de Gracia a Capital: Es el tiempo en el cual el deudor solamente paga intereses y no realiza abonos a capital. Errores ms frecuentes que se cometen en la solicitud de recursos Financiarse inadecuadamente. No evaluar tcnicamente el costo de los recursos. Sobre endeudarse. No evaluar diferentes alternativas de crdito. No hacer uso adecuado de los recursos. No asesorarse adecuadamente. Estar reportado en una central de riesgo de crdito
Multicontacto Bancldex Tel. (1) 7420281 Bogot Lnea nacional gratuita 018000180710 gestion.empresarial@bancoldex.com www.bancoldex.com Muchas gracias por su atencin