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p-wc

For the attention of the Board of Directors


Inter !KEA Holding S.A.
35, avenue Monterey
L-2163 Luxembourg

Luxembourg, 27 August 2012


References: E8oFEC154_0RBN_CERO_JLKZ_27082012
Inter IKEA Holding S.A.
2011 tax returns
Dear Sirs,
Referring to our Engagement Letter dated 21 July 2011, we are pleased to provide you with
the 2011 tax file of the above-mentioned Company in original as weil as a copy for your records.
Page 8 of the original income tax return has to be signed by a legal representative of the Company. The
signed documentss have to be then sent to the following address:
Administration des Contributions Directes
Bureau d'Imposition - Socits VI
18, rue du Fort Wedell
L-2982 Luxembourg
These returns have been prepared based on the information supplied to us and on the terms of the tax
11 November 2009
(ref.:
Letter
sent
to
the
Luxembourg
tax
authorities
on
EBD/CEEN/AEVF/l1909001M-AEJE), detailing the Luxembourg tax treatment applicable to the
Company.

ruuoooooonooooooouooooooooooonooooooooooo-- .. -- .. nuooooooononoo

PricewaterhouseCoopers, Socit cooprative, 400 Route d'Esch, B.P. 1443, L-1014 Luxembourg
T: +352 4948481, F:+352 494848 2900, www.pwc.lu
Cabinet de rvision agr. Expert-comptable (autorisation gouvernementale n"10028256)
R.C.S. Luxembourg B 65 477- TVA LU25482518

pwc
Summary of the 2011 tax charge
Based on the tax returns prepared and assuming that the Luxembourg Tax Authorities will not make
any adjustments to the taxable result, the Company should be liable to the following amounts:

(Ail amounts in EUR)

FY11 - Estimated tax charge

Corporate Income Tax

1,575

Municipal Business Tax

NetWealth Tax

527,945

Total

529,520

We would appreciate receiving tax assessments in due course but not later than one month after the
date of the issuance since the legal claiming period expires 3 months following the issue of these
assessments.
We remain at your disposai for any further information you may require.
Yours sincerely,

Alexandre Jaumotte
Partner

Caroline Rossitto
Manager

www.pwc.lu

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal : 2011 2208

241

Dossier fiscal2011

pwc

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal : 2011 2208

Dossier fiscal

241

2011

Table des ntatires


Dclaration pour l'impt sur le revenu des collectivits et pour l'impt
commercial de l'anne 2011
Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.
Annexes
Annexe 1
Annexe la
Annexe 1b
Annexe 1c
Annexe2
Annexe3
Annexe4
Annexes

Comptes annuels au 31 dcembre 2011


Bilan fiscal d'ouverture au 1er janvier 2011
Bilan fiscal au 31 dcembre 2011
Compte de profits et pertes fiscal au 31 dcembre 2011
Valeur unitaire de l'entreprise au 1er janvier 2012 et au 1er janvier 2011
Dtail de certains postes du bilan
Dtail de certains postes du compte de profits et pertes
Dtermination de la base taxable selon la Lettre du 11 novembre 2009

Courrier du 11 novembre 2009, rfrenc EBD/CEEN/AEVF/h909001M-AEJE

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE LUXEMBOURG

n dossier
modle500 F

Admi.ni.siration des contributions dinx:te;;

www jmpotsdirects pyblic ly

Bureau d'imposition:

Inter IKEA Holding S.A.

Socits 6

35, avenue de Monterey


L-2163 Luxembourg

Dclaration pour l'impt sur le revenu des collectivits et pour


l'impt commercial de l'anne 2011
L'envoi de la prsente formule est considrer comme invitation au contribuable de prsenter la dclaration d'impt de l'anne 2011. Celleci est remettre au bureau d'imposition comptent le 31 mai 2012 au plus tard .
La dclaration d'impt est prsenter et signer par le reprsentant lgal. Les dtails concernant le calcul des revenus nets sont joindre
la dclaration. Sont dclarer galement les recettes qui selon l'apprciation du contribuable ne seraient pas passibles de l'impt. La dcision
au sujet de l'imposab!lit de ces revenus appartient l'administration des contributions directes. Toute indication inexacte ou incomplte peut
donner lieu des sanctions.
L'Administration peut moyennant fixation d'astreintes contraindre le contribuable au dpt de la dclaration (paragraphe 202 A.O.). En cas
d'inobservation du dlai de dpt l'administration est en droit d'appliquer un supplment pouvant s'lever 10% de la cote d'impt dfinitive
(paragraphe 168 A. O.).

Objet de l'entreprise:

Socit de participation
8

Dbut de l'exercice d'exploitation:

Clture

01.01.2011
9

31.12.2011

Dsignation de la personne ou de la firme ayant collabor la rdaction de la

SWIFT/BIC:

004-000124-20110803-FR-F1

1modle 500 F

anne: 2011

Il. Revenu imposable


12 Bnfice - perte suivant bilan commercial
(compte non tenu du report de bnfice de l'anne prcdente)

13 Bnfice- perte suivant bilan fiscal

14

Cf. annexe5

A ajouter les montants suivants pour autant qu'ils ont diminu ou ne sont
pas compris au rsultat du bilan.

15 Amortissements inadmissibles ou excessifs pour usure ou pour diminution de substance

16 Dductions pour dprciation ou dotations aux provisions inadmissibles ou excessives

17 Allocations aux rserves (suivant dtail en annexe)

18 Distributions caches de bnfice

19 Dpenses faites en vue de remplir des obligations imposes par les statuts ou par le
pacte social

20 Rmunrations de toute nature alloues aux administrateurs, aux commissaires ou des


personnes exerant des fonctions analogues dans la mesure o ces rmunrations ne sont
pas accordes en raison de la gestion journalire de la socit ou de la collectivit ( y
compris les frais de sjour, frais de route et autres dpenses, pour autant qu'ils dpassent dans
chaque cas individuelles dpenses se rattachant ces fonctions)

21

Cf. annexe4

Amendes au sens de l'art. 12, no 4 L.I.R.

22 Retenue d'impt de 15% sur les revenus de capitaux luxembourgeois (suivant dtail en annexe)

23 Retenue d'Impt trangre imputable en vertu d'une convention contre les doubles
impositions ou en vertu de l'article 134 bis L.I.R.

24 Avoir fiscal sur dividendes trangers

25 Retenue d'impt sur les tantimes

Cf. annexe4

26 Les Impts et taxes non dductibles


27
28

a) Impt sur le revenu des collectivits

IRC 2011- Cf. annexe 4

b) Retenue d'impt sur les revenus de capitaux

29

reporter:
1) Parties rserves l'administration

page: 218

n dossier
modle500 F

Report:

IF 2011 - Cf. annexe 4

Impt commercial

--------------------------------------------------+-------------

Impts trangers non dductibles

Intrts de retard en rapport avec les Impts mentionns sub a) - d)

Autres impts non dductibles spcifier

35 Rsultat en perte ralis par un tablissement stable situ dans un pays avec laquelle
Luxembourg a conclu une convention contre les doubles impositions (suivant dtail en annexe)

36 Perte ralise sur biens trangers dans un pays avec laquelle Luxembourg a conclu une
lccmv,entinn contre les doubles impositions (suivant dtail en annexe)

37 Dpenses faites dans un but cultuel, charitable ou d'intrt gnral, y compris les libralits
sens de l'article 109, alina 1 no 3 L.I.R. (voir galement ligne 80 de la dclaration)

38

39
40
41

42
43

45

Sous-total reporter :

Revenus exonrs de participations importantes (suivant dtail en annexe)

Cf. annexe le + modles 506a


46

- Dpenses d'exploitation en connexion conomique avec ces


participations (suivant dtail en annexe)

47

Sous-total :

48 Revenus exonrs en vertu de l'article 115 no 15a L.I.R. (suivant


dtail en annexe)

49

- Dpenses d'exploitation en connexion avec ces revenus (suivant


dtail en annexe)

50
51

1modle 500 F

anne: 2011

52 Rectification des amortissements


53 Restitution et annulation de provisions d'impts et taxes non dductibles

54

a) Impt sur le revenu des collectivits

55

b) Impt sur les revenus de capitaux

56

c) Impt sur la fortune

57

d) Impt commercial

58

e) Impts et taxes divers non dductibles

59 Rsultat en bnfice ralis par un tablissement stable situ dans un pays avec lequel le
Luxembourg a conclu une convention contre les doubles Impositions (suivant dtail en annexe)
60

produits exonrs au Luxembourg en vertu d'une convention contre les doubles


impositions (suivant dtail en annexe)

61

dductions

62 Evaluations non conformes la loi (p. ex. valuation suprieure au prix d'acquisition)

63 Exemptions pour entreprises et fabrications nouvelles (suivant dtail en annexe)


64 Exonration ou dduction partielle en vertu de l'article 50bis L.I.R. des revenus dgags par
droits de proprit intellectuelle
65
66
67

69

des certes reoortables de la socit mre ou la socit filiale affrentes des exercices
antrieurs la date d'admission du groupe au rgime d'intgration fiscale :

la fln de l'exercice

affectation de l'exercice

au dbut de l'exercice

o,ool
70 Rgime d'intgration fiscale (article 164bis L.I.R.)
71

(lignes 72, 160-165 remplir dans la dclaration de la socit mre)

72

rsultat(s) flscal(aux) transfr(s) depuis la (des) flliale(s)

73 (lignes 74, 160-167 remplir dans la dclaration de la filiale) :


74

rsultat fiscal transfr de la filiale vers la socit mre ou l'tablissement stable indigne
dduction des pertes ci-dessus)

(aprs

75 Dpenses spciales
76 Libralits 9>(dtails Indiquer sur une annexe):

report de l'anne 2009

77

report de l'anne 201 0

78

libralits de l'anne 2011

79 Pertes d'exploitation reportables dans les conditions de l'article 114 L.I.R.


80
81

82

2007

2009

2008

2010

Revenu soumettre l'impt:

n dossier
modle500 F

Ill. Demande de rduction de l'impt sur la fortune par constitution d'une rserve quinquennale
spciale (selon 8a de la loi concernant l'impt sur la fortune)

88

IV. Montants imputer sur la cote d'impt

89 Bonification d'Impt pour Investissement audiovisuel (la demande, accompagne de

du certificat, est prsenter au bureau d'imposition comptent)

90 Bonification d'impt pour investissement en capital-risque (la demande, accompagne de


ll'n-ini~"'l

91

du certificat, est prsenter au bureau d'imposition comptent)

Retenue d'Impt de 20 % sur les tantimes (suivant dtail en annexe)

92 Retenue d'Impt de 15% sur les revenus de capitaux luxembourgeois (suivant dtail en annexe)

93 Retenue d'impt trangre Imputable en vertu d'une convention contre les doubles
Jimlpolsitlcms(suivant dtail en annexe)

94 Retenue d'Impt trangre imputable en vertu de l'article 134bls L.I.R. (suivant dtail en annexe)

95 Bonification d'Impt pour Investissement reportable (suivant dtail en annexe)

96 Bonification d'impt pour investissement (suivant dtail modle 800)

97 Bonification d'impt pour embauchage de chmeurs reportable (suivant dtail en annexe)

98 Bonification d'Impt pour embauchage de chmeurs (suivant dtail modle 805)

101
102
103

Supplment pour dpt tardif

% du montant total dO

1modle 500 F

anne: 2011

. Impt commercial
105 Bnfice de l'exercice 2011 (201 0/2011) tabli d'aprs les prescriptions de la loi sur l'impt
le revenu des collectivits

106 -Montant non soumis l'impt commercial communal (suivant dtail en annexe)
107
108

Sous-total :
ajouter les montants suivants, dduits lors de l'tablissement du bnfice:

109 Parts de bnfice distribues des associs solidairement et indfiniment responsables


d'une socit en commandite par actions sur des apports non effectus sur le capital social
ou titre de rmunration (tantimes) pour la grance

110 Quote-part dans les pertes de socits de personnes


111 Perte d'exploitation subie dans des tablissements stables situs l'tranger
112
Total du bnfice et des additions:

113
114

dduire:

115 Quote-part dans les bnfices de socits de personnes et dividendes ou parts de bnfice en
raison d'une participation d'au moins 10% dans une socit de capitaux pleinement imposable
116 Part du bnfice d'exploitation se rapportant des tablissements stables situs l'tranger
117 Libralits (dtails indiquer sur une annexe):

report de l'anne 2009

118

report de l'anne 2010

119

libralits de l'anne 2011

120
121
122
123

Bnfice d'exploitation:
des oertes reoortables de la socit mre ou la socit filiale affrentes des exercices
antrieurs la date d'admission du groupe au rgime d'intgration fiscale :
au dbut de l'exercice

affectation de l'exercice

la fin de l'exercice

o,ool
124 Rgime d'intgration fiscale (article 164bis L.I.R.)
125 (lignes 126, 160-165 remplir dans la dclaration de la socit mre)
126

rsultat(s) fiscal( aux) transfr(s) depuis la (des) filiale(s)

127 (lignes 128, 160-167 remplir dans la dclaration de la filiale)


128

rsultat fiscal transfr de la filiale vers la socit mre ou l'tablissement stable indigne
dduction des pertes ci-dessus)

(aprs

d'exploitation reportables:
130
131

132

2005

2007

2009

2006

2008

2010

Bnfice d'exploitation restant :

page: 6/8

-~

n dossier

1modle 500 F

134

VI. Documents et renseignements annexs

135

bilan commercial et annexes

136

compte de profrts et pertes

137

compte de marchandises

138

dtail des frais gnraux

139

dtail des impts passs par profrts et pertes (dbit et crdit)

140

dveloppement des comptes d'impts (actif et passif)

141

tableau des amortissements

142

dtail des comptes de rgularisation (actif et passif)

143

dtail des dbiteurs autres que les clients

144

dtail du portefeuille titres

145

dtail des crditeurs autres que les fournisseurs et dtail des frais payer et comptes analogues

146

dtail des provisions

147 0Justification et mode de dtermination des provisions ( l'exception des provisions pour Impts dont le dtail est dj fourni)
148

rapport du conseil d'administration et du collge des commissaires

149

rapport intgral du rviseur d'entreprises

150

procs verbal de l'assemble gnrale

151

liste de prsence des associs de l'assemble gnrale

152

bonification d'Impt pour investissement (modle 800)

153

bonification d'impt en cas d'embauchage de chmeurs (modle 805)

154

bonification d'Impt pour Investissement dans la formation professionnelle continue (modle 810)

155 Observatjons

Voir le dtail des annexes dans la table des matires

r----

1 us~
156

157

1modle 500 F

oui

>

non

2. Indications concernant les associs {renseignements fournir pour tous les propritaires d'actions nominatives et au
porteurs reprsentant une participation d'au moins 10%)

159

Rmunrations
brutes 2>

Participation

Nom, adresse et no dossier des associs


%

160

page: 8/8

1. Pendant le ou les exercices d'exploitation considrer pour la dtermination du bnfice d'exploitation, l'entreprise avait des
tablissements stables dans plusieurs communes

158

anne: 2011

VIl. Donnes diverses

Montant

Distribution de
bnfice

Autres allocations et
avantages 3>

3. Indications en cas d'application d'intgration fiscale {article 164bis L.I.R.)

161

Date de la demande

162

Nom{s) et numro{s) dossier

_____________ auprs du bureau d'imposition

7l

de la {des) filiale{s)

SJ

e) - - - - - - - - - - - - - - - -

de la socit mre ou de l'tablissement stable indigne

163
164
165
166

r!i!D!i!!\!9!l!i!!ll!i!!ll!i! fou mir par la filial!! (ocit i!Jlgrrl:

167

total des libralits prendre en compte auprs de la socit mre:

168

Nous affirmons que la prsente dclaration est sincre et complte.

169

>

-----------'le

170
{signature du reprsentant lgal)
171

Les dclarations non signes sont considres comme non avenues.

2) Trattements, salaires et gratifications.


3) Le dtail desdttes allocations est fou mir sur une annexe et Il y a lieu de mentionner si les diffrents avantages sont compris sub.
Rmunrations et sont soumis la retenue d'impt.
4) Cocher la case utile.
5) Bnfice commercial au sens de l'article 10 numro 1"' L.I.R. servant de base au calcul des cotisations des Chambres professionnelles.
6)
7)
8)
9)

La demande est adresser au bureau d'imposttion comptent pour l'imposttion de la socit mre ou de l'tablissement stable indigne.
Case cocher par la socit mre ou l'tablissement stable indigne.
Case cocher par la socit filiale ou sous-filiale intgre.
Pendant la priode de l'intgration fiscale, la dtermination du montant des libraltts dductibles est faire auprs de la socit mre et aucune inscription aux
lignes 76 78 et 117 119 n'est faire dans la dclaration de la socit filiale.

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE lUXEMBOURG

ol

21

modle 506A

tl

tl

21

21

ol si

21

41

Administration des contributions directes


WWIN jmpotsdjrects pybl!c lu

Bureau d'imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit

Inter IKEA Holding S.A.

Dsignation de la participation

Inter IKEA Centre Group AIS

Forme juridique de la filiale

Socit de capitaux

Est-ce que la filiale est pleinement imposable un Impt correspondant l'impt sur le revenu des collectivits ?
Oui

[il

Non

Pays

Danemark

5 1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1 Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

01/01/2011

51,00

441 836 089,15


67 717 881,04

433 420 089,15 ld


67 717 881,04 Ausun. de capital

8
9
10

-Ventes

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13

Financement par moyens propres raison de

14

Refinancement raison de

31/12/2011

51,_,00

509 553 970,19

501137 970,19

100,00

509 553 970,19

501137 970,19

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

Mthode d'valuation applique:

501 137 970,191


(*) Cf. Lettre date du 11 novembre
2009 et dclaration de la fortune au
1er janvier 2011

Valeur estime de ralisation

(p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes Imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R. )

24

Autres ( spcifier)
004-000104-2011 0803-FR-F1

Devise

Montant brut

page: 1/2

anne: 2011

Observations

!modle 506A

25

26

anne: 2011

4) Charges en rapport avec la participation


a) Donnes du bilan
Refinancement

27

28
29
30

page: 212

Dprciation pour moins-value

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

Val eur au dbut de l'exercice


+Augmentation
+

-D iminution

31
32

33

Val eur la fin de l'exercice

o,oo

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

34

Intrts et commissions pays

35

Dprciation pou r moins-value

36

Frais de gestion

37

Autres (par exempie perte de change)

38

Charges totales

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

0,00

EUR

0 00

0,00

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

42

Valeur au db ut de l'exercice

43

Variations

44

Valeur la fin de l'exercice

45

0,00

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pour moins-value


au dbut de l'exercice

47

+ Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposables 1 voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

0,00

0,00

0,00

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE lUXEMBOURG

21

ol

modle 506A

tl

tl

21

21

ol

si

2l

anne: 2011

41

page: 112

Administration des contributions directes

www lmpotsdjrects pyblic ly


Bureau d'Imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit

Inter IKEA Holding S.A.


Inter IKEA Finance S.A.

Dsignation de la participation

Forme juridique de la filiale

Est-ce que la filiale est pleinement imposable un Impt correspondant l'impt sur le revenu des collectivits?
Oui

Non

~~==~~==~~-------------------------------------------------------------------------------------

S.A.

Pays

Luxembourg

1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1 Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

01/01/2011

100,00

173 394 458,95

66 307 458,95 ~

31/12/2011

0 100.00

173 394 458,95

66 307 458_,?5

100,00

173 394 458,95

66 307 458,95

8
9
10

-Ventes

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13

Financement par moyens propres raison de

14

Refinancement raison de

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

Mthode d'valuation applique:

66 307 458,951
(*) Cf. Lettre date du 11 novembre
2009 et dclaration de la fortune au
1er janvier 2011

Valeur estime de ralisation

(p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

Devise

Montant brut

EUR

51166 000,00

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R. )

24

Autres ( spcifier)
004-000104-20110803-FR-F1

Observations

anne: 2011

!modle 506A

25

26

4) Charges en rapport avec la participation


a) Donnes du bilan
Dprciation pour moins-value

Refinancement

27
28
29
30

page: 212

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

Val eur au dbut de l'exercice


+Augmentation
+

-Diminution

31
32

33

o,oo

Val eur la fin de l'exercice

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

EUR
34

Intrts et commi ssions pays

35

Dprciation pour moins-value

36

Frais de gestion

37

Autres (par exempie perte de change)

38

Charges totales

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

0,00

0,00

000

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

42

Valeur au db ut de l'exercice

43

Variations

44

Valeur la fin de l'exercice

45

o,oo

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pour moins-value


au dbut de l'exercice

47

+ Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposables 1voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

0,00

0,00

0,00

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE LUXEMBOURG

modle 506A

anne: 2011

page: 1/2

Administration des contributions directes

www jmpotsdjrects pyblic lu


Bureau d'imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit

Inter IKEA Holding S.A.

Dsignation de la participation

Inter IKEA Holding Services S.A.

Forme juridique de la filiale

Socit de capitaux

Est-ce que la filiale est pleinement imposable un impt correspondant l'impt sur le revenu des collectivits?
Oui

Non

Pays

Belgique

5 1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

0110112011

100,00

77 844,22

799 844,22 ~

31112/2011

0 100,00

77 8444_2

799 844 22

8
9
10

-Ventes

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13

Financement par moyens propres raison de

14

Refinancement raison de

1100,001

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

Mthode d'valuation applique:

799 844,221
(*) Cf. Lettre date du 11 novembre
2009 et dclaration de la fortune au
1er janvier 2011

Valeur estime de ralisation

(p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R. )

24

Autres ( spcifier)
004-000104-20 110803-FR-F1

Devise

Montant brut

Observations

1modle 506A

25

26

4) Charges en rapport avec la participation


a) Donnes du bilan
Dprciation pour moins-value

Refinancement

27

28
29
30

page: 212

anne: 2011

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

Val eur au dbut de l'exercice


+Augmentation
+

-D iminution

31
32

33

o,oo

Val eur la fin de l'exercice

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

EUR
34

Intrts et commi ssions pays

35

Dprciation pou r moins-value

36

Frais de gestion

37

Autres (par exempie perte de change)

38

Charges totales

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

0,00

0,00

0,00

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

42

Valeur au db ut de l'exercice

43

Variations

44

Valeur la fin de l'exercice

45

0,00

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pou r moins-value


au dbut de l'exe rcice

47

+ Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposables 1 voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

0,00

0,00

0 00

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE lUXEMBOURG

anne: 2011

modle 506A

page: 1/2

Administration des conlributions dinx:tes


VfflW lmpotsdirects public. lu
Bureau d'imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit

Inter IKEA Holding S.A.

Dsignation de la participation

Inter IKEA Treasury S.A.

Forme juridique de la filiale

Socit de capitaux

Est-ce que la filiale est pleinement imposable un impt correspondant l'impt sur le revenu des collectivits?
Oui

Non

Belgique

Pays

1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1 Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

01/01/2011

100,00

32 000 000,00

32 952 000,00 1(*)


-952 000,00 1(**)

8
9
10

-Ventes

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13

Financement par moyens propres raison de

14

Refinancement raison de

0 lOO 00

31/12/2011

,.00,001
1

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

Mthode d'valuation applique:

32 000 000 00
32 000

000,001

32 ooo ooo,ool

Valeur estime de ralisation

(p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

32 000 000,00
32

000 000,001

(*)Cf. Lettre date du 11 novembre 2009


et dclaration de la fortune au
ler janvier 2011 (**)Partie du dividende
correspondant une rduction du prix
d'acquisition fiscal de la participation

Devise

Montant brut

EUR

4 500123,38

Observations

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R. )

24

Autres ( spcifier)
004-000104-2011 0803-FRf1

(***)

anne: 2011

!modle 506A

25

26

4) Charges en rapport avec la participation


a) Donnes du bilan
Refinancement

27

28
29
30

page: 212

Dprciation pour moins-value

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

Val eur au dbut de l'exercice

+A ugmentation
+

-D iminution

31
32

33

Val eur la fin de l'exercice

0,00

0,00

0,00

0,00

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

EUR

Intrts et commissions pays

(***)La diffrence entre le total du

35

Dprciation pour moins-value

dividende et la partie du dividende

36

Frais de gestion

correspondant une rduction du prix

37

Autres (par exempie perte de change)

d'acquisition fiscal est un dividende

38

Charges totales

34

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

0,00

0,00 exonr selon l'article 166 L.I.R.

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

42

Valeur au db ut de l'exercice

43

Variations

44

Valeur la fin de l'exercice

45

o,oo

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pou r moins-value


au dbut de l'exe rcice

47

+ Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposables 1 voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

0,00

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE LUXEMBOURG

21

ol

modle 506A

tl

tl

21

21

ol

si

2l

anne: 2011

41

page: 1/2

Administration des contributions directes


YNIW jmpotsdirects pyblic ly
Bureau d'imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit
2

Inter IKEA Holding S.A.

Dsignation de la participation

Inter IKEA Holding Ltd

~~==~====~~--------------------------------------------

Forme juridique de la filiale

Est-ce que la filiale est pleinement imposable un impt correspondant l'impt sur le revenu des collectivits?
Oui

Non

Socit de capitaux

Pays

Chypre

1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1 Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

01/01/2011

100,00

3 299 900 645,50

3 354 115 645,50 (*)

31/12/2011

0 100.00

3 299 900 645,50

3 354 115 64~50

100,00

3 299 900 645,50

3 354 115 645,50

8
9
10

-Ventes

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13

Financement par moyens propres raison de

14

Refinancement raison de

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

Mthode d'valuation applique:

3 354 115 645,501


(*) Cf. Lettre date du 11 novembre 2009
et dclaration de la fortune au
1er janvier 2011

Valeur estime de ralisation

(p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R. )

24

Autres ( spcifier)
004-000104-20110803-FR-F1

Devise

Montant brut

Observations

1modle 506A

25

26

anne: 2011

4) Charges en rapport avec la participation


a) Donnes du bilan
Re financement

27

28
29
30

page: 2/2

Dprciation pour moins-value

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

Val eur au dbut de l'exercice


+Augmentation
+

-Diminution

31
32

33

Val eur la fin de l'exercice

0,00

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

EUR
34

Intrts et commi ssions pays

35

Dprciation pour moins-value

36

Frais de gestion

37

Autres (par exempie perte de change)

38

Charges totales

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

0,00

0,00

o,oo

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

42

Valeur au db ut de l'exercice

43

Variations

44

Valeur la fin de l'exercice

45

000

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pour moins-value


au dbut de l'exercice

47

+Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposables 1 voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

0 00

0,00

0,00

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE LUXEMBOURG

21

ol

modle506A

tl

tl

21

21

ol si

2l

anne : 2011

41

page : 1/2

Administration des contributions directes


wtfW jmpotsdjrects pybl!c lu

Bureau d'imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit
2

Inter IKEA Holding S.A.

Dsignation de la participation

Inter IKEA Investments S. r.L

~~~==~~~==~~~~-----------------------------------------------

Forme juridique de la filiale

Est-ce que la filiale est pleinement imposable un impt correspondant l'impt sur le revenu des collectivits ?
Oui

Non

S.r.L

Pays

Luxembourg

5 1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

0110112011

100,00

120 012 500,00

-100,00

-120 012 500,00

0,00

0,00

3 308 008 893,00 li*)

9
10

-Ventes

03/0112011

-3 308 008 893,00 Liquidation

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13

Financement par moyens propres raison de

14

Refinancement raison de

31/12/2011

0 00

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

(*) Cf. Lettre date du 11 novembre 2009 et


dclaration de la fortune au
1er janvier 2011

Mthode d'valuation applique:


(p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes Imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession Imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R. )

24

Autres ( spcifier)
004-000104-20110803-FR-Fl

Devise

Montant brut

Observations

1modle 506A

25

26

anne: 2011

4) Charges en rapport avec la participation


a) Donnes du bilan
Refinancement

27

Val eur au dbut de l'exercice

28

+Augmentation

29
30

page: 212

Dprciation pour moins-value

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

-D iminution

31
32

33

Val eur la fin de l'exercice

0,00

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

34

Intrts et comm issions pays

35

Dprciation pou r moins-value

36

Frais de gestion

37

Autres (par exempie perte de change)

38

Charges totales

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

0,00

EUR

0,00

0,00

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

42

Valeur au db ut de l'exercice

43

Variations

44

Valeur la fin de l'exercice

45

000

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pour moins-value


au dbut de l'exercice

47

+Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposables 1 voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

0,00

0,00

0,00

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE lUXEMBOURG

anne : 2011

modle506A

page : 112

Administration des contributions directes

www impotsdirects pyblic !y


Bureau d'imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit

Inter IKEA Holding S.A.

Dsignation de la participation

Inter IKEA Systems Holding BV

Forme juridique de la filiale

Socit de capitaux

Est-ce que la filiale est pleinement imposable un impt correspondant l'impt sur le revenu des collectivits ?
Oui

Non

Pays

Pays-Bas

5 1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1 Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

o,oo

01/01/2011
01/01/2011

100,00

603 615 000,00

o,oo
3 625 327 000,00 [{_*)
-411 045 000,00 (**)

8
9
10

-Ventes

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13
14

0 100,00

603 615 00(!,00

3 214 282 000,00

Financement par moyens propres raison de

360 604 053,48

2 971 271 053,48

Refinancement raison de

243 010 946,52

243 010 946,52

31112/2011

3 214 282 ooo,ool

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

Mthode d'valuation applique:

Valeur estime de ralisation

(p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R. )

24

Autres ( spcifier)
004-000104-2011 0803-FRF1

Devise

(*) Reu suite la liquidation


de Inter IKEA Investment S. r.I. (**)
Dividende correspondant une rduction
du prix d'acquisition fiscal de la
participation. Ct: aussi Lettre du 11
novembre 2009
Montant brut

Observations

25

26

4) Charges en rapport avec la participation


a) Donnes du bilan
Dprciation pour moins-value

Refinancement

27

page: 212

anne: 2011

!modle 506A

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

o,oo

o,oo

243 010 946,52

243 010 946,52

243 010 946,52

243 010 946,52

Val eur au dbut de l'exercice

28

+Augmentation

29

30

-Diminution

31
32

33

Val eur la fin de l'exercice

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

EUR
34

Intrts et commi ssions pays

35

Dprciation pour moins-value

36

Frais de gestion

37

Autres (par exempie perte de change)

38

Charges totales

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

5 482 468,90

5 482 468,90

5 482 468,90

5 482 468,90

481468,901

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

0,00

42

Valeur au db ut de l'exercice

43

Variations

5 482 468,90

44

Valeur la fin de l'exercice

5 482 468,90

45

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pou r moins-value


au dbut de l'exe rcice

47

+Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposables 1 voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

0,00

0,00

o,oo

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE lUXEMBOURG

ol tl tl

2!

2!

2!

ol si

21

41

Administration des contributions directes

www jmp9tsdjrects pyblic lu


Bureau d'imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit

Inter IKEA Holding S.A.

Dsignation de la participation

Vastint Holding BV

Forme juridique de la filiale

Socit de capitaux

Est-ce que la filiale est pleinement imposable un impt correspondant l'Impt sur le revenu des collectivits?
Oui

Non

Pays-Bas

Pays

5 1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1 Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

o,oo

Ol/01/2011
Ol/01/2011

100,00

43 000 000,00

22/12/2011

240 838 000,00

o,oo
391339 000,00 ("')
43 000 000,00 Augm. de capital

9
10

-Ventes

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13

14

0 lOO 00

283 838 000,00

434 339 000,00

Financement par moyens propres raison de

169 479 908,00

319 980 908,00

Refinancement raison de

114 358 092,00

114 358 092 00

31/12/2011

434 339 ooo,ool

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

Mthode d'valuation applique:

Valeur estime de ralisation

(p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R.)

24

Autres ( spcifier)
004-000104-20110803-FR-F1

Devise

page: 1/2

anne: 2011

modle506A

("') Reu suite la liquidation


de Inter IKEA Investment S. r.L +cf.
Lettre date ll novembre 2009 et
dclaration de la fortune au ler janvier
2011
Montant brut

Observations

lmoctle 506A

anne: 2011

page: 212

25 4) Charges en rapport ave la partllpatlon


26

a) Donnes du bilan
Refinancement

27

Val eur au dbut de l'exercice

28

+Augmentation

29

30

-Diminution

Dprciation pour moins-value

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

o,oo

o,oo

114 358 092,00

114 358 092,00

114 358 092,00

114 358 092,00

31
32

33

Val eur la fin de l'exercice

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

34

Intrts et commissions pays

35

Dprciation pou r moins-value

36

Frais de gestion

37

Autres (par exempie perte de change)

38

Charges totales

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

EUR

2 578 022,43

2 578 022,43

2 578 022,43

2 578 022 43

l5780ll,J

l 5711

011,431

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

0,00

42

Valeur au dbut de l'exercice

43

Variations

2 578 022,43

44

Valeur la fin de l'exercice

2 578 022,43

45

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pour moins-value


au dbut de l'exercice

47

+ Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposabies 1voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

o,oo

0,00

o,oo

1 2l

n de dossier

LE GOUVERNEMENT
DU GRAND-DUCH DE LUXEMBOURG

tl

ol

modle506A

tl

21

21

ol

si

21

41

page: 1/2

anne: 2011

Administration des c.ontributions directes


www.!mpotsdjrects public lu

Bureau d'Imposition:

Socits 6

Dtails concernant les participations vises l'article 166 L.I.R.


Anne d'imposition 2011
Dsignation de la socit

Inter IKEA Holding S.A.


Inter IKEA Investments AfB

Dsignation de la participation

Forme juridique de la filiale

Est-ce que la filiale est pleinement Imposable un impt correspondant l'Impt sur le revenu des collectivits?
Oui

Non

------------------------------------------------------------------------Socit de capitaux

Sude

Pays

5 1) Donnes relatives au prix d'acquisition

Situation au dbut de l'exercice

+ Achats 1 Apports nouveaux

Date

Nombre
de titres

En%

Valeur au bilan
commercial (EUR)

Valeur au bilan fiscal


(EUR)

Observations

Ol/Ot/20ll
Ol/Ot/20ll

tOO,OO

t7 676 784,74

27/t2/20ll

o,oo

0,00

6138 330,55

t6 758 742,74 ("')


6 138 330,55 Augm. de capital

9
10

-Ventes

11
12

Valeur la fin de l'exercice

13

Financement par moyens propres raison de

14

Reflnancement raison de

0 tOO,OO

3t/t2/20ll

Mthode d'valuation applique:

23

815 115,2'11

2t 053 7oo,ool

15 2) Valeur d'valuation au 31.12.2011 ( 13 BewG.)


16

23 8t5 ll5,29

Valeur estime de ralisation

{p.ex. cours de bourse, valeur vnale, valeur estime de ralisation)

Date de la mise
disposition

17 3) Revenus des titres


18

Dividendes Imposables

19

Dividendes exonrs

20
21

Plus-values de cession Imposables

22

Plus-values de cession exonres

23

Reprise sur dprciation (en relation avec l'article 166


alina (5) 2 et alina (6) L.I.R. )

24

Autres ( spcifier)
004-000104-20110803-FR-F1

Devise

22 897 073,29

22 ll'J7

073,2'11

("') Reu suite la liquidation de Inter


IKEA Investment S. r.L + cf. Lettre
date tl novembre 2009 et dclaration
de la fortune au ter janvier 20ll

Montant brut

Observations

lmodle 506A

25

26

anne: 2011

4) Charges en rapport avec la participation


a) Donnes du bilan
Refinancement

27

28
29
30

page: 212

Bilan

Bilan fiscal

Bilan commercial

Bilan fiscal

(EUR)

(EUR)

(EUR)

(EUR)

0,00

o,oo

o,oo

o,oo

23 815 115,29

22 897 073,29

2 761415,29

1843 373,29

23 815 115,29

22 897 073 29

2 761415,29

1843 373,29

Val eur au dbut de l'exercice


+Augmentation

Dprciation pour moins-value

+
-D iminution

31
32

33

Val eur la fin de l'exercice

b) Donnes du compte de Profits et Pertes


EUR

EUR

34

Intrts et commi ssions pays

564 270,70

564 270,70

35

Dprciation pou r moins-value

1843 373,29

1843 373,29

36

Frais de gestion

37

Autres (par exempie perte de change)

38

Charges totales

2 407 643,99

2 407 643 99

39

Dont non dductibles

40

Dont dductibles

41

1407

643,991

1407 643...1

c) Charges fiscalement dduites et reportables sur les plus-values de cession


EUR

o,oo

42

Valeur au db ut de l'exercice

43

Variations

2 407 643,99

44

Valeur la fin de l'exercice

2 407 643,99

45

d) Application de l'article 166 (6) LI.R. (dprciation pour moins-value en relation avec dividendes exonrs)
EUR

46

Dprciation pour moins-value


au dbut de l'exe rcice

47

+Dotations (non dductibles)

48

- Reprises (non imposables 1voir ligne 23)

49

Dprcation pour moins-value


la fin de l'exercice

0,00

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 20112208 241

Comptes annuels au 31 dcembre 2011


EnEUR

Annexe 1

Inter IKEA Holding S.A.


Annual accounts as of 31 December 2011
and independent auditor's report

Inter !KEA Holding S.A.


Reglstered as a socit anonyme (public limlted company)
Registered office:

35, avenue de Monterey,


2163 Luxembourg (Luxembourg)
Luxembourg Trade and Companles' Reglster B38. 952

Inter IKEA Holding S.A.

1 Annual

Accounts 2011

Index
I

Management report

II

Balance sheet account

III

Profit and loss account

IV

Notes to the financial statement

Note 1 - General ........................................................................ 7


Note 2 - Ba sis for preparation ...................................................... 7
Note 3- Tangible assets .............................................................. 8
Note 4 - Shares ln affillated undertaklngs ...................................... 9
Note 5 - Amounts owed by affillated undertaklngs .......................... 9
Note 6 - Amounts owed to affiliated undertaklngs ......................... 10
Note
Note
Note
Note
Note
Note
Note
Note

7 - Prepayments and accrued incarne ..................................


8 - Capital and Reserves ....................................................
9 - Subscribed capital ........................................................
10 - Share premlum ..........................................................
11 - Legal reserves ...........................................................
12 - Other external charges ...............................................
13 - Value adjustments on financlal assets ...........................
14 - Incarne from financial fixed assets ...............................

10
10
10
10
11
11
11
11

Note 15 - Interest payable and similar charges ............................ 12


Note
Note
Note
Note

16
17
18
19

Other lnterest and other financial incarne ......................


Taxation ...................................................................
Audit fees .................................................................
Staff costs .................................................................

12
12
12
12

13

Independent auditor's report

Inter IKEA Holding S.A.

Annual Accounts 2011

I.

Management report

Our business in brief

Inter IKEA Holding S.A. is the parent company of the Inter IKEA Group (Inter IKEA). The
operations of Inter IKEA are decentrallsed and organlsed in divisions with far-reaching
responsibility for its operations and business.
Inter IKEA, through its Franchise Division, is the holder of the intellectual property assets
under which the IKEA retailers operate. The overall purpose of the Group is to secure
independence and longevity, and through Inter IKEA Systems B.V. control, safeguard
and develop the IKEA Concept. We seek to contrlbute to the IKEA vision "to create a
better everyday life for the many people."
Our business is organlsed into four divisions, with different raies in our effort to live up
to the purpose;
The Franchise Division through Inter IKEA Systems B.V., franchises the systems,
methods and proven solutions to franchisees worldwide for marketing and sale of IKEA
products under the IKEA trademarks. Inter IKEA Systems B.V. is the owner of the IKEA
Concept and ensures that IKEA Concept know-how is continuously developed,
transferred, and made available to ali IKEA franchisees.
The Retail Centre Division - Inter IKEA Centre Group A/S - develops, owns and manages
shopping centres anchored by an IKEA franchisee. The division strives to create unique
retail and entertainment destinations ln whlch bath IKEA stores and shopping centres
benefit from the synergy created by their shared location.
The Property Division strives to create long term value through property investments.
The operation includes new property development and active management of portfolio
properties.
The Finance Division includes investments and trading activities as weil as treasury
management. The division seeks to ensure financial stablllty and stable returns over
ti me.

The Property Division and the Finance Division support the fulfilment of our overall
purpose through contribution to our financlal independence and ability to malntaln a
long-term perspective. The two divisions are however not lnvolved in any IKEA retail
operations.

Review of the year 2010

During the year, the participation ln subsldlarles lncreased by 905 millions to reach
4.9 billions by the end the year. The new share capital lncrease ln subsldlarles totalled
117 millions, whlle the remalnlng lncrease ls the result of the liquidation of a subsldlary
that held participations ln underlylng subsidlarles. The Retail Centre and Property
divisions were the prlnciple beneficiarles of the share capital increase to support thelr
expansion.
Inter IKEA Holding S.A. 1 Annual Accounts 2011

The company contlnued its business in ali of its primary actlvities and the performance of
lts subsldlaries was satlsfactory. The Inter IKEA subsidlarles pald dlvidends totalllng
468 millions durlng the year, where the majorlty of this amount ls attrlbutable to the
Franchise Division. The actlvlties of the Retail Centre, Property and Finance Divisions
belng under continuous expansion, the funds generated from thelr activities were
reinvested ln their respective buslnesses.
In December 2011, the company donated 100 millions to the Kamprad Famlly
Foundatlon based ln Vaxj, Sweden (see note 13). It ls the intention to continue to
support this foundatlon in followlng years through subsidlaries of Inter IKEA.

Outlook 2012

The general business climate has become increasingly challenglng in many parts of
Europe, white signs of recovery are notlced ln North America, coupled with strong growth
ln Asia Pacifie and in the Middle East. As an International company, we find world
lmbalances to be severe leadlng to general uncertalnties and lack of visibility.
The central part of the Inter IKEA Group is franchising the IKEA Retail Concept. Once
agaln, it showed strength ln an economie downturn and is expected to do so ln the
comlng year. This glves us means to strengthen and develop the IKEA Concept, but also
to expand ln exlsting and new markets.
The Retaln Centre, Property and Finance divisions are expected to continue their
expansion program with a medium to long term value growth perspective.
Luxembourg,

lOth

May 2012

Hans Gydell (CEO)

Per Ludgvlgsson (Chalrman)

Inter IKEA Holding S.A.

1 Annual

Accounts 2011

II.

Balance sheet as of 31 December 2011


Notes ,, ..

2011'
pc"

2010

EtJR

EUR

Flxed Assets
Tangible assets

49.681

Other flxtures and flttlngs, tools and equlpment

49.681

4.923~433.619i

Flnanclal assets
Shares ln afflllated undertaklngs

4.067.221.538

4.067.221.538

Total flxed assets

4.067.271.219

Current Assets
Amounts owed by afflllated undertaklngs
becoming due and payable after Jess than one year

Cash at bank and ln hand

Total current assets

1:.:.

. .,. ~l;~.Q?~ i

576.214

541.971:

108.217.537

13o.s7i:

117.114

Prepayments and accrued lncome

107.641.323

67.896

4.175.605.870

Total assets

Capital and reserves

Subscrlbed capital

Share premlum

10

Legal reserves

11

300.000.000

300.000.000 :

900.000.000

3o.ooo:ooo '

12.650.908
387.724.026

Profit or loss brought forward


Profit for the flnanclal year

1,,,

Total capital and reserves

2.572.436.470

}6.5.715,556.

4.172.811.404

1.673.583

Non subordlnated debts


Amount owed to afflllated undertaklngs
becomlng due and payable after Jess than one year
Ta x

?48.726:

Social securlty

32.428

Other credltors

995.166
995.166

becoming due and payable after Jess than one year

Total non subordlnated debts

2.701.177

385.453.820

161.686'

Accruals and deferred lncome

Total llabllltles

993.289
4.176.505.870

The accompanylng notes form an Integral part of these an nuai accounts.

Inter IKEA Holding S.A. 1 Annual Accounts 2011

III.

Profit and loss account for the year ended 31


December 2011

CHARGES

2oi'!t~

2010

EUR;

EUR

105.622.917 i

12.726.680

,' ' 853.601 :

668.794

Notes

Other external charges


Staff costs
Wages and salaries

560.640

Social securlty costs

108.154

Other operatlng charges

350.155

220.000

Value adjustments on flnanclal assets

13

2.761.415

48.679

Interest payable and slmllar charges

15

9.602.537

2.931.411
2.845.982

Concerning affiliated undertakings

9n.ns;

Other interest payable and similar charges

529.520

Tax on profit or loss


Other taxes

85.429

48.000

67.240

Profit for the flnanclal year

2.572.436.470

Total charges

2.589.080.034
;

<

INCOME
Other operatlng Incarne
Incarne from flnanclal flxed assets

169.198.
14

Derived from affillated undertakings

484.367.731!

2.587.320.000

484.367,731;

2.587.320.000

1.760.034

Other lnterests and other flnanclallncome


Derived from affiliated undertakings

16

303.302 i

Other lnterest receivable and slmilar income

940.330
819.704

662.710

Total lncome

485.502,941 :

2.589.080.034

The accompanylng notes form an Integral part of these annual accounts.

Inter IKEA Holding S.A.

1 Annual

Accounts 2011

IV.

Notes to the Inter !KEA Holding S.A. financial


statements as at 31 December 2011

Note 1 - General
Inter !KEA Holding S.A. (hereafter "Holding SA'') ls a company incorporated on January
9, 1992 as a limlted liabllity company (Socit Anonyme) under the law of the Grand
Duchy of Luxembourg (Luxembourg Trade and Companles' Reglster 638952) for an
unlimited period of tl me.

Note 2 - Basis for preparation


The accountlng period of the company ls from January lst to December 31st.
In accordance with Luxembourg legal and regulatory requlrements, consolldated
accounts are prepared.
The annual accounts are prepared in accordance with the generally accepted accounting
princlples and regulation ln force ln the Grand Duchy of Luxembourg.
The accounting pollcies set out below are applled consistently to ali periods presented ln
the annual accounts.

Tangible Assets

Tangible assets are stated at cast less accumulated depreciation and impalrment lasses.
Depreciation is charged to the incarne statement from the date the asset is avallable for
use, on a straight-line basis over the estlmated useful lives of each part of an Item of
property, plant and equipment.
The estimated useful lives of the tangible assets owned by the company are as follows:
Maximum period

5 years
10 years

IT equipments
Furniture, fixtures and fittings

Current assets - debtors

1 creditors

Trade and other receivables are stated at cast, less bad debt allowance, whlch are
reversed wh en the reason for whlch the allowance was made have ceased to apply.
The debts are valued at their repayment value

Inter !KEA Holding S.A.

Annual Accounts 2011

Financial assets

Financlal assets are carried ln the balance sheet at cost of purchase. If this valuation
would appear to be excessive and reduction to be permanent, such assets would be
wrltten down to their realisable value.
Foreign Currency

The company malntains its accountlng records in Euros (EUR) and the flnancial
statements are expressed in this currency. Amounts in foreign currencies are translated
on the following basis:
Cash at bank is translated at the exchange rate prevalling at the balance sheet date.
Financial assets are maintalned at historlcal exchange rates.
Ali other assets denomlnated ln a foreign currency are recorded at the rate prevalllng at
the date of the transaction. Costs of investments expressed in currencles other than
EUR are converted lnto EUR at the exchange rates prevailing at the date of acquisition.
Ali assets and liabilltles, expressed ln currencies other than EUR are recalculated lnto
EUR at year-end exchange rates. Unreallsed exchange gains and losses arlslng from the
application of this accounting policy are accounted for ln the profit and Joss account.

Reclassifications

For comparability reasons, certain reclasslflcations have been made to the openlng
balance.

Note 3 - Tangible assets


Other flxtures and flttings

31 Dec. 2011

31 Dec. 2010

EUR

EUR

~C:..:o..:s-=-t=-at=-t::.h..:e:....:b:.;:e....
g..,.in.::.n::.::ln~ga..o:::.:f:....:t::.::h:.:e~v-=e=ar,___ _ _ _ _ _ _ ........................................................~~. ~.l!!.~.?... _____4..:.:9:.::..7.:.;7:...:9:...

................................------=1=3.=8=18~

Additions of the year

________

~C:..:o..:s-=-t-=-va=l:.:u.:.e-=ac:..t.::th.:.:e:....:e:..:n:..::d:....:o::..:f...:t::.:h.:.e.z.y=ea==r-------- _ .........................~~.~. l!!.~.?.. . ______;6::.:3:.::..5::.:9::..:7:...


........................................................................................

____________________
Value adjustments at the beglnning of the year

...............................!;3,.~.~.!.?. ._____..::1::.:.:::.:11:..:7:.....

_v:....::a=iu=e'-"a=d""lu;.;;.st""m=e;;.;n""ts:....:d=u;.;.;ri.;.;.ng.....:;.th.;.;::;e~y-'='ea;;;.;r_ _ _ _ _ _ _ _ _ ........................................... !.~. ,..?.?. . _ _ _ _ _-=1;;.;2.=8.:;...00,_

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____________________
Net book value at the end of the year

________

...................................................................................

36.003

Inter IKEA Holding S.A. 1 Annual Accounts 2011

49.680

Note 4 - Shares in affiliated undertakings


31 Dec. 2011

31 Dec. 2010

EUR

EUR

Shares ln affillated undertaklngs

. . :C::..::o:..:s:=.t-=a-=-t.::::thc:..:e:...;b:..:e::.;go.:l:..:.nn:..:.l:.:.:n..,g...::o:.:.f...::th:.:.e::...Lye=a==r'----------.........................1.!.9..!?Z!.~~:J.:.~~-~-~---~7:....:6:.:3:..:.:.5:..:6::..::1:.:.,4;.:.:7:....:2=...:.A..:::c:::~.g=ul=sl~tl=on..:::s:....:o:.:.f..:t:..:.:he=-y.L:e::=a:.:...r_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _, .............................!..!..:.~?.:.?.:.!~.----=3..:.:.3:..:5.=.3;..;;.6;.;:.60.:;.:.;.;:.06:..:6=...:D::..oi::.~SP:..:O;.;:.sa:::.:l=.s.=.Of:. . ;t: . :hc::ce.. Ly..:cea:: .:_


r _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _.................................:.!.?.Q.:Q!.?..:..?.QQ.____-_,Sc::cO:. : :.Oc.:.O.:;.:O.c.:.OO.:;.:O:. .

________
. . :C::..::o:..:s;.;:.t. .::.v.=.al:..:u:.::e.. ::a:..:t.. ::t:..:.he=-=e:..:.n.=.d. .::oc:.. f. ::th:.:.:e:.. yLe::..::a::.:.r_ _ _ _ _ _ _ _ _ .....................:':!:.!.!i..?. ~.~.~.~9.~.~-~.?... _ _. . :4:.:.:.0::..::6::..::7.. :.:.2::..::2::..::1:..:. 5::..::3::..::8:.. .
....:T:..:..r::.:an..:::s:.:.:fe:.:.r..:o:.:...f..:::.th.:..::e:....iy~e:.::.a:..r_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ , ................................... ~Q..:.~?..?...~?..4..?.

_____________________

, ..........................................................................................

________

....:V:...:a::.:.lu=.ce=-=ad=:.jo..:u:.:st.::::m=en:..:.ts=-=a:..:t...::t:..:.he=-=b-=e""gl:..:.n:.:.:n:..:.ln.:...g'-'o==f....:t::.:h:.:e_.y:..:e=a=-r_ _ _ ,............................................................................................_ _ _ _ _ _ __
Value adjustments du ring the year
.............. ?..:?~.:..4.!?..._ _ _ _ _ _ __
_T:..:..r.::;an..:::so:..:fe:::..r...::o:.:...f-=th.:.::e'-'y'-=e:=.a:....;r_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _................................. i.:.?.?..?..:.~}. _ _ _ _ _ _ __
. . :T:.. :o:::a::..l..:.Ya::.:l:.:u::e...::a:::d:.a:Ju:::s:.:t:..:.m:::e:.:.:n::ts:....:a::.:t:....:t:::h:.:e~e::.n:.:d:....:o::.:.f....=t::.:h.::.e..zv::e::.:ar:....___ _ _ ......................... ~~~.?'J.Z~.~.?.~.._ _ _ _ _ _ __

_____________________

..........................................................................................

Net book value at the end of the year

4.923.433.619

________
4.067.221.538

In accordance with the article 338 of the Luxembourg company law and because such
disclosure may represent a significant prejudice to the company, the interests held by
the company are not disclosed.
Art. 65 paragraph (1) 20 of the law of December 19, 2002 on the register of commerce
and companies and the accounting and annual accounts of undertaklngs (the "law")
requires the disclosure of the amount of capital and reserves and profit and loss for the
last financial year of each affiliated undertaking. In conformity with Art.67 (3) of the law
these details have been omitted as the Company prepares consolidated accounts and
these consolidated accounts and the related consolldated annual report and auditors'
report thereon have been lodged with the Luxembourg Trade Reglstry."

Note 5 - Amounts owed by affiliated undertakings


As at 31 December 2011 and as at 31 December 2010, the captlon "Amounts owed by

afflllated undertaklngs" ls composed as follows:


31 Dec. 2011

Becomlng due and payable wlthln 1 year

31 Dec. 2010

EUR

EUR

------------"-----------..-..........................................................
Interest accruals on loans ta afflllated companles
______________
.......-..................................................................................

107.624.945

Short term loans ta afflllated companles

__

______
_ ____________

Other lntra
group services
__;_..::.....;..;..:___;_
_:_

......;;_

..:...._

67.896
............................................................................................

Total

67.896

Inter IKEA Holding S.A.

1 Annual

________
16.378

________
107.641.323

Accounts 2011

Note 6 - Amounts owed to affiliated undertakings


As at 31 December 2011 and as at 31 December 2010, the captlon "Amounts owed to
affiliated undertakings" ls composed as follows:
31 Dec. 2011

8ecomlng due and payable wlthln 1 year

Deposlt accounts

EUR

17.779

Short term loans from afflllated companles

___

31 Dec. 2010

EUR

______________________________________...... .......................................................

Interest accrual on deposlt accounts


___;_;,_;_,;.._;,_..;....;;.:;_~_..;._..;.__;,_

_______
________

383.032.793
....................................................
,

6:;_

Other
lntra
group services _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ .............................................................................................
1.807.876 _ _ _ _ _
1.655.798
_;_
__
_..:;_:::.....:..:..!:....:...:..;,,;.;,.:..;:..:._
_ __
Total

384.840.669

1.673.583

Note 7 - Prepayments and accrued income


As at 31 December 2011 and as at 31 December 2010, the captlon "Prepayments and
accrued Incarne" ls composed as follows:
31 Dec. 2011

Deferred charges

31 Dec. 2010

EUR

EUR

130.872

116.682

130.872

117.114

-------==-------------------. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . - - - - - - - Other - recelvable wlthln 1 year


432
----------'-------------..----------Total

Note 8 - Capital and Reserves

(C: 'OOOs)
As at 31 Dec. 2010
Profit appropriation
Result of the year

Profit

Subscrlbed

Share

Legal

brought

Of the

Capital

Premlum

Reserve

Forward

Year

300.000

.... --

900.000

...............................................................

300.000

900.000

Total

__

12.651

387.724

17.349

2.555.087

4.172.811
2.572.436 ...........................
,.. _. ___ __ ,
,_,
-2.572.436

2.942.811

365.716
365.716 .....................................
_...,....,_...,
4.538.527
365.716

................................................................

As at 31 Dec. 2011

Note 9-

Result

30.000

,_,

..............................................

----

Subscribed capital

As at 31 December 2011 and 31 December 2010, the subscribed capital ls represented


by 10.000.000 shares fully paid-up of EUR 30 each.

Note 10 - Share premium


The share premlum amounts to EUR 900.000.000.

Inter IKEA Holding S.A.

1 Annual

Accounts 2011

10

Note 11- Legal reserves


In accordance wlth Luxembourg Company law, the company is required to transfer a
minimum of 5% of its net profit for each financial year to a legal reserve. This
requirement ceases to be necessary once the balance of the legal reserve reaches 10 %
of the issued share capital. The legal reserve is not available for distribution to the
shareholders.

Note 12- Other external charges

Intra group services

31 Dec. 2011
EUR

31 Dec. 2010
EUR

4.554.195

3.916.337

--=----'------------------------"'""""""'"'"'"'"'"'"'""""'"'""""'"'""""""'"'"'""''"-

Other
operating expenses_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _....;;.,;;..;;.;,.;;.~--101.068.722 ..-................................................
8.810.343
_
___,_.;__--=_:.____;,
_,.,.......-.
Total

105.622.917

12.726.680

In December 2011, the company donated 100 million to the newly created
Kamprad Family Foundation for entrepreneurship, research and charity, based in
Vaxj Sweden. The purpose of the foundation is to support, stimulate and
reward education and scientific research to promote entrepreneurship, the
environment, competence, health and social progress.
Note 13 - Value adjustments on financial assets

____
___

____________
____________

31 Dec. 2011
EUR

Reallzed Joss_,__....:__
participation

...............................................................................................

Unreallsed
Joss participation
..;__;..._.:_____.

,,

Total value adjustments

-2.761.415
..............................................................................
-2.761.415

31 Dec. 2010
EUR

_______
_______
-48.679

-48.679

A value adjustment of EUR 2,8 million has been recorded on shares owned in afflliated
undertaklngs.

Note 14 - Income from financial fixed assets


Durlng 2011, the company recelved dlvidends for a total amount of EUR 467.7 million.
In January 2011, an afflliated undertaklng has been liquidated.
Being the sole
shareholder, the company took over ali lts assets and liabllitles. This resulted ln a gain
of EUR 16,7mlllion.

Inter IKEA Holding S.A. 1 Annual Accounts 2011

11

Note 15 - Interest payable and similar charges

Deposlt accounts - afflllated companles

31 Dec. 2011

31 Dec. 2010

EUR

EUR

. ____.=2::.8:..:.4.:.:5:.:.9.:.:82=-

5..:~.?..:.?.~?

_I_nt_e_rc_o_m..:..p_an...:y_c_u_rr_e_nt_a_c_co_u_n_ts________________...................................~.:.~.?..~ :.~.?.?. . ________

Total

2.845.982

8.624.762

Note 16 - Other interest and other financial income


31 Dec. 2011

31 Dec. 2010

EUR

EUR

_S_h_o_rt_te_rm_l_oa_n_s_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _...................................... ~9.~ :.~9?,

Total

________;;9_40.:...:.:3::..30:...

303.302

940.330

Note 17- Taxation


The company is subject ln Luxembourg to the general tax regulations applicable to
commercial companles.

Note 18 - Audit fees


Art. 65 paragraph (1) 160 of the law of December 19, 2002 on the reglster of commerce
and companies and the accounting and annual accounts of undertaklngs (the "law")
requlres the disclosure of the lndependent auditer fees. In conformity with the law these
details have been omltted as the Company prepares consolldated accounts ln which this
information is disclosed and these consolldated accounts and the related consolidated
annual report and audltors' report thereon have been lodged with the Luxembourg Trade
Registry.

Note 19- Staff costs


31 Dec. 2011

31 Dec. 2010

EUR

EUR

_W:.:..a:::.:g:~.::e:.:::.s..:::a.:..::nd~sa~la::..:.r!!:le::::.s-------------- ..............?.~..~}~1 . _ -----=5~6~0~.64::::.:0:::..


Soclel securlty costs

117.207

108.154

_T:..:O:..:t:::ai:..:S::.:ta:::ff~CO:.:st=s---------------JI..~.~-~-~-Q_;_ ________6::;6:.::8::.:~79~4:!..

--------------------------------Total number of workers at year-end

Inter IKEA Holding S.A. 1 Annual Accounts 2011

12

V.

Independent Auditor's report

Independent auditor's report


To the shareholders of Inter IKEA Holding S.A.
35, Avenue Monterey, L-2163 Luxembourg
Following our appolntment by the General Meeting of the Shareholders dated 31 August
2011, we have audited the accompanying annual accounts of Inter IKEA Holding S.A.,
which comprise the balance sheet as at 31 December 2011 and the profit and loss
account for the year then ended, and a summary of signlficant accountlng policles and
other explanatory Information.
The Board of Directors ls responsible for the preparation and fair presentation of these
annual accounts in accordance wlth Luxembourg legal and regulatory requlrements
relating to the preparation and presentation of the annual accounts and for such internai
control as the Board of Directors determines is necessary to enable the preparation and
presentation of annual accounts that are free from material misstatement, whether due
to fraud or error.
Responslblllty of the "rviseur d'entreprises agr"
Our responsiblllty ls to express an opinion on these annual accounts based on our audit.
We conducted our audit in accordance with International Standards on Audlting as
adopted for Luxembourg by the "Commission de Surveillance du Secteur Financier".
Those standards require that we comply with ethical requirements and plan and perform
the audit to obtain reasonable assurance about whether the annual accounts are free
from material misstatement.
An audit involves performing procedures to obtaln audit evidence about the amounts and
disclosures ln the annual accounts. The procedures selected depend on the judgment of
the "rviseur d'entreprises agr", includlng the assessment of the rlsks of materlal
misstatement of the annual accounts, whether due to fraud or error. In making those
risk assessments, the "rviseur d'entreprises agr" considers Internai control relevant
to the entity's preparation and fair presentation of the annual accounts in order to design
audit procedures that are appropriate in the circumstances, but not for the purpose of
expressing an opinion on the effectlveness of the entity's Internai control. An audit also
includes evaluating the approprlateness of accounting policies used and the
reasonableness of accountlng estimates made by the Board of Directors, as weil as
evaluatlng the overall presentation of the annual accounts.
We believe that the audit evidence we have obtained is sufficient and approprlate to
provide a basis for our audit opinion.
Opinion

In our opinion, the annual accounts give a true and fair view of the financial position of
Inter IKEA Holding S.A. as of 31 December 2011, and of the results of its operations for
the year then ended in accordance with Luxembourg legal and regulatory requirements
relatlng to the preparation and presentation of the annual accounts.

Inter !KEA Holding S.A. 1 Annual Accounts 2011

13

Other

The annual accounts of Inter !KEA Holding S.A. as of 31 December 2010 were audited by
Revilux S.A. who expressed an unmodifled opinion on these annual accounts as at 5 May
2011.
ERNST & YOUNG
Socit Anonyme
Cabinet de rvision agr

Jeannot WEYER
Luxembourg, lOth May 2012

Inter IKEA Holding S.A.

Annual Accounts 2011

14

Annexe la

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 1991 4014 673

Bilan fiscal d'ouverture au 1er janvier 2011 (1)

Actif

Bilan commercial
EUR

Bilan fiscal EUR

Actif immobilis

Bilan commercial
EUR

Bilan fiscal EUR

Capital souscrit

300 000 000,00

300 000 000,00

Prime d'mission

900 000 000,00

900 000 000,00

Passif
Capitaux propres

Immobilisations corporelles

49 679,97

49 679,97

Immobilisations financires

4 067 221 537,82

7 195 607 144,82

- Inter IKEA Centre Group AIS

441 836 089,15

433 420 089,15

Rserve lgale

12 650 907,58

12 650 907,58

- Inter IKEA Finance S.A.

173 394 458,95

66 307 458,95

Autres rserves

8 097 473,62

8 097 473,62

77 844,22

799 844,22

32 000 000,00

32 952 000,00

3 299 900 645,50

3 354 115 645,50

120 012 500,00

3 308 012 107,00

- Inter IKEA Holding Services S.A.


- Inter IKEA Treasury S.A.
- Inter IKEA Holding Ltd
- Inter IKEA Investments S. r.l.

Capital fiscal
- Rserve de rvaluation

3 128 385 607,00

- Rsultat cummul
pendant la priode H29

2 952 063 021,78

Rsultats reports
Actif circulant
Crances
Avoirs en banques

Rsultat de l'exercice
431,49

431,49

108 217 527,81

108 217 527,81

116 682,19

116 682,19

4 175 605 859,28

7 303 991 476,28

0,00

2 572 436 469,53

0,00

2 794 466,30

2 794466,30

Dettes
Autres dettes

Comptes de rgularisation

379 626 552,25

4 175 605 869,28

7 303 991 476,28 .

(1) Jusqu'au 31 dcembre 2010, la socit a bnfici du rgime fiscal applicable aux Socits H29. La socit a t convertie en une socit pleinement
imposable. A l'occasion de la conversion, tous les actifs et passifs de la socit ont t rvalus leur valeurs de march respectives dans un bilan fiscal.

Annexe lb

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 20112208 241

Bilan fiscal au 31 dcembre 2011


Actif

Bilan commercial
EUR

Bilan fiscal EUR

Immobilisations financires

36 003,38

4 923 433 618,86

- Inter IKEA Centre Group AIS

509 553 970,19

-Inter IKEA Finance S.A.

173 394 458,95

- Inter IKEA Holding Services S.A.


- Inter IKEA Treasmy S.A.
- Inter IKEA Holding Ltd
- Inter IKEA Investments AIB

77 844,22
32 000 000,00
3 299 900 645,50
21 053 700,00

- Inter IKEA Systems Holding BV (2)

603 615 000,00

- Vastint Holding BV

283 838 000,00

36 003,38

7 624 035 618,86

Avoirs en banque

Comptes de rgularisation

Bilan fiscal EUR

Capital souscrit

300 000 000,00

300 000 000,00

Prime d'mission

900 000 000,00

900 000 000,00

30 000 000,00

30 000 000,00

Rserve lgale

501 137 970,19 ( 1) Capital fiscal


3 128 385 607,00 (1)

66 307 458,95 (1) -Rserve de rvaluation


799 844,22 ( 1) - Rsultat cumul pendant la

2 942 811 402,98

32 000 000,00 (1) priode H29


3 354 115 645,50 ( 1) Rsultats reports

2 942 811 402,98

21 053 700,00 (1)


3 214 282 000,00 (1) Rsultat de l'exercice

365 715 556,33

(62 068 010,22) (2)

384 840 668,50

384 840 668,50

528 726,25

528 726,25

434 339 000,00 (1)

Dettes

Actifs circulant
Crances envers des entreprises lies

Bilan commercial
EUR

Capitaux propres

Immobilisations
Immobilisations corporelles

Passif

67 896,03

67 896,03

474 074,62

474 074,62

130 872,27

130 872,27

4 924 142 465,16

7 624 744 507,16

Dettes envers des entreprises lies


Dettes fiscales
Dettes envers la scurit sociale

13 244,36

13 244,36

Dettes moins d'un an

71181,24

71 181,24

161 685,50

161 685,50

4 924 142 465,16

7 624 744 507,16

Comptes de rgularisation

(1) A l'occasion de la conversion d'Inter IKEA Holding SA (ancienne H29) en socit pleinement imposable, tous les actifs et passifs ont t rvalus leurs valeurs de march
respectives dans un bilan fiscal+ cf. annexe la. Ces montants ont ts augments par les augmentations de capital effectues entre le 1er janvier 2011 et la clture de l'exercice et
diminus par les dividendes provenant de rserves accumules pendant la priode H29 (+cf. modles 506a).
(2) Cf. annexe le

Annexe le

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal : 2011 2208 241

Comptes de profits et pertes fiscal au 31 decembre 2011


P&L
commercial

P&L
commercial

P&L fiscal EUR

EUR

EUR
Charges
Autres charges externes

P&L fiscal

EUR

Produits
105 622 917,39

105 622 917,39

Salaires

853 600,86

853 600,86

Autres charges d'exploitation

350 155,00

350 155,00

Corrections de valeur (3)

2 761 414,38

1 843 373,29

Boni de liquidation sur participation

Charges d'intrts et charges assimiles

9 602 537,33

9 602 537,33

Autres intrts et produits assimils

529 520,00

529 520,00

67 240,00

67 240,00

365 715 556,33

(62 068 010,22)

485 502 941,29

56 801333,65

169 198,43

169 198,43

Revenus des immobilisations financires

484 367 730,98

55 666 123,34

Dividendes reus des filiales

467 663 123,34

55 666123,34 (1)

16 704 607,64

(2)

Autres produits d'exploitation

966 011,88

966 011,88

485 502 941,29

56 801 333,65

Impts
Impts sur le rsultat
Autres impts
Rsultat de l'exercice

(1) Selon la lettre date du 11 novembre 2009, une partie des dividendes reus corresponds une rduction du prix d'acquistion fiscal des participations. Voir
modles 506a et ligne 45 du modle 500.
(2) Le boni de liquidation corresponds une partie du "step-up" ralis sur la participation Inter IKEA Investment S. r.l. au moment de la conversion de la socit
en socit pleinement imposable (cf. aussi dossier fiscal 201 0) afin que ce rsultat doit tre ignor fiscalement.
(3) Cf. modle 506a.

Annexe2

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 20112208 241

Valeur unitaire de l'entreprise au 1er janvier 2012 et au 1er janvier 2011


EnEUR
01/0112012

01/01/2011

Actif
Immobilisations corporelles

36 003,38

49 679,97

Immobilisations financires

7 624 035 618,86

7 195 607 144,82

(7 624 035 618,86)

(7 195 607 144,82)

67 896,03

431,49

Avoirs en banque

474 074,62

108 217 537,81

Comptes de rgularisation

130 872,27

116 682,19

708 846,30

108 384 331,46

(384 840 668,50)

(1 655 798,86)

./.Exonration suivant 60 BewG


Crances

Passif
Dettes envers des entreprises lies
./.Dettes en relation avec les participations exonres
Dettes fiscales

378 422 739,44


(528 726,25)

Dettes envers la scurit sociale

(13 244,36)

(32 427,54)

Dettes moins d'un an

(71 181,24)

(995 166,53)

Autres dettes

(17 784,66)
(161 685,50)

(93 288,71)

(7 192 766,41)

(2 794 466,30)

Valeur unitaire

(6 483 920,11)1

105 589 865,161

Valeur unitaire arrondie

(6 484 000,00)

105 589 000,00

12 5oo,ool

105 589 ooo,ool

Comptes de rgularisation

Base l'IF

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 2011 2208 241

Annexe3

Dtail de certains postes du bilan


EnEUR

Dettes envers des entreprises lies


Inter IKEA Finance Geneva Branch (SEK)

(25 663 752,77)

Inter IKEA Finance Geneva Branch (EUR)

(357 369 039,00)

Inter IKEA Holding Services S.A.


Inter IKEA Treasury S.A.

(1 631 251,82)

(176 624,47)

(384 840 668,06)1


Dettes fiscales
IF 2011
Provision IRC 2011

(527 938,75)
(787,50)

(528 726,25)1

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 20112208 241

Annexe4

Dtail de certains postes du compte de profits et pertes


EnEUR

Autres charges externes


Services intra-groupe
Financement de la "Kamprad Family Foundation"(Sude)
Loyers

(4 554 195,65)
(1 00 000 000,00)
(166 111,85)

Entretien et rparations

(4 575,68)

Gaz et lectricit

(1 788,63)

Frais de tlcommunication

(6 276,24)

Timbres

(176,59)

Frais de transport

(1 610,02)

Matriel de bureau

(2 336,08)

Frais de runion

(941,44)

Primes d'assurance

(114 188,19)

Frais informatique

(19 849,59)

Contribution Chambre de Commerce

(128,00)

Frais de publication

(861,91)

Frais de voyages
Carburant et autres
Frais de reprsentations

(88 278,17)
(468,49)
(8 065,77)

Amortissements sur immobilisations financires

(13 676,59)

Honoraires juridiques

(93 718,45)

Honoraires d'audit

(86 376,50)

Honoraires fiscaux

(16 036,65)

Autres honoraires de consultance

(443 256,90)

(105 622 917,39)1


Autres charges d'exploitation
Tantimes

(350 155,00)

(350 155,00)1

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 20112208 241

Annexe4

Dtail de certains postes du compte de profits et pertes


EnEUR

Charges d'intrts et charges assimiles


Intrts sur dette Inter IKEA Finance Geneva Branch (EUR)

(8 060 491,33)

Intrts sur dette Inter IKEA Finance Geneva Branch (SEK)

(564 270,70)

Perte de change sur actifs circulant

(976 030,68)

Frais bancaires
Intrts bancaires

(1 688,89)

(55,73)

(9 602 537,33)1
Impts sur le rsultat
IF 2011

(527 945,00)

Avance IRC 2011

(787,50)

IRC 2011

(787,50)

(529 520,00)1
Autres impts
Retenues la source sur tantimes

(67 240,00)

(67 240,00)1
Autres produits d'exploitation
Services Inter IKEA Finance S.A.
Remboursement TV A

50 964,57
118 233,86

169 198,431
Revenus des immobilisations fmancires
Dividende reu d'Inter IKEA Systems Holding BV

411 045 000,00

Dividende reu d'Inter IKEA Treasury S.A.

5 452 123,34

Dividende reu d'Inter IKEA Finance S.A.

51 166 000,00

Boni de liquidation sur Inter IKEA Investments S. r.l.

16 704 607,64

484 367 730,981

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 20112208 241

Annexe4

Dtail de certains postes du compte de profits et pertes


EnEUR

Autres intrts et produits assimils


Intrts sur crances dtenues sur des entreprises lies

303 301,04

Gain de change

659 433,04

Intrts bancaires

3 277,80

966 011,881

Annexe 5

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 20112208 241

Dtermination de la base taxable selon la Lettre du 11 novembre 2009


EnEUR
Selon la Lettre du Il novembre 2009, Inter IKEA Holding SA devrait recevoir des commissions
pour les services de gestion rendus aux filiales du groupe. Une marge nette de 6% devrait tre
ralise sur cette activit au niveau d'Inter IKEA Holding SA (rmunration correspondant un
cost plus 6%). Dans le cas o Inter IKEA Holding SA ne refacturerait pas ses frais lis la gestion
des filiales, la Lettre prvoit que ces charges sont considres comme non dductibles fiscalement.
Il est galement prvu dans ce cas qu'un certain montant d'actifs taxable devrait tre laiss
Luxembourg. Ces montants investis Luxembourg devraient gnrer approximativement une
marge nette de 6% (cf. ci-dessus).

1. Charges considrer pour la dtermination de la marge nette minimum:


Services intra-groupe (cf annexe 4)

4 554 195,651

2. Marge minimum selon la Lettre:


(= 4 554 195,65 x 6%)

273 251,741

3. Revenus gnrs par les actifs taxable laisss Luxembourg (cf. annexe 4):
Intrts sur crances
Revenus des avoirs en banques

303 301,04
3 277,80

306 578,841
Selon la Lettre du Il novembre 2009, les charges pour un montant de 4 554 195,65 EUR seront
considres comme non dductibles fiscalement. La marge comptable (EUR 306 578,84) est
suprieure la marge minimum requise par la Lettre (EUR 273 251,74). Aucun ajustement
supplmentaire ne devra donc tre ralis.

Annexe 5

Inter IKEA Holding S.A.


N fiscal: 20112208 241

Dtermination de la base taxable selon la Lettre du 11 novembre 2009


EnEUR
Rsultat commercial
- Pre-acquisition dividendes des filiales correspondant une rduction du prix
d'acquisition fiscal des participations correspondantes (cf. annexe 1b+modles
506a)
- Boni de liquidation sur participation (cf. annexe 1b)
+ajustement rduction de valeur sur participation (cf. modle 506a III A/B)
Rsultat suivant bilan fiscal
+Services intra-groupe (cf. ci-dessus)

365 715 556,33

(411 997 000,00)


(16 704 607,64)
918 042,00
(62 068 010,22)
4 554 195,65

Montant reporter la ligne 13 du modle 500

(57 513 814,57)

-dividendes exonrs (cf. annexe lb+ modles 506a)

(55 666 123,34)

+Tantimes
+ Retenues la source sur tantimes
+IF 2011

350 155,00
67 240,00
527 945,00

+Avance IRC 2011

787,50

+ IRC 2011

787,50

+Financement de la "Kamprad Family Foundation" (Sude)

100 000 000,00

Base taxable

(12 233 022,91)1

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