Prsentation du systme bancaire au Maroc :

Certes ,le secteur bancaire marocain est considr comme l'un des
moteurs du dveloppement de l'conomie du pays et de sa prosprit, ce
dernier est devenu dans une courte priode un secteur moderne et
efficace.
En ralit, il a connu un mouvement de concentration significatif aujourd'hui
achev. Plusieurs banques possdent une licence d'exploitation mais sept
banques contrlent le march.
Le principal acteur est constitu par le rseau public des Banques
Populaires. Viennent ensuite les autres banques et celles contrles
majoritairement par des actionnaires trangers, parmi lesquelles la BMCI,
filiale de BNP-Paribas, et le Crdit du Maroc, filiale du groupe Crdit
Lyonnais-Crdit Agricole. Enfin, la Caisse de Dpt et de Gestion est
extrmement active dans les secteurs de l'immobilier et du tourisme, en
accompagnant les projets d'intrt gnral et en intervenant dans une
logique d'amorage pour des projets plus modestes.
Il faut ajouter ceci que le systme bancaire marocain est caractris par
une forte prsence de banques trangres de ce fait toutes les grandes
banques prives du royaume comptent dans leur actionnariat des banques
trangres
a. Bank Almaghreb :
Bank Almaghreb est cre par le dahir n1-59-233 du 23 hija 1378(30juin
1959), son capital est fix 500000000 de dirhams, ce capital est
entirement dtenu par l'Etat. Parmi ces missions, on peut citer :
L'mission des billets de banque et des pices de monnaie
Mise en oeuvre des instruments de politiques montaires
La banque veille au bon fonctionnement du march montaire
La banque assure le contrle du march montaire
La publication des statistiques sur la monnaie et le crdit
La banque fixe le rgime de change

 La banque veille l'application des dispositions lgislatives et

rglementaires
Citons un extrait du discours de Gouverneur de la banque centrale lors du
point de presse du mardi 14 mars 2006 : Le texte portant statut de
Bank Almaghreb lui confre l'indpendance quasi-totale pour mener
ses missions fondamentales. Cela veut dire qu'il nous fixe une
premire mission fondamentale qui est la stabilit des prix et donc la
lutte contre l'inflation. La BCE a le mme objectif que nous. En
revanche, la FED vise la fois la stabilit des prix et le soutien de
l'activit conomique. Nous, nous avons opt pour la stabilit des prix
et pour la lutte contre l'inflation. Et ce, parce que nous avons estim
que c'est une mission fondamentale et c'est la contribution essentielle
de la Banque Centrale la croissance conomique et la lutte contre
le chmage.
Parce que si nous stabilisons les prix, s'il n'y a pas d'inflation, tout un
chacun, qu'il soit l'investisseur, l'pargnant, l'oprateur conomique,
peut faire ses calculs et ses anticipations sans avoir tre sous la
menace de l'inflation qui peut vritablement remettre en cause toutes
les projections. C'est notre contribution fondamentale, elle est
clairement dfinie et le texte nous a donn l'indpendance totale de le
faire
Le conseil de Bank almaghreb est le suivant : (cit titre
d'informations)
Prsid par le Gouverneur, il comprend outre le Directeur Gnral de la
Banque et le Directeur du Trsor, six membres dsigns pour leurs
comptences en matire montaire, financire ou conomique.
Le Conseil de la Banque a notamment pour attributions de dterminer les
objectifs de la politique montaire. A cet effet, il fixe les taux d'intrt des
oprations de la Banque et peut exiger la constitution de la rserve
montaire obligatoire.
En vertu de l'article 38 des statuts de Bank Al-Maghrib, le Conseil de la
Banque est compos comme suit :
- le Gouverneur de la Banque, prsident ;
- le Vice-Gouverneur ou le Directeur Gnral de la Banque ;
- le Directeur du Trsor et des Finances Extrieures au sein du
Ministre charg des Finances ;

six membres dsigns par le Premier Ministre, dont trois sur proposition du
Gouverneur, parmi les personnes connues pour leur comptence en
matire montaire, financire ou conomique et n'exerant aucun mandat
lectif, aucune fonction de responsabilit dans les tablissements de crdit
ou caractre financier ou dans l'administration publique.
Les membres du Conseil de la Banque sont les suivants :
- M. Abdellatif JOUAHRI, Gouverneur de Bank Al-Maghrib ;
- M. Abdellatif FAOUZI, Directeur Gnral de Bank Al-Maghrib ;
- M. Abdelaziz MEZIANE BELFQUIH, Conseiller de Sa Majest le Roi ;
- M. Zouhair CHORFI, Directeur du Trsor et des Finances Extrieures au
Ministre des Finances et de la Privatisation ;
- Mme Meriem BENSALEH CHAQROUN;
- M. Bassim JAI-HOKIMI ;
- M. Mohamed BENAMOUR ;
- M. Mustapha MOUSSAOUI ;
- M. Abdellatif BELMADANI ;
-Commissaire du Gouvernement M.Abdeltif LOUDYI
b- les banques commerciales:
on peut les classer selon les quatre rubriques suivantes :
Les banques de
dpt classiques

Parmi lesquelles on trouve les cinq grandes banques prives qui

ralisent prs des deux tiers de la collecte des dpts bancaires,
savoir : ATTIJARIWAFA BANK, BMCE , SGMB ,BMCI et
CREDIT DU MAROC.

Le crdit populaire
du Maroc (CPM)

Leader historique du secteur,est constitu de la banque centrale

populaire(BCP) et son rseau de banques populaires rgionales
(BPR), un organisme public particulirement concern par la
collecte de la petite pargne et la distribution de crdits aux PME
, la BCP est devenue une socit anonume en fvrier 2002 et

engage depuis cette date dans un processus de privatization

Les anciens
Il s'agit du credit immobilier et hotellier (CIH), du credit agricole
organismes
du maroc (CAM) et de la banque nationale pour le
financiers spcialiss dveloppement conomique (BNDE) qui sont engags dans un
processus de restructurations

Divers autres
banques dont la
cration rpond
des besoins
spcifiques

BANK AL AMAL pour le financement de projets

d'investissement des marocains rsidant l'tranger,
MEDIAFINANCE et CASABLANCA FINANCE MARKETS qui
interviennent sur le march des titres ngociables de la dette, et le
FONDS D4EQUIPEMENT COMMUNAL (FEC) ddi au
financement des collectivits locales.

B-la nouvelle loi bancaire: loi n 34-03 relative aux tablissements de

crdits et organismes assimils:
Dahir n 1-05-178 du 15 moharrem 1427 portant promulgation de la loi n
34-03 relative aux tablissements de crdit et organismes assimils (B.O. n
5400 du 2 mars 2006).
Vu la constitution, notamment ses articles 26 et 58 , est promulgue et sera
publie au Bulletin officiel, la suite du prsent dahir , la loi n34-03 relative
aux tablissements de crdits et organismes assimils, telle qu'adopte par
la chambre des conseillers et la chambre des reprsentants.
Citons titre d'exemple quelques articles de cette loi :
Article premier :
Sont considrs comme tablissements de crdit les personnes morales
qui exercent leur activit au Maroc, quels que soient le lieu de leur sige
social, la nationalit des apporteurs de leur capital social ou de leur dotation
ou celle de leurs dirigeants et qui effectuent, titre de profession habituelle,
une ou plusieurs des activits suivantes:
- la rception de fonds du public ;
- les oprations de crdit ;
- la mise la disposition de la clientle de tous moyens de paiement ou leur
gestion.

Article 2 :
Sont considrs comme fonds reus du public les fonds qu'une personne
recueille de tiers sous forme de dpt ou autrement, avec le droit d'en
disposer pour son propre compte, charge pour elle de les restituer. Sont
assimils aux fonds reus du public :
- les fonds dposs en compte vue, avec ou sans pravis, mme si le
solde du compte
Peut devenir dbiteur ;
- les fonds dposs avec un terme ou devant tre restitus aprs un
pravis
- les fonds verss par un dposant avec stipulation d'une affectation
spciale, si
l'entreprise qui a reu le dpt ne le conserve pas en l'tat, l'exception
des fonds verss auprs des socits lgalement habilites constituer et
grer un portefeuille de valeurs mobilires ;
- les fonds dont la rception donne lieu la dlivrance, par le dpositaire,
d'un bon de
caisse ou de tout billet portant intrt ou non.
Toutefois, ne sont pas considrs comme fonds reus du public :
- les sommes laisses en compte, dans une socit, par les associs en
nom, les
commanditaires et les commandits, les associs, les grants, les
administrateurs, les
membres du directoire ou du conseil de surveillance et les actionnaires,
dtenant 5% au moins du capital social ;
- les dpts du personnel d'une entreprise lorsqu'ils ne dpassent pas 10%
de ses capitaux propres ;
- les fonds provenant de concours d'tablissements de crdit et des
organismes assimils viss aux paragraphes 3, 4 et 5 de l'article 107 cidessous.
Article 3 :

Constitue une opration de crdit tout acte, titre onreux, par lequel une
personne :
- met ou s'oblige mettre des fonds la disposition d'une autre personne,
charge pour celle-ci de les rembourser ;
- ou prend, dans l'intrt d'une autre personne, un engagement par
signature sous forme
d'aval, de cautionnement ou de toute autre garantie.
Sont assimiles des oprations de crdit :
- les oprations de crdit-bail et de location avec option d'achat et
assimiles ;
- les oprations d'affacturage ;
- les oprations de vente rmr d'effets et de valeurs mobilires et les
oprations de
pension telles que prvues par la lgislation en vigueur.
Article 17 : Les circulaires du gouverneur de Bank Al-Maghrib prises en
application de la prsente loi et des dispositions lgales et rglementaires
en vigueur sont homologues par arrts du ministre charg des finances
et publies au "Bulletin officiel".
Article 18 : Il est institu un conseil dnomm "Conseil national du crdit et
de l'pargne" compos de reprsentants de l'administration, de
reprsentants des organismes caractre financier, de reprsentants des
chambres professionnelles, de reprsentants des associations
professionnelles et de personnes dsignes par le Premier ministre en
raison de leur comptence dans le domaine conomique et financier.
La composition et les modalits de fonctionnement dudit Conseil sont fixes
par dcret.
Le Conseil national du crdit et de l'pargne dbat de toute question
intressant le dveloppement de l'pargne ainsi que de l'volution de
l'activit des tablissements de crdit. Il formule des propositions au
gouvernement dans les domaines qui entrent dans sa comptence. Il peut
constituer en son sein des groupes de travail pour mener toutes tudes qu'il
juge utiles ou qui peuvent lui tre confies par le ministre charg des
finances ou le gouverneur de Bank Al-Maghrib.

Il peut demander Bank Al-Maghrib et aux administrations comptentes de

lui fournir toute information utile l'accomplissement de sa mission. Le
Conseil national du crdit et de l'pargne est prsid par le ministre charg
des finances. Le secrtariat du Conseil est assur par Bank Al-Maghrib.
Article 21 : Il est institu une commission, dnomme "Commission de
discipline des tablissements de crdit", charge d'instruire les dossiers
disciplinaires et de proposer, au gouverneur de Bank Al-Maghreb, les
sanctions disciplinaires prononcer en application des dispositions de
l'article 133 de la prsente loi.
Les articles non cits concernent les l'octroi et le retrait des agrments et le
dispositions prudentielles et comptable.
La nouvelle loi bancaire n 34-03, promulgue par le Dahir n 1-05-178 du
14 fvrier 2006, vient d'tre adopte et publie au Bulletin Officiel n 5400
du 2 mars 2006. Cette nouvelle loi abroge et remplace la loi n 1-93-147 du
6 juillet 1993 relative l'exercice de l'activit des tablissements de crdit
et de leur contrle. Ci-aprs une lecture de ses principales innovations :
Oprations de crdit-bail : nouveauts
L'article 4 de la nouvelle loi tend la dfinition des oprations de crdit-bail
et de location avec option d'achat aux oprations de location de fonds de
commerce ou de l'un de ses lments incorporels donnant au locataire la
possibilit d'acqurir ledit fonds ou l'un de ses lments incorporels,
moyennant un prix convenu tenant compte, au moins pour partie, des
versements effectus titre de loyers, sous rserve que ces oprations
soient effectues titre habituel (article 1 de la nouvelle loi).
Pour rappel, l'exercice d'oprations de crdit, de crdit-bail ou de location
avec option d'achat ne peut tre ralis que par des tablissements de
crdit dment agrs.
Oprations connexes
La nouvelle loi autorise les tablissements de crdit effectuer de
nouvelles oprations connexes leurs activits principales, savoir :
- la prsentation au public des oprations d'assurance de person-nes,
d'assistance et d'assurance crdit ;
- l'intermdiation en matire de transfert de fonds.
A ce titre et conformment l'article 15 de la loi, toute entreprise effectuant,
titre de profession habituelle, des oprations d'inter-mdiation en matire

de transfert de fonds - consistant en la rception ou l'envoi, par tous

moyens, de fonds l'intrieur du Maroc ou l'tranger - est tenue d'obtenir
l'agrment pralable du Gouverneur de la Banque Centale du Maroc (
Bank Al Maghreb )
Instance charge de l'octroi de l'agrment
La nouvelle loi apporte une innovation majeure en la matire.
En effet, l'agrment pralable l'exercice d'activits d'tablissement de
crdit est dsormais dlivr par le Gouverneur de Bank Al Maghrib.
Pour rappel, cet agrment tait -sous l'gide de l'ancienne loi- dlivr par le
Ministre des Finances.
La dcision portant agrment ou, le cas chant, refus dment motiv est
notifie par le Gouverneur de Bank Al Maghrib au postulant dans un dlai
maximum de 4 mois (au lieu de 6 mois auparavant) compter de la date de
rception de la demande et de l'ensemble des documents et
renseignements requis par Bank Al Maghrib.
Implantation des tablissements de crdit trangers
La cration d'une filiale ou l'ouverture d'une succursale par un
tablissement de crdit ayant son sige social l'tranger est subordonne
l'agrment du Gouverneur de Bank Al Maghrib.
La demande d'agrment doit tre accompagne de l'avis de l'autorit du
pays d'origine habilite dlivrer un tel avis.
Retrait d'agrment
L'agrment du Gouverneur de Bank Al Maghrib peut tre retir notamment :
- Lorsque l'tablissement de crdit n'a pas fait usage de son agrment dans
un dlai de 12 mois, compter de la date de notification de la dcision
portant agrment ;
- Lorsqu'il n'exerce plus son activit depuis 6 mois
La banque et les nouvelles fonctions financires :
La loi 34-03 a aussi indiqu les fonctions attribus aux tablissements de
crdits dont les oprations entreprendre sont indiqus en articles 10 et 7
de la dite loi .

En effet on distingue :
La rception de fonds du public, les oprations de crdits et la mise
dispositions de la clientle de tous les moyens de paiement ou leur gestion,
aussi les oprations de change.
Synthse :
Les rformes qu'a connues le systme financier marocain ont constitu une
nouvelle donne au paysage financier marocain. En effet les amnagements
ayant affect ce systme ont consist une rvision des textes de lois qui
rgissaient ce domaine en accordant plus de visibilit et de clart et le
changement d'un certain nombre de prrogatives relatives non seulement
une extension des pouvoirs et paradoxalement un renforcement de
contrle. Ces rformes ont t instaures dans le but de mettre niveau le
domaine financier afin qu'il puisse se mettre au diapason des autres
systmes financiers europens et particulirement dans un contexte ou
l'ouverture devient une ralit et impose certaines mesures. Ceci tant,
l'apprciation des rsultats des efforts fournis par le Maroc dans ce sens ne
peut se raliser que dans quelques annes en attendant que l'application
de ces nouvelles dispositions porte ses fruits. Il est noter finalement que
ce travail porte exclusivement sur le secteur bancaire savoir d'une part le
Statut de la Banque Centrale et d'autre part la nouvelle loi bancaire. Il
subsiste cependant d'autres volets au sein du systme financier qui ont t
touchs par ces transformations. Nous pouvons citer le secteur des
assurances dont le nouveau code s'inscrit dans le cadre des rformes
engages.