Professional Documents
Culture Documents
CARACTERSTICAS DE LA EMISIN
Banco Interacciones, S.A., Institucin de Banca Mltiple, Grupo Financiero Interacciones (Binter,
Interacciones o el Emisor)
Certificados Burstiles Bancarios (CBs), tipo de valor 94
$20,000000,000.00 (Veinte mil millones de Pesos 00/100 M.N.) o su equivalente en UDIs
BINTER 15
Tercera.
Hasta $1,500000,000.00 (Un mil quinientos millones de Pesos 00/100 M.N.)
Hasta 15000,000 (quince millones) de Ttulos
1,652 (Un mil seiscientos cincuenta y dos) das, equivalente a aproximadamente 4.5 aos
Tipo de Emisin:
Tasa de Referencia:
Periodicidad en Pago de
Intereses:
Amortizacin de Principal:
Amortizacin Anticipada:
24 de marzo de 2015
25 de marzo de 2015
26 de marzo de 2015
3 de octubre de 2019
Tasa Variable a Rendimiento
TIIE a plazos de hasta 29 das
Cada 28 das
Un solo pago en la fecha de vencimiento
En cada fecha de pago de intereses, el Emisor podr llevar a cabo la amortizacin anticipada total de
los CBs, para lo cual deber informar de ello, con cuando menos 6 (seis) das hbiles de anticipacin, al
Representante Comn, as como a la CNBV, BMV e Indeval (a travs de los medios que estas
instituciones determinen). En el entendido que el Emisor no pagar primas por concepto de
amortizacin anticipada de los CBs. En caso de que la Emisora decida no ejercer su derecho respecto
de cualquier amortizacin anticipada, debern notificar por escrito al Representante Comn, por lo
menos dos das hbiles antes a la Fecha de Pago de Intereses en la que pretenda llevar a cabo dicha
amortizacin anticipada. Lo anterior, a efecto de que el Representante Comn informe lo conducente.
En caso de no notificarlo en dicha fecha, los gastos generados en los que incurra el Representante
Comn respecto de dicho cambio sern con cargo al Emisor.
Los gastos relacionados con la presente oferta pblica son lo que se aparecen en el apartado V.
Gastos Relacionado con la Oferta que aparecen en el Suplemento correspondiente.
Construccin de Libro Tradicional
Tasa nica
Cada postura deber componerse de Sobretasa. El monto deber ser solicitado en Pesos o por
porcentaje de emisin. Las rdenes de compra asignadas sern de carcter irrevocable una vez
terminado el proceso de construccin de libro.
$100,000.00 (Cien Mil) pesos 00/100 M.N
2 (dos) decimales
Los CBs objeto de esta Emisin sern quirografarios y, por lo tanto, no contarn con garanta
especfica, ni contarn con la garanta del IPAB o de cualquiera otra entidad gubernamental mexicana.
HRAA- por HR Ratings de Mxico, S.A. de C.V., y A1.mx por Moodys de Mxico, S.A. de C.V.
Intermediarios Colocadores:
Sindicato Colocador:
LA INFORMACIN AQU PRESENTADA ES PUBLICA Y SE ENCUENTRA EN LA PGINA DE LA BMV (www.bmv.com.mx) Y EN LA CNBV (www.cnbv.gob.mx). PARA MAYOR INFORMACIN DE LAS
CARACTERSTICAS DE LA PRESENTE EMISIN CONSULTAR EL AVISO DE OFERTA CORRESPONDIENTE. EL EMISOR Y LOS INTERMEDIARIOS COLOCADORES SON RESPONSABLES DE LA ELABORACIN DEL
PRESENTE DOCUMENTO. ESTE DOCUMENTO CON INFORMACIN CLAVE PARA LA INVERSIN HA SIDO AUTORIZADO POR LA CNBV MEDIANTE OFICIO NMERO 153/107349/2014 DE FECHA 22 DE
SEPTIEMBRE DE 2014, Y FORMA PARTE INTEGRAL DEL PROSPECTO Y SUPLEMENTO DE LA EMISIN CORRESPONDIENTE.
A su vez, Binter tiene tres subsidiarias: Inmobiliaria Interorbe, S.A. de C.V., e Inmobiliaria Mobinter, S.A. de C.V., cuya actividad principal es la
administracin de espacios para oficinas dentro de las cuales se encuentran algunos de los pisos del edificio ubicado en Paseo de la Reforma
nmero 383 y, por ltimo, Interacciones Sociedad Operadora de Sociedades de Inversin, S.A. de C.V., que tiene como actividad principal la
prestacin de servicios de administracin de activos de sociedades de inversin, distribucin y valuacin de acciones que emitan dichas
sociedades, proporcionar servicios de contabilidad y administracin para las sociedades de inversin y la realizacin de actividades necesarias
para ello y que la CNBV autorice por considerar que son compatibles, anlogas, conexas y complementarias a las que le sean propias.
Alto nivel de especializacin en financiamiento a proyectos de Infraestructura. En especial a nivel Estatal y Municipal.
LA INFORMACIN AQU PRESENTADA ES PUBLICA Y SE ENCUENTRA EN LA PGINA DE LA BMV (www.bmv.com.mx) Y EN LA CNBV (www.cnbv.gob.mx). PARA MAYOR INFORMACIN DE LAS
CARACTERSTICAS DE LA PRESENTE EMISIN CONSULTAR EL AVISO DE OFERTA CORRESPONDIENTE. EL EMISOR Y LOS INTERMEDIARIOS COLOCADORES SON RESPONSABLES DE LA ELABORACIN DEL
PRESENTE DOCUMENTO. ESTE DOCUMENTO CON INFORMACIN CLAVE PARA LA INVERSIN HA SIDO AUTORIZADO POR LA CNBV MEDIANTE OFICIO NMERO 153/107349/2014 DE FECHA 22 DE
SEPTIEMBRE DE 2014, Y FORMA PARTE INTEGRAL DEL PROSPECTO Y SUPLEMENTO DE LA EMISIN CORRESPONDIENTE.
Balance General
(Millones de Pesos)
2013
2014
Variacin
%
2011
2012
Activo
Disponibilidades
Inversiones en Valores
Cartera de Crdito Vigente
Cartera de Crdito Vencida
Estim. preventiva para riesgos crediticios
Total de Cartera de Crdito (Neta)
Otros activos
Total Activo
6,696
33,665
43,335
367
1,873
41,829
3,107
85,297
7,068
38,524
55,568
366
2,015
53,919
2,277
101,788
6,335
6,030
63,395 34,427
62,918 81,642
136
115
1,897
1,380
61,157 80,377
6,003
2,518
136,890 123,352
-5%
-46%
30%
-15%
-27%
31%
-58%
-10%
Pasivo
Captacin Tradicional
Depsitos de exigibilidad inmediata
Depsitos a plazo
Ttulos de crdito emitidos
Prestamos Interbancarios y de otros organismos
Obligaciones Subordinas en Circulacin
Otros
Total Pasivo
29,395
11,765
14,121
3,509
14,056
1,855
34,754
80,060
42,564
16,289
21,561
4,714
14,720
2,505
36,044
95,833
46,308 70,997
17,717 27,239
20,466 29,724
8,125
14,034
19,200 15,519
2,556
2,556
60,321 24,381
128,385 113,453
53%
54%
45%
73%
-19%
0%
-60%
-12%
Capital contribuido
Capital ganado
Total Capital Contable
1,951
3,286
5,237
1,893
4,062
5,955
3,624
4,881
8,505
3,624
6,275
9,899
0%
29%
16%
Estado de Resultados
(Millones de Pesos)
2011
2012
2013
2014
Variacin
%
Margen financiero
Estimaciones preventivas para riesgos crediticios
Margen financiero ajustado por riesgos crediticios
Comisiones y tarifas (neto)
Resultado por intermediacin
Otros ingresos (egresos) de la operacin
Ingresos (egresos) totales de la operacin
Gastos de administracin
Resultado de la operacin
Otros productos y gastos (neto)
Resultado antes de impuestos a la utilidad
Impuestos a la utilidad (neto)
Resultado Neto
1,377
704
673
2,412
166
-129
3,122
2,078
1,044
-2
1,042
-50
1,092
1,527
773
754
1,846
152
244
2,996
1,676
1,320
0
1,320
390
930
1,829
975
854
1,793
235
952
3,834
1,759
2,075
0
2,075
586
1,489
2,076
961
1,115
1,528
281
1,187
4,111
1,735
2,376
5
2,381
631
1,750
14%
-1%
31%
-15%
20%
25%
7%
-1%
15%
0%
15%
8%
18%
LA INFORMACIN AQU PRESENTADA ES PUBLICA Y SE ENCUENTRA EN LA PGINA DE LA BMV (www.bmv.com.mx) Y EN LA CNBV (www.cnbv.gob.mx). PARA MAYOR INFORMACIN DE LAS
CARACTERSTICAS DE LA PRESENTE EMISIN CONSULTAR EL AVISO DE OFERTA CORRESPONDIENTE. EL EMISOR Y LOS INTERMEDIARIOS COLOCADORES SON RESPONSABLES DE LA ELABORACIN DEL
PRESENTE DOCUMENTO. ESTE DOCUMENTO CON INFORMACIN CLAVE PARA LA INVERSIN HA SIDO AUTORIZADO POR LA CNBV MEDIANTE OFICIO NMERO 153/107349/2014 DE FECHA 22 DE
SEPTIEMBRE DE 2014, Y FORMA PARTE INTEGRAL DEL PROSPECTO Y SUPLEMENTO DE LA EMISIN CORRESPONDIENTE.
Activo Totales
Cartera Vigente
160,000
140,000
- 10%
120,000
100,000
80,000
60,000
40,000
20,000
0
Activo Totales
2011
2012
2013
2014
85,297
101,788
136,890
123,352
Cartera Vigente
30%
2011
2012
2013
2014
43,335
55,568
62,918
81,642
Utilidad Neta
Capital Contable
12,000
10,000
16%
8,000
6,000
4,000
2,000
0
Capital Contable
2011
2012
2013
2014
5,237
5,955
8,505
9,899
18%
Utilidad Neta
2011
2012
2013
2014
1,092
930
1,489
1,750
ROE
ICAP
18.20%
18.00%
17.80%
17.60%
17.40%
17.20%
17.00%
16.80%
16.60%
16.40%
16.20%
ICAP
25.00%
20.00%
15.00%
10.00%
5.00%
2011
2012
2013
2014
18.01%
17.98%
16.95%
16.91%
0.00%
ROE
2011
2012
2013
2014
23.30%
16.62%
19.80%
14.87%
IMOR
0.90%
0.80%
0.70%
0.60%
0.50%
0.40%
0.30%
0.20%
0.10%
0.00%
IMOR
2011
2012
2013
2014
0.84%
0.65%
0.22%
0.14%
LA INFORMACIN AQU PRESENTADA ES PUBLICA Y SE ENCUENTRA EN LA PGINA DE LA BMV (www.bmv.com.mx) Y EN LA CNBV (www.cnbv.gob.mx). PARA MAYOR INFORMACIN DE LAS
CARACTERSTICAS DE LA PRESENTE EMISIN CONSULTAR EL AVISO DE OFERTA CORRESPONDIENTE. EL EMISOR Y LOS INTERMEDIARIOS COLOCADORES SON RESPONSABLES DE LA ELABORACIN DEL
PRESENTE DOCUMENTO. ESTE DOCUMENTO CON INFORMACIN CLAVE PARA LA INVERSIN HA SIDO AUTORIZADO POR LA CNBV MEDIANTE OFICIO NMERO 153/107349/2014 DE FECHA 22 DE
SEPTIEMBRE DE 2014, Y FORMA PARTE INTEGRAL DEL PROSPECTO Y SUPLEMENTO DE LA EMISIN CORRESPONDIENTE.
(b)
(c)
(d)
Si la Emisora dejare de realizar el pago oportuno de los intereses de los Certificados Burstiles en cada una de las fechas de pago y
dicho pago no se realizare dentro de los 3 (tres) das hbiles siguientes a la fecha en que debi realizarse, salvo el ltimo pago de
intereses, mismo que deber realizarse a ms tardar en la Fecha de Vencimiento.
Si a la Emisora le fuere decretada una sentencia de declaracin de concurso mercantil, quiebra, insolvencia o procedimiento similar o si
admitiere por escrito su incapacidad para pagar sus deudas a su vencimiento.
Si la inscripcin de los Certificados Burstiles en el Registro Nacional de Valores que mantiene la CNBV y/o el listado en la BMV fueren
cancelados y dicha circunstancia no se remedia por la Emisora dentro de los 30 (treinta) das naturales siguientes a que ocurra.
Si la Emisora incumple con cualquiera de sus obligaciones contenidas en el cualquier documento de la Emisin, incluyendo, sin limitar,
las contenidas en el ttulo, o en la legislacin aplicable, distintas a las referidas en los incisos anteriores, y dicho incumplimiento no se
subsanare dentro de los 30 (treinta) das naturales siguientes a la fecha en que hubiere ocurrido el incumplimiento.
Si ocurriera la Causa de Vencimiento Anticipado descrita en el inciso (a) inmediato anterior, todas las cantidades pagaderas por la Emisora
conforme al presente ttulo se podrn declarar vencidas anticipadamente, sin necesidad de aviso previo de incumplimiento, presentacin,
requerimiento de pago, protesto o notificacin de cualquier naturaleza, judicial o extrajudicial, siempre y cuando al menos un (1) tenedor
entregue dentro de los 3 (tres) das hbiles siguientes a aqul en el que haya ocurrido la Causa de Vencimiento Anticipado, una notificacin por
escrito al Representante Comn indicando su intencin de declarar vencidos anticipadamente los Certificados Burstiles, en cuyo caso se harn
exigibles de inmediato la suma principal insoluta de los Certificados Burstiles, los intereses devengados y no pagados y todas las dems
cantidades que se adeuden conforme a los mismos. En caso de no haber solicitud por parte de tenedor alguno una vez transcurridos los 3 (tres)
das hbiles siguientes a aqul en el que haya ocurrido la Causa de Vencimiento Anticipado, el Representante Comn proceder a convocar a
una asamblea de Tenedores para que resuelva respecto del vencimiento anticipado.
En caso de que ocurra cualquiera de las Causas de Vencimiento Anticipado mencionadas en los incisos (b), (c) y (d) anteriores, todas las
cantidades pagaderas por la Emisora conforme a los Certificados Burstiles podrn declararse por vencidas anticipadamente, sin necesidad de
aviso previo de incumplimiento, presentacin, requerimiento de pago, protesto o notificacin de cualquier naturaleza, judicial o extrajudicial, si as
es acordado por la asamblea general de los tenedores de los Certificados Burstiles; en cuyo caso se harn exigibles de inmediato la suma
principal insoluta, los intereses devengados y no pagados, as como todas las dems cantidades que se adeuden conforme a los Certificados
Burstiles.
El Representante Comn dar a conocer a la BMV (a travs del SEDI o de los medios que determine) y por escrito al Indeval, a ms tardar el da
hbil siguiente al que tenga conocimiento de alguna causa de vencimiento anticipado y en cuanto sean declarados vencidos anticipadamente los
Certificados Burstiles.
LA INFORMACIN AQU PRESENTADA ES PUBLICA Y SE ENCUENTRA EN LA PGINA DE LA BMV (www.bmv.com.mx) Y EN LA CNBV (www.cnbv.gob.mx). PARA MAYOR INFORMACIN DE LAS
CARACTERSTICAS DE LA PRESENTE EMISIN CONSULTAR EL AVISO DE OFERTA CORRESPONDIENTE. EL EMISOR Y LOS INTERMEDIARIOS COLOCADORES SON RESPONSABLES DE LA ELABORACIN DEL
PRESENTE DOCUMENTO. ESTE DOCUMENTO CON INFORMACIN CLAVE PARA LA INVERSIN HA SIDO AUTORIZADO POR LA CNBV MEDIANTE OFICIO NMERO 153/107349/2014 DE FECHA 22 DE
SEPTIEMBRE DE 2014, Y FORMA PARTE INTEGRAL DEL PROSPECTO Y SUPLEMENTO DE LA EMISIN CORRESPONDIENTE.
Obligacin de Dar
(a) Pagar los intereses, principal y/o cualquier otra cantidad pagadera conforme a los Certificados Burstiles.
La Emisora no asume obligacin distinta, respecto de los Certificados Burstiles, de aquellas previstas en el Ttulo, los documentos de la
Emisin y de las sealadas en las disposiciones legales aplicables.
V. LISTA DE CONTACTOS.
FINANCIAMIENTO CORPORATIVO INTERACCIONES
CARLOS MIGUEL DIAZ JUAREZ
FRANCISCO JAVIER SNCHEZ GMEZ
cdiaz@interacciones.com
fjsanchez@interacciones.com
schleske@interacciones.com
ERICK YARCE
eyarce@interacciones.com
cgarciah@interacciones.com
nmoussan@actinver.com.mx
cchiquini@actinver.com.mx
GERMN LIZ
gliz@actinver.com.mx
(55) 5004-5165
pcarrera@ixe.com.mx
(55) 5004-1434
andres.kuribrena@ixe.com.mx
(55) 5261-4733
jprivas@ixe.com.mx
(55) 5261-4823
alejandro.alvarez@banorte.com
(55) 5261-4890
jose.rivas@banorte.com
LA INFORMACIN AQU PRESENTADA ES PUBLICA Y SE ENCUENTRA EN LA PGINA DE LA BMV (www.bmv.com.mx) Y EN LA CNBV (www.cnbv.gob.mx). PARA MAYOR INFORMACIN DE LAS
CARACTERSTICAS DE LA PRESENTE EMISIN CONSULTAR EL AVISO DE OFERTA CORRESPONDIENTE. EL EMISOR Y LOS INTERMEDIARIOS COLOCADORES SON RESPONSABLES DE LA ELABORACIN DEL
PRESENTE DOCUMENTO. ESTE DOCUMENTO CON INFORMACIN CLAVE PARA LA INVERSIN HA SIDO AUTORIZADO POR LA CNBV MEDIANTE OFICIO NMERO 153/107349/2014 DE FECHA 22 DE
SEPTIEMBRE DE 2014, Y FORMA PARTE INTEGRAL DEL PROSPECTO Y SUPLEMENTO DE LA EMISIN CORRESPONDIENTE.