GAS S.A.

Esta compañía produce Combustibles. Los datos para el presupuesto del año 2018 son los
siguientes:

Las ventas en libras de velas de los últimos años se presentan a continuación:

MES AÑO 2012 AÑO 2013 AÑO 2014 AÑO 2015 AÑO 2016 AÑO 2017
Ene 955 954 1273 2546 1910 2145
Feb 954 955 1273 2228 2546 2622
Mar 955 954 1592 2228 2546 2622
Abr 1273 955 2546 2865 2864 2950
May 1273 1273 2228 2864 3183 3278
Jun 1273 1273 1909 2865 3183 3278
Jul 1273 1273 2865 3183 3820
Ago 1273 1273 2864 2546 3501
Sep 1273 1273 2546 3501 3501
Oct 1273 1592 2546 1910 3183
Nov 955 954 2865 2228 2865
Dic 1273 1273 2546 2546 3501
TOTAL 14003 14002 27053 31510 36603

Supuestos Básicos
Días de Permanencia de Inventarios de Productos Terminados 32 Días
Días de Permanencia de Inventarios de Materias Primas 45 Días
Periodo Promedio de Cobro de Cuentas por Cobrar 42 Días
Periodo Promedio de Pago a Proveedores 35 Días
Nivel permanente de Caja $ 10.000
Inflación presupuestada 6%
Depreciación Anual según la ley (sobre saldos iniciales)
Para proyectar las ventas, utilizar análisis de series temporales con tendencia lineal.

El Balance General al 30 de Junio de 2017 es el siguiente:

GAS S.A.
Balance General
Al 30 de junio del 2017
TOTAL ACTIVOS 51,000.00 TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO 51,000.00
Activos Corrientes 21,000.00 TOTAL PASIVOS 3,000.00
Caja - Bancos 8,000.00 Pasivos Corrientes 3,000.00
Cuentas por Cobrar 12,000.00 Proveedores 3,000.00
Anticipo de impuesto a Renta (1.-
anticipo) 1.000
Activos Fijos 30,000.00 PATRIMONIO 48,000.00
Vehículos(de reparto) 50,000.00 Capital Social 40,000.00
Depreciación Acumulada -20,000.00 Reserva Legal 8,000.00

En el mes de septiembre de 2017 se proyecta compra maquinaria por 100.000 mas IVA, en el
año 2018 se presupuesta comprar para el área de Ventas equipos de computación en enero por
$10.910 más IVA y para el área administrativa muebles y enseres $18.000 más IVA.
(Retenciones 1%)
Para enero del año 2018, se planifica vender a $13.45 cada galón más IVA para el resto del año
se proyectan incrementos mensuales. (Retenciones 1%)

Para la fabricación de un galón de combustible se requieren 1.35 galones de cera que en el

segundo semestre del año 2017 se comprará a $ 1.50 más IVA cada galón y se proyecta un
incremento semestral por inflación. (Retenciones 1%)
La compañía cuenta con 15 obreros. Con antigüedad de tres años, Los sueldos mensuales
básicos se presupuestan en $ 395 para cada obrero; los sueldos para el año actual ascienden a
$385 cada obrero. Se espera que el Salario Básico Unificado suba por inflación anual. Todos
cobran el fondo de reserva y las remuneraciones adicionales en el rol de cada mes.

Los CIF variables son insumos por $ 0.50 más IVA por cada galón fabricado para enero del
2018 y se planifica inflación bimensual (Retenciones 1%), los CIF fijos planificados para el
primer semestre del 2018 ascienden a $ 5000 más IVA mensuales. Se pagan al contado
(Retenciones 8%)

Los Gastos de Venta mensuales que se presupuestan en base a la proyección de gastos de

diciembre del 2014, que son: $3.000 más IVA y los Gastos Administrativos mensuales son $
1.000 más IVA, en estos dos gastos se proyecta incrementos mensuales por inflación. Se pagan
en el mes en que se incurren. (Retenciones 2%)

Adicionalmente la compañía cuenta con un gerente general con sueldo de $ 3000, tres
vendedores con sueldo de $ 450 cada uno más comisiones del 4% sobre ventas. Está comisiones
se pagan con un mes de retraso. Estos empleados tienen 12 años de antigüedad. Estos
empleados ahorran el fondo de reserva en el IESS y cobran acumuladas las remuneraciones
adicionales.

Los datos para el estudio actuarial se adjunta a este ejercicio,

Las inversiones temporales se invierten a una tasa del 2.3% anual

Los préstamos se solicitan a una tasa del 8.55% anual

Preparar los presupuestos para el año 2018.