El presente trabajo fue presentado en un seminario internacional sobre "La Industria Siderrgica en el Proceso de Integracin Subregional y su Impacto en el Mercado

de Trabajo". Este encuentro se efectu durante el mes de diciembre de 1993 en la sede de la Unin Obrera Metalrgica de Villa Constitucin. Convocado por el Centro de Estudio y Formacin Sindical (CEFS) y nuestro Instituto (IDEP) recibi, adems, el apoyo del ISCOSS de la Central de Lavoratori Sindicati Italiani. El trabajo que publicamos (en coedicin con la institucin mencionada) brinda un detallado anlisis de la situacin que atraviesa el sector siderrgico argentino, luego del proceso de privatizaciones, apertura e integracin regional vividos en los ltimos cuatro aos. Claudio Lozano Director

INDICE

Captulo I EL DESARROLLO HISTRICO DE LA SIDERURGIA ARGENTINA SUS ORGENES. LA PRESENCIA DECISIVA DEL ESTADO 5 ARTICULACIN DEL SECTOR PRIVADO PRIVATIZACIN DE EMPRESAS ESTATALES Y CONFIGURACIN ACTUAL DE LA OFERTA SIDERURGICA

Captulo II SITUACION DE LA FUERZA DE TRABAJO: TENDENCIAS SEGUIDAS POR EL SECTOR SIDERRGICO DURANTE LOS LTIMOS AOS LA PRODUCCION Y EL CONSUMO APARENTE EL COMERCIO EXTERIOR LA OCUPACION SECTORIAL

Captulo III ESTRUCTURA DE LOS DISTINTOS MERCADOS SIDERURGICOS Y PROCESO DE OLIGOPOLIZACIN SECTORIAL CONCENTRACIN TCNICA Y ECONOMICA DE LA PRODUCCION EL MERCADO DE LAMINADOS NO PLANOS EL MERCADO DE LAMINADOS PLANOS

Captulo IV MARCO NORMATIVO, RECIENTE PROCESO DESREGULATORIO Y PRIVATIZACIN DEL COMPLEJO SIDERRGICO ESTATAL LOS ORGENES. PLANIFICACIN SECTORIAL Y PARTICIPACION ESTATAL 54 NUEVO ENFOQUE DE LA REGULACIN A PARTIR DE LOS '60. PROMOCIN Y SUBSIDIO DE LA INVERSION PRIVADA PROTECCIN EXTERNA Y EXENCIONES ARANCELARIAS LA POLITICA ARANCELARIA EL REGIMEN ANTIDUMPING PROMOCIONA LAS EXPORTACIONES LA DESREGULACIN SECTORIAL. EL DECRETO 2284/91 70 LA PRIVATIZACIN DEL COMPLEJO SIDERRGICO ESTATAL

Captulo V SITUACION COMPETITIVA DE LA INDUSTRIA SIDERURGICA CONTEXTO OPERATIVO DE LAS FIRMAS FACTORES DE COMPETITIVIDAD ASOCIADOS A LOS COSTOS DE PRODUCCION FACTORES ENDGENOS DE COMPETITIVIDAD DE LAS EMPRESAS SIDERRGICAS

Captulo VI ESTRATEGIAS OLIGOPLICAS DE LAS PRINCIPALES FIRMAS DEL SECTOR Y ESTRUCTURA DE LOS GRUPOS ECONOMICOS QUE LAS CONTROLAN ACINDAR SIDERCA Y PROPULSORA SIDERURGICA, EMPRESAS DEL GRUPO TECHINT

Captulo VII SITUACION INTERNACIONAL, MERCOSUR Y POLTICAS PBLICAS EVOLUCION RECIENTE PRECIOS, MERCADOS Y RECONVERSIN INDUSTRIAL AL INICIO EL PROCESO DE INTEGRACIN SUBREGIONAL DEL MERCOSUR 138 MARCO INTERNACIONAL Y PRIORIDADES DE POLITICA PBLICA 149

Captulo I EL DESARROLLO HISTRICO DE LA SIDERURGIA ARGENTINA SUS ORGENES. LA PRESENCIA DECISIVA DEL ESTADO Los primeros intentos de implantar una industria siderrgica se remontan a fines del siglo pasado (en 1896 se instala el primer horno Siemens Martin). Ya para 1935 haba casi un centenar y medio de empresas dedicadas a la transformacin del hierro y el acero. En ese entonces, su produccin resultaba nfima respecto de los requerimientos de la demanda local (12.500 t de piezas fundidas y alrededor de 20.000 t de laminados frente a una importacin que superaba las 650.000 t). Durante el decenio 1937 a 1946, la siderurgia argentina experimenta un impulso decisivo, con la instalacin de la mayo r parte de los 22 hornos Siemens Martin que haba en el pas a mediados de los aos '40. En ese perodo, comienzan a operar la Fbrica Militar de Aceros (1935), Altos Hornos Zapla (1943), as como varias empresas privadas (Santa Rosa, Tamet, Acndar, etc.) 1 La sancin de la ley 12987 (1947), con la formulacin del Plan Siderrgico Nacional y la creacin de SOMISA (planta integrada para la produccin de arrabio, acero, productos semiterminados y chapa laminada en caliente) inaugura una nueva fase del desarrollo siderrgico argentino. Con este esquema se busc la complementariedad entre el sector pblico y el privado, atendiendo a las caractersticas tecnolgicas y a las inversiones requeridas por los distintos procesos productivos. Ello supona la implantacin de una empresa de aran tamao (de forma de maximizar las economas de escala) 2 destinada a la produccin de arrabio, acero y semiterminados. Dada la magnitud de los capitales demandados, se consider que la misma slo poda ser encarada por el sector pblico, 3 que de esta forma facilitara y garantizara el desarrollo de los laminadores privados existentes en el pas y, por otro lado, inducira la incorporacin y maduracin de nuevas firmas privadas en la elaboracin de productos finales (a favor de los menores requerimientos de capital y de tecnologa). Si bien la demora en la puesta en marcha de SOMISA4 conspir contra la consecucin de parte importante de los objetivos trazados originalmente, en los inicios del decenio de los aos '60 tendi a consolidarse una estructura productiva sectorial que no se alter mayormente hasta mediados de los '70. A partir de la puesta en marcha de SOMISA en la produccin de semielaborados no planos (a ser insumidos por los laminadores de productos terminados) y de l minados planos finales (chapa a laminada en fro, en caliente y hojalata), se verific un crecimiento notable en la produccin local (tanto la generada por las empresas estatales como por las privadas, que se provean de semielaborados en SOMISA).
1 2

Vase Banco Industrial de la Repblica Argentina (BIRA), "Hierro y Acero", Buenos Aires. 1960. "... La mayor escala de operaciones permite aumentar la productividad de la mano de obra, reducir el monto de las inversiones por unidad productiva y, en general, mejorar la eficiencia del proceso fabril y de la distribucin de los productos hacia el mercado". ver B.I.R.A., op. cit. 3 Ello implica la inversin de grandes capitales en instalaciones de elevado costo que proporcionan rendimientos poco atrayentes si se los compara con los derivados de otras actividades. Consecuentemente. los capitales privados no se sienten muy, inclinados a encarar esa empresa o bien, simplemente. no ese fcil reunirlo." Vase B.I.R.A.. op. cit. Cabe observar que tanto la argumentacin como la poltica coincidan con la tendencia general de la poca en otros pases especialmente los subdesarrollados y con las recomendaciones de los economistas dedicados al tema. 4 En 1948 se firm contrato con ARMCO Corporation para el asesoramiento sobre equipos e instalaciones. recin en 1951 se iniciaron los estudios para la localizacin geogrfica de la planta. en 1954 se adquiri el primer tren de laminacin. el primer alto horno se inaugur en 1960 (el segundo recin a principio de los '70).

Sin embargo, consecuencia del acelerado dinamismo de la demanda local (entre 1966 y 1975 se increment a un ritmo promedio de 15,8% anual acumulativo), a principios de los '70 tienden a reaparecer diversos desequilibrios estructurales (como el desabastecimiento local de semiterminados) y ciertos dficits en la produccin de algunos bienes finales. Parte de ellos se ven reducidos a partir de la ampliacin de SOMISA con la instalacin de su segundo alto horno y del incremento de su capacidad de aceracin. Asimismo, en el mbito del sector privado, algunas firmas como Acindar. Gurmendi y Siderca ampliaron su capacidad de laminacin y, a la vez, ante el desabastecimiento de semielaborados, comenzaron a incursionar en la fase de aceracin a partir de hornos elctricos en base a carea de chatarra. De todas maneras, producto del acelerado dinamismo de la demanda y de la desequilibrada evolucin de la oferta local, en los inicios del decenio de los '70 quedaban de manifiesto serios estrangulamientos productivos. Al respecto , basta resaltar que:

la produccin de arrabio era insuficiente para proveer de insumos a las aceras de las plantas integradas; la provisin de chatarra era insuficiente en cantidad y/o calidad respecto a la capacidad de produccin de los hornos elctricos; el acero total colado no alcanzaba a satisfacer la demanda de semielaborados requeridos para la laminacin de productos terminados.

Esta estructura de estrangulamientos llama la atencin sobre el comportamiento de las empresas privadas. Tanto en l prctica de la poltica de desarrollo como en la teora (el llamado a "Big Push") se supona que el Estado realizaba las mayores inversiones iniciales, especialmente en las etapas en las que las economas de escala eran ms importantes. As se creaba tanto una oferta de insumos bsicos como un conjunto de externalidades, que aumentaban la rentabilidad de las dems etapas, y finalmente de todo el sector. Esto atraera al sector privado, que continuara con el proceso de inversin. El esquema se aplic en dis tintos sectores (acero, automotriz, petroqumica, telecomunicaciones) y en pases tan diversos como Mxico, India y Francia, por citar slo algunos ejemplos. En la siderurgia argentina, los estrangulamientos de los '70 y otros fenmenos que se tratarn ms adelante parecen mostrar que el sector privado, a pesar del incremento de la rentabilidad, no respondi al "empujn" con un proceso dinmico de inversin y, ms bien, opt por aprovechar las "cuasirentas" y los subsidios directos e indirectos provistos por el Estado. Naturalmente, los desbalances5 implcitos se vean reflejados en la estructura del comercio exterior siderrgico, donde coexistan importaciones de arrabio, chatarra, semielaborados (planchones o bobinas de chapa laminada en caliente) y algunos aceros especiales, con exportaciones de laminados no planos.

En conjuncin con los cambios tecnolgicos que, contemporneamente, se verificaban en el escenario internacional plantas integradas de menor tamao relativo a partir de la reduccin directa y con la dotacin de recursos disponibles, en el mbito local, tienden a ir perfilando las decisiones, estratgicas que finalmente iran a adoptar las principales empresas privadas del pas (Siderca y, Acndar), tanto en materia de orientacin productiva como del tipo de polticas estatales y, subsidios que demandaran y obtendran.

Ms all de esos desequilibrios, el primer lustro de los '70 pone de manifiesto que, en el plano agregado, la oferta global siderrgica revelaba una creciente insuficiencia para atender la acelerada expansin del consumo interno (en 1975, el consumo de acero por habitante alcanz los 183 kg, lo que implica un crecimiento de casi 30% respecto a 1970 y de ms del 15% respecto a 1973). En dicho marco, el dficit de la balanza comercial de la industria siderrgica ascendi a ms de U$S 1.500 millones en el trienio 1973/75. Por su parte, en 1975, el coeficiente agregado de autoabastecimiento de acero crudo se ubicaba en torno al 47% el punto ms bajo desde el ao 1963, mientras que el autoabastecimiento de semiterminados descenda a 53% nivel slo inferior a los registrados hasta 1961. 6 En esos aos, diversos organismos pblicos y privados realizaron una serie de diagnsticos prospectivos sobre la demanda local de productos siderrgicos basados en las tasas de crecimiento proyectadas para el PBI y las elasticidades consumo de acero/PBI. Tal como lo refleja el Cuadro N 1, las expectativas en materia de consumo de acero para el ao 1980 fluctuaban entre un nivel mnimo de 7,2 millones de t a un mximo de 10,9 millones de t y, de considerarse el ao 1985, tales proyecciones oscilaban entre 10,3 y 18,4 millones de t, respectivamente. Ms all de sus diferencias, esta prospectiva, generalizada de crecimiento dinmico e ininterrumpido de la demanda de productos siderrgicos constituye el marco de referencia que sustent, en ltima instancia, la formulacin de una amplia y diversa gama de proyectos de inversin en el sector.

Si bien es cierto que en 1975, debido al crecimiento acelerado de la demanda y sobre todo del componente Consumo produjo un fenmeno generalizado de "cuellos de botella"' en la oferta local, debe tenerse en cuenta que: a) los "cuellos de botella" y desequilibrios del sector siderrgico son especialmente agudos; b) los "cuellos de botella" en la oferta local do bienes intermedios de uso difundido mostraron que a diferencia de lo que ocurra con las industrias de bienes finales las primeras mantenan su capacidad instalada por debajo de los requerimientos, de una economa en expansin, como forma de evitar el impacto negativo o de los ciclos de "stop and go". Ello se daba en el marco de una estrategia productiva orientada al mercado interno y a la minimizacin del riesgo antes que a la maxi mizacin de los beneficios del crecimiento (que se hubiesen obtenido por aumento de las economas de escala).

CUADRO N 1.

Argentina. Proyecciones del consumo de acero realizadas en la primera mitad del denio de los '70 (en millones de toneladas)
1972 1975 1980 1985

FUENTE DE LA PROYECCIN ? DIR. GRAL. DE FABRICACIONES MILITARES (1973) Tasa anual 12% Tasa anual 10% Tasa anual 8%

4,2 4,0 3,9

5,9 5,4 4,9

10,3 8,6 7,2

18,2 13,9 10,5

? CONSEJO NACIONAL DE DESARROLLO (197 1 )2 Tasa anual proyectada 9% ? SOMISA Plan 2.500.000 t (1968) DIEM3, 1973: 9% DIEMI3, 1973: 8% ? CENTRO INDUSTRIALES SIDERURGICOS (1973)4 Optimista Media Histrica ? INSTITUTO NACIONAL DE PLANIFICACIN ECONOMICA (1973)5 Proyeccin ? DECRETO 619/74 Proyeccin 4,2 4,2 4,2 6,4 6,0 5,8 10,9 9,4 8,7 (16,5) (13,1) (11,6) 4,2 4,2 4,2 5,1 5,2 5,1 7,5 8,0 7,5 (10,3) (12,9) (11,4) 4,7 6,1 (9,4)6 (14,4)

10,0

(16,1)

4,2

12,7

(1) La estimacin palie de la consideracin del consumo real en 1968. (2) Plan Nacional de Desarrollo y Seguridad 197175. (3) SOMISA, Departament o de Investigaciones y Estudios de Mercados. "El mercado siderrgico 19721982", mayo 1973. (4) C.I.S., "Economa siderrgica. El Plan siderrgico argentino y la autofinanciacin de las empresas", Buenos Aires, nov. 1973. (5) Plan Trienal para la Reconstruccin y Liberacin Nacional. (6) Las proyecciones sealadas entre parntesis fueron extendidas manteniendo las tasas de crecimiento aplicadas en cada caso.

FUENTE: Elaboracin propia sobre la base de los documentos sealados en las Notas.

ARTICULACIN DEL SECTOR PRIVADO El ao 1975 constituye, sin dudas, un punto de inflexin en las tendencias prevalecientes hasta entonces. Si bien esto resulta particularmente ntido en lo referido a la evolucin del consumo aparente local, 7 y de la ocupacin de mano de obra (a partir de 1975 se reduce en forma sistemtica e ininterrumpida, pasando de poco ms de 47.000 ocupados directos a alrededor de 17.000 puestos de trabajo en 1992), sus implicancias resultan mucho ms abarcativas y, como se analizar, tienden a dar paso a un nuevo esquema en la articulacin entre el sector pblico y el privado, producto de la paulatina consolidacin de un distinto estilo de desarrollo tecno productivo del sector. 8 Desde mediados de la dcada de los '70, la demanda local de productos siderrgicos asiste a una muy brusca cada asociada al propio comportamiento de la economa nacional que interrumpe, a la vez, las tendencias prevalecientes hasta entonces. Esto supone, naturalmente, una sobreestimacin en todas las proyecciones de mercado realizadas en la primera mitad del decenio. De all que no resulte sorprendente que la ejecucin de muchos de los proyectos de inversin, asociados a la instalacin de nuevas plantas integradas o a la ampliacin de las existentes, orientadas excluyentemente a atender la demanda local, fuera postergada en una primera instancia y abandonada mas adelante ante la persistencia del fenmeno recesivo (tal el caso de una planta SIDINSA de 2,5 a 3,0 millones de t para productos planos, la ampliacin de SOMISA a 4,0 millones de t, SIDERSUD, SIDINOX, etc.). En contraposicin, slo fueron concretados los proyectos de integracin de SIDERCA (1976) y ACINDAR (1978) as como ampliaciones parciales en los casos de SOMISA y de Altos Hornos Zapla que, salvo en el caso de Siderca, tampoco contemplaban la irrupcin en los mercados internacionales. Como se sugiri, ese abandono de grandes proyectos del sector pblico y la emergencia de los proyectos de las firmas privadas que una dcada despus consolidaran prcticamente un duopolio, es un indicador temprano del profundo cambio en la articulacin entre el Estado y el sector privado, y en los roles de cada uno de ellos en la industria siderrgica local. Asimismo, bajo ese marco recesivo, en los ltimos aos del decenio de los '70 comienza un proceso de reestructuracin de la conformacin empresaria del sector que, ms all de las derivaciones implcitas de la concrecin de dos plantas integradas de capital privado (Siderca y Acndar), se traduce, por un lado, en una serie de fusiones y absorciones de firmas y, por otro, en el cierre definitivo de varias plantas (Cuadro N 2). Ello, juntamente con el aumento de la intensidad del trabajo debida a la prdida del poder de negociacin de los sindicatos y, a los retrocesos de hecho y de derecho de las conquistas laborales, trajo aparejado una notable reduccin en la mano de obra ocupada en el sector, a punto tal que, entre 1978 y 198 1, fueron expulsados ms de 11.100 trabajadores la cuarta parte del total.

El consumo aparente registrado en 1975 (4,7 millones de t de acero crudo) constituye el punto ms alto en la historia del pas (equivale a 183 kg por habitante). Como ya se sugiri, esto se debe en gran parte a los alto, niveles de consumo de dicho ao, en el que se registran picos histricos de consumo de bienes tan dismiles como lanas, automotores, resinas y muchos productos de la "lnea blanca". Sin embargo, el efecto sustitucin que se produjo a escala internacional es, tambin un factor explicativo. Ello se ve confirmado por el hecho de que el consumo de plsticos y aluminios de 1975 es inferior al actual. 8 Fenmeno que bajo diversas formas involucra a la economa en su conjunto, en tanto el quiebre definitivo del modelo sustitutivo conllev una transformacin radical en la estructura econmica y social del pas, que se torno mucho ms regresiva y excluyente.

CUADRO N 2. Argentina: evolucin y composicin empresaria de la oferta siderrgica, 1975/1992

1975 INTEGRADAS Alto horno, acera, laminacin Reduccin directa, acera, laminacin TOTAL SEMIINTEGRADAS Alto horno (exclus.) Acera y laminacin 1980 1985 1990 1992

Altos Hornos Zapla SOMISA Acndar Siderca 2 Aceros Bragado Aceros Ohler Acndar Cura Hnos. Gurmendi La Cantbrica Maitimi y Sinai Santa Rosa Siderca Tamet 10 Propulsora Adabor Caar Fortuny Hermac ILFA Lamina. Basconia Laminfer Satz y Alvarez Trafilam 38 47 59

Altos Hornos Zapla SOMISA Acndar Siderca 4 Tamet Aceros Bragado La Cantbrica2 Gurmendi3 Santa Rosa3

Altos Hornos Zapla SOMISA Acndar Siderca 4 Tamet Aceros Bragado

Altos Hornos Zapla SOMISA Acndar Siderca 4 Tamet 4 Aceros Bracado

Emp. Aceros Zapla Aceros Paran

Aceros Bragado5

TOTAL LAMINADORES Chapa Adabor Flejes en fro Fortuny

2 Propulsora Adabor Caar Fortuny Hermac ILFA Lamina. Basconia Laminfer Satz y Alvarez Trafilam 28 38 47

1 Propulsora Caar Fortuny Hermac ILFA Lamina. Basconia Laminfer Satz y Alvarez Trafilam 26 36 42

1 Propulsora Caar Fortuny Hermac ILFA Lamina. Basconia Laminfer6 Satz y Alvarez Trafilam 23 33 39

1 Propulsora Caar Hermac ILFA

Lamina. Basconia Laminfer Satz y Alvarez Trafilam N planos en caliente (cant.) Total laminadores TOTAL EMPRESAS

12 21 26

1 En 1972 fue absorbida por Acndar SA y se convirti en el Departamento de Aceros Especiales de dicha empresa. 2 En 1977, Aceros Bragado SA adquiri las dos terceras partes del paquete accionario. 3 Empresas absorbidas en 1981 por Acndar SA. 4 En 1989. Acndar SA adquiri el 81.7% del capital social de la firma, 5 En proceso de quiebra, operando al 10 15% de su capacidad productiva. 6 Adquirida en 1992 por Acndar SA.

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del Centro de Industriales Siderrgicos y de CLIMA.

10

CUADRO N 3.

Argentina: evolucin de la capacidad potencial instalada de los equipos de produccin siderrgica, 19701992 (miles de t y porcent.)
AOS (miles de toneladas) INCREMENTOS 1980/70 1992/80 miles t. 555 315 453 88 230 637 1100 0 73 400 30 760 795 160 240 395 113 113 0 % 18.6 14.9 24.5 32,4 26.4 9.3 100.0 3,1 12,5 12,5 23.6 20,4 6.9 19,0 121,5 7.7 7,7

PROCESOS 1970 REDUCCIN (Hierro primario) Altos Hornos (arrabio) a coque metalrgico a carbn vegetal Reduccin directa (hierro esponja) ACERACIN (Acero crudo) Hornos Siemens Martin Grandes Hornos Siemens Martin Chicos Hornos Elctricos Convertidores al oxgeno LD Convertidores Thomas OBM2 COLADA CONTINUA LAMINACIN EN CALIENTE No planos Planos Tubos sin costura LAMINACIN EN FRO Planos HOJALATA 988 988 850 138 2379 1100 423 616 240 70 2578 1403 1030 145 839 839 110 1980 2989 2119 1847 272 870 6865 1100 2325 3200 240 3225 3898 2313 1260 325 1472 1472 110 1990 3969 2723 2500 223 1246 6533 (1)60 2603 3600 270 4605 4755 2365 1600 750 1585 1585 110 1991 3943 2723 2500 223 1200 6448 2578 3600 270 4825 4652 2332 1600 720 1545 1545 110 1992 3544 2434 2300 184 1100 6228 2398 3600 270 3985 4693 2473 1500 720 1585 1585 110 miles t. 2001 1131 997 134 870 4486 0 423 1709 3200 0 3155 1320 910 230 180 633 633 0 % 202.5 114.5 117.3 97.1 ... 188,6 100.0 277,4 ... 4507,1 51.2 6419 22.3 124.1 75,4 75.4

1 Capacidad proporcional a tres meses; ces actividades al finalizar el primer trimestre del ao.

FUENTE: C.I.S. El tema de la nueva configuracin empresaria y el de sus implicancias en trminos de la estructura de los mercados ser analizado ms adelante. En este caso, slo interesa resaltar que contemporneamente con la incorporacin (te nueva capacidad productiva en el sector (que involucra a las fases de reduccin, aceracin y laminacin) queda fuera de funcionamiento capacidad productiva en el rea de laminacin (basta citar los trenes de laminacin de no planos de Cura Hnos 80.000 t/ ao y de Tamet 90.000 t/ao y el de planos de Aceros Ohler 60.000 t/ao) que, en ciertos casos, revelaban una marcada obsolescencia. Tal como surge del Cuadro N 3, entre 1970 y 1980, la capacidad de reduccin se increment 202,5%, la de aceracin 188,6%, la de laminados en caliente 51,2% (en especial, en el rea de los no planos y los tubos sin costura) y la de laminados en fro 75,4%. En tal contexto, como producto de las pronunciadas desigualdades en cuanto a los ritmos de expansin de las capacidades productivas y de las formas que adopt la incorporacin de innovaciones tecnolgicas, hacia fines del '70 tiende a manifestarse un mayor equilibrio relativo entre las distintas fases del proceso productivo. Asimismo, a favor de la racionalizacin de plantas y de procesos, se manifiesta una mayor eficiencia global del sector. Al respecto, cabe resaltar algunos de los fenmenos de mayor significacin econmica:

11

Mejor grado de integracin entre las distintas etapas de la produccin siderrgica como producto del crecimiento notable de la capacidad de reduccin; incorporacin de los procesos de reduccin directa de minerales de hierro, complementando a los altos hornos en la produccin de hierro primario; paulatina desaparicin de los ho rnos Siemens Martin chicos y antieconmicos y presencia creciente de capacidad de produccin de hornos elctricos e incorporacin de los procesos de aceracin al oxgeno LD; significativa expansin de la capacidad de colada continua, tanto en productos planos como no planos, incremento en la capacidad de laminacin en caliente de productos planos, rio planos y, en especial, de tubos sin costura.

Por su parte, en los aos '80 e inicios de los '90 (19801992), se verific una notable desaceleracin en el crecimiento de la oferta potencia] del sector e, incluso, una reduccin en la fase de aceracin. En efecto, la capacidad productiva en la etapa de reduccin aument 18,6% sobre la base de un mayor aporte incremental relativo por parte de la reduccin directa, la capacidad de aceracin se contrajo 9,3% mientras que en materia de laminados, en caliente y en fro, los niveles correspondientes a 1992 superan a los del ao 1980, en un 20,4% y 7,7% respectivamente, al tiempo que los procesos de colada continua incrementaron su capacidad en un 23,6%. En sntesis, ms all de sus referencias cuantitativas en las distintas fases del proceso siderrgico, es indudable que la configuracin de la estructura productiva y tecnolgica del sector a principios de los '90, en poco se asemeja a la correspondiente a un decenio y medio atrs, tanto en un plano general de anlisis como incluso en lo relativo a los desequilibrios que se manifestaban entre las distintas etapas del proceso productivo. Como resultante de la incorporacin de nuevas tecnologas en la frontera internacional en general, ahorradoras de mano de obra y de la adopcin de una multiplicidad de cambios menores basados en los propios procesos de aprendizaje, esa nueva configuracin estructural se manifiesta, bajo diversas formas, en todas y cada una de las etapas del proceso productivo de la industria siderrgica. Retomando la cuestin de las estrategias empresarias, cabra enfatizar cmo respondieron al principal cambio tcnico que distingue a las dcadas de lo s aos '70 y '80 respecto de las anteriores: la posibilidad de ingresar a las etapas bsicas de la produccin siderrgica con inversiones y, en consecuencia, riesgos mucho menores.

12

Como se dijo, las empresas no haban respondido al "empujn" estatal con una dinmica inversora (de all buena parte de los estrangulamientos ya comentados). En esta nueva etapa, se redujo drsticamente la importancia para la actividad privada de la provisin estatal de los insumos bsicos y, en cambio, apareci la oportunidad de ingresar a esa fase de la produccin. En consecuencia, los subsidios (explcitos e implcitos) que las empresas buscaron no fueron ya los provenientes de la expansin de la siderurgia estatal, canalizados a travs de la oferta y los precios de los insumos bsicos (adems de los subsidios que se tratarn en el Captulo IV) sino, por el contrario, la preponderancia decisiva de los subsidios a sus inversiones competitivas antes que complementarias de la expansin de la siderurgia estatal. Es por ello que en la dcada siguiente la importancia y el rol de SOMISA seguirn un sendero decreciente, hasta culminar en la absorcin (a travs del proceso de privatizacin) de la empresa y la etapa productiva que aument los beneficios y las oportunidades del sector privado en el perodo anterior, y la bsqueda y obtencin de subsidios a la inversin canalizados va promocin industrial y la socializacin de la deuda externa privada. En efecto, es en la dcada de los '80 en la que la relacin entre los subsidios a la inversin y el aporte propio de las firmas alcanza su punto mximo (un dlar de subsidio por cada dlar de inversin de acuerdo al FMI), y en la que la masa de inversiones promocionadas crece hasta el mximo porcentaje histrico respecto a la inversin privada total. En este marco de redefinicin estratgica y de redistribucin de riqueza deben analizarse los aspectos ms sobresalientes de la nueva configuracin de la estructura productiva. En l cabe resaltar los aspectos ms sobresalientes: Reduccin

Incorporacin de dos plantas de reduccin directa de mineral de hierro (Siderca 1976 y Acndar 1978), adquiridas a Midrex Co de EE.UU., que utilizan gas natural como agente reductor y permiten superar las insuficiencias y limitaciones en el abastecimiento de las aceras elctricas;9 modificaciones en las instalaciones de los Altos Hornos, tendientes mayoritariamente, al ahorro energtico a partir de la reconversin parcial de los equipos para la utilizacin de gas y, en general, a incrementar la capacidad y productividad de las mismas. Acera

Cierre definitivo de varios hornos chicos Siemens Martin y convertidores Thomas dada la obsolescencia de stos, su escasa eficiencia y el dificultoso control de calidad implcito; implantacin y creciente perfeccionamiento de aceras elctricas de ultra potencia, conformando esquemas equilibrados entre las distintas fases productivas en la elaboracin de aceros comunes y de baja aleacin;

Como proceso alternativo al Alto Horno, en el caso de la reduccin directa, las escalas ptimas de produccin resultan muy inferiores (entre 200 mil y 1.5 millones de t/ao respecto a los 33,5 millones de t/ao en los Altos Horno,,), supone menores requerimientos de capitales (U$S 200 a 350 la t frente a ms de U$S 1.000 la t en los Altos Hornos) y, por ende, una menor incidencia de los costos fijos, una mayor flexibilidad en la produccin, menos consumos de energa, mayor productividad de la mano de obra directa, etctera.

13

instalacin de equipo de colada continua de palanquillas, tochos, redondo y planchones en varias plantas (Aceros Bragado, Acndar en Villa Constitucin y en San Justo Siderca y en la ex SOMISA) en combinacin con aceras al oxgeno o elctricas; instalacin de aceras al oxgeno (en las ex empresas estatales) articuladas a los equipos de los Altos Hornos; incorporacin de sistemas de "cuchara secundaria" (Acndar y Siderca) de forma de elevar la productividad y calidad de los aceros,

Laminacin

Implantacin de nuevos trenes de laminacin y modificaciones sustantivas en los existentes, dotndolos de una mayor capacidad productiva y de controles operativos y de calidad; incorporacin generalizada de equipos de computarizacin y de control de calidad en muchos casos autocontrolable; instalacin de equipos de terminacin de productos: planchas, alambres, barras, etctera.

Como se explic, en este conjunto ilustrativo de cambios radicales subyace, adems del profundo impacto ocupacional, otro fenmeno tan o ms importante que la propia intensidad de las transformaciones productivas implcitas. Se trata de la paulatina consolidacin de una nueva y distinta forma de articulacin entre las empresas estatales y las privadas (en lo esencial, Acndar y Siderca y sus respectivos conglomerados empresariales) que ya no se ver sustentada en la complementariedad sino, por el contrario, en una relacin de clara competencia, 10 tanto en el mercado interno como en el externo. Si bien una parte importante de los temas involucrados ser analizada ms adelante da vinculada a la morfologa de los distintos mercados), cabe resaltar que, a diferencia del esquema predominante hasta mediados de los aos '70, "... en esta nueva fase productiva y al amparo de un mercado interno deprimido, el dinamismo del sector gira en torno a la actividad privada, (con tina relacin competitiva entre sta), el sector pblico) a la vez que el mercado externo se constituye en un elemento, central en la estrategia de las firmas".11 Desde el punto de vista de las polticas estatales y de la estrategia de las firmas, la dife rencia esencial consistente con estos cambios de dinmica se verifican entre el perodo de alta inversin estatal y subsidio va oferta y precios de los insumos (el "empujn" ya citado) y la subvencin de la inversin privada., incluso en las etapas productivas en las que paradjicamente competa con la siderurgia estatal.

10

Vase CEPAL, Oficina en Buenos Aires, en "Proceso de industrializacin y dinmica exportadora: las experiencias de las industrias aceitera y siderrgica en la Argentina", el estudio "Factores de competitividad de la siderurgia argentina", Bisang, R., Documento de Trabajo N 32, Buenos Aires, 1989. 11 CEPAL. Oficina en Buenos Aires, op. cit, pg. 180.

14

En tal sentido, a partir de la integracin del proceso productivo por parte de Siderca y de Acndar, la principal empresa estatal (SOMISA) perdi a los compradores naturales de sus semielaborados. Si a ello se le adicionan los efectos derivados de la brusca contraccin del mercado interno y la inflexibilidad de los lotes de produccin, se comprende el porqu de la orientacin exportadora (esencialmente palanquilla) de la firma estatal. Por su parte, las empresas privadas integradas no slo elaboraban la palanquilla requerida por sus propios procesos sino que contaban con excedentes que, tambin, eran colocados en el mercado interno y en el externo. En sntesis, bajo este nuevo esquema, la complementariedad se ve desplazada ante la competencia entre ambos tipos de empresas que involucra tanto al mercado interno como al externo y se expresa, directamente, en el mercado de semielaborados como, indirectamente, en el campo de los productos finales. PRIVATIZACIN DE EMPRESAS ESTATALES Y CONFIGURACIN ACTUAL DE LA OFERTA SIDERRGICA Esa segunda fase del desarrollo de la industria siderrgica, caracterizada por un papel distinto y mucho menos protagnico de las empresas estatales, concluye durante el segundo semestre de 1992 al concretarse la transferencia al sector privado de Altos Hornos Zapla (julio) y de SOMISA (noviembre). Se inicia all una nueva etapa, an incipiente en algunos aspectos, en la que sobresale ntidamente la consolidacin de niveles de oligopolizacin y de concentracin econmica que pocos aos atrs hubieran resultado insospechables. En efecto, por la significacin econmica implcita y por la conformacin del consorcio empresario que result adjudicatario, la privatizaci n de SOMISA conllev una transformacin radical en la configuracin de la oferta siderrgica local (Cuadros N 3 y 4), que se manifiesta tanto en el plano empresarial (el grupo Techint y Acndar pasan a ejercer un control prcticamente excluyente) como, en funcin de ello, en el mbito productivo (Aceros Paran S.A. exSOMISA abandona la produccin de productos no planos y, por otro lado, se integra verticalmente, con Propulsora Siderrgica S.A.).

CUADRO N 4. Argentina: las privatizaciones en la industria siderrgica (porcentajes y millones de dlares)

EMPRESA SOMISA Participacin Accionaria 80.0% Efectivo 140,0 Ttulos 12,1 ADJUDICATARIO ACEROS PARANA S.A.: Consorcio integrado por Propulsora siderrgica S.A. (69%), Usiminas (Brasil), Cia. Vale do Rio Doce (Brasil), Compaa de Aceros del Pacfico (Chile), Banco Chartered West LB Limited* (Gran Bretaa)

ALTOS HORNOS ZAPLA

EMPRESA ACEROS ZAPLA S.A.: Consorcio integrado por Aubert Duval S.A. y Societe Industrielle de Metallurgie Avance S.A. (ambas de Francia), Citicorp (EE.UU.), Pensa S.A. y Penfin S.A. (ambas argentinas) *Recientemente, tal participacin (6%) fue transferida a Acindar S.A.

100,0%

3,3

29,7

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del Ministerio de Economa.

15

En otras palabras, en el plano agregado, empresas del grupo Techint (como Aceros Paran S.A., Propulsora Siderrgica S.A. y Siderca S.A.) monopolizan la produccin local de productos planos y de tubos sin costura, 12 al tiempo que Acndar directamente y a travs de sus controladas13 ejerce una posicin hegemnica en el mercado de los no planos.

Esta nueva configuracin tecnoproductiva y empresarial supone una profundizacin notable en el ya elevado grado de oligopolizacin que caracterizaba al sector con anterioridad a la privatizacin de las empresas estatales. En ese entonces, tres grandes empresas (SOMISA, Siderca y Acndar) concentraban alrededor de las tres cuartas partes de la produccin, eran proveedoras de insumos crticos a la casi totalidad de las restantes firmas del sector, e incluso, en el caso de las dos empresas privadas, controlaban el capital de buena parte de estas ltimas. Su relevancia econmica queda evidenciada con slo recurrir a unos pocos datos: Siderca vendi en el ejercicio 19911992 alrededor de U$S 625 millones, empleando 4.431 personas, exportando casi 400 millones de dlares anuales y con un patrimonio neto valuado contablemente en casi U$S 1.500 millones. A su vez, Acndar, con un nivel de empleo de algo ms de 4.600 personas, vende anualmente poco ms de U$S 315 millones y tiene un patrimonio neto cercano a los U$S 900 millones. 14 En ese marco, hasta la concrecin de las privatizaciones del sector podan identificarse tres grandes bloques y/o tipologas empresarias, atento a su respectiva significacin econmica, su insercin en los distintos mercados, su grado de aproximacin a la frontera tecnolgica, su comportamiento estratgico, etctera. El primero de ellos, estructurado a partir de la exSOMISA (una de las tres firmas lderes a que se hizo mencin) y, en menor medida, Altos Hornos Zapla que, con respecto a mediados de los '70, fue perdiendo su carcter de eje central y propulsor del desenvolvimiento sectorial. El predominio en la produccin a partir del arrabio de semielaborados y de productos planos as como una presencia decisiva en los no planos; un relativo rezago tecnolgico asociado, en buena medida, a las limitaciones impuestas por el diseo original y una cierta dualidad estructural; algunos desbalances entre las distintas fases del proceso productivo, que suponen una sensible prdida de participacin en el rea de los semielaborados; eran, entre otros, algunos de los rasgos del polo estatal en particular de la exSOMISA.

12

Asimismo el grupo Techint controla el capital de otras firmas vinculadas directa o indirectamente con la industria siderrgica. Tal el caso de SIAT S.A. (tubos con costura), Cometarsa S.A. (estructuras metlicas y calderera). Tubos y Perfiles S.A. (elaboracin y comercializacin de productos siderrgicos). Metalprom S.A. daminados en fro), metalcentro S.A. (recuperacin e industrializacin de productos siderrgicos), Aceros Revestidos S.A. (chapas galvanizadas, electrozincadas y, prepintadas), etctera. 13 Entre otras, Laminfer S.A., Flix Navarro S.A., Fortunato Bonelli S.A., Previlam S.A., Rosati y Cristfaro S.A., Laminacin Ferreyra S.A., y las doce firmas acogidas a los regmenes de promocin regional. 14 Los datos COITCspondient" a ambas empresas surgen de lo~ balances cerrados en marzo de 1992.

16

El segundo de esos bloques estaba conformado por las dos empresas privadas integradas que utilizan una "ruta" productiva alternativa reduccin directa, en combinacin con varios hornos elctricos y mquinas de colada continua y los consiguientes trenes de laminacin. Orientadas a la produccin de no planos (en el caso de SIDERCA con exclusividad en tubos de acero sin costura y en el de Acndar hacia hierro redondo, alambres y derivados), ambas empresas cuentan con una tecnologa compatible con los estndares internacionales. A lo largo de los aos '80 estas dos empresas se caracterizaron por un marcado dinamismo con el consiguiente desplazamiento, por un lado, de parte de la presencia de las empresas estatales y, por otro, de la incidencia relativa del tercero de los bloques productivos. El mismo estaba conformado, en lo esencial, por una firma semiintegrada Aceros Bragado, por Propulsora Siderrgica (duopolio, junto a SOMISA, en la produccin de chapa laminada en fro) y por un conjunto heterogneo y cada vez ms reducido de laminadores independientes. Si bien este ltimo bloque muestra una decreciente gravitacin a nivel agregado, algunas de las firmas que lo conformaban mantenan posiciones hegemnicas en determinados submercados especficos. 15 Muy distinta es la configuracin actual de la oferta productiva donde, en principio, slo cabe distinguir dos grandes y cada vez ms polarizados subconjuntos. El primero de ellos sustentado en las empresas del grupo Techint (en especial, Siderca, Aceros Paran y Propulsora Siderrgica) y de Acndar que han visto acrecentar sustancialmente su presencia en el mercado (no slo por su participacin conjunta en el consorcio adjudicatario de SOMISA, sino tambin por la poltica de adquisicin y absorcin de laminadores independientes desplegada por Acndar) y su liderazgo en las distintas fases de la produccin. En el otro subconjunto quedaran integradas la Empresa Aceros Zapla S.A., volcada crecientemente hacia los aceros especiales a partir del redimensionamiento de la planta original; Aceros Bragado S.A., que se encuentra en proceso de quiebra y opera al 1015% de su capacidad productiva; y un nmero cada vez ms reducido de laminadores independientes. En conclusin, con la consolidacin de esta nueva estructura empresaria culmina el proceso de desplazamiento de la siderurgia estatal que, como se dijo, poda observarse en el orado relativo de concrecin de los proyectos de inversin en la segunda mitad de la dcada de los '70. El rol que cumpli SOMISA en la primera etapa de crecimiento haba sido cumplido. CUADRO N 5. Argentina: estructura de la produccin siderrgica de 1992, segn empresas y fases del proceso productivo (porcentajes)
EMPRESAS SOMISA ACEROS PARAN S.A. ACINDAR S.A. SIDERCA S.A. ALTOS HORNOS ZAPLA ACEROS ZAPLA S.A. ACEROS BRAGADO S.A. PROPULSORA SIDERURGICA S.A. REDUCCIN 48,5 31,2 20,3 ACERACIN 37,5 35,2 24,1 1,7 1,5 LAMINADOS EN CALIENTE 36,8 33,6 26,2 1,9 1,5 52,1 LAMINADOS EN FRO 47,9

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del C.I.S.

15

Desde el punto de \i.,ta pauinionial, y por tanto, de las estrategias empresanas implcitas, algunas de las firmas de este ltimo bloque son parte integrante de los conglomerados empresarios liderados por Acndar o Siderca.

17

En esta caracterizacin general se inscribe el anlisis de la conformacin actual de la oferta siderrgica local y, ms precisamente, en una primera instancia, el de la estructura de la produccin (1992) en las fases bsicas del proceso siderrgico reduccin y acera. Dadas las relativas inflexibilidades aun en el mbito de la reduccin directa de las escalas de produccin, es en estas primeras etapas del proceso donde, naturalmente, se verifican los mayores niveles de concentracin productiva. Al respecto, el Cuadro N 5 brinda valiosos elementos de juicio en cuanto a la configuracin empresaria de la oferta en las etapas de reduccin y aceracin. En el primer caso, aun operando un solo alto horno, casi la mitad de la produccin (48,5%) se concentra en una sola firma la exSOMISA, actualmente Aceros Paran S.A., poco ms del 30% es explicado por Acndar y alrededor del 20% se deriva de la planta de reduccin directa de Siderca. Por su parte, la distribucin por empresas de la produccin de acero crudo difiere ligeramente de aqulla, pero manteniendo, igualmente, su carcter de oligopolio concentrado con pocos oferentes. La inclusin de la exAltos Hornos Zapla (actualmente Aceros Zapla S.A.) y de Aceros Bragado eleva a cinco el nmero de empresas, pero con la peculiaridad de que en tres de ellas, das lderes del sector) se concentra ms del 95% de la produccin. Ms all de sus distintas implicancias en cuanto a las formas de estructuracin de los mercados de productos semielaborados y terminados (dada la dismil significacin que asume el consumo cautivo en cada una de las firmas), cabe resaltar que en la fase de aceracin tiende a estrecharse la brecha que, en la etapa de reduccin, distanciaba a la exSOMISA respecto a las otras dos empresas lderes. El ingreso al decenio de los aos '90 muestra, en tal sentido, la consolidacin de una estructura fuertemente oligopolizada en las primeras etapas del proceso siderrgico donde subyacen, a la vez, una multiplicidad de barreras a la entrada de carcter tcnico y econmico y una fuerte cada de la demanda de mano de obra entre1989 y 1992 fueron expulsados alrededor de 15.000 trabajadores. El anlisis de la estructura de la oferta interna predominante en las siguientes fases del proceso productivo laminacin) remite a la consideracin, en primera instancia, de tres distintos subconjuntos de mercados, en los que se manifiesta una clara hegemona y/o preponderancia de alguna de las tres firmas lderes. As, en principio, en un plano agregado de anlisis, en el mercado de chapas laminadas en caliente y en el de chapas laminadas en fro, la presencia de las firmas del grupo Techint (Aceros Paran S.A. y Propulsora Siderrgica S.A.) resulta decisiva; en el caso de los productos no planos, Acndar ocupa una posicin hegemnica y, por ltimo, el mercado de tubos sin costura es monopolizado por Siderca que se dedica en forma exclusiva a la produccin de dicho bien. En tal sentido, la exSOMISA es la nica empresa productora de planos en caliente y, por ende, el proveedor local exclusivo para la laminacin en fro donde, a partir de su integracin vertical con Propulsora Siderrgica S.A., concentran la totalidad de la produccin nacional. Asimismo, Aceros Paran S.A. monopoliza la produccin de rieles y de hojalata.

18

Por su parte, Acndar elabora una amplia gama de productos y especificaciones no planos (alambrn, alambres, hierro redondo, perfiles, etc.) y, en menor medida, de algunos planos (como flejes para la produccin de tubos con costura). En todos esos mercados asume un claro liderazgo incluso, monoplico sustentado en capacidades de produccin que, en la generalidad de los casos, superan a las del conjunto de sus competidores potenciales, algunos de los cuales deben proveerse de semiterminados (palanquilla) en la propia Acndar. El ejemplo de la tercera de las firmas lderes, Siderca, difiere de las dos restantes, dada su especializacin total en la produccin de tubos sin costura la diversificacin de productos se circunscribe a distintas especificaciones Y/o tipologas de caos sin costura y, por consiguiente, sus muy escasas relaciones de insumoproducto con las restantes firmas del sector. Estas consideraciones generales respecto a las formas que adoptan las articulaciones entre las distintas fases de elaboracin de productos siderrgicos y sus respectivos oferentes en el mercado local, constituyen un adecuado marco de referencia para el anlisis de la conformacin empresaria de la oferta local, en una diversa y heterognea ama de productos siderrgicos (Cuadro N 6). Una rpida visin del Cuadro N 6 resulta ya suficiente como para inferir la presencia de un reducido nmero de empresas oferentes en la mayora de los productos considerados. Al margen de algunos pocos ejemplos, como el que ofrecera la produccin de flejes en fro, donde el nmero de firmas productoras sugerira un cierto grado de competencia en la oferta interna, en la casi generalidad de los ejemplos, la oferta local se ve circunscripta a tres, dos, e incluso una sola firma 16 (como es el caso de los tubos sin costura, la chapa laminada en caliente, la hojalata, etctera). En sntesis, la siderurgia argentina exhibe una estructura productiva local fuertemente concentrada en torno a un ncleo acotado de firmas privadas que adems califican entre las ms destacadas en trminos de facturacin y exportaciones en el escenario industrial local.

16

El tema de la estructura de los distintos submercados siderrgicos ser retomado y profundizado, en el Capitulo III.

19

CUADRO N 6. Argentina: composicin empresaria de la oferta siderrgica en los principales mercados de productos finales; mediados de 1993
PRODUCTOS LAMINADOS NO PLANOS EMPRESAS Barras Per files Alambrn Alambres Palanquilla Hierro Redon do TUBOS SIN COS TU RA LAMINADOS PLANOS FRO Chapas Flejes LAMINADOS PLANOS EN CALIENTE Chapas Flejes HoJA LA TA CHAPA GALVANI ZADA

INTEGRADAS Empresa Aceros Zapla1 Aceros Paran23 Siderca3 Acndar SEMIINTEGRADAS Aceros Bragado4 LAMINADORES Propulsora Siderrgica3 Caar Fortuny Hnos. Hermac Laminfer5 Laminacin Basconia I.L.F.A. Satz y Alvarez Trafilam La Cantbrica4 COMESI Ostrilion SIPAR Aceros Revestidos3 Fortunato Bonelli5

X X** X

X X X* X** X** X* X** X X* X* X*

X X X X X X X X X X X X X X X X X X X X X

*Monopolio **Liderazgo 1 Consorcio adjudicatario de la privatizacin de Altos Horno,, Zapla. 2 Consorcio adjudicatario de la privatizacin de SOMISA, controlado por Propulsora Siderrgica del Grupo Techint. 3 Empresas controladas por el Grupo Techint. 4 Empresas en proceso de quiebra, operando al 10 15% de su capacidad productiva. 5 Empresas adquiridas recientemente por Acndar.

FUENTE: Elaboracin propia.

20

Captulo II SITUACION DE LA FUERZA DE TRABAJO: TENDENCIAS SEGUIDAS POR EL SECTOR SIDERRGICO DURANTE LOS LTIMOS AOS El objetivo del presente captulo es analizar la evolucin y situacin de los trabajadores (en trminos de la ocupacin, la productividad y los salarios) en el marco de las tendencias seguidas por la oferta, el consumo y el comercio exterior de productos siderrgicos, sintetizando en parte las tendencias y fenmenos ya sealados. Se trata, en todos los casos, de identificar los aspectos ms relevantes y los fe nmenos de mayor significacin relativa para acceder a una visin general de la evolucin reciente de la industria siderrgica y de la fuerza de trabajo en particular. LA PRODUCCION Y EL CONSUMO APARENTE Una primera visin general sobre la evolucin de la produccin y el consumo aparente la ofrece la informacin presentada en el Cuadro N 7, relativa a la capacidad operable del equipamiento disponible en cada ao, los volmenes producidos y el consumo aparente, total y por habitante (y los consiguientes grados de utilizacin de la capacidad instalada y de autoabastecimiento local.). CUADRO N 7. Evolucin de la capacidad productiva, la produccin siderrgica y el consumo, 1970/1991 (miles de t/ao y porcent.)
GRADO DE UTILIZACIN CAPACIDAD (%) GRADO DE AUTOABASTE CIMIENTO (%) CONSUMO POR HABITANTE (KG)

AOS

CAPACIDAD OPERABLE

PRODUCCION

CONSUMO APARENTE

1970

2379

1859

3397

78,1

54,7

143

1975 1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992

4580 5290 5298 5298 5123 5298 5298 4957 5040 4890 5154 5129 4890 4890

2243 2721 2550 2933 2991 2677 2972 3272 3630 3652 3908 3657 2972 2650

4723 4215 3184 3168 3307 3102 2192 2753 3494 3139 1864 1602 2286 3514

49,0 51,4 48,1 55,4 58,4 50,5 56,1 66,0 72,0 74,7 75,8 70,9 60,8 54,2

47,5 64,6 80,1 92,6 90,4 86,3 135,6 118,9 103,9 116,3 209,6 229,1 141,0 75,4

183 149 111 109 113 104 73 91 117 101 59 50 71 107

Fuente: Elaboracin propia en base a informacin del Centro de Industriales Siderrgicos.

21

La evolucin de la produccin y el consumo aparente presenta altibajos y defases, vinculados a la inestabilidad que caracteriz a la economa argentina durante la dcada del '80, proceso que permiti un indito proceso de redistribucin de los ingresos y de la riqueza. Cabe destacar que dicha inestabilidad est doblemente vinculada al eje central de la economa en ese perodo: la drstica redistribucin del ingreso y de la riqueza en un contexto de estancamiento o, incluso, retroceso del producto. En efecto, la inestabilidad es resultado de los cambios profundos y bruscos en la distribucin en tanto stos afectan a los precios, la rentabilidad y los ingresos relativos, y a la vez es una condicin que define, al menos en parte, la intensidad de dicha redistribucin, ya que esta ltima se hace ms intensa cuando las modificaciones de los precios, del tipo de cambio de la tasa de inters, etc., son ms bruscas y pronunciadas. Un anlisis ms detenido permite determinar que entre 1985 y 1988 se despliega tina reactivacin de la produccin y del consumo aparente (crecieron al 6,9% y al 16,8% anual respectivamente) vinculada a la implementacin del Plan Austral que conjug cierta estabilidad en materia de precios con una clara orientacin exportadora. Desde 1988 hasta 1990 se registra una profunda disminucin del consumo aparente (en el bienio 1989/90 se contrajo casi un 50%), en el marco de una crisis estructural que expresa la inviabilidad de la valorizacin financiera como principal sustento de la actividad eco nmica y, social. En otros trminos la crisis de fines de la dcada del 80 seala, en ltima instancia, el lmite al que pudo llegar una economa en la que la valorizacin financiera del capital haba desplazado. Como eje de la acumulacin de los mayores agentes econmicos, a la inversin productiva. La produccin siderrgica sigue un sendero diferente al del consumo aparente ya que, hasta 1990, se mantuvo en niveles significativamente altos debido a su consolidacin exportadora que fue posible gracias a la permanencia de una alta tasa de cambio real. El grado de autoabastecimiento entre 1989 y 1990, superior al 200%, expresa la magnitud que alcanza el defase entre el alto nivel de produccin y el crtico nivel del consumo aparente. La acentuada disminuci n de este ltimo se expresa tambin en la evolucin del consumo por habitante que de superar los 100 kg en 1988 llega a solo 50 kg en 1990, el ms bajo de la historia argentina desde principios de la dcada del 50 y equivalente a alrededor de la tercera parte del registrado a inicios de la dcada del 80. Si se tiene en cuenta que el consumo aparente es el principal indicador de la actividad productiva de las ramas demandantes (y finalmente del consumo y la inversin), este defase es consistente con el proceso de estancamiento con redistribucin regresiva. Si bien tericamente, y, como ya se dijo en el captulo anterior, la sustitucin parcial del acero por otro tipo de productos (plsticos, metales livianos, etc.) en determinadas aplicaciones o, incluso, la creciente adopcin de sistemas de colada continua (supone un menor consumo especfico de acero crudo por unidad de producto) o, el ahorro de insumos en las producciones metalmecnicas, pueden contribuir a explicar una menor demanda agregada de acero en el mediano plazo, en la crisis del 198990 no son los factores ms relevantes.

22

Lo decisivo es el comportamiento de aquellos sectores que, histricamente, han concentrado la demanda de productos de 1a siderurgia. Al respecto, en primer lugar cabe considerar que ms de la mitad del consumo de acero es absorbido por actividades estrechamente asociadas al proceso de formacin de capital (construccin, industria de bienes de capital, obras de infraestructura, etc.). Estos sectores, desde inicios de los '80, sufrieron una aguda crisis que alcanz niveles sin precedentes a fines de la dcada, alcanzando el coeficiente de inversin niveles que se ubicaron por debajo de los requerimientos necesarios para asegurar la mera reposicin del acervo de capital fijo. 17 El otro gran componente de la demanda de acero proviene de una serie de actividades industriales como la automotriz, los electrodomsticos en especial, "lnea blanca" y otros sectores metalmecnicos productores de bienes de consumo duradero. Los mismos tambi n operaron en un marco de prolongada y profunda crisis productiva que, naturalmente, se ha difundido hacia las industrias proveedoras de sus insumos bsicos (como es el caso de la siderurgia). Durante la vigencia del actual Plan de Convertibilidad se genera un cambio notorio de la situacin siderrgica, vinculado a las caractersticas que adopta la poltica econmica. El defase entre la produccin y el consumo aparente se revierte rpido ya que mientras la primera se contrae acentuadamente (desciende de 3,7 millones de t a 2,7 millones de t entre 1990 y 1992) el consumo ms que se duplica (de 1,6 a 3,5 millones de t) durante el mismo perodo. Tal es la magnitud de la reversin operada en estos ltimos aos por la relacin que mantienen la produccin y el co nsumo que el grado de autoabastecimiento se ubica en el 75,4% cuando tres aos antes superaba, como se dijo, el 200% y el consumo de acero por habitante se eleva a 107 kg, duplicando el registro alcanzado en 1990. Si bien el nuevo esquema de poltica econmica combina estabilidad de precios con una tasa de cambio fija que impulsa el crecimiento de las importaciones y la disminucin de las exportaciones, en el caso de las actividades demandantes de acero el incremento de la demanda no se satisface mediante las compras externas sino con oferta local. En el caso de la construccin, porque se trata de una actividad protegida naturalmente de la competencia extranjera que se expandi aceleradamente 1uego de una prolongada e indita crisis. En el caso de la fabricacin de automotores, porque fue el sector industrial que mantuvo la proteccin ms elevada dentro de los bienes industriales expuestos a la apertura comercial y mantuvo a lo largo de los ltimos aos un crecimiento espectacular basado en la reactivacin de la demanda proveniente de los sectores de altos ingresos primero y de la reactivacin del crdito al consumo, despus. Al respecto, cabe indicar que la importancia relativa de los sectores demandantes de acero se modifica, en tanto la reactivacin, como se dijo, no proviene de los sectores de actividad que producen maquinaria y equipo sino de aquellos desvinculados de la formacin de capital.

17

Esta incidencia decisiva del proceso de formacin de capital queda claramente de manifiesto al constatar la estrecha correspondencia existente entre la evolucin de la inversin bruta interna y, la correspondiente al consumo aparente de acero.

23

La proteccin respecto a los bienes importados que mantienen por distintos motivos las dos actividades centrales que conforman la demanda siderrgica se circunscribe a la etapa final de las mismas, pero no a todas las actividades que les proveen insumos intermedios. En otras palabras, slo la construccin y algunos de sus insumos (como el cemento) estn protegidos naturalmente contra la competencia importada pero no todos los bienes que ella demanda (como puede ser el caso de los revestimientos cermicos). Lo mismo ocurre con la proteccin arancelaria y paraarancelaria que exhibe la fabricacin de automotores ya que son las terminales automotrices la que tienen ese privilegio pero no, por ejemplo, las autopartes que soportan una acentuada competencia externa, originada en la evidente tendencia de las fbricas terminales a reducir el contenido local en el marco de una reestructuracin subregional con cierta independencia del grado de competitividad externa de su proveedores. Debido al proceso de desregulacin, puesto en marcha desde 1991 en adelante, y que se analizar detalladamente en el prximo captulo, la produccin siderrgica se encuentra entre aquellas ramas afectadas por la competencia externa, pero el impacto de la misma no es uniforme en las distintas fases productivas que la componen. Las tres grandes fases que conforman la produccin siderrgica (hierro primario, acero y laminados en caliente y en fro) registran un proceso de expansin durante la dcada del 80. Sin embargo, tal expansin reconoce intensidades diferentes entre ellas. En efecto, tal como se verifica en el Cuadro N 8, entre 1980 y 1989 las tasas de crecimiento ms elevadas se ubican en las fases bsicas de la produccin siderrgica da produccin de hierro primario crece al 5.2% anual) y descienden en los productos finales dos laminados terminadas en caliente se expanden al 2,9% anual y los laminados en fro al 0,6%). Estas modificaciones son coherentes con los fenmenos globales que se expresan en la dcada analizada y con la modificacin en la relacin entre las firmas estatales y, privadas en el propio sector siderrgico. En relacin al primer aspecto, el global, debe considerarse que el estancamiento y, el retroceso industrial afect con singular intensidad, dentro de la demanda agregada, a la inversin, la cual es sumamente importante para el nivel de actividad de los productos siderrgicos terminados. En cuanto al segundo aspecto, la relacin entre empresas estatales y privadas, es importante destacar que, como ya se observ, durante esta etapa dicha relacin se modifica sustancial mente pasando de la complementariedad a la competencia a partir del ingreso y posterior expansin de las grandes empresas privadas en la produccin de bsicos. En este contexto, cabe destacar, por un lado, que dentro de la produccin de hierro primario consolida su presencia la materia prima generada a partir de los nuevos procesos tecnolgicos da reduccin directa) incorporados por las dos grandes firmas privadas del sector, aun cuando durante la dcada crece a una tasa sensiblemente menor que la produccin tradicional, el arrabio. Por otro, que dentro de los la minados terminados en caliente el crecimiento de los planos es sumamente acentuado y superior, incluso, a la expansin de la produccin bsica.

24

CUADRO N 8. Evolucin y composicin de la produccin siderrgica, 1970/1992 (miles de toneladas y porcentajes)

HIERRO PRIMARIO AOS TOTAL 815,1 1042,9 1793,0 1720,3 1893,6 1862,1 1791,5 2298,8 2557,9 2785,3 2662,7 3336,4 2967,8 2322,2 1955,7 5,1% 2,4% ARRABIO P/ACERIA 815,1 1042,9 1035,3 915,0 1015,4 912,8 893,9 1309,7 1623,3 1751,9 1595,7 2169,0 1932,5 1368,6 928,8 2,5% 2,6% 757,6 805,3 878,2 949,3 897,6 989,1 934,6 1033,4 1067,0 1167,4 1035,3 953,6 1026,9 ... 2,1% HIERRO ESPONJA ACERO CRUDO1 LAMINADOS TERMINADOS EN CALIENTE NO TOTAL PLANOS3 PLANOS2 2041,1 2283.0 2174,7 1977,2 2341,2 2531,6 2441,3 2056,9 2544,9 2899,8 3125,9 3063,1 2892,1 2562,0 2173,0 1,5% 1,1% 1300.2 1487.8 1457,9 1333,5 1482,5 1570,9 1412,4 1378,0 1466,4 1651,7 1742,4 1656,3 1524,0 1344,9 1281,1 0,2% 0,7% 740.9 795.2 716,8 643,7 858,7 960,7 1028,9 678,9 1078,5 1248,1 1383,6 1406,8 1368,1 1217,1 891,9 2,4% 4,9% PLNOS LAMINADOS EN FRO4 496.1 782.7 689,4 577,6 738,0 845,1 862,6 615,8 919,1 1001,6 933,4 822,9 733,3 664,8 730,5 1,4% 0,3%

1970 1975 1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992 taa 1980/90 taa 1990/91
1 2

1823,4 2198.4 2702,1 2527,1 2913,0 2965,6 2652,1 2945,3 3242,4 3602,8 3651,8 3907,8 3656,6 2972,0 2650,1 2,4% 0,9%

No incluye el acero moldeado. Incluye tubos sin costura. 3 Produccin total de chapas y, fletes laminados en caliente, incluyendo la produccin destinada a la relaminacin de chapas y, flejes en fro 4 Cifras no sumables a la produccin de laminados planos en caliente.

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del Centro de Industriales Siderrgicos. En trminos generales, la trayectoria seguida por la produccin siderrgica durante la dcada analizada, permite identificar una tendencia orientada a concretar un mayor equilibrio entre las diferentes fases productivas que la componen a partir de una mayor expansin relativa de la produccin bsica que era la deficitaria en la dcada del 70. Equilibrio que, si bien responde a la situacin vigente en los '70, refleja sobre todo la nueva estrategia de las grandes firmas privadas y, especialmente, a partir de los cambios tecnolgicos que se registran a nivel mundial, de la nueva orientacin de los subsidios estatales que modifican las rentabilidades relativas entre las distintas fases de produccin. El Plan de Convertibilidad, como ya se afirm, impulsa una dinmica sectorial que presenta caractersticas no slo diferentes sino contrapuestas a las de la dcada anterior. En efecto, el comportamiento productivo de los primeros aos de la dcada del 90 permite verificar una contraccin acentuada de la produccin en todas las fases productivas que comprende este sector. Asimismo, que esta disminucin de la produccin es ms acentuada en las fases de mayor expansin durante la dcada anterior (hierro primario) y menos intensa en las fases finales.

25

Es as que mientras la produccin de hierro primario desciende a una tasa de 18,5% anual, la de acero lo hace al 14,9% anual y la de laminados terminados en caliente al 13,3% anual. Finalmente, que dentro de la fase bsica, la produccin que menos se contrae es la de hierro esponja (al 1,3% anual contra el 30,6% de arrabio) que se genera en las nuevas plantas privadas de reduccin directa. Dentro de los laminado s terminados en caliente, la produccin de laminados no planos registra una cada relativa menor (8,3% anual contra 19,3% anual de los planos) debido a que contiene la produccin de tubos sin costura elaborados por Siderca, nica produccin que aumenta en trminos fsicos durante este perodo, debido a sus exportaciones y a la fuerte expansin que registra la actividad petrolera, principal demandante de este producto. Ante la trayectoria seguida por la produccin siderrgica durante los primeros anos de la presente dcada, no puede dejar de llamar la atencin la ausencia de cuestionamientos al Plan de Convertibilidad por parte de las grandes firmas del sector ante las nuevas alternativas productivas, las cuales, sorprendentemente no slo no cuestionan sino que apoyan explcitamente. El origen de esta indiscutible adhesin se encuentra en el factor que constituye el sustento principal del plan econmico vigente y de todas las polticas que se implementaron durante la actual gestin constitucional del peronismo la privatizacin de las empresas pblicas. No se trata nicamente de la transferencia de SOMISA y la consecuente consolidacin del duopolio siderrgico que detentan SidercaPropulsora y Acndar sino de una modificacin estructural que involucra a toda el rea estatal, provincial y, nacional, en la cual la Organizacin Techint y tambin, aun cuando en menor medida, el grupo econmico Acndar se ubican como beneficiarios relevantes de la misma. Como ocurri durante la preeminencia de la valorizacin financiera, una parte mayoritaria de los beneficios y del incremento patrimonial de los grandes grupos econmicos que controlan muchas de las grandes firmas industriales se originan fuera de la actividad productiva y son de tal magnitud que ms que compensan la prdidas coyunturales que se pueden producir en su componente productivo.

EL COMERCIO EXTERIOR En el comercio exterior de productos siderrgicos se manifiestan, en ltima instancia, los rasgos sobresalientes de la tendencia seguida por la industria siderrgica. En tal sentido, la evolucin y composicin de las importaciones, por un lado, y de las exportaciones, por otro, brindan una serie de elementos de juicio adicionales sobre los nuevos senderos por los que transit la industria siderrgica en los aos '80 (menores desequilibrios relativos entre sus distintas fases productivas, acelerado proceso de sustitucin de importaciones y crecientes exportaciones, modificaciones sustantivas en el perfil de la produccin local, etc.) y que se modifican en los '90, por lo menos en algunos de sus elementos ms sustantivos (crecientes importaciones, disminucin de la produccin, cada de las exportaciones, incremento de la concentracin, etctera). En trminos globales, se pueden constatar cambios relevantes a partir de que el Plan Austral promueve las exportaciones, lo cual genera, en primera instancia, una apreciable disminucin del dficit de la balanza comercial del sector y luego, en el marco de una alta tasa de cambio, un supervit significativo que supera lo s U$S 450 millones en 1989 y en 1990 (Cuadro N 9).

26

CUADRO N 9. Evolucin del comercio exterior siderrgico, 1970-1992 (Millones de dlares)

AOS 1970 1975 1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 I Trimestre II Trimestre III Trimestre IV Trimestre 1992 I Trimestre II Trimestre III Trimestre IV Trimestre EXPORTACIONES 38,0 59,7 157,7 288,7 351,3 207,2 202,5 357.8 343.2 377,2 681,8 970,8 828,4 670,3 136,2 209,8 166,2 158,1 455,8 94,3 129,8 101,7 129,9 IMPORTACIONES 265,0 951,8 809,8 647,2 517,7 453.1 473.4 355,3 418,8 553,5 682,9 484,8 373,9 384,3 68,2 66,7 86,6 162,8 683,9 174,3 168,9 170,3 170,4 BALANZA COMERC. (227,0) (901,1) (652,1) (358,5) (166,4) (245,9) (270,9) 2,5 (75,6) (176,3) (1,1) 486,0 454,5 286,0 68,0 143,1 79,6 (4,7) (228,2) (80,0) (39.1) (68.6) (40.5)

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del CIS. La vigencia del Plan de Convertibilidad genera una sustancial modificacin de la tendencia sealada, en tanto comienza a partir de all una contraccin de las exportaciones, que se reducen a U$S 670 millones en 1991 y a U$S 455,8 millones en 1992. Las importaciones, por su parte, siguen un camino opuesto, superando en 1992 los U$S 680 millones, cuando dos aos antes eran menores a los 375 millones de la misma moneda. Como consecuencia del nuevo comportamiento externo disminuye el supervit en 1991 e irrumpe un dficit significativo en 1992 (U$S 228,2 millones) que se vincula al intercambio comercial siderrgico con Brasil (321,1 millones de dlares). Este nuevo comportamiento sectorial surge como una resultante, por un lado, de la propia recuperacin del mercado interno y, por otro, por la vigencia de precios no remunerativos en el mercado mundial, situacin agravada por la vigencia de una tasa de cambio fija. Tanto en la etapa de mayor dinamismo exportador, posterior al Plan Austral, como en la que predomina el crecimiento de las importaciones, durante la vigencia de la Convertibilidad, se perciben una serie de modificaciones en la composicin de ambas variables que es necesario tener en cuenta. As, en trminos de las importaciones, entre 1980 y 1990 se verifica: un crecimiento en la importacin de materias primas bsicas esencialmente, mineral de hierro), en especial en el volumen y en menor medida en los valores involucrados;

27

una sustitucin casi total de las importaciones de arrabio, a partir de mediados del decenio. una reduccin notable en la importacin de semiterminados, asociada, por un lado, al mayor grado de integracin de la produccin local y, por otro, a la propia contraccin del mercado interno; una disminucin muy significativa en la importacin de laminados 360 mil t, bajo todas sus distintas formas (planos, no planos Y tubos sin costura): una muy inferior erogacin de divisas (ms de U$S 400 millones) como resultante de los menores requerimientos externos de arrabio, de semiterminados y de los distintos tipos de laminados.

En sntesis, durante los aos '80 se ha profundizado y generalizado el proceso de integracin "hacia atrs" de la cadena productiva favorecido por el propio deterioro del consumo interno que tiene, como resultados cuantitativos, un incremento del orden del 20% en el valor de las importaciones de materias primas bsicas y una reduccin acentuada del valor de los bienes terminados de casi U$S 810 millones a poco ms de U$S 370 millones y, sobre todo, una reduccin muy acentuada de los semiterminados de 651 a 86 millones de dlares. La reversin que se opera durante la Convertibilidad en la evolucin de las importaciones tambin contiene modificaciones en la composicin de las mismas. Durante 1991 y 1992, disminuye la importancia relativa de los insumos, especialmente por la contraccin de las compras externas de mineral y pellets de hierro que pasan de 3.1 millones de t en 1990 a 1.8 millones en 1992. Sin embargo el cambio ms significativo es el incremento en los laminados terminados en general y de los laminados planos, en particular. En efecto, el volumen total de laminados importados se incrementa: de poco ms de cien mil t en 1990 a ms de un milln en 1992; y el de los laminados planos: de algo ms de 82 mil t a casi 950 mil t en 1992. De esta manera, el dinamismo importador afecta principalmente a los productos terminados y slo en menor medida a los bienes intermedios siderrgicos, cuya posicin como surge de la evolucin de las importaciones se consolid en la dcada anterior. La composicin de las exportaciones siderrgicas tambin se ve modificada en arriba, etapas, aun cuando de forma diferente en cada una de ellas. La creciente insercin exportadora, que se expresa desde mediados hasta fines de la dcada del 80, se manifiesta, muy especialmente, en el caso de los laminados planos terminados (chapas laminadas en caliente, tubos sin costura, y, chapas relaminadas en fro) y, en menor medida e intensidad, en los laminados no planos como alambrn, perfiles y otros. Asimismo, la contraccin en las ventas externas de los aos '90 tambin presenta marcadas asimetras entre los distintos productos y, por ende, cambios sustantivos en su composicin respecto a los aos precedentes. En efecto, los tubos sin costura nico rubro en el que se incrementan los volmenes exportados entre 1990 y 1992 pasan a ocupar una posicin hegemnica, superando holgadamente al conjunto de los laminados planos y mucho ms elevado an que los volmenes exportados de laminados planos y de semiterminados.

28

Tanto la creciente y generalizada presencia exportadora de los '80 corno la contraccin de las ventas externas de los '90 estn ntimamente asociada a la propia reconfiguracin tecno-productiva del sector, sustentada en el accionar de unas pocas firma. En arribas etapas, pero especialmente en la actual, el perfil de las exportaciones revela un muy elevado nivel de concentracin empresaria. As, en el ltimo quinquenio, apenas tres firmas da ex-SOMISA, Siderca y Acndar) explican, en todos los aos, alrededor del 80% del total de las exportaciones del sector. En trminos de las tendencias futuras, la evolucin del comercio exterior en el ao 1991 y, en especial, en 1992 cada significativa de las exportaciones e incremento sustancial de las, importaciones sugiere que, en el contexto de la Convertibilidad el dficit en la balanza comercial del sector continuar expandindose tendiendo a igualar al vigente en 1980, durante la anterior apertura importadora puesta en marcha por Martnez de Hoz. Asimismo, en trminos de la concentracin sectorial, la conjuncin de la desaparicin de firmas privadas con la privatizacin del complejo siderrgico estatal ya no preanuncia sino que determina una concentracin indita de la produccin y las exportaciones en el duopolio siderrgico.

LA OCUPACION SECTORIAL Durante la dcada del '80 y lo que va de la del '90 se registran, como ya se dijo, etapas muy dismiles en trminos de la produccin, el consumo aparente y el intercambio comercial. Sin embargo, a pesar de que dichas etapas presentan rasgos muy contrapuestos, tienen un conjunto de caractersticas comunes que indican una continua prdida de gravitacin del factor trabajo en la dinmica sectorial. Estos rasgos comunes vinculados al deterioro de la fuerza de trabajo son: la sistemtica disminucin de la ocupacin, el notorio incremento de la productividad y la constante reduccin salarial. La ocupacin de mano de obra en la industria siderrgica alcanzaba, en 1984, a 37.858 personas, de las cuales 38% eran mensualizadas y el 62% restante, jornalizados (Cuadro N 10). Este nivel de ocup acin se redujo sistemticamente hasta la actualidad a pesar de que era un 20% inferior al vigente en 1975, cuando culminaba el modelo de sustitucin de importaciones. Durante el perodo exportador, hasta 1990, la reduccin alcanz a casi 7.000 ocupados (18% del total) que eran principalmente jornalizados (ms de 6.000) y en menor medida mensualizados. Esta reduccin diferencial provoc cambios profundos en la composicin de la ocupacin ya que los jornalizados, los ms afectados, pasaron de representar el 62% en 1984 a explicar apenas el 32% del empleo sectorial en 1990.

29

CUADRO N 10. Evolucin de la ocupacin en la industria siderrgica, de la productividad de la mano de obra y el salario real, 1975/1991 (valores absolutos, toneladas y, porcentajes)
PRODUCCION ACERO1 Miles Tonls. 2198 2702 2527 2913 2965 2652 2945 3245 3603 3652 3908 3657 2972 2650 PRODUCTIVIDAD ACERO Ton./Persona 46.7 73.5 75.71 86.8 82.7 70.1 78.9 90,2 105,9 110.1 121.6 118.2 136.1 152.7 SALARIO REAL 1986 = 100

AOS

PERSONAL OCUPADO AL 31/12 Mensualizados Jornalizados 30298 22284 20106 20023 21760 23519 22448 21484 20220 18385 18056 17345 12082 9664 TOTAL 47102 36786 33392 33569 35858 37855 37328 35981 34014 33169 32148 30936 21822 17349

1975 1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992

16804 14502 13286 13546 14098 14336 14880 14497 13794 14784 14092 13591 9540 7685

70.8 80.9 109.3 101.8 100.0 90.8 92.7 83.7 76.7 72.3 67,2

1 Produccin total de acero crudo.

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del Centro de Industriales siderrgicos. Esta sistemtica reduccin de la ocupacin fue acompaada por un significativo incremento en la productividad en la elaboracin de acero, la cija] aument casi un 120% entre 1984 y 1992, a pesar de que entre 1975 y 1984 ya se haba incrementado un 50% aproximadamente. Esa creciente productividad asociada a una considerable reduccin del personal est ntimamente asociada a, en primer lugar, la intensificacin del trabajo y la profunda prdida de capacidad de negociacin de los asalariados en tanto que la reduccin que se verifica entre 1975 y 1980, en especial en el personal jornalizado, es demasiado profunda para ser explicada por el cambio tcnico y la reestructuracin sectorial. En segundo lugar, a la propia reestructuracin del sector, con la consiguiente desaparicin y/o reemplazo de instalaciones industriales de menor productividad relativa. Finalmente, a la incorporacin de nuevas tecnologas y procesos ahorradores de mano de obra por parte de las grandes firmas (automatizacin, reduccin directa, sintetizacin, convertidores bsicos al oxgeno, hornos elctricos de ultra alta potencia, desgasificacin al vaco, colada continua, trenes de laminacin continua de alta precisin, etc.). Estos dos ltimos factores influyen en los niveles de expulsin alcanzados durante la segunda mitad de los aos '70 y todos ellos en conjunto, provocan no slo en tina reduccin del empleo sino tambin una profunda modificacin en la composicin del personal ocupado. Si bien puede entenderse que la acentuada reconversin productiva con incorporacin de nueva tecnologa y fuerte incremento de la productividad que se despliega en el sector durante los aos '80 produzca reduccin y, cambios en la composicin de la ocupacin sectorial, es difcilmente comprensible que ambos procesos se articulen con una clara tendencia al deterioro del salado real como ocurre entre 1984 y 1990 donde, a juzgar por la evolucin del salario real metalrgico, se verifica una sistemtica reduccin del salario real a pesar del acentuado incremento de la productividad. 30

En trminos de la teora econmica, y siempre en el marco del estancamiento de la produccin, la reestructuracin, concentracin, incorporacin de nueva tecnologa y aumento de la productividad debera generar una disminucin y un cambio en la ocupacin del sector sustentado en la prdida de incidencia de la mano de obra menos calificada. Esto se debe a la marcada intensidad de capital de los nuevos equipos y sistemas que determinan menores requerimientos de mano de obra pero que, al mismo tiempo, impulsan una elevacin, y no una reduccin, de los salarios sectoriales. De esta forma, el factor trabajo debera haber recibido una parte significativa de los incrementos de productividad an cuando haya disminuido su participacin en el valor agregado sectorial (o sea aun cuando se haya producido una reduccin de la incidencia de la masa salarial, debido al impacto negativo de la expulsin de mano de obra). Las evidencias disponibles no permiten medir adecuadamente la evolucin de la distribucin del ingreso sectorial entre el capital y el trabajo, debido a la incidencia de los cambios de precios en el ingreso real del capital y de los precios al consumidor en el del trabajo. Sin embargo, es indudable que se produjo una distribucin de los frutos del incremento de la productividad que jerarquiz al capital y margin al trabajo. Un indicador casi concluyente al respecto es la evolucin de la productividad y del salario real entre 1982 y 1991: mientras que la productividad fsica de la mano de obra se eleva en un 76%, el salario real desciende el 2,1%. La vigencia del Plan de Convertibilidad inicia una etapa cualitativamente diferente para la situacin del factor trabajo en la produccin siderrgica. No se trata de una modificacin de las tendencias vigentes hasta ese momento como ocurre con la produccin, el consumo aparente y el comercio externo, sino de una profundizacin, hasta lmites extremos, de las tendencias vigentes desde 1984 a raz de una reestructuracin que persiste y se profundiza adoptando, incluso, nuevas formas18 en el decenio de los '90 cuando se conjuga la cada del salario real y la ocupacin que venan de la dcada anterior, con la acelerada reestructuracin de la exSOMISA y Altos Hornos Zapla en el marco de los respectivos procesos de privatizacin. El proceso de expulsin de personal alcanza su intensidad mxima en 1991 (8.900 personas) y continua durante 1992 (casi 4.500 ocupados), al cabo de los cuales fueron desplazados ms de trece mil ocupados (esencialmente, como consecuencia de los "retiros voluntarios" en Acndar y la exSOMISA). Asimismo, ms all de los ejemplos ms significativos, como los que brindan Acndar y la ex-SOMISA, esa contraccin del empleo emerge como un fenmeno comn al conjunto de las principales firmas del sector 19 y, por otro lado, se ve agravado ante el cierre y/o cese de actividades de un importante nmero de laminadores exclusivos. Las estadsticas elaboradas por el Centro de Industr iales Siderrgicos (Cuadro N 10) revelan que en 1992 haban sido expulsados ms de 20.000 de los 37.000 ocupados que existan en el sector en 1984. Por su parte, respecto al ao 1975, la cada en la dotacin de mano de obra alcanza casi a las 30.000 personas, que representan el 63% del personal ocupado en dicho ao a pesar que la produccin, entre ambos aos se increment un 21%. Es decir que mientras la produccin se incrementa al 1,1% anual, la ocupacin desciende al 6% anual.
18

Como en el caso de la adopcin de nuevos mtodo, de organizacin que su pone una reconversin sustantiva en las plantasde Acndar en San Justo y Villa Constitucin. 19 Por ejemplo, en Siderca, la dotacin de personal se contrajo a marzo de 1992 por cuarto ao consecutivo Y, slo considerando el ltimo ao, tal cada se ubica en casi un 10%; en Propulsora Siderrgica, los niveles ocupacionales de junio de 1992 representan poco ms de un 80% de los registros correspondientes a tres aos atrs, etctera.

31

A diferencia de la reestructuracin de los '80, la de los primeros aos de la dcada del '90 no est centrada en la incorporacin de nueva tecnologa que afecta especialmente a la mano de obra no especializada sino en una expulsin de personal generalizada que comprende por igual a los empleados especializados y no especializados. Esta expulsin indiscriminada de personal se expresa en que la misma afecta di una manera similar a los mensualizados, que se reducen en un 45% entre 1990 y 1992, y los jornalizados, que disminuyen en el 42% durante el mismo perodo. A pesar de que en 1991 la productividad laboral se ha visto afectada, en parte, por la contraccin de la produccin sectorial y el menor grado de utilizacin de la capacidad instalada, la produccin media por persona ocupada supone, en trminos de toneladas de acero, un incremento superior al 75% respecto a 1984 y de ms del 150%, en relacin a 1975. Este proceso se profundiza en 1992 ya que la productividad se incrementa en un 40% respecto al ao anterior. Asimismo, la comparacin de la productividad de 1992 respecto a 1984 y a 1975 indica que las supera en un 118% y en un 227% respectivamente. Nuevamente en esta etapa, a pesar del notorio incremento de la productividad siderrgica, la evolucin del salario real se reduce sobr e niveles claramente deprimidos. Tambin durante los primeros aos de la dcada del '90, la distribucin del valor agregado siderrgico entre el capital y el trabajo se realiz de forma tal que lo percibido por el factor trabajo no igual a la evolucin de los precios minoristas. El resultado en materia distributiva de este camino puede evaluarse tomando en consideracin las diferencias de productividad fsica y de salarios con otros pases, que se trataron en detalle en el Captulo V. Adelantndose a dicho tratamiento, cabe enfatizar las grandes diferencias de remuneracin relativa al trabajo que surgen de la comparacin internacional de productividad fsica y de costos salariales. As, un promedio simple de las tres firmas mayores (ex-SOMISA, Siderca y Acndar) muestra que la productividad fsica de la mano de obra es aproximadamente un 17,0% inferior a la de los EE.UU., un 38,6% inferior a la de Japn, y un 9,8% superior a la de la CEE. Frente a ello, el costo salarial horario es un 72.6% inferior al de EE.UU., un 71,7% inferior al de Japn, y un 74,0% inferior al de la CEE. Claramente, la distribucin de los beneficios de la productividad es ms que fuertemente regresiva en la Argentina. En sntesis, desde el punto de vista de la fuerza de trabajo, el camino seguido por la siderurgia argentina desde mediados de los aos '70 reproduce de manera acentuada el que sigui el conjunto de la economa: la conjuncin del estancamiento (o casi estancamiento) productivo con la intensa redistribucin regresiva del ingreso. En otras palabras, las decisiones del sector privado y las polticas pblicas tuvieron un impacto profundamente negativo sobre el ingreso absoluto y relativo de la fuerza de trabajo: el impacto de las profundas transformaciones del perodo no fue el incremento del ingreso del sector, sino el cambio radical de la distribucin del mismo, en contra de los trabajadores.

32

Captulo III ESTRUCTURA DE LOS DISTINTOS MERCADOS SIDERURGICOS Y PROCESO DE OLIGOPOLIZACIN SECTORIAL CONCENTRACIN TCNICA Y ECONOMICA DE LA PRODUCCION La reestructuracin siderrgica verificada desde mediados de los 170 se caracteriza por la expansin productiva de las etapas bsicas y la menor incidencia relativa de las empresas laminadoras. Tales cambios productivos estn asociados asimismo a la marcada preeminencia de un reducido nmero de firmas siderrgicas, una de cuyas principales expresiones es el incremento en el grado de oligopolizacin del sector. En efecto, extendiendo el mbito de anlisis al conjunto de las industrias procesadoras del hierro y el acero y a partir de la informacin proporcionada por el ltimo censo industrial (1984), el clculo de la concentracin tcnicaproductiva en el perodo intercensal (1973-1984) permite comprobar (Cuadro N 11) que los ocho establecimientos de mayor valor de produccin generan, en 1984, el 88.2% de la produccin sectorial, mientras que una dcada atrs, igual cantidad de plantas aportaban el 71,0% de la produccin siderrgica. Por su parte, de slo considerar los cuatro mayores establecimientos, el proceso de concentracin de la produccin total se incrementa de 53,6% a 71.5%, respectivamente. Por otro lado, de confrontarse el grado de concentracin econmica en los dos aos censales, se comprueba que las ocho principales empresas del sector incrementan su participacin en la produccin siderrgica del 74,3% en 1973, al 91,7% en 1984. CUADRO N 11. Evolucin intercensal de la concentracin de la PR en la industria siderrgica, 197311984 (porcentajes) Participacin en la produccin sectorial de los principales establecimientos SEGUN PERSONAL OCUPADO 1973 1984

SEGUN VALOR DE PRODUCCION 1973 1984 71,5 88,2

Primeros cuatro 36,7 49,7 53,6 Primeros ocho 59,9 74,5 71,0 FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del INDEC.

Sin duda, la consolidacin oligoplica del sector en su conjuncin con procesos de expansin en algunas etapas y de retraccin productiva en otras, supone una profunda redefinicin en la cantidad y en el tamao de las empresas que operan en el mismo. Esta reestructuracin empresarial adquiere diversas formas y reconoce una amplia gama de fenomenologas especficas. A ttulo ilustrativo, basta con resaltar la disminucin en la incidencia productiva de las empresas siderrgicas estatales que se conjuga, igualmente, con una pronunciada reduccin en el nmero de empresas privadas, como producto de un generalizado proceso de quiebras y expulsin de firmas e, incluso, de un no menos importante nmero de fusiones y transferencias de empresas y, plantas siderrgicas.

33

Al respecto, la informacin censal permite constatar la intensidad que adquiere la reestructuracin productiva del sector entre mediados de los aos '70 y de los '80. En efecto, de considerarse la distribucin del total de los establecimiento s y su consiguiente participacin en el valor de la produccin siderrgica, de acuerdo a su tamao respectivo definido en trminos de la cantidad de personas ocupadas, se comprueba (Ver Cuadro N 11) en primer lugar, la desaparicin de cerca de cuatrocientas plantas. En 1973, funcionaban 665 establecimientos siderrgicos mientras que diez aos despus, en 1984, el espectro productivo sectorial estaba integrado por 260 plantas, 20 lo que implica una disminucin superior al 60% durante el perodo intercensal. La comparacin intercensal corrobora la profundidad e intensidad de las transformaciones estructurales que afectaron a la industria siderrgica a partir de mediados de los aos '70, con la paulatina consolidacin de una estructura oligoplica de mercado mucho ms acentuada que la de una dcada atrs. Esta reconfiguracin de la oferta sectorial ha derivado, tambin hasta el momento de la privatizacin del complejo estatal, en cambios sustantivos en los niveles de gravitacin relativa de las empresas estatales centro hegemnico en la expansin sectorial hasta mediados de los aos '70 y de las de capital privado. En efecto, la evolucin comparada de las mismas entre 1970 y, 1990, analizada a partir de la capacidad terica de produccin (entendida como la produccin anual que podra obtenerse de cada unidad productiva, sin ms limitaciones que las de su diseo y estado), revela un deterioro relativo de las primeras En efecto, la participacin del capital privado se incrementaba significativamente en la etapa de reduccin (del 2% al 33%) y, por otro lado, tales capitales pasaban a controlar ms de la mitad de la capacidad productiva asociada al nuevo proceso que se incorpora en esta industria da colada continua). Asimismo, la participacin de los intereses privados se incrementaba ms atenuadamente en la laminacin en caliente (del 58% en 1970 al 59% en 1990) y en la laminacin en fro (del 51% al 56%, respectivamente). En el primer caso, la creciente gravitacin de los tubos sin costura les ha permitido compensar la prdida de posiciones a nivel de los laminados planos y no planos. Finalmente, las empresas privadas perdan posiciones levemente respecto a las estatales en la etapa de acera (del 40% en 1970 al 39% en 1990), aunque en trminos de la capacidad operable real, se verificaba un ligero incremento en la gravitacin relativa de las firmas privadas (el capital privado controlaba el 48% del total). Es de hacer notar que el aumento de la participacin privada en la oferta siderrgica potencial no est vinculado a un incremento del nmero de firmas y de plantas ni mucho menos, con una expansin homognea de las ya instaladas. Por el contrario, las evidencias disponibles indican que dentro de las firmas privadas se verific una marcada expulsin de empresas, as como tambin, un dinmico proceso de fusiones de firmas y transferencias, cuyo anlisis remite al segundo de los puntos antes mencionados: la reestructuracin empresarial de las firmas privadas.

20

A la fecha del relevamiento censal abril 1985 el universo de firmas procesadoras del hierro y el acero estaba integrado por270 establecimientos, 10 de los cuales no registraban produccin alguna en el ao 1984.

34

A este respecto, en 1975 las nicas plantas integradas eran de propiedad estatal (SOMISA y Altos Hornos Zapla), al tiempo que existan 7 empresas productoras de acero y laminadoras en plantas industriales semiintegradas y, por ltimo, 47 firmas dedicadas a la laminacin exclusiva. Esta situacin se altera sens iblemente a fines de los '80 ya que, en primer lugar, algunas grandes firmas privadas instalan plantas integradas, de forma tal que, en 1990 coexisten cuatro unidades integradas que controlaban, de conjunto, no menos del 95% de la capacidad de produccin en las etapas de reduccin, acera y colada continua y, ms del 80% de la capacidad de laminacin en caliente. En segundo lugar, se fusion la empresa Acndar con las firmas siderrgicas del grupo econmico Gurmendi (Gurmendi S.A., Establecimientos Metalrgicos Santa Rosa S.A. y Genaro Graso S.A.), operando de all en ms, todas ellas, bajo la razn social de la primera se trat, en realidad, de la absorcin de estas ltimas por parte de Acndar. Por otra parte, en 1986, la empresa Aceros Bragado S.A. adquiri la firma La Cantbrica S.A. que hasta ese momento estaba en poder del Estado. En tercer lugar, cesan su actividad un conjunto de firmas semiintegradas, muy importantes en la produccin del sector (como Cura Hnos. S.A. y Tamet S.A.) y especialmente, en al unos productos especficos (como Aceros OhIer S.A.). Ms significativo an resulta el nmero de laminadores que abandon la actividad, ya que, de las 47 empresas existentes en 1975, slo 33 conformaban el espectro productivo sectorial en 1990. Esa dinmica reconversin de la estructura empresarial del sector alcanz su mayor intensidad hacia fines de los aos '70 y principios de los '80. De todas maneras, a mediados de los '80, persisti este fenmeno de permanentes cambios en la propiedad de las firmas y en el control accionado de los establecimientos en funcionamiento. Los ms destacados fueron, por una parte, la adquisicin de Cura Hnos. S.A. por parte de Aceros Bragado S.A., con el consiguiente reingreso a la actividad productiva de lit planta propiedad de la primera. Por otra parte, cabe resaltar la privatizacin de la planta SIAT de la empresa SIAM a fines de 1985, dedicada a la produccin de tubos con costura. La misma fue adquirida, en primera instancia, por el grupo econmico Bridas Comatter S.A.que posteriormente vendi el 60% del paquete accionario a Siderca S.A. del Grupo Techint. 21 Asimismo, Tamet S.A. dedicada exclusivamente a la fundicin de arrabio, fue adquirida (en 1988) por Acndar. El conjunto de estos cambios da corno resultado, en primer trmino, un notable aumento en el control productivo ejercido por las empresas Siderca S.A. perteneciente al grupo Techint y, Acndar S.A. En segundo, la decreciente gravitacin del resto de las firmas como producto de la expulsin de la actividad de algunas de ellas y, por la significativa disminucin de la importancia productiva de las restantes. La intensidad que asumi el proceso de centralizacin del capital de fines de los setenta y principios de los ochenta se ve casi opacada ante la nueva dinmica y las formas que adopt dicho proceso a inicios de los aos noventa. En efecto, en estos ltimos aos se conjuga la absorcin por parte de Acndar de diversos laminadores independientes, el cierre de varios establecimientos pequeos y medianos y, fundamentalmente, los resultados de la privatizacin de SOMISA. Como resultante de todo ello, la industria siderrgica ha pasado a constituirse en uno de los sectores ms concentrados de la actividad manufacturera local.
21

En 1987 la participacin de Siderca S.A. en el capital de Comatter S.A. se increment del 60% al 99.95%.

35

En sntesis, tanto desde la perspectiva totalizadora que ofrece la comparacin intercensal referida al conjunto de las unidades fabriles dedicadas a la industrializacin del hierro y el acero como, ms especficamente, en trminos de las principales fases del proceso siderrgico, queda en evidencia la intensidad del proceso de reconfiguracin de la oferta sectorial. El mismo se estructura sobre la base de una reduccin notable en la cantidad de establecimientos fabriles y, ms an, de empresas y, como se ver ms adelante, conlleva un creciente grado de concentracin econmica en la casi totalidad de los mercados. EL MERCADO DE LAMINADOS NO PLANOS La produccin local de laminados no planos 22 involucr, en 1992, un volumen de productos ligeramente superior a las 700.000 t, lo que implica poco menos de las dos terceras partes de los niveles registrados en los inicios del decenio de los '70. Por su parte, el consumo aparente, que se recuper por segundo ao consecutivo, representa poco ms del 60% del registrado en 1970, al tiempo que las exportaciones, que haban llegado a casi 500 mil t en 1989, decrecieron en 1992 a niveles casi equivalentes a los de 1970 (alrededor de 150.000 t). Esas relativas similitudes en la conformacin de la oferta y la demanda de laminados no planos se verifica en un contexto caracterizado por las profundas mutaciones verificadas en el perfil empresario de la oferta local donde se conjugan la expansin y modernizacin de unas muy pocas firmas con el cese de actividades y la desaparicin de otras muchas y con un difundido proceso de absorciones y fusiones empresarias de muy diversas caractersticas. El ejemplo activo ms ilustrativo lo ofrece Acndar que, hacia mediados de los aos setenta produca una cierta ama de laminados no planos (aceros redondos, perfiles, alambres y laminados para la produccin de tuercas, bulones y clavos, etc.), en una planta semiintegrada abastecida de palanquilla por SOMISA, que sustentaba alrededor de la cuarta parte de la capacidad instalada para la produccin de no planos. Una dcada y media despus. Acndar cuenta con un muy diversificado "mix" de produccin en el mbito de los laminados no planos, procesos integrados a la elaboracin propia de hierro esponja y acero y, alcanza a concentrar casi las dos terceras partes de la capacidad instalada operable en la produccin de laminados no planos. En tal sentido, en el ejemplo de Acndar convergen una diversidad de fenmenos: la integracin del cielo productivo (1978), la incorporacin de tecnologas de avanzada, la ampliacin de la capacidad productiva a travs de, por un lado, la incorporacin de nuevos equipos y, por otro, la absorcin en 1981 de su principal grupo empresario competidor en ciertos mercados;23 el aprovechamiento pleno de las oportunidades ofrecidas por una atpica legislacin de promocin industrial. 24 etc., le han permitido consolidar y/o profundizar el grado de control oligoplico sobre la casi totalidad de los principales submercados de laminados no planos.

22 23

Excluido, los tubos sin costura. La poltica de absorcin de empresas potencialmente competidoras en ciertos segmentos del mercado y/o de aquellas que posibilitaran profundizar el proceso de integracin horizontal de la firma, emerge corno una constante histrica en el desenvolvimiento de Acndar durante las ltimas dos dcadas. 24 Se trata de la ley 22702/82 bajo cuyo amparo la empresa patrocin la radicacin de 12 firmas en la provincia de San Luis hacia donde traslad el equipamiento requerido para la produccin de algunos bienes, finales clavos, alambres y varillas, mallas de alambre tejido, ciertos perfiles, etc. , que de esa manera se ven exentos del pago del IVA sobre las compras realizadas a la propia Acndar, proveedora exclusiva de los insumos y sobre las ventas. Vase, al respecto, CEPAL, Oficina de Buenos Aires, "La promocin a la inversin industrial en la Argentina. Efectos e implicancias estructurales, 19741987", Documento de Trabajo N 27, Buenos Aires, 1989.

36

Bajo ese marco, dejando de lado muchos aspectos de la historia tecno-productiva y econmica empresarial de la firma, cabe resaltar dos de sus elementos ms relevantes: la configuracin de un ciclo integral de produccin a partir de 1978 y la absorcin de Gurmendi y de las empresas siderometalrgicas que conformaban dicho grupo empresario en 1981. En el primer caso, se trata de la concrecin de un proyecto de inversin que demand alrededor de U$S 350 millones (contando con los beneficios de la promocin industrial), consistente en la instalacin de una planta de Reduccin Directa de minera] de hierro, tres hornos elctricos, dos mquinas de colada continua y una serie de instalaciones accesorias. El autoabastecimiento de hierro esponja, la reduccin de costos, el incremento de la productividad y el mejoramiento de la calidad de los productos finales son., entre otros, algunos de los efectos derivados de ste salto tecnolgico por parte de Acndar. El otro aran hito surge con la absorcin de Gurmendi (segunda empresa, despus de Acndar, en el mercado de no planos) y de sus controladas: Santa Rosa (productora de aceros especiales y principal competidora de Acndar en dicho mercado) y Genaro Graso (fabricante de tubos con costura), en el ao 1981. A partir de all, una vez reordenado el papel productivo de cada una de las plantas, con la consiguiente centralizacin de las actividades administrativas y de comercializacin, una mayor diversificacin de productos y especificaciones, un mejor aprovechamiento de las economas de escala y una reduccin de los costos operativos, se vio considerablemente fortalecido el liderazgo ya casi excluyente de Acndar en el mercado de laminados no planos. Antes de analizar las peculiaridades que revelan las estructuras de mercados predominantes en cada uno de los principales segmentos de mercado de n planos, corresponde incorporar una muy breve referencia a las otras dos firmas que, en trminos muy agregados y a niveles muy distantes de los de Acndar, tienen una cierta gravitacin en el mercado de los laminados no planos o, ms precisamente, en algunos de tales segmentos. Se trata de Aceros Zapla ex-Altos Hornos Zapla), planta integrada, instalada en la provincia de Jujuy, y, de Aceros Bragado, semiintegrada, que cuenta con cuatro plantas, tres en la provincia de Buenos Aires y, una en la provincia de Santa Fe y que, en la actualidad, se encuentra en proceso de quiebra, operando al 10-15% de su capacidad productiva. En el primer caso, la empresa est orientada crecientemente a la produccin de aceros especiales, mientras que Aceros Bragado tiene una cierta presencia en algunos submercados (perfiles, alambres y barras trafiladas, alambres rurales, mallas de acero para la construccin, etc.), en especial en aqullos ms vinculados con la actividad agroganadera. De todas maneras, las potencialidades productivas y de mercado de ambas empresas resultan, en el plano agregado, casi irrelevantes respecto de las de Acndar. En tal sentido, una primera visin comparativa la ofrece el simple contraste de los respectivos volmenes de produccin de laminados que, en el caso de Acndar se ubica en el entorno de las 750 mil t anuales mientras que, en 1992, Aceros Zapla produjo 34.4 miles de t y Aceros Bragado, 32,9 miles de t. Esta marcada asimetra entre Acndar y sus dos principales competidores en el mercado de los laminados no planos se complementa con una polarizacin an mayor respecto a los restantes oferentes del mercado en su casi totalidad, pequeos laminadores exclusivos que se proveen de palanquilla en la propia Acndar y/o en Aceros Paran.

37

Con ligeros matices segn sea el segmento del mercado del que se trate, Acndar ha consolidado una posicin hegemnica que le permite ejercer un poder decisivo en la determinacin de los respectivos niveles de precios. Esto se ve posibilitado y/o favorecido por la articulacin de una multiplicidad de factores que reconocen, en ltima instancia, dos distintas perspectivas analticas. Por un lado, la propia atomizacin de la demanda de productos que se caracterizan, precisamente, por su uso difundido por parte de una diversidad de actividades (construcciones, automotriz, agropecuarias, petrolfera, maquinaria agrcola, ferroviaria, metalrgica, etc.). Por otro, desde la perspectiva de la "oferta, por tratarse de producciones en las que desempean un papel decisivo las escalas de produccin y, la consiguiente configuracin de ciertos tamaos ptimos en especial, de mnima relativamente inflexibles: las magnitudes e indivisibilidades de las inversiones involucradas: las rigideces que imponen las escasas posibilidades de diferenciacin de producto, etctera. Asimismo, en el ejemplo argentino, este ltimo plano se ve potencializado por la convergencia de regmenes de promocin industrial que no slo han subsidiado buena parte de la formacin de capital y de los consiguientes costos de amortizacin sino tambin, de los propios costos operativos y, por otro lado, de un marco regulatorio de carcter marcadamente proteccionista que ha tendido a configurar histricamente una virtual reserva de mercado para los productores locales o, ms precisamente, para quienes estuvieran en condiciones de ejercer prcticas de mercado asociadas a comportamientos oligoplicos. Tal el caso de Acndar que se ha convertido desde hace varios aos, en el referente bsico en cuanto a los niveles de precios vigentes en el mercado interno para la mayor parte de los laminados no planos. La confluencia del liderazgo hegemnico en la produccin local con una casi total proteccin externa arancelaria y regulatoria ante importaciones competitivas ha configurado, histricamente, un mercado prcticamente cautivo para la empresa Acndar, donde los niveles escasos de competencia estn acotados a unas muy pocas firmas y productos: Aceros Zapla (alambrn, ngulos, forja y algunos aceros especiales); Aceros Bragado (en barras, ngulos y, alambrn) y, por ltimo, algunos laminadores que ocupan una franja marginal del mercado Esta configuracin del mercado (altamente concentrado por el lado de la oferta y muy, atomizado, en el plano de la demanda) le confiere a la empresa un poder decisivo en la fijacin de los niveles de precios en el mbito local. 25 Ello se ve corroborado, indirectamente, en la poltica desplegada en materia de diferenciacin de precios entre el mercado domstico y el de exportacin. Mientras en este ltimo acta Como simple "tomadora" de los precios vigentes en el mercado internacional, en el primer caso cuenta con el suficiente poder de mercado corno para fijar los correspondientes valores. Ms all de ciertos matices y/o especificidades, las consideraciones precedentes resultan igualmente vlidas a nivel de cada uno de los principales productos no planos. Alambrn

25

La adquisicin (octubre 1988) de una de las principales firmas comercializadoras de productos siderrgicos M. Heredia y Ca. S.A. tiende a consolidar, ya en el rea comercial, la posicin hegemnica de Acndar en el mercado de laminados no planos.

38

Se trata de un producto semiterminado, suministrado en rollos, obtenido por laminacin en caliente, que constituye la materia prima bsica para la produccin de distintos tipos de alambres, a partir de su trefilacin o de la laminacin en fro. Por los tonelajes involucrados, a partir de 1984, el alambrn ha pasado a desplazar al hierro redondo como principal aminado no plano producido en el pas; llegando a representar, en los l ltimos aos, alrededor del 40/45% del total (excluidos los tubos sin costura). Recin en 1992, como producto de la recuperacin de la construccin, el hierro redondo retom el primer lugar entre los no planos, al superar 1igeramente los volmenes producidos de alambrn (cerca de 260.000 t). La ligera contraccin del mercado interno registrada en los ltimos aos ha contribuido a potencializar, naturalmente, la posicin hegemnica de Acndar que, por un lado, concentra alrededor del 90/95% de la produccin local de alambrn y, por otro, es lder indiscutido en el mercado domstico de la mayor parte de los distintos tipos de alambres. Si bien, la produccin propia de alambrn integrada a la de diversos tipos de alambres (pretensados, para uso industrial o agrcola), le confiere ciertas ventajas relativas, el poder diferencial de mercado radica, en ltima instancia, en una potencialidad productiva muy distante de la de cualquiera de sus competidores. En efecto, en Acndar se concentra ms del 80% de la capacidad instalada en el pas para la produccin de alambrn; 26 porcentaje no muy dismil al que le corresponde en cuanto a la capacidad de produccin de alambres . 27 CUADRO N 12. Acndar Evolucin de la diferenciacin de precios del alambrn, 1988-92 (dlares por tonelada)
INDICADORES I. PRECIO MEDIO MERCADO INTERNO II. PRECIO MEDIO DE EXPORTACIN I/II 1988 659 254 2.60 DIC. 1990 550 305 1.80 JUN. 1991 420 280 1.50 DIC. 1992 435 260 1.67

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del INDEC y entrevista.

En los ltimos aos, Acndar concentra alrededor del 90% de la produccin local de alambrn, mientras que ninguno de sus competidores (Aceros Zapla, Aceros Bragados y SIPAR), individualmente considerado, alcanzan a explicar el 4% del total. Dada la presencia prcticamente excluyente de Acndar en el flujo de exportaciones de alambrn, en el mercado domstico se incrementa ligeramente la participacin relativa de aqullas que, de todas maneras, de conjunto, no llegan a atender el 20% de los requerimientos del mercado interno.

26

Acndar cuenta con un tren laminador para alambrn en rollos con una capacidad equivalente a las 640 mil t anuales y con otro tren laminador para barras, alambrn grueso y, flejes con una capacidad anual de 430 mil t. 27 Acndar dispone de una capacidad terica de 245.000 t/ao de produccin de alambres utilizando alambrn propio. Por su parte, su principal competidor, Aceros Bragado, cuenta con una capacidad de trefilacin de alambre crudo y galvanizado sobre la base de alambrn propio del orden de la, 12.000 t/ao. Los restantes productores explican, de conjunto, una capacidad anual de alrededor de 18.000 t/ao.

39

El aprovechamiento de las economas de escala y el ejercicio del poder diferencial de mercado en especial en lo referido a la fijacin de un nivel de precios que no sea de exclusin para las restantes empresas, coadyuvan a consolidar la posicin hegemnica de Acndar en este segmento del mercado de laminados no planos. Ello se refleja en la diferencia entre los precios de mercado interno y los de exportacin (Ver Cuadro N 12), en tanto sta indica en parte la capacidad de fijacin de precios de la firma en el primero de ellos. Dicha condicin cuasi monoplica se ve confirmada pote] descenso de dicha diferencia en el marco de apertura con tipo de cambio fijo, por cuanto es propio de la estructura mono u oligoplica de mercado el pleno aprovechamiento de la proteccin. Al respecto, en este caso es interesante observar que la diferencia de precios mencionada se reduce entre 1988 y junio de 199 1, para elevarse en 1992, luego de que el decreto 1998/92 increment de 3% a 10% el derecho de estadstica, aumentando as la proteccin del sector. Barras y perfiles Se trata de una muy amplia y heterognea gama de productos que reconocen, a la vez, una multiplicidad de actividades usuarias segn sean las caractersticas y, especificidades de los mismos. De todas maneras, cabe sealar que en trminos de la produccin agregada de laminados no planos, ambas tipologas de bienes han perdido parte de su significacin relativa a favor, esencialmente, de la produccin de alambrn (en especial, la generada por Acndar) y, en el ltimo ao, de hierro redondo para la construccin. As, en el caso de las barras, se trata de un producto cuya seccin transversal est constituida por una figura geomtrica simple cuadrada, hexagonal, etc. que se mantiene uniforme en toda su longitud; diferencindose dos grandes subconjunto: las pesadas, cuya seccin transversal es igual o mayor a 80 mm. y, las livianas, por debajo de los 80 mm. Sus principales sectores demandantes son la industria automotriz y las productoras de maquinarias y equipos. Por su parte, los perfiles (ele, ngulos, doble T, planchuelas, etc.) son bienes cuya seccin transversal est constituida por una co mposicin de figuras geomtricas simples, uniformes en toda su seccin que, suelen diferenciarse en livianos da dimensin de la seccin transversal es inferior a 80 mm.) y pesados (dimensin igual o superior a 80 mm.). En este caso, los principales sectores usuarios son la industria automotriz, la productora de estructuras metlicas, la herrera de obra, la productora de maquinaria industrial y la propia actividad de la construccin. Desde la perspectiva de la oferta, ambos segmentos del mercado revelan una conformacin altamente concentrada, hegemonizada por Acndar, en lo relativo a la produccin y comercializacin local de barras Y, por la ex-SOMISA, en lo concerniente a los perfiles, muy particularmente por su gravitacin decisiva en la produccin de perfiles pesados y rieles.

40

En el caso de los perfiles livianos, donde la presencia de pequeos laminadores asume una gran significacin a favor de la oran variedad de dimensiones corno ngulos (dependiendo de los rodillos que se utilicen en el tren de produccin), existe un cierto grado de competencia en el mercado interno, acotado por esa misma diversidad de especificaciones. No acontece lo propio en el caso de los perfiles pesados y, menos an, en el de los rieles. En el primer caso (IPN y UPN), el poder econmico en la formacin de precios no es para nada uniforme, en tanto entre Aceros Paran y Aceros Zapla concentran poco ms de las dos terceras partes de la produccin nacional. Por su parte, el mercado de rieles, fuertemente afectado por la retraccin de las compras de Ferrocarriles Argentinos, es monopolizado por Aceros Paran. El mercado domstico de barras tambin denota una marcada influencia de un nmero pequeo de firmas en la formacin de los precios. En realidad, si bien una diversidad de laminadores exclusivos tienen una cierta significacin agregada en la produccin local de planchuelas, la mayor parte de la produccin de barras es aportada por slo tres firmas: Acndar, Aceros Zapla y Aceros Bragado. Incluso, en el interior de este grupo de firmas lderes, Acndar genera ms de la mitad de la produccin conjunta, lo que le confiere un poder econmico diferencial en cuanto a la determinacin del nivel de precios. Asimismo, durante el ltimo quinquenio, dicha empresa ha incrementado sustancialmente su gravitacin relativa en la produccin de los distintos tipos de barras en detrimento, en especial, de la participacin de Aceros Zapla. Hierro redondo para la construccin En consonancia con la profunda crisis que afect a la actividad de la construccin no ajena a la propia evolucin de la formacin de capital, el mercado domstico de hierro redondo para la construccin se ubicaba, en 1990, muy por debajo de la mitad de los niveles comercializados en los inicios del decenio de los aos '80. La recuperacin registrada a principios del decenio de los noventa (26% entre 1992 y 1990) resulta por dems insuficiente para alcanzar, siquiera, los registros de 1989. Dado el elevado orado de concentracin de la produccin local que, histricamente, emer ge como un rasgo estructural en este segmento del mercado de los laminados no planos, es lgico suponer que ante una retraccin ms o menos persistente del mercado domstico, tienda a incrementarse el consiguiente poder diferencial de alguna/s firma/s en un mercado que, naturalmente, se encuentra menos expuesto a la competencia externa que otros que involucran una mayor incorporacin de valor agregado por unidad de producto. La integracin del ciclo productivo, las economas de escala, el propio grado de concentracin de la produccin local, en un mercado histricamente protegido, tienden a configurar marcos de comportamiento muy dismiles entre aquellas firmas que responden y/o asumen un papel activo en todas y/o cada una de aquellas variables, respecto a quines se ven insertas como agentes econmicos de carcter prcticamente pasivo (muy especialmente, en lo relativo a la determinacin del nivel de precios).

41

Bajo tal contexto, la informacin presentada en el Cuadro N 13 permite constatar un ntido liderazgo productivo por parte de Acndar que, adems de cumplimentar todas las restantes condiciones, genera ms del 80% de la produccin local de hierro redondo para la construccin. Sin duda, ello le confiere la posibilidad real de ejercer su poder difere ncial de mercado en materia de determinacin del nivel de precios, de forma tal que las restantes firmas no se vean excluidas del mismo. CUADRO N 13. Participacin relativa en la produccin local de hierro redondo para la construccin, 1985-92 (porcentajes y toneladas) EMPRESAS ACINDAR S.A. ACEROS BRAGADO S.A. ALTOS HORNOS ZAPLA LA CANTABRICA S.A. CLIMA* TOTAL (toneladas) 1985 58.5 26.5 6.8 3.5 4.7 100.0 265.300 1989 61.4 21.6 6.7 5.3 5.0 100.0 315.000 1992 84.5 10.1 2.6 2.8 100.0 299.200

Entre otros, DEVOTO, FERREIRA, ROSATTI, PECORARO, Etctera. FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del IAS y el CIS.

En tal sentido, la participacin creciente de Acndar en la oferta sectorial de hierro redondo para la construccin, no es ms que la resultante de la conjuncin de ese poder diferencial de mercado y, su permanente actitud de absorber pequeos laminadores independientes. EL MERCADO DE LAMINADOS PLANOS En 1992, la produccin local de los principales laminados planos ascendi a cerca de 900 mil t. de laminados en caliente (fundamentalmente, chapas de diversas dimensiones), alrededor de 690.000 t. de laminados en fro y poco ms de 40.000 t. de hojalata. Tanto el segmento de los laminados en caliente como el de los laminados en fro y la hojalata, muestran una relativa estabilidad en los niveles de produccin de 1992 respecto a 1980. Bajo ese marco global, la conformacin estructural del mercado de los productos planos se ha visto profundamente alterada en el ltimo ao, muy particularmente como producto de las formas que adopt la privatizaciones de la ex-SOMISA, el consiguiente control del mercado por parte de las empresas del grupo Techint. En tal sentido, a continuacin se detallan las principales lneas de productos y sus respectivos oferentes locales.

42

Laminados en caliente *Chapa: Aceros Paran, nico productor local, cuenta con tina capacidad de laminacin de 1,6 millones de t y, en 1992, produjo 735 mil t. *Flejes: Acndar, nico productor local, en 1992 produjo 156,4 miles de t. Laminados en fro (A partir de chapa laminada en caliente provista por Aceros Paran o de "coils" de importacin): *Chapa: Aceros Paran cuenta con una capacidad productiva equivalente a 700 mil t y produjo en 1992 cas i 310 mil t: Propulsora Siderrgica, con una capacidad instalada de 735 mil t produjo, en el ltimo ao, 380 mil t; *Flejes: Varios relaminadores que se proveen de chapa en caliente en Aceros Paran. Hojalata (Aceros Paran, nico productor local, cuenta con una capacidad instalada de 110 mil t/ao Y en 1992 produjo alrededor de 40 mil t.) Desde una perspectiva global y al igual que en el segmento de los no planos, donde Acndar ejerce una posicin hegemnica, el mercado de los laminados planos tambin denota un ntid o liderazgo de tina sola empresa (Aceros Paran) que individualmente considerada monopoliza la produccin de chapa en caliente y de hojalata y, concentra poco ms de la mitad de la oferta local de las chapas laminadas en fro. De todas maneras, en trminos reales, conforma junto a Propulsora Siderrgica (tambin del grupo Techint) un mercado cuasimonoplico. Sin embargo, en esa imagen global subyacen ciertos aspectos sustantivos que son los que permiten interpretarla estrategia desplegada por el grupo Techint al patrocinar el consorcio que result adjudicatario de la ex-SOMISA. Ello remite al principal componente de los laminados planos: el mercado de chapas. Este ltimo reconoce dos grandes segmentos: la chapa laminada en caliente y la laminada en fro. La primera de ellas puede ser destinada al consumo como parte o pieza a favor de su resistencia y poca flexibilidad (fabricacin de caos, industria automotriz, etc.) o bien ser insumida para la produccin de la chapa laminada en fro obtenindose de sta manera un producto de menor espesor y mayor flexibilidad, con una amplia y heterognea gama de industrias demandantes. 28 A su vez, la chapa laminada en fro puede ser destinada al consumo (industrias metalmecnicas, en general) o ser insumida en una nueva fase de laminacin para convertirse en hojalata o bien ser sometida a determinados procesos de recubrimiento (chapas galvanizadas para la construccin de silos, galpones, invernaderos, etc.). Los comentarios precedentes ya permiten inferir que, ms all de sus especificidades en trminos de determinadas calidades y/o espesores, la demanda de los distintos tipos de chapas, y en especial de las laminadas en fro, se caracteriza, en general, por su atomizacin y escaso poder de mercado.

28

La chapa laminada en fro es un insumo bsico en la produccin de una diversidad de bienes industriales como ser maquinaria y equipos para el agro, automotriz, artefactos para el hozar, muebles metlicos,tambores,envases metlicos, carpintera metlica, etctera.

43

En contraposicin, ya con anterioridad a la privatizacin de SOMISA, la oferta local revelaba por un lado, un muy significativo grado de concentracin productiva con su correlato en el poder de determinacin de precios y, por otro, una peculiar estructura, tanto en su configuracin como en lo relativo a los patrones de comportamiento predominantes. Por su parte, como se analizar ms adelante, el nivel de exposicin a la competencia externa se ha visto mediatizado y acotado por el propio marco regulatorio y ltimamente por una gil tramitacin de la legislacin antidmping. Se trata, en sntesis, de un segmento de mercado en el que se articulaban un nmero muy reducido de oferentes que, con ligeros matices, contaban con un poder decisivo en la determinacin de los precios locales. Como se seal precedentemente, en el caso de la chapa laminada en caliente exista una sola empresa productora la ex-SOMISA que, en su planta localizada en San Nicols, cuenta con el nico tren laminador de chapa en caliente instalado en el pas. Si bien se trata de un tren cuya incorporacin se remonta a ms de tres dcadas atrs (1962), las continuas y reiteradas reparaciones y modificaciones a que fuera sometido le han permitido incrementar sensiblemente su capacidad operativa. Se trata de un tren continuo con cinco cajas desbastadoras y seis cajas de cilindros terminadores, con una capacidad de produccin equivalente a 1.6 millones de t anuales de bobinas. Tal produccin en hojas o bobinas se canalizaba hacia muy diversos destinos:

Exportaci n directa: como derivacin del retraimiento de la demanda interna, las exportaciones llegaron a adquirir una marcada significacin ms de la mitad de las ventas totales; Mercado interno: en este caso, la demanda local de chapas reconoca, por lo menos, tres grandes canales: * el consumo cautivo de la propia empresa para su posterior laminacin en chapa en fro aproximadamente 35% de la produccin de chapa laminada en caliente: * las ventas a relaminadores que fabricaban productos no competitivos con los de la exSOMISA caeros, flejadores, etc. que explicaban alrededor del 20% de la demanda agregada: * las ventas a Propulsora Siderrgica para ser sometidas a su relaminacin en fro explicaban poco menos del 20% de la produccin anual de chapas en caliente.

Este ltimo canal de comercializacin remite al anlisis de uno de los rasgos ms peculiares que caracterizaban al mercado local de laminados no planos: la atpica articulacin productiva y econmica entre la ex-SOMISA y Propulsora Siderrgica. 29 Como una primera aproximacin a dicho anlisis, puede sealarse que los precios domsticos de la chapa laminada en caliente que fijaba la ex SOMISA reconocan, en principio, tres grandes tipologas: el precio de lista, ms las bonificaciones que pudieran corresponder; el precio especial a relaminadores grandes clientes que representaba alrededor del 85% del precedente; y

29

Entre otros aspectos, Propulsora Siderrgica estaba autorizada a importar "coils" con exencin de aranceles en la medida en que el tren de laminacin en caliente de la exSOMISA no tuviera capacidad ociosa o no se lograsen los acuerdos de Precios Para su provisin local.

44

el precio establecido contractual mente para las compras de Propulsora Siderrgica que equivala a poco ms de la mitad del precio de lista.

As, desde la perspectiva de SOMISA, nico productor local de chapa laminada en caliente, se conjugaba una virtual reserva del mercado interno que posibilitaba, por un lado, el ejercicio pleno de prcticas monoplicas en cuanto a la fijacin del precio domstico con, por otro, un segmento de la demanda local los requerimientos de Propulsora Siderrgica que, por razones contractuales, poda acceder a la provisin externa de "coils", exenta del pago de aranceles. Por su parte, desde la perspectiva de sta ltima que, junto a la ex-SOMISA, conformaban un duopolio en sentido lato en el mercado de chapa laminada en fro la provisin por parte de SOMISA de chapa laminada en caliente slo resultaba conveniente cuando su precio se ubicaba como en la generalidad de los casos por debajo de su similar importado, puesto en puerta de fbrica. En sntesis, en el mbito del mercado local de chapas laminadas en caliente, la ex-SOMISA contaba con un poder decisivo en la determinacin del precio domstico aunque el mismo se vea acotado, en parte, por las franquicias que internalizaba su "competidor excluyente en el mercado de chapas laminadas en fro (Propulsora Siderrgica). En este ltimo campo, tienden a manifestarse, tambin, ciertas peculiaridades que, en ltima instancia, no son ajenas ni estn disociadas de las que caracterizan al mercado de chapas laminadas en caliente, En tal sentido, uno de los rasgos distintivos de la produccin local de chapas laminadas en fro es, sin duda, la relativa estabilidad y similitud en la participacin relativa de ambas firmas, distribucin que, como consecuencia de la privatizacin de una de ellas da ex-SOMISA) y su adjudicacin a un consorcio controlado por la propia Propulsora Siderrgica, pasa a ser una mera resultante de las decisiones de un nico grupo empresario. En tal sentido, si con anterioridad a la privatizacin de SOMISA cabra referirse a una situacin asimilable al crtel de precios, donde los mismos eran uniformes para ambos productores, en la actualidad se trata de un mercado cuasimonoplico. En ese marco, la adquisicin de la ex-SOMISA por parte de Propulsora Siderrgica supone, por un lado, la integracin vertical de sta ltima y, por otro, como hecho sobresaliente la consolidacin de una estructura monoplica en el mercado de chapas. En ese marco, no parecera resultar sorprendente que buena parte de las denuncias de dmping en especial, de chapas laminadas en caliente realizadas por la ex-SOMISA recin tuvieran una resolucin favorable por parte de la Secretara de Industria y Comercio con posterioridad a la transferencia de la misma al grupo Techint. De todas maneras, cabe sealar que, en buena medida, como derivacin de las desregulaciones sectoriales (Captulo IV), el poder de determinacin de los precios domsticos se ha visto relativamente acotado por la presin de la competencia externa. No obstante, si bien se redujo el nivel de diferenciacin de precios, la brecha entre los precios locales y los de exportacin se ubican en torno al 40% en el caso de la chapa laminada en fro y, del 50% en lo concerniente a la chapa laminada en caliente (Cuadro N 14).

45

CUADRO N 14. Evolucin de la diferenciacin de precios de las chapas laminadas en fro y en caliente, 1990-92 (dlares por tonelada)
INDICADORES CHAPA LAMINADA EN CALIENTE: I. PRECIO MEDIO MERCADO INTERNO II. PRECIO MEDIO DE EXPORTACIN I/II CHAPA LAMINADA EN FRO: I. PRECIO MEDIO M ERCADO INTERNO II. PRECIO MEDIO DE EXPORTACIN I/II JUN. 1990 DIC. 1990 JUN. 1991 DIC. 1992

490 265 1.85

564 256 2.20

491 266 1.84

360 240 1.50

620 361 1.71

756 366 2.06

610 378 1.61

470 340 1.38

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del INDEC y entrevistas.

Hojalata Desde la perspectiva de la oferta se reconocen dos grandes componentes. Por un lado, la emanada del nico productor local de hojalata la ex-SOMISA que satisface entre la mitad y las dos terceras partes de los requerimientos locales y, por otro, las importaciones, en especial, de espesores ms finos que los ofrecid os por la ex-SOMISA y de hojalata cromada. Por su parte, la demanda local de hojalata se concentra en las empresas productoras de envases (para uso propio o para su comercializacin): existiendo alrededor de veinte firmas que cuentan con hojalateras automticas para la elaboracin de envases para la industria conservera (en especial, frutas, legumbres y vegetales, en general). En trminos generales, la demanda local de hojalata es, por un lado, muy sensible a toda modificacin en la estructura de precios relativos entre la hojalata y sus principales sustitutos potenciales (cartn parafinado, plsticos, vidrio, aluminio,) y, por otro, revela una marcada estacionalidad asociada a los perodos de cosecha de la produccin primaria demandante de los distintos tipos de mercado. La produccin local de hojalata se inici en 1966, al instalarse en la ex -SOMISA un tren laminador con una capacidad nominal de 110 mil t/ao dependiendo naturalmente del "mix" de produccin. Los espesores elaborados por la actual Aceros Paran comprenden distintas variedades entre 0, 18 mm y 0,30 mm, con intervalos de 0.02 mm ms de la tercera parte de la demanda se concentra en el espesor de 0,22 mm. El insumo bsico chapa base laminada en fro es de produccin cautiva y/o era proporcionada por Propulsora Siderrgica en el marco del acuerdo de canje de chapa en fro de bajo espesor por la chapa laminada en caliente provista por la exSOMISA. La condicin de monoproductor local le confiere a Aceros Paran un poder excluyente en la determinacin del precio domstico de la hojalata cerca de U$S 1.000 la t. No obstante, ese poder se ve acotado o, por lo menos, mediatizado por la necesaria consideracin de muy diversas variables al momento de ejercitar tal liderazgo. En primer lugar, como principal variable, el precio internacional de la hojalata donde predominan las prcticas de dmping o, en realidad, el del bien una vez nacionalizado constituye el parmetro bsico de referencia, a manera de "techo" para el nivel del precio local. 46

En segundo lugar, la sustituibilidad respecto a otros materiales alternativos para la elaboracin de envases introduce un factor adicional asociado a la estructura de precios relativos entre la hojalata y tales competidores potenciales (plstico, vidrio, car tn, aluminio, etc..). En tercer lugar, la determinacin del precio domstico de la hojalata no est disociada del nivel de precios y de las condiciones del mercado de las chapas en caliente y en fro o, en otras palabras, de la optimizacin de la oferta !loba] del actual grupo Techint en el mbito de los laminados planos en las distintas fases de elaboracin. En efecto., el rendimiento del tren laminador en fro de la ex-SOMISA disminuye aproximadamente un 60% cuando procesa chapa base para hojalata (relacin 2,5 a 1). As, por ejemplo, si se produjeran 110 mil t/ao de chapa base para hojalata se reducira en 275 mil t la capacidad del laminador en fro o, lo que es lo mismo, la capacidad para procesar chapa en fro quedara reducida a poco ms de 400 mil t. En tal sentido, una mayor produccin de hojalata con chapa base propia reduce la oferta de chapa en fro NI, por otro lado, aumenta la de chapa laminada en caliente. De all que la determinacin del precio final de la hojalata no slo debe contemplar y/o est relacionado con otros precios competitivos (importacin y materiales potencialmente sustitutivos), sino tambin con la propia ecuacin de balance agregada optimizacin de la oferta global asociada, en ltima instancia, a los diferenciales de precios y posibilidades de comercializacin de la chapa laminada en caliente, de la chapa en fro y de la propia hojalata.

EL MERCADO DE TUBOS SIN COSTURA Existe en el pas una sola empresa productora de tubos sin costura cuyos niveles de produccin exceden holgadamente los requerimientos del mercado interno. Si bien ello no est disociado de la estrategia que dicha firma (Siderca S.A.) ha venido desplegando en los ltimos aos, tendiente a incrementar y diversificar su presencia en los mercados internacionales, 30 el retraimiento de la demanda interna ha contribuido a intensificar tal vocacin exportadora. Al respecto, en los ltimos aos la empresa ha volcado hacia los mercados externos alrededor de las cuatro quintas partes de sus ventas cuando, de acue rdo a las proyecciones de mercado realizadas por la propia firma al momento de presentar a las autoridades oficiales el ltimo proyecto de ampliacin productiva (1983), las exportaciones representaran poco ms de la mitad de la produccin. El mercado de tubos sin costura presenta, en principio, dos distintos segmentos, segn las caractersticas del producto. Por un lado, el conformado por los llamados tubos petroleros donde a su vez existen tres grandes variedades: los tubos de revestimiento de pozos ("casino"), los tubos de produccin ("tubing") y los cuerpos de barras de sondeo ("drill pipe"). Por su parte, los llamados tubos comerciales reconocen tambin dos grandes tipologas: los tubos para conduccin de fluido gas, agua, etc. (para alta y baja presin) y, los tubos para uso trmico, mecnico y estructural.

30

En los ltimos aos su participacin en el comercio internacional de tubos san costura para la industria petrolera se ubica en torno al 15%; participacin que a partir del control de TAMSA (Mxico), se eleva al 20/25%.

47

En el caso de Siderca, los tubos petroleros representan alrededor del 70% de los volmenes producidos anualmente. En el mercado interno, sus principales demandantes siempre fueron Y.P.F. lder absoluto), Gas del Estado y las principales empresas petroleras privadas (Bridas, Astra, Prez Companc, etc.). En todos estos casos la empresa comercializa directamente sus productos hacia una demanda relativamente concentrada, cuyo comportamiento guarda estrecha relacin con la cantidad de pozos petroleros que se perforan anualmente en el pas. No acontece lo propio en el mercado de tubos comerciales cuya demanda est mucho ms atomizada (bombas de profundidad, accesorios caeras, cilindros y tubos de gas, etc.) y es atendida, mayoritariamente, a travs de revendedores. El control monoplico del mercado interno de tubos sin costura es ejercido por Siderca desde el inicio mismo de sus actividades en el pas (como lmine Safta, en 1954). Se trat, en su momento, de la primer fbrica de tubos sin costura en Sudamrica y contaba con una capacidad productiva de 36.000 t/ao. Pocos aos despus, en 1962, el Grupo Techint instal una acera elctrica (Siderca) que le permiti a aqulla independizarse de las importaciones de acero. 31 A partir de all, contando con un mercado cautivo en expansin, la empresa ha desarrollado ambiciosos planes de inversin asociados al incremento de su capacidad productiva, a la modernizacin de las instalaciones y los procesos y a la integracin del ciclo productivo sobre la base, en todos los casos, de la incorporacin, adaptacin y desarrollo propio de tecnologas de avanzada. 32 La descripcin de la historia tcnico-econmica de la empresa excede los objetivos perseguidos en este acpite pero, igualmente, cabe resaltar dos de sus hitos ms importantes. En primer lugar, el salto tecnolgico operado en 1976 a partir de la integracin del ciclo productivo sobre la base de la reduccin directa del mineral de hierro, acera elctrica, colada continua y laminacin continua de tubos (primera experiencia internacional al respecto). En segundo lugar, la concrecin del plan de ampliacin y modernizacin desarrollado entre 1984 Y 1988, que le ha permitido incrementar su capacidad para la produccin de tubos sin costura a ms de 500.000 t/ao junto a un significativo avance en la productividad fsica de los equipos (rendimiento horario del tren de laminacin, productividad de la planta de reduccin directa y de los hornos elctricos, reduccin del consumo de gas y de energa elctrica, etc.) y en la de los recursos humanos. Esta ltima consideracin remite al anlisis de las formas bajo las que se desenvolvi, histricamente, el mercado de tubos sin costura, muy particularmente en cuanto a algunas de las caractersticas que denota el ejercicio del poder monoplico de la empresa productora. La misma se ha desenvuelto histricamente en un marco de virtual reserva del mercado interno. Ello reconoce dos grandes componentes o bases de sustentacin: la proteccin ante potenciales importaciones competitivas y, atento a la conformacin de la demanda local, la propia Ley de Compre Nacional.

31

La posterior Dlmine Safta y Siderca dio origen a Dlmine Siderca, denominacin social que fuera reemplazada por la actual (Siderca) en septiembre de 1984. 32 En la casi totalidad de los casos, los distintos proyectos de inversin involucrados contaron con una diversa gama de beneficios promocionales.

48

En el primer caso, la proteccin ante importaciones competitivas reconoce, histricamente, una amplia y diversa gama de instrumentos especficos (decretos 843/66, 910/70, 4/68, 117/68 y 1492/79). Si bien todos esos decretos fueron derogado con la sancin del decreto 345188 (de "desregulacin sectorial"), la elaboracin local de tubos sin costura emerge, en la actualidad, como la produccin siderrgica que cuenta con un mayor nivel de proteccin arancelaria. En el segundo caso, la aplicacin de la Ley de Compre Nacional obligaba a empresas pblicas como Y.P.F. y Gas del Estado concentran las tres cuartas partes de las ventas al mercado interno de Siderca a canalizar sus compras hacia la oferta local. El marco regulatorio que ofreca la conjuncin de estos dos grandes mbitos (proteccin de la competencia externa y obligatoriedad de las compras estatales en el mercado interno) se traduca en un mercado totalmente cautivo para Siderca nico productor local. Ello le ha permitido el ejercicio pleno de prcticas monoplicas, muy particularmente en lo referido a la poltica de fijacin de precios en el mercado interno. Al respecto, esta poltica de diferenciacin de precios entre el mercado interno y el externo (Ver Cuadro N 15) ha sido constatada, en el plano analtico, por la Oficina en Buenos Aires de la CEPAL, 33 y desde la perspectiva de las industrias usuarias, por declaraciones como las realizadas por el presidente de la Shell 34 que afirm que los tubos provistos por Siderca le cuestan a la empresa dos veces y media ms de lo que costara su importacin desde los EE.UU. (incluyendo fletes y, gastos de nacionalizacin). CUADRO N 15. Evolucin de la diferenciacin de precios de los tubos sin costura, 1990-92 (dlares por tonelada)
INDICADORES TUBOS SIN COSTURA "CASING: I. PRECIO MEDIO MERCADO INTERNO II. PRECIO MEDIO DE EXPORTACIN I/II TUBOS SIN COSTURA "TUBING": I. PRECIO MEDIO MERCADO INTERNO II. PRECIO MEDIO DE EXPORTACIN I/II JUN. 1990 DIC. 1990 JUN. 1991 DIC. 1992

2.030 587 3.46

1.846 554 3.33

1.846 666 2.77

1.620 650 2.49

2.315 708 3.27

2.072 640 3.24

2.072 693 2.99

1.790 700 2.55

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del INDEC y entrevistas.

33

En el caso de Siderca, el diferencial de precios entre el mercado interno y el de exportacin equivala al 158.2% hacia fines del decenio de los '80. Vase CEPAL. Oficina en Buenos Aires, Documento de Trabajo N 32, op. cit. 34 Jacques Schraver en "La Nacin" el 24/5/87.

49

Sin embargo, este tipo de prctica monoplica sobre la que histricamente se sustent buena parte de la acumulacin de capital de la firma as como su expansin como conglomerado empresarial ve morigerar sus potencialidades ante la contraccin del mercado interno. En otras palabras, la acelerada prdida de participacin de la demanda local en las ventas totales de la firma, deriva en una decreciente gravitacin del mercado interno en la configuracin de la ecuacin de balance de la misma. Si bien ello se ha visto compensado en parte ante el creciente nivel de competitividad internacional de la empresa, es previsible suponer que, por la propia conformacin del mercado interno, los usuarios locales de tubos sin costura continuarn realizando un aporte margina l ms que proporcional a su participacin en las ventas globales de Siderca S.A.

Captulo IV MARCO NORMATIVO, RECIENTE PROCESO DESREGULATORIO Y PRIVATIZACIN DEL COMPLEJO SIDERRGICO ESTATAL Uno de los rasgos sobresalientes en la historia siderrgica local es la profusa reglamentacin regulatoria que comprende a una amplia gama de disposiciones especficas y otras de carcter general. En conjunto, todas ellas asumieron un papel central en la definicin del comportamiento productivo y la expansin econmica de los grandes empresas del sector en las distintas etapas de su desarrollo. LOS ORGENES. PLANILFICACIN SECTORIAL Y PARTICIPACION ESTATAL El primer antecedente regulatorio es el decreto 14630 de 1944 denominado "Fomento y Defensa de la Industria". Si bien el mismo tiene una notable importancia en el desarrollo inicial de esta industria, la primera ley que se sanciona al respecto fue la 12987, llamada "ley Savio" (junio de 1947), que luego fue modificada por la ley 15801 de 1961 y sus distintos decretos reglamentarios. En el primer artculo de la ley por la que se aprob el Plan Siderrgico Argentino 35 se sealan los objetivos perseguidos; el artculo segundo fija las bases productivas sobre las que se debera estructurar dicho Plan sectorial: el artculo cuarto de la ley especfica las atribuciones de la Direccin General de Fabricaciones Militares como organismo asesor del Poder Ejecutivo en todo lo concerniente al Plan Siderrgico: en el artculo undcimo se institucionaliza la constitucin de SOMISA para la produccin en altos hornos de 315.000 t de acero, capacidad que podra ampliarse al milln de t anuales: el art. 29 estableca que toda exportacin de productos con contenido de material ferroso requerira de la aprobacin previa de la D.G.F.M..

35

Cabe sealar que en 1947, ao en el que se sancion la ley, las importaciones de acero representaban el 93%, del consumo aparente total.

50

Bajo ese marco, se sancion, en el mismo ao, el decreto 31587 por el que se instituy el Registro Especial de Entidades Industriales del Plan Siderrgico Ar gentino bajo la responsabilidad administrativa de la D.G.F.M.. A partir de all, la inscripcin en tal registro se constituy, histricamente, en el requisito indispensable para todo tipo de gestin, tramitacin e, incluso, acceso a los distintos tipos de beneficios promocionales para el sector. En otras palabras, se trata de una barrera a la entrada de nuevos productores y/o de ampliaciones en la capacidad productiva preexistente. NUEVO ENFOQUE DE LA REGULACIN A PARTIR DE LOS '60. PROMOCIN Y SUBSIDIO DE LA INVERSION PRIVADA Promocin sectorial Dentro de la profusa legislacin especfica para el sector se incorpor, en 1961, la ley 1580 1, por la que se modifican ciertos aspectos de la ley Savio y el decreto 5038/61 de promocin a la industria siderrgica que, a su vez, reglamentaba la ley 14781 de promocin industrial. Ambas medidas son fundamentales porque institucionalizan los subsidios directos e indirectos dirigidos especialmente a las grandes empresas privadas del sector. Este es el sentido de las normas de la ley 15801 que modifican el sistema de fijacin de precios de los productos de la ex-SOMISA originalmente se prevean los niveles vigentes en el mercado internacional y establecen eximiciones de gravmenes y exenciones de derechos de importacin as como preferencias en el mercado de cambios para todas las plantas siderrgicas instaladas o a instalarse en el pas. 36 La sancin del decreto 5038/61 se inscribe en la intencin oficial de alentar la inversin mediante subsidios para adecuar la oferta a proyecciones de mercado que excedan holgadamente las posibilidades productivas de la oferta local. Para ello, se concedan una multiplicidad de beneficios37 a las empresas que instalasen unidades siderrgicas o ampliaran las existentes pero, a diferencia de otros regmenes sectoriales, no se incluan exigencias especficas en materia de escalas mnimas, grado de integracin, etc. Tambin, desde el punto de vista de la autoridad de aplicacin, es diferente a todos los restantes. Si bien el Poder Ejecutivo era el responsable final, su decisin se sustentaba, en el caso de la siderurgia, en el informe de la Direccin General de Fabricaciones Militares. Sancionado este decreto, la casi totalidad de las principales empresas del sector38 presentaron proyectos de inversin solicitando la concesin de los consiguientes incentivos. Esta ubicacin estratgica de Fabricaciones Militares en el sector trajo como consecuencia que a partir de su articulacin con el sector privado se conformara un bloque de intereses que, en los hechos, defina el rumbo productivo y el destino de las transferencias que reciba el sector siderrgico privado.

36

Respecto a la exSOMISA esta ley estableci la posibilidad de vender hasta el 90% de las acciones del Estado (origanalmente se prevea que el 49% de las acciones de SOMISA se ofreceran en suscripcin pblica), y que la produccin de SOMISA comprendiera, tambin, a los productos terminados de acero. 37 Exencin de gravmenes a las importaciones de maquinarias e insumos, exencin de impuestos a los rditos, a los beneficios extraordinarios y a los sellos, amortizacin acelerada, prioridad en el suministro de servicios pblicos, garantas y, avales, etctera. 38 Entre otras, SOMISA, Altos Hornos Zapla, Acndar, Siderca, Acera Bragado, Gurmendi, Santa Rosa, Marathon, Tamet, Propulsora Siderrgica, La Cantbrica.

51

No existen dudas respecto a que este rgimen fue el de mayor impacto sobre la inversin en la industria siderrgica y por el monto de los subsidios a las empresas privadas. El mismo sigui siendo utilizado muchos aos despus, como lo pone de manifiesto el caso de Propulsora Siderrgica que concret la fase de laminacin en fro de su proyecto (Decreto 3045/64) un quinquenio despus o el de Siderca que fuera aprobado originalmente en 1965 (Decreto 6001) y luego de casi veinte aos fue reformulado por completo con el objetivo de 11 adecuarlo a las actuales circunstancias tecnolgicas y de mercado" y que, sin embargo, fue aprobado en el ao 1983 como revisin del proyecto original, en el marco del rgimen promocional de otra ley da 14781) que ofreca menores beneficios. En 1974 se sancion un nuevo decreto de promocin de la industria siderrgica (N 619) reglamentario, para este sector, de la ley de promocin industrial N 20560, promulgada el ao anterior. El mismo estableca diversos beneficios para atraer inversiones en el sector 39 y, a diferencia de otros regmenes de promocin sectorial, los proyectos deban contar con la aprobacin del Ministerio de Defensa, en su carcter de organismo responsable de evaluar su adecuacin a los objetivos y metas del Plan Siderrgico Argentino. Al amparo de este rgimen de promocin sectorial slo fueron aprobados cinco proyectos de inversin quede conjunto comprometan algo ms de U$S 450 millones de inversin. Como puede comprobarse en el Cuadro N 16, en el que se identifican todos los proyectos promocionados, las cinco presentaciones aprobadas en el marco del decreto 619/74 concentran el 95.7% de la inversin global. Asimismo, se constata que casi las dos terceras partes (61,4%) de la inversin promocionada corresponde a una sola empresa (Acndar S.A.), porcentaje que se eleva al 89.5% de excluirse aquellos proyectos que no ingresaron en su fase operativa. Si a ello se le adiciona el proyecto que se le aprobara a Tamet S.A. (empresa controlada por la propia Acndar), tal proporcin se eleva al 93,9% del total de la inversin aprobada y concretada en el mbito de la legislacin promocional. CUADRO N 16. Inversin y ocupacin de los proyectos siderrgicos aprobados bajo el Rgimen de Promocin Industrial, 1974-1987 (cantidad de ocupados y miles de dlares)
PROYECTO ACINDAR* SIDERURGICA DEL SUR ACINDAR* ACEROS CARTELLONE* S.A. TAMET* L.ROMAGNOLI -CHIARINI STAMFOR SAIC STEIN ALEACIONES ACEROS CHUBUT S.A. FUNDICIN GATTI* ACEROS 4 C* TOTAL 474.935 1.996 INVERSION miles U$S 251.000 142.587 40.434 17.768 13.762 3.345 2.583 1.879 603 503 404 PERSONAL OCUPADO 1.200 205 39 60 275 49 36 46 37 18 35 PROVINCIA Santa Fe Neuqun Santa Fe Mendoza Chaco Entre Ros Crdoba Mendoza Chubut Santa Fe Santa Fe REGIMEN Dec. N 619 619 619 619 575 922 619 922 1238 922 922 FECHA DEAPROBACIN 1/75 7/83 1/83 3/79 7/77 8/81 5/78 1/76 12/80 4/75 7/77

* Proyectos que han ingresado en su fase operativa.

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin de la S.I.C.E.

39

Tal el caso, por ejemplo, de la participacin estatal en el capital de las empresas a solicitud de stas ltimas, la constitucin de lneas especiales de avales y crditos del Banco Nacional de Desarrollo, as como garantas en la adquisicin de bienes de capital, diversos incentivos fiscales, para las empresas promocionadas (diferimientos impositivos) y, para los inversionistas (deduccin del monto imponible del impuesto alas ganancias de las sumas invertidas). Asimismo a partir de la delimitacin de los distintos tipos de industrias, (integradas, semiintegradas y de laminacin o forja), algunos de los beneficios establecidos estaban sujetos a una cierta gradacin decreciente de acuerdo al nivel de integracin del proceso productivo de las empresas a promover.

52

La inversin patrocinada por Acndar cont con beneficios promocionales que ascienden a casi U$S 300 millones, como resultado de la aprobacin de dos proyectos. El primero de ellos, aprobado por decreto 261/75, corresponde a la planta de reduccin directa de mineral de hierro (462.000 t anuales de hierro esponja) y la acera elctrica y colada continua, con una inversin total del orden de los U$S 251 millones (puesta en marcha en 1978). 40 Posteriormente, en enero de 1983, se aprob (Decreto 28/83) un nue vo proyecto de la firma Acndar para la ampliacin (200 mil t anuales) de la planta de hierro redondo y alambrn, con una inversin total equivalente a U$S 40,4 millones. Promocin regional Otro rgimen de promocin que en los ltimos aos ha incidido sobre las inversiones y los subsidios recibidos por las principales empresas siderrgicas, es el instituido (entre 1979 y 1983) para las provincias de La Rioja, Catamarca, San Luis y San Juan. 41 Se trata de un rgimen sumamente generoso basado en los siguientes incentivos: a) el orientado hacia los inversionistas (la posibilidad de diferir el pago de una diversidad de impuestos hasta el equivalente al 75% de las inversiones comprometidas) y, b) el incremento en los beneficios de las firmas promocionadas debido a l liberacin del pago del a IVA que grava a las ventas de la empresa y a sus compras de insumos. Es evidente que la posibilidad de financiar las tres cuartas partes de la inversin promocionada sobre la base del diferimiento del pago de impuestos (a reintegrar en cinco anualidades a partir, recin, del quinto ao posterior a la puesta en marcha) resulta sumamente atractiva se trata, en ltima instancia, de un crdito de largo plazo sin inters alguno, muy especialmente ante las altas tasas de inters real vigentes durante los aos ochenta. Asimismo los procedimientos administrativos que contiene plantean la posibilidad de sobreestimar el valor de la inversin y disminuir el aporte real de capital propio. Por otra parte, la liberacin del pago del IVA sobre las ventas y las compras de las firmas promocionadas es un incentivo decisivo que puede llegar a explicar por s solo la decisin de invertir en las provincias que lo conceden.

40

Entre los beneficios concedido,, en el marco del rgimen sectorial instituido poi el decreto 6 19/74, cabe destacar": para los inversionistas la propia Acndar la deduccin del monto imponible del impuesto a las ganaricias de lassumas invertidas en la consecucin del proyecto, para la empresa promocionada, el diferimiento no indexado del impuesto a las ganancias., apoyo crediticio, garantas y avales: provisin de gas y energa elctrica, etctera. 41 Se trata de las ley es 22201 de 1979 (para la provincia de La Rioja), 22702 de 1982 (Cat amarca y San Luis) y 22973 del ao 1983 (para la provincia de San Juan).

53

Asimismo, es el que adems de desalentar la competencia, genera mayores distorsiones en la estructura productiva al impulsar el armado o ensamblaje final debido a que la magnitud del subsidio est en funcin de las ventas totales y no del valor agregado. Uno de los ejemplos ms ilustrativos es el que ofrece Acndar S.A. que, a partir de mediados de los aos 180, encar un proceso de desintegracin productiva de su planta de Villa Constitucin, trasladando a la provincia de San Luis, entre otras, la produccin de alambres de pas galvanizado para el agro (Puar S.A.), de clavos (Clamet S.A.), de mallas de alambre tejido (Tejimet S.A.), de alambres y varillas para fardos (Fardemet S.A.), de mallas y hierro redondo para la construccin (Indema S.A.), de trenzas para hormign pretensado (Toron S.A.), etc.; siempre sobre la base de la provisin de materias primas por parte de la propia Acndar S.A. 42 y de la comercializacin de los productos finales por parte de firma contratada M. Heredia y Ca. S.A. De lo dicho surge con claridad que la promocin industrial subsidia al capital y no al trabajo, orientacin plenamente consistente con el camino sealado en el Captulo II. En este sentido, la desintegracin de los procesos productivos que impuls la promocin industrial mediante subsidios 'gener expulsin de mano de obra en las zonas industriales tradicionales y salarios relativamente inferiores en las zonas industriales promocionadas. Asimismo, este proceso coadyuv a fracturar la organizacin sindical e, incluso, el propio nivel de sindicalizacin de la mano de obra. Si se considera el efecto ya comentado de subsidio a las ventas totales y no al valor agregado, se explica el reforzamiento del sendero de estancamiento del ingreso (o el producto) sectorial con redistribucin regresiva del mismo. PROTECCIN EXTERNA Y EXENCIONES ARANCELARIAS Al amparo de diversas normas (leyes, decretos, resoluciones) la industria siderrgica se desenvolvi histricamente, con una proteccin considerable respecto a los bienes producidos localmente y, por otro lado, por una generalizada liberalizacin (arancelaria y regulatoria) de sus insumos y/o de maquinarias y equipos de origen externo. Asimismo, las exigencias de ciertos niveles mnimos de integracin nacional en otros regmenes regulatorios dirigidos a diversos sectores demandantes de productos siderrgicos (como el automotriz, el de tractores, la industria naval, etc.) implica, indirectamente, una proteccin externa adicional para el sector. Las principales disposiciones legales de este tipo se adoptaron en el perodo 1966/7 1. Tal es el caso de los decretos: a) 843/66 (reglamentario de la ley Savio), por el que se concedan franquicias para la importacin de equipos e insumos a las plantas siderrgicas inscriptas en el Registro Especial de Entidades Industriales, previa autorizacin de la D.G.F.M.;

42

La propia Acndar sustent su decisin de relocalizar la produccin de algunos bienes finales en la provincia de San Luis en su prdida de competitividad interna frente a otras firm as que ya haban adoptado tal decisin. As, en su Revista para el Personal, Acndar seala. El horizonte productivo de estas provincias ve convierte entonces en un anzuelo irresistible, por lo que compaas competidoras de Acndar va se han instalado all o estn por hacerlo para fabricar productos que compitan con los nuestros, comprometiendo con ello parte de nuestra producin", ver Acndar, Revista para el Personal, Ao 2, N 8, Agosto de 1987.

54

b) 4/68 y 117/68 que establecan que las importaciones de una amplia gama de productos siderrgicos estaban sujetas a la aprobacin previa de la D.G.F.M. 43 y el decreto 37/70, en el que se reglamentaban las condiciones para el otorgamiento bajo responsabilidad de la D.G.F.M. de licencias arancelarias para la importacin de productos siderrgicos (slo ante insuficiencia manifiesta de la produccin nacional), c) 910/70, por el que se suspendan transitoriamente las licencias arancelarias y se mantenan las exenciones de gravmenes a las importaciones de insumos siderrgicos; y d) 2112/71, que identificaba numerosos productos con recargos especiales a las importaciones para que la produccin siderrgica tenga un esquema de seguridad. Posteriormente, en julio de 1979, comenz a regir el decreto 1492/79 referido exclusivamente a las importaciones de productos siderrgicos. El mismo tenda a liberalizar, en parte, ciertas prcticas restrictivas vinculadas al rgimen de autorizaciones previas de la D.G.F.M. para la importacin de productos siderrgicos, manteniendo el sistema de licencias arancelarias y acotando hasta mediados de 1981 la vigencia de los decretos 4 y 117 de 1968. As, por ejemplo, la casi totalidad de las producciones de productos planos de SOMISA y, de barras de acero de Acndar, Gurmendi, Bragado y Altos Hornos Zapla contaron, bajo la vigencia de tales decretos, con una virtual prohibicin de importaciones potencialmente competitivas. Dada la participacin decisiva de estas firmas en sus respectivos submercados, se establecieron niveles de precios internos significativamente ms elevados que los internacionales, afectando negativamente la competitividad de la cadena productiva sectorial. De esta manera, an durante la apertura econmica que llev a cabo la dictadura militar durante la gestin de Martnez de Hoz en el Ministerio de Economa y, ms all de los privilegios obtenidos respecto a otros sectores industriales que resultaron mucho ms afectados por la poltica de apertura al exterior, el profuso marco regulatorio 44 de la siderurgia no se vio mayormente alterado. Incluso, ello se ve corroborado con la sancin de la ley 22792 (marzo de 1983) por la que se estableci la vigencia permanente e indefinida de las exenciones arancelarias sobre los insumos de todas las empresas siderrgicas inscriptas en el Registro manteniendo, en tal sentido, las franquicias derivadas de los decretos anteriores. Si bien, desde mediados del decenio de los aos '80 comenzaron a esbozarse los primeros lineamientos respecto a la paulatina desregulacin sectorial, es recin hacia fines de 1987 cuando se conoci el primer proyecto de decreto tendiente a eliminar ciertas restricciones cuantitativas a las importaciones de productos siderrgicos. El mismo sufri diversas modificaciones y r cin en e marzo de 1988, fue sancionado el decreto 345/88 de desregulacin sectorial, junto a otra norma legal (Resolucin del Ministerio de Economa 203/88), en la que se fijaban los niveles arancelarios correspondientes a los productos siderrgicos. El citado decreto derog:
43

la aprobacin previa por parte de la D.G.F.M. para la importacin de productos siderrgicos;

Ntese que la D.G.F.M. dependiente del Ministerio de Defensa pas a convertirse, tic hecho, en el regulador por excelencia del sector, con capacidad de fijar aranceles, precio, ingreso de productores, restricciones cuantitativas y/o para arancelarias a las importaciones, exenciones impositivas y, arancelarias, etctera. 44 A la amplia legislacin regulatoria del sector en su conjunto, se le adicionaban una multiplicidad de Decretos y Resoluciones referidos a normas para las principales empresas del sector.

55

las licencias arancelarias otorgadas tambin por la D.G.F.M.; la importacin de insumos y equipos por parte de las empresas siderrgicas con exencin de gravmenes arancelarios.

Adems de la eliminacin de controles, excepciones, licencias y, en general, de las principales restricciones cuantitativas que afectaban por lo menos, potencialmente a las importaciones de productos siderrgicos, el decreto 345/88 estableca la exencin de los derechos de importacin para las maquinarias, sus repuestos, materiales y productos no producidos localmente destinados a plantas siderrgicas, previa certificacin de la Subsecretara de Industria y Comercio (con asesoramiento de la D.G.F.M.). La sancin de este rgimen supuso, en su momento, una alteracin profunda de la regulacin del sector. Este primer paso en la desregulacin se ha visto profundizado y consolidado con la sancin, a fines de 1991, del decreto 2284 que, como se analizar ms adelante, responde a objetivos muy distintos de los que caracterizaron la evolucin sectorial durante varias dcadas. LA POLITICA ARANCELARIA El proceso de apertura de la economa a travs de la reduccin de los derechos de importacin se inici, en el pas, hacia fines de 1976. Hasta all, la mayor parte de los sectores industriales y, entre ellos, el siderrgico se encontraban fuertemente protegidos de la competencia externa. A ttulo ilustrativo basta sealar los aranceles correspondientes a algunos de los productos siderrgicos: hojalata: 50%; alambrn: 60%; barras comunes: 70%; tubos sin costura y alambres: 90%; cables: 100%; etctera. Con la sancin del decreto 3008 de noviembre de 1976 se produjo una notable disminucin de los derechos de importacin del conjunto de los bienes industriales. 45 Sin embargo, en el sector siderrgico tales reducciones fueron relativamente menores que las de otras actividades industriales. En este contexto, cabe recordar que el sector no slo tuvo reducciones de aranceles relativamente acotadas sino que tambin contaba con una proteccin extra-arancelaria (autorizaciones previas, exencin de aranceles para sus insumos, etc.) que superaba en mucho a la disminucin arancelaria y lo protegan de la competencia de los bienes importados. A fines de 1978 la Resolucin ME 1634 dispuso una nueva reforma arancelaria a regir a partir de enero de 1979, sobre la base de un programa generalizado de reduccin trimestral de los derechos de impor tacin hasta principios de 1984, cuando el arancel mximo se ubicara en el 40%. Si bien, esta profundizacin de la apertura deriv en una disminucin acentuada de los niveles arancelarios del sector y en una cierta equiparacin de los mismos, el programa de reducciones arancelarias se vio interrumpido en el mes de abril de 1981.

45

La tarifa nominal promedio se redujo, entre 1976 y 1977, del 93,7% al 52,7% respectivamente. Vase Nogus J., Proteccin nominal y efectiva: impacto de las reformas arancelarias durante 1976/77. Ensayos Econmicos, N 8, Buenos Aires, diciembre de 1978.

56

Al margen de la reduccin de cinco puntos porcentuales en los niveles mximos dispuesta en mayo de 1982 (Resolucin ME 436) en forma contempornea con una fuerte devaluacin, la estructura arancelaria no sufri mayores modificaciones hasta 1984, momento en que se reimplant el gravamen del 12% sobre los fletes y, al ao siguiente, se incorporaron la tasa de estadstica (3%) y un gravamen del 0,5% para el Fondo de Promocin a las Exportaciones. Por su parte, a mediados de 1985, durante el Plan Austral, se fij un derecho adicional transitorio persisti hasta octubre de 1988 que originalmente era del 10% para todas las importaciones. A partir de 1988, en el mbito sectorial (Resolucin ME 203/88 complementaria del Decreto de Desregulacin 345/88) se inicia un perodo de reformas y modificaciones permanentes de la estructura arancelaria que persiste hasta la ltima reforma de noviembre de 1992; inscriptas, en general, en un sesgo claramente aperturista. Esta ltima reformulacin de la estructura arancelaria procur restringir aunque sea en parte el conjunto de las importaciones, de forma de aliviar la situacin de la balanza comercial. A tal fin, adems de modificar ligeramente la configuracin de los aranceles, se increment el derecho de estadsticas del 3% al 10% con el consiguiente encarecimiento de los bienes importados. Por su parte, desde el punto de vista arancelario se estableci un nuevo escalonamiento que reconoce siete distintos niveles (2,5%, 5%, 7,5%, 10%, 12,5%, 15% y 20%). Bajo este nuevo esquema la mayor parte de los productos planos y no planos estn afectados por un arancel del 10%, mientras que en el caso de los tubos sin costura, tal gravamen se eleva al 15%. En el caso de los principales insumos siderrgicos importados (mineral de hierro y carbn mineral), les correspondera un arancel de 2,5% pero, dado que los mismos son adquiridos en el mbito de la ALADI (Brasil), quedan prcticamente exentos del pago de aranceles a la importacin. En conjunto, estos factores contribuyen a mantener una apreciable tasa de proteccin efectiva para el sector, al menos si se la compara con la de algunas ramas demandantes de acero (tal como la de mquinas herramienta), aunque inferior a la del automotriz., que mantiene su virtual reserva de mercado.

EL REGIMEN ANTIDUMPING En consonancia con el mayor grado de apertura de la economa, en general y, de la industria siderrgica, en particular, inscripta en un escenario internacional caracterizado por la sobreoferta de productos siderrgicos (Ver Captulo VII), la recurrencia al rgimen antidmping (contemplado en el Cdigo Aduanero) ha pasado a constituirse en uno de los instrumentos privilegiados por las empresas del sector. En tal sentido, la industria siderrgica emerge, muy probablemente, como la actividad industrial en la que se registra un mayor nmero de solicitudes cursadas favorablemente por parte de la Secretara de Industria y Comercio, al aplicar derechos antidmping, con carcter provisorio o definitivo (Cuadro N 17). Incluso, desde principios de 1992, comenzaron a ser aprobadas denuncias presentadas casi un ao atrs Y, ms an, de all en adelante, la resolucin positiva de diversas denuncias lleg a demandar menos de tres meses de trmite. Asimismo, cabe resaltar que, en todos los casos, las denuncias cursadas favorablemente corresponden a las grandes firmas del sector, al tiempo que las denegadas fueron presentadas por laminadores independientes.

57

CUADRO N 17. Industria siderrgica. Implementacin del Rgimen Antidmping, 1992-1993.

DENUNCIANTE PRODUCTO PAS DE ORIGEN FECHA DE RESOLUC.

Denuncia con Valor Mnimo de Exportacin FOB y Derechos Antidumping Definitivos: SIAT S.A.1 ACINDAR S.A. PROPULSORA SIDERURGICA S.A.1 PROPULSORA SIDERURGICA S.A.1 Denuncia con Valor Mnimo de Exportacin Preventivo y Constitucin de Garantas: PROPULSORA SIDERURGICA S.A.1 SIAT S.A.1 PROPULSORA SIDERURGICA S.A.1 CHECOS.,YUGOSLAV. PROPULSORA SIDERURGICA S.A.1 ACEROS PARAN S.A. ACEROS PARAN S.A.1 Denuncias Desestimadas: LAMINFER S.A. ILFA S.A. Denuncias En Consideracin: ACEROS PARAN S.A.1 ACINDAR S.A. ACINDAR S.A. ACINDAR S.A. Empresas controladas por el Grupo Techint.

Caos elcostura, negros de dimetro Caos c/costura, galvanizados Chapas laminadas en fro Chapas laminadas en fro

gran

SUDAFRICA SUDAFRICA ALEMANIA ALEMANIA

5-3-93 24-3-93 25-3-93 25-3-93

Chapas laminadas en fro Tubos c/costura para uso petrolero Chapas laminadas en fro 4-9-92 Chapas laminadas en fro Chapas laminadas en caliente Chapas laminadas en fro

CHECOSLOVAQUIA JAPON ALEMANIA/BELGICA BRASIL BRASIL AUSTRALIA

4-9-92 18-1-93

30-12-92 20-1-93 6-5-93

Tubos c/costura, uso estructural Tubos c/costura, cuadrados, rectangular

URUGUAY CHILE

31-3-92 20-1-93

Hojalata de segunda Perfiles, ngulos Chapa estaada o cromada Chapas laminadas en fro

ESPAA-EE.UU.BELG. BRASIL ESPAA-EE.UU.BELG. AUSTRALIA

7-4-93 15-4-93 15-4-93 11-5-93

FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin de la Secretara de Industria y Comercio.

PROMOCIN A LAS EXPORTACIONES A diferencia de lo que ocurre con las importaciones siderrgicas, las exportaciones del sector se han visto reguladas, en general, por normas que involucran al conjunto de la industria manufacturera y/o, las de origen industrial (MOI). Ms all de la aplicacin transitoria de retenciones a las exportaciones, 1989-90, y de ciertos tributos46 , las disposiciones ms relevante son las que se derivan de los distintos mecanismos de promocin a las exportaciones industriales que se han aplicado, histricamente, en el pas. Recin en el ao 1985, la ley 23101 de Promocin a las Exportaciones., consolid en un mismo cuerpo legal, una diversidad de incentivos que, hasta all, procuraban alentar las exportaciones47 (al tiempo que se incorporaron nuevos mecanismos promocionales como en el caso de los Programas Especiales de Exportacin).

46 47

Derechos de estadstica (3% sobre el valor F0B), Fo ndo Nacional de Marina Mercante (2% sobre fletes). En la generalidad de los casos, la instrumentacin original de tales alicientes (drawback, reintegros, admisin temporaria, prefinanciacin, etc.) se remonta a principios del decenio de los aos '60. La permanente incorporacin de nuevos mecanismos deriv en un muy desarticulado marco promocional donde se conjugaban diversas discontinuidades, profundas asimetras y/o dispersiones sin fundamentacin alguna, descentralizacin operativa y de control por parte de distintas autoridades de aplicacin, superposiciones y/o redundancias de muy diversa ndole.

58

De acuerdo a sus instrumentos y objetivos los mecanismos de promocin de exportaciones pueden diferenciarse en tres tipos bsicos: los incentivos financieros, los especiales y los de carcter fiscal. En el primer caso, con el objetivo de brindar una mayor liquidez y una reduccin en los costos de capital comprometidos en la actividad exportadora 48 (en especial en el campo de las MOI) se implementaron, histricamente, tres lneas crediticias: la de prefinanciacin (con el objetivo de cubrir las necesidades financieras durante la fase de produccin del bien a exportar), la de financiacin (destinado a financiar a los compradores externos de manufacturas argentinas) y la de posfinanciacin (auxilio financiero para la cobertura del perodo que pudiera transcurrir entre el embarque del bien y el pago de la operacin). La industria siderrgica ha sido, histricamente, una de las actividades ms beneficiadas por este tipo de incentivos, a punto tal que estimaciones realizadas por la CEPAL 49 revelan que, por ejemplo, en 1987, la siderurgia era la actividad que mayores montos crediticios reciba, concentrando el 21,7% del total de los incentivos financieros a las exportaciones. Tales sistemas de financiamiento a las exportaciones fueron eliminados a principios de 1990 y, recin en agosto de 1992 se dio a conocer un rgimen de apoyo financiero a la produccin para exportar prefinanciacin y a la exportacin propiamente dicha. En el primer caso, en el mbito industrial, se contemplan lneas especficas que cubren hasta el 80% del valor FOB, con un plazo de 180 das y con una tasa de inters inferior al 10% anual. Por su parte, el rgimen de financiacin de las exportaciones queda circunscrito a las industrias productoras de bienes de capital y de consumo durables. La segunda de las tipologas surge de considerar dos sistemas reglamentados en el ao 1986: el rgimen ARGEX (Argentina Exporta) en cuyo marco no se aprob ningn programa y los Programas Especiales de Exportacin (PEEX). Bajo ste ltimo, gran parte de las principales firmas siderrgicas se han visto beneficiadas con un reintegro adicional a cualquier otro incentivo a las exportaciones. Este mecanismo promocional consista en un reembolso especial (en general, entre el 9% y el 15% sobre el valor FOB) a las exportaciones incrementales como mnimo de U$S 2.000.000 por ao que se comprometan a realizar las firmas adjudicatarias (previo llamado a licitacin) a partir del desarrollo de un programa plurianual (de dos a cinco aos) de exportaciones. Hasta la derogacin del rgimen (decreto 963 de agosto de 1988) resultaron adjudicatarias varias empresas siderrgicas (Cuadro N 18).

48

Crditos a tasas de inters sensiblemente inferiores a las internacionales, pactados en divisas (prefinanciacin) o en moneda local (post financiacin). 49 CEPAL, Oficina en Buenos Aires, "Sistemas de promocin a las exportaciones industriales: la experiencia argentina en la ltima dcada", Documento de Trabajo N' 35, Buenos Aires, abril de 1990.

59

CUADRO N 18. Empresas siderrgicas beneficiadas por los programas especiales de exportacin, 1986-1988 (valores absolutos, miles de dlares y porcentajes)
CANTIDAD AOS 5 5 5 2 2 2 2 2 5 2 2 2 5 5 EXPORTACION AO BASE 2.080, 100,12.688,284,2.222,3.285,6.250,3.489,60,626,23.571,INCREMENTO EXPORTAC . 14.758,29.575,27.220,17.192,4.420,4.000,4.198,19.370,11.531,13.037,10.296,4.491,91.395,10.200,EXPORTACION TOTALES 16.838,29.575,27.320,29.880,4.704,6.222,7.483,25.620,15.021,13.097,10.296,5.117,209.250,10.200,COEFIC. BENEFIC . 12% 12% 15% 15% 15% 15% 10% 12% 15% 15% 15% 15% 15% 15% BENEFIC. MILES U$S 1.771,3.549,4.083,2.579,663,600,420,2.324,1.730,1.956,1.544,674,13.709,1.530,-

EMPRESAS

SIPAR Laminacin Acero S.A. Serviacero S.A. Comatter S.A. Comesi S.A. M. Royo S.A. Ostrillion S.A. D.G.F.M. Aceros Bragado S.A. Conarco S.A. Comatter S.A. F. Navarro S.A. Fortunato Bonelli S.A. Propulsora Siderrgica Len Romagnoli Chiarini S.A.

FUENTE: Elaboraci n propia en base a informacin de la S.I.C.E. Por ltimo, el tercero de los subconjuntos de incentivos, queda integrado por aquellos de carcter impositivo (draw-back, admisin temporaria, reintegros y reembolsos) que, en forma discontinua han beneficiado a las ventas externas de las empresas siderrgicas. El primero de ellos, el rgimen de "draw-back, consiste en la devolucin de los gravmenes pagados (de las tasas de estadstica e IVA) por la importacin de los insumos incluyendo embalajes y envases incorporados en el producto exportado. 50 Finalmente, cabe referirse al sistema de reembolsos y/o reintegros que es el de mayores transferencias implcitas hacia las firmas exportadoras de manufacturas. 51 La sancin del decreto 1555/86 instituy un sistema d reembolsos (restitucin de tributos internos y a la importacin e previa de insumos y servicios), sobre la base de tres niveles 15%, 12,5% y 10% sobre los valores FOB de exportacin en concepto de tributos internos en las distintas etapas de produccin y comercializacin, as como en la importacin de los insumos y servicios relacionados con el bien a exportar. 52

50

Si bien su aplicacin ha sido suspendida y restituida en diversas oportunidades, su utilizacin ha sido relativamente escasa debido a la vigencia tambin discontnua del rgimen de admisin temporaria que, a diferencia del "draw back" no implica costo financiero alguno. 51 En principio, el sistema de reintegros supone la restitucin de los tributos internos incorporados en el bien exportado mientras que los reembolsos involucran tambin, la recuperacin de los gravmenes que recaen sobre los insumos importados contenidos en la mercanca exportada. De all el carcter no acumulativo de ambos incentivos. 52 La mayor parte de los productos siderrgicos de exportacin se encuentran encuadrados en la categora intermedia que contaba, originalmente, con un reembolso del 12,5%.

60

Al igual que en los incentivos financieros, la industria siderrgica ha tenido una importancia decisiva en los reembolsos a las exportaciones. As, por ejemplo, las estimaciones realizadas por la CEPAL53 para el ao 1987 ubican al sector siderrgico como el segundo receptor de los mismos, concentrando el 19,4% del total de los reembolsos pagados en dicho ao. La vigencia plena y efectiva de este rgimen se extiende hasta fines de setiembre de 1989, cuando la sancin de la ley 23697 de Emergencia Econmica dispuso que el pago de los "importes correspondientes a reintegros, reembolsos o devolucin de tributos pendientes de cancelacin o que se devenguen" durante la vigencia de la ley se efectuar mediante un Bono de Crdito 54 que, una vez finalizada la emergencia originalmente, seis meses podran ser aplicados al pago de Derechos de Importacin y Exportacin. 55 Por su parte, en abri1 de 199 1, el decreto 6 12 dispuso que los reembolsos comenzaran a pagarse en moneda de curso legal en reemplazo de los BOCREX, al tiempo que redujo en un tercio los respectivos niveles. Posteriormente, a fines de mayo de 1991 (decreto 1011) se modific sustancialmente el sistema de "reembolsos", estableciendo un "nuevo rgimen de reintegros de impuestos interiores que se hubieran pagado en las distintas etapas de produccin y comercializacin (de forma que, de acuerdo a las normas del GATT, los reembolsos no puedan ser considerados como "subsidios"). El mismo mantena las alcuotas establecidas en el decreto 612 pero aplicadas sobre el valor FOB exportado neto de los insumos importados CIF segn los casos, supona una reduccin del orden del 30% al 40% respecto a las tasas preexistentes. Por ltimo, en noviembre de 1992, como parte sustantiva de la reformulacin de la poltica comercial, se implement un nuevo mecanismo de promocin de las exportaciones estructurado a partir de la concesin de reembolsos bajo idnticas escalas a las que se aplican a la importacin de los respectivos bienes (2,5%, 5%, 7,5%, 10%, 12.5%, 15% y 20%, segn el tipo de producto de que se trate). En el mbito de la produccin siderrgica exportable ello implica que prcticamente la totalidad de los productos planos y no planos cuentan con un reembolso del 105%, porcentaje que se eleva al 15% en el caso de los tubos sin costura exportados por Siderca. Al respecto, cabe observar que debido a la disminucin de la carga impositiva este ltimo nivel estara en el lmite que se considera aceptable dentro del marco del GATT. Finalmente, entre los instrumentos de promocin a las exportaciones cabe referirse al Rgimen de Especializacin Industrial que fuera implementado a fines de 1992 (Decreto 2641/92). El mismo otorga facilidades para la importacin de insumos, partes y, piezas asociadas a la concrecin de programas anuales o plurianuales de exportacin que impliquen un incremento respecto a las realizadas durante los doce meses precedentes. El beneficio concedido radica en la posibilidad de importar con un arancel del 2% por un monto equivalente a las exportaciones incrementales. Hasta el mes de setiembre de 1993, slo haban sido aprobados 16 programas de exportacin bajo este rgimen, con la particularidad de que la cuarta parte de ellos corresponden a empresas siderrgicas controladas por Acndar y por el Grupo Techint (Cuadro N 19).

53 54

CEPAL, Oficina en Buenos Aires, op. cit. Posteriormente, en diciembre de 1989, por el decreto 1333/89 se dispuso la emisin de los bonos de Crdito (BOCREX). 55 Pocos das antes del vencimiento del perodo pievisto para la vigencia de la "emergencia" se sancion el decreto 435/90, por el que se prorrogaron por seis meses los plazos previstos originalmente (hasta el 25/9/90).

61

CUADRO N 19. Industria siderrgica. Programas aprobados bajo el Rgimen de Especializacin Industrial1 EMPRESAS SIDERCA S.A. ACINDAR S.A, FORTUNATO BONELLI S.A.2 NAVARRO S.A.2 PRODUCTOS A EXPORTAR TUBOS SIN COSTURA ALAMBRON. HIERRO REDONDO Y BARRAS PERFILES PERFILES

1 Hasta setiembre de 1993 han sido aprobados 16 programas de exportacin cuatro de los cuales han sido patrocinados por firmas de la industria siderrgica. 2 Empresas controladas por Acindar. FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin de la Secretara de Industria. OTROS REGIMENES REGULATORIOS Una multiplicidad de otras normas han id o integrando el marco regulatorio de la industria siderrgica. Las mismas involucran una amplia gama de temas que, en muchos casos, no son especficos para el sector. Al respecto, slo interesa resaltar aqullos que asumen y/o asumieron una mayor significacin econmica para esta industria (compras estatales, regulacin de precios siderrgicos, ley de Reserva de Cargas y, recientemente, los acuerdos del Mercosur). Compras estatales El rgimen de compras estatales ha desempeado un papel de significacin para algunas de las principales empresas siderrgicas. El decreto- ley, 5340 de 1963, denominado de "Compre Argentino", establece que las compras del Estado (Gobierno Nacional y Provinciales que se adhirieran, de los organismos y empresas estatales, as como de sus contratistas privados) estaban sujetas a la obligacin de adquirir bienes producidos localmente siempre y cuando exista disponibilidad, calidad, precio y plazos de entrega compatibles con la alternativa de importar. La escasa claridad para definir esos parmetros hizo que su aplicacin dependiera de la capacidad de "lobbying" de las firmas y, los grupos econmicos y, dado el tamao relativo de los que participan en la industria siderrgica, que sta fuese una de las principales beneficiarlas del rgimen, que protegi mucho menos a otras ramas, como las de mquinas- herramienta o instrumentacin y, control (o sea que la siderurgia vea protegidos sus productos por el rgimen mencionado, pero poda importar sus bienes de capital a pesar del mismo). Con la vigencia de este rgimen, en ciertas reas del sector pblico se torn una prctica comn la adquisicin local de los bienes requeridos sin recurrir a ninguna confrontacin con los precios de sus similares importados, una vez nacional izados. De all que, para algunas empresas, la demanda estatal pas a convertirse en un mercado prcticamente cautivo el caso de Siderca y su provisin de tubos sin costura a Y.P.F. es, tal vez, uno de los ejemplos ms ilustrativos.

62

La promulgacin de la ley 23697 de Emergencia Econmica a fines de setiembre de 1989 suspendi (Artculo N 23) la vigencia del decreto 5340/63 y de la ley 18875, disponindose que en las compras de bienes del Estado y sus empresas existir "una preferencia en favor de la industria nacional" de hasta "un mximo del 10% sobre el, valor nacionalizado de los bienes importados". Por su parte el decreto 1224 de noviembre de 1989, reglamentario del Artculo N 23 de la ley de Emergencia Econmica, estipul un margen de preferencia para los bienes de origen nacional del 5%, respecto a sus similares de origen importado. Como se analizar ms adelante, dichos mrgenes de preferencia fueron eliminados a partir de la sancin del decreto 2284/91. Regulacin de precios siderrgicos Todas las administraciones de gobierno que se sucedieron desde la posguerra recurrieron a una profusa gama de mecanismos regulatorios de los precios internos, tales como el congelamiento generalizado de los precios, la fijacin de valores mximos de venta al pblico, el control oficial de los incrementos de precios, su regulacin pautada de acuerdo a la evolucin de determinadas variables costos, tipo de cambio, ndice de precios mayoristas, etc., como forma de evitar mayores desbordes inflacionarios. El primer instrumento legal para la regulacin de precios en el pas fue la ley 12591 dictada en el ao 1939. Sus disposiciones fueron modificadas en muy diversas oportunidades hasta que, en 1974 se sancion la ley 20680 (denominada Ley de Abastecimiento) que, a partir de all sirvi de base a las regulaciones de precios aplicadas en el pas. En tal sentido, el artculo segundo de dicha ley faculta al Poder Ejecutivo a: dictar precios mnimos y mximos, obligar a mantener la actividad (de produccin, comercializacin o prestaci n de servicios), suspender gravmenes a la importacin (as como prohibir las exportaciones), intervenir directamente en la produccin de bienes y disponer sobre su uso, etctera. En materia de regulacin de precios internos, bajo la actual administracin de gobierno se recurri a la fijacin de niveles mximos, luego a la liberalizacin generalizada de los precios y a la celebracin de acuerdos con distintas Cmaras Empresarias tendientes a estabilizar en el tiempo los niveles de precios acordados (Cuadro N 20). CUADRO N 20. Argentina: Acuerdo de precios del sector siderrgico, abril 1991 (dlares por toneladas)*
PRODUCTO Barras laminadas Hierro p/construccin Barras trefiladas Alam. alta resistencia Chapa laminada en caliente Chapa laminada en fro Hojalata Clavos *Precios puerta de fbrica sin I.VA. PROMEDIO ABRIL/JUNIO 90 793 390 848 934 490 620 1.010 574 PRECIO DICIEMBRE 90 861 523 982 1.239 564 756 1.183 668 PRECIO ABRIL 91 746 400 850 900 491 610 1.009 575

FUENTE: Acuerdo de precios entre la S.I.C. y el C.I.S.

63

En el mbito sectorial, a principios de abril de 1991 se celebr un acuerdo entre la Subsecretara de Industria y Comercio y el Centro de Industriales Siderr gicos, por el cual se establecan los niveles de precios del sector "mientras persistan las condiciones de estabilidad econmica". Ley de Reserva de Cargas Hasta su derogacin a fines de 1991, 56 la aplicacin al sector de la ley 18250 (Reserva de cargas) afectaba y encareca, a juicio empresario a buena parte de las importaciones siderrgicas. El Artculo 4 de dicha norma, modificada por ley 19877, prescriba que toda aqulla importacin que gozara de beneficios o franquicias impositivas deba ser transportada en buques de bandera argentina.

Mercosur En el marco de las negociaciones tendientes a consolidar el proceso de integracin subregional (Mercosur), la industria siderrgica fue la primera en formalizar (entre las Cmaras empresarias de los cuatro pases involucrados) un Acuerdo sectorial de complementacin para regular el perodo de transicin hasta la vigencia plena del Mercado Comn (31/12/94). Entre sus objetivos se plantean el de pautar ordenadamente la integracin del sector atendiendo a la s caractersticas de las respectivas estructuras productivas y a los procesos de privatizacin y reestructuracin; el de alentar procesos de complementacin industrial subregional, el de promover todas aqullas medidas que alienten la competitividad sectorial, etctera. Los instrumentos para concretar los objetivos son de dos tipos: por un lado, las de carcter general (tres categoras de bienes 57 y la posibilidad de celebrar acuerdos subsectoriales) y, por otro, los acuerdos de complementacin industrial. Este primer Acuerdo sectorial celebrado en el mbito del Mercosur explicita un "marco regulatorio para la integracin sectorial" tendiente a "superar los factores que afecten la competitividad de las empresas". Al respecto se seala, entre otros, la no institucin ni reinstalacin de subsidios, la no imposicin de controles de precios, la armonizacin de aranceles externos comunes, la neutralizacin del comercio desleal de terceros pases, etctera.

56 57

Decreto 2284/91. En trminos muy generales, se trata de productos no producidos (preferencia arancelaria del 100%), de productos en los que existe produccin local pero tambin importaciones significativas en el trienio 198890 (se establecen contingentes anuales que pasaran a gozar de una idntica preferencia que los primeros) y, por ltimo, en el caso de los productos producidos, las partes se comprometen a acordar un esquema de liberacin arancelaria priorizando la competitividad de las firmas involucradas.

64

Los avances logrados en el marco institucional del MERCOSUR se sustentan en los significativos acuerdos alcanzados entre las grandes empresas siderrgicas de ambos pases e incluso con otras de pases que no integran dicho acuerdo, orientados a consolidar un oligopolio regional. Al respecto, cabe recordar que en el capital de Aceros Paran SA (ex-SOMISA) participan, adems de Propulsora Siderrgica que el socio mayoritario, Usiminas y la Cia. Vale do Rio Doce, ambas de Brasil, as como la Ca. de Aceros del Pacfico de Chile. Asimismo, la Organizacin Techint es accionista minoritario de Usiminas y que esta ltima fue la que adquiri el tren de laminacin para chapa naval de la ex-SOMISA. Por su parte, como ejemplo de acuerdos interempresarios que procuran consolidar posiciones en el mercado ampliado, cabe resaltar el ejemplo que ofrece el que fuera celebrado entre SIAT (del Grupo Techint) con la brasilea CONFAB TUBOS (abril 1993). Se trata de dos firmas fabricantes de tubos con costura que intercambiaron el 30% de los respectivos paquetes accionarios, con el compromiso adicional de participar conjuntamente en todo tipo de licitacin internacional. 58

LA DESREGULACION SECTORIAL. EL DECRETO 2284/91 El decreto 2284 de "desregulacin econmica" establece la remocin de una amplia gama de regulaciones y disposiciones legales (prohibiciones, restricciones, franquicias, regmenes especiales, determinados gravmenes o derechos especficos, etc.) que incidan directa y/o indirectamente, sobre los distintos sectores econmicos, incluida la siderurgia. Sobre este ltimo sector influyen tres tipos de modificaciones en cuanto a la naturaleza de las desregulaciones implcitas y a sus consiguientes efectos sectoriales: Las especficas del sector como, por ejemplo, la derogacin del propio rgimen de promocin siderrgica; Las de carcter general que repercuten, tambin, sobre las firmas del sector como, por ejemplo, la supresin de la Tasa de Estadsticas (3%) para las exportaciones; y Las que inciden sobre la orientacin potencial de la demanda de productos siderrgicos como, por ejemplo, la derogacin del rgimen de promocin de la industria naval y, por ende, de la exencin el pago de aranceles a la importacin de chapas laminadas que gozaban las empresas de dicha industria.

La conjuncin de estas desregulaciones supone efectos muy dismiles, acordes con el respectivo perfil tecno-productivo y econmico de las firmas siderrgicas. As, la derogacin de las exenciones arancelarias a la importacin de insumos repercute, potencialmente, en mayor medida en la evolucin econmica de Propulsora Siderrgica que, por ejemplo, en la de SOMISA; la supresin de los mrgenes de preferencia en el rgimen del compre nacional slo afecta tambin potencialmente a aqullas firmas proveedoras del Estado y de sus contratistas privados como en el caso, por ejemplo, de Siderca; etctera.

58

Acuerdo que procura captar la demanda que se derivara de la construccin del gasoducto que unir el norte argentino con la ciudad de San Pablo.

65

Desregulaciones especficas El decreto 2284/91 es, en buena medida, para la industria siderrgica, la continuidad y profundizacin del proceso de desregulacin iniciado con la sancin del decreto 345/88. En su Artculo 75, el decreto 2284/91 explicita que "derganse los decretos 3113/61, 5038/61, 843/ 66, 910/70 y 345/88 y, suprmese el registro de la actividad siderrgica". De este escueto texto se desprende que, en buena medida, este decreto tiende a complementar el sendero desregulatorio iniciado a partir del decreto 345/88. Mientras este ltimo estaba orientado a la remocin de ciertas restricciones cuantitativas a la importacin de bienes competitivos de la produccin nacional, el decreto 2284/ 91 prioriza la supresin de las exenciones y franquicias especiales a la importacin de insumos y bienes de capital por parte de las empresas siderrgicas. Asimismo, establece la derogacin de los principales regmenes promocionales que viabilizaron tales franquicias as como la remocin del requerimiento de inscripcin en el Registro de industrias siderrgicas (a cargo de la D.G.F.M.) para, prcticamente, todo tipo de gestin vinculada con el desenvolvimiento sectorial (incluyendo la posibilidad de acceso a los incentivos promocionales). As, por ejemplo, la derogacin del decreto 3113/61 supuso, para SOMISA, en su momento, la no exencin arancelaria a la importacin de insumos, idntica situacin se presenta para firmas como Propulsora Siderrgica, Siat, etc., como producto de la derogacin de los decretos 843166 y 910/70. 59 Por su parte, la derogacin del decreto 5038/61 supone la eliminacin de las exenciones arancelarias que gozaban aqullas empresas siderrgicas acogidas a los beneficios instituidos por dicha norma Siderca, Propulsora Siderrgica. Ello adquiere particular significacin en el caso de sta ltima que, histricamente, import magnitudes considerables de chapa laminada en caliente ("coils") con exencin total del pago de gravmenes arancelarios. En efecto, al amparo del rgimen del decreto 5038/61 y del Acta-Convenio que Propulsora Siderrgica firm con la D.G.F.M. (en 1967), la empresa contaba con la posibilidad de proveerse de la chapa laminada en caliente en SOMISA o de importarla libre de aranceles. En sntesis, la desregulacin sectorial sancionada a fines de 1991 elimina una diversidad de franquicias muchas de ellas generadoras de privilegios para algunas de las firmas del sector vinculadas, en lo esencial, a la exencin del pago de gravmenes arancelarios a las importaciones de insumos y bienes de capital. Desregulaciones generales Se trata de desregulaciones que afectan a la actividad econmica en general y, en dicho marco inciden, tambin, sobre el desempeo de las firmas del sector. Tal el caso de la supresin de ciertos gravmenes a las exportaciones, la derogacin de las reservas de carga establecidas por la ley 18250, as como otras desregulaciones que, de conjunto, tienden a abaratar ciertos costos indirecto 60 y a minimizar los trmites y gestiones requeridas para determinadas operaciones.

59 60

El decreto 345/88 introdujo modificaciones sustanciales en ambos decretos sin que ello implicara la derogacin de los mismos. Como, por ejemplo, la supresin de toda norma restrictiva y la libre contratacin de aranceles, honorarios, comisiones o toda otra retribucin por servicios profesionales (Artculos 8 y 1l); la eximicin del pago del impuesto de sellos para determinados actos y operaciones (Artculo 77); etctera.

66

Sin duda, para la siderurgia, la desregulacin general de mayor significacin econmica es aqulla que se vincula con la supresin de diversos gravmenes que recaan sobre las exportaciones. Tal el caso de la eliminacin de la Tasa de Estadstica (3% sobre el valor FOB), del gravamen destinado al Fondo Nacional de Marina Mercante (2% sobre fletes), as como de otros tributos (divisas, sellos) que gravaban las ventas externas del sector. La trascendencia econmica de dichas desregulaciones queda claramente reflejada con slo considerar que la mejora en el tipo de cambio real de exportacin se ubica en torno al 5%. En tal sentido, a diferencia de las desregulaciones especficas del sector que reconocen efectos muy dismiles entre las distintas empresas en este tipo de desregulaciones generales, el principal beneficio implcito el mayor tipo de cambio real de exportacin resulta directamente proporcional al valor de las ventas al exterior de cada una de las firmas del sector. Otras desregulaciones Si bien, diversas normas de las involucradas en el decreto 2284/91 podran llegar a incidir directa o indirectamente sobre las firmas del sector, hay dos desregulaciones Artculos 21 y 74 que, en principio, reorientan ciertos segmentos de la demanda local de productos siderrgicos. Mientras, en un caso, podra llegar a favorecer a la oferta interna como la supresin de algunos regmenes de promocin sectorial por los cuales quedaba exenta del pago de gravmenes arancelarios la importacin de ciertos insumos siderrgicos; 61 en el otro, tiende a alentar indirectamente la importacin de bienes sustitutivos de la produccin local eliminacin del margen de preferencia para la oferta local en el marco de la legislacin del compre nacional. Se trata, de dos desregulaciones de distinta naturaleza y de efectos distintos sobre las empresas del sector, segn se trate de firmas potencialmente proveedoras de algunos de los sectores manufactureros (industria naval, aeronutica y maquinaria vial) en los que se derog el respectivo rgimen de promocin sectorial o de empresas que, en virtud del rgimen del compre nacional, contaban con un margen de preferencia respecto a una potencial oferta competitiva del exterior. De las consideraciones precedentes se infiere que la empresa siderrgica ms afectada por lo menos, potencialmente es Siderca que, histricamente, ha ejercido su poder en el mercado interno con prcticas de diferenciacin de precios que slo pudieron ser sustentadas a partir de un cuasi monopolio real va restricciones a las importaciones sustitutivas del mercado local. La modificacin implcita en el rgimen del compre nacional supone un creciente nivel de exposicin a la competencia externa y, con ello, menores posibilidades de ejercer el poder de mercado de la empresa monoproductora en el mbito nacional Siderca. En sntesis, en este tipo de desregulaciones derivadas del decreto 2284/91, los efectos potencialmente positivos sobre firmas como la ex-SOMISA y, an, Propulsora Siderrgica, se podran ver ms que compensados a partir de las implicancias directas e indirectas de la "cuasi supresin" del rgimen del compre nacional sobre empresas como Siderca que, histricamente, canalizaron la casi totalidad de sus despachos al mercado interno al amparo de tal legislacin.

61

En especial, las chapas laminadas para la industria naval y, en menor medida, para la produccin de maquinaria vial.

67

LA PRIVATIZACION DEL COMPLEJO SIDERURGICO ESTATAL Si bien los primeros intentos por privatizar SOMISA se remontan a la administracin gubernamental del radicalismo, es recin a partir de la sancin de la Ley de Reforma del Estado (N 23696 de agosto de 1989) cuando el proceso de desestatizacin de las Empresas Pblicas, en general, y de las siderrgicas (SOMISA y Altos Hornos Zapla), en particular, pasa a adquirir una intens idad y celeridad insospechada pocos meses antes. Dicha ley facult al Poder Ejecutivo a disponer la privatizacin, como unidad o en forma separada, bajo la modalidad de venta, locacin o concesin, la totalidad de las Empresas del Estado as como tambin las tenencias accionarias del mismo en otras firmas. En ese marco se inscribe, naturalmente, la privatizacin de SOMISA y de Altos Hornos Zapla que, ms all de ciertas demoras respecto a los ambiciosos cronogramas originales, fueron concretadas en la segunda mitad de 1992 en ambos casos se present un nico consorcio oferente. Sin duda, el anlisis y evaluacin de la privatizacin del complejo siderrgico estatal y, muy particularmente, de SOMISA, pueden ser abordados desde muy diversas perspectivas e involucran una multiplicidad de temas (modalidades especficas, carcter de las ineficiencias en la conduccin previa a la fijacin de las condiciones de transferencia con sus consiguientes implicancias sobre el precio de venta, criterios para la fijacin de l precio final, intensidad del proceso de "racionalizacin" laboral y financiero, etc.). Dicho anlisis excede holgadamente los objetivos del presente acpite, en el que slo interesa re saltar algunos aspectos vinculados incluso, por ausencia con el marco normativo y regulatorio en el que se inscribe el proceso de desestatizacin del complejo siderrgico. En el plano regulatorio, la nica norma o limitacin impuesta en los pliegos de la licitacin de SOMISA fue la de imposibilitar la participacin de dos empresas siderrgicas locales en un mismo consorcio. Tal requisito, asociada a la propia presin del Banco Mundial, procuraba evitar que a travs de la privatizacin de SOMISA pudiera consolidarse definitivamente un duopolio (Techint y Acndar) con control prcticamente excluyente del mercado local. Sin duda, tal requisito fue satisfecho, en tanto en el consorcio adjudicatario patrocinado por Techint, a travs de Propulsora Siderrgica, no participaba el grupo Acndar. Sin embargo, pocos meses despus de concretada la transferencia al sector privado de la ex -SOMISA, la firma Acndar adquiri las tenencias accionarias (6%) en poder del Banco Chartered West LB Limited de Gran Bretaa y, de esa forma, revirti por completo las condiciones impuestas originalm ente. Asimismo, contempornea a esa asociacin entre Techint y Acndar en el control de Aceros Paran S.A. (ex-SOMISA), esta ltima discontinu la produccin de productos no planos donde, precisamente, es Acndar la que ejerce un control hegemnico del mercado.

68

Otro aspecto regulatorio que merece ser resaltado, en este caso por la ausencia de todo tipo de normativa al respecto, es aquel que se vincula, en ltima instancia, con la nula preocupacin oficial por la difusin de la propiedad de la ex-SOMISA62 y que se refleja, por ejemplo, en la inexistencia de disposiciones que obliguen a mantener inalterado el patrimonio de la empresa privatizada por un determinado lapso. Ello remite a la consideracin de las polticas desplegadas por el consorcio adjudicatario o, ms precisamente, por parte de Techint para minimizar la participacin real de los trabajadores de la ex-SOMISA que, a travs del Programa de Propiedad Participada deban controlar el 20% de las acciones de Aceros Paran S.A. En tal sentido, con la anunciada fusin de Propulsora Siderrgica y de Aceros Paran S.A.63 y la consiguiente emisin de acciones, los trabajadores se veran obligados a obtener un monto indeterminado pero seguramente, muy significativo de fondos frescos como para suscribir las acciones que les permitan mantener su participacin accionaria original. Este hecho es plenamente coherente con el sendero que como va se destac siguieron tanto la estrategia empresaria como las polticas gubernamentales, sendero que por diversas vas concurrentes redujo la participacin de los asalariados en el ingreso y la riqueza y que, en el sector siderrgico como en el resto de la economa privilegi de hecho la redistribucin regresiva por sobre la inversin, el crecimiento y la competencia en los mercados.

62 63

Por ejemplo al estilo que se efectivizara en Gran Bretaa en el caso de la British Steel. A principios de noviembre de 1993 se conoci un nuevo proyecto de la Organizacin Techint por el que se fusionaran las principales empresas siderrgicas del grupo (Aceros Paran. Siderca, Propulsora Siderrgica y Aceros Revestidos S.A.)

69

Capitulo V SITUACION COMPETITIVA DE LA INDUSTRIA SIDERURGICA 64 El nivel de competitividad real de la industria siderrgica argentina es una resultante de la conjuncin en idntica o distinta direccin de los elementos que sustentan su contexto operativo (factores exgenos a las firmas) como las regulaciones, el arado de competencia de los mercados, el costo de los insumos bsicos, etc., y por otro lado de las acciones desplegadas por las propias empresas (factores endgenos a las mismas). En tal sentido, la competitividad internacional de las firmas argentinas se inscribe en un escenario de posiciones relativas, pasibles de rpidos y variados cambios, ms aun en perodos de reconversin productiva, donde las partes intervinientes (gobiernos locales y del pas de destino, empresas exportadoras y competidores internacionales) operan, en la generalidad de los casos, con intereses divergentes. En el caso especfico de la siderurgia, esto se ve reforzado, adems, por l a escasa participacin de las empresas argentinas tanto en el comercio como en la produccin mundial para la casi totalidad de los productos. El caso individual de mayor incidencia en el mercado mundial es el de Siderca que exhibe una participacin de casi un 15% del total del comercio mundial de tubos sin costura, proporcin que se ha visto incrementada recientemente, a partir del control accionario de TAMSA (Mxico) por parte de Siderca S.A. En segundo trmino centrando el anlisis sobre los factores exgenos a las empresas locales, las decisiones actuales de exportacin son la resultante de una variada gama de factores, algunos de los cuales no son de reciente data en tanto las decisiones originales de inversin apuntaban a los mercados internos (en la actualidad no necesariamente se repiten aquellas condiciones ni se tomaran las mismas decisiones). Ocasionalmente y en esa direccin, los casos ms destacados se refieren a las decisiones iniciales de inversin y a las condiciones de su financiacin. Finalmente la real incidencia de cada uno de los factores exgenos a las empresas precios de la mano de obra, fletes, etc. como elementos de competitividad deben ser evaluados a la luz de su participacin en la estructura de costos y las modalidades de la insercin externa. En este ltimo caso cabe mencionar que, habitualmente, las exportaciones siderrgicas en la medida que sean marginales respecto de las ventas al mercado local se efectan cubriendo los costos variables con lo cual crece la ponderacin de los costos directos. En primer lugar, se examinarn los factores exgenos a las firmas que ms inciden sobre su competitividad internacional, para luego integrar al anlisis aqullos factores de mayor significacin econmica que podran ser caracterizados como endgenos a las mismas.

64

Este Captulo est basado en un estudio previo realizado a fines de 1992 por Azpiazu, D. y Bisang, R., "La industria siderrgica argentina. Reestructuracin, competitividad e insercin externa en los aos noventa", mimeo, Buenos Aires, 1992.

70

CONTEXTO OPERATIVO DE LAS FIRMAS Tipo de cambio real La exportacin de productos siderrgicos no cuenta actualmente con un tratamiento diferencial respecto del otorgado por la legislacin al resto de los productos industriales. En ese sentido, a partir del tipo de cambio nominal que no se ha visto modificado desde principios de 1991, se le adicionan reembolsos impositivos del 10/15% y los mecanismos de financiacin previstos por la legislacin vigente, escasamente utilizados por el sector. Por otro lado, afines de 1991 fueron eliminados en el marco de la "desregulacin econmica diversos gravmenes que afectaban a las exportaciones, como en el caso de la tasa de estadsticas (3% sobre el valor FOB) y el aporte al Fondo de la Marina Mercante (2% sobre los fletes). Ello implic una mejora en el tipo de cambio real de las exportaciones siderrgicas del orden del 4/5%. Estructura impositiva y proteccin arancelaria Adicionalmente, cabe efectuar una mencin especial sobre el tratamiento impositivo y su relacin con los niveles de competitividad de las firmas. Internacionalmente se adopta el criterio de devolucin de los impuestos indirectos a fin de que cada pas tenga la potestad de gravar con su propio sistema a los productos importados sin distorsionar el comercio. En otras palabras, se trata de impedir, por un lado, la doble tributacin y, por otro, la "exportacin de impuestos". En el caso argentino la legislacin prev la devolucin del IVA cuando los productos son exportados y un tratamiento particular para los impuestos directos. Conceptualmente este ltimo rubro se corresponde con las devoluciones efectuadas a travs de los reembolsos. Sin embargo, sus niveles no necesariamente coinciden con los verdaderos contenidos impositivos de la estructura de costo de los productos exportados. 65 Ello da lugar a un posicionamiento empresario segn el cual existe un sesgo anticompetitivo asociado con una serie de tributos que no son devueltos cuando el producto se exporta. En ese sentido, a juicio empresario, los rubros de mayor incidencia son: a) Las cargas sociales contenidas en el costo salarial; b) algunos impuestos provinciales y las tasas municipales que recaen sobre ciertos insumos; c) los aranceles y otros gravmenes a las importaciones; Todas estas cargas ingresan en las diversas etapas de la cadena de formacin de costos y tienen una incidencia negativa sobre el nivel competitivo de la industria.

65

A lo largo de las ltimas dcadas, en el caso argentino, el uso del reembolso ha tenido la finalidad de corregir los desvos del tipo de cambio u otros desfases (como las variaciones en los precios internacionales), aplicndose a travs de alcuotas generales o, a lo sumo, con dos o tres escalas. Obviamente ello se opone al criterio inicial donde se trata de devolver al exportador los impuestos contenidos en la estructura de costos del producto exportado.

71

En el caso siderrgico, varios de estos impedimentos han sido removidos en la bsqueda de una mejor insercin externa. Los casos de mayor significacin estn relacionados con algunos impuestos provinciales a la energa elctrica y otros de corte nacional aplicados al comercio exterior. 66 Asimismo, la implementacin de ciertas normas de promocin de las exportaciones, como el Rgimen de Especializacin Industrial (Vase Captulo IV) implican, para las principales firmas del sector, un abaratamiento del costo de los insumos importados que, naturalmente, mejora la situacin competitiva de tales empresas. Por otro lado, siempre en el plano fiscal, cabe reiterar que las mayores empresas siderrgicas han instalado subsidiarias en algunas de las Provincias que cuentan con regmenes especiales de promocin industrial (en especial, en San Luis). Ello supone una significativa renta diferencial para las ventas en el mercado interno e, indirectamente, desplaza la ecuacin de balance, el nivel de absorcin de los costos directos y, por tanto, acota el mareen de contribucin a los costos de las ventas al exterior. Esta ltima consideracin remite a uno de los elementos centrales que sustent la insercin exportadora del sector a lo largo de la ltima dcada: el posicionamiento de las empresas en el mercado local. Agrandes rasgos, el mecanismo funcionaba sobre la base de una fuerte proteccin a la importacin de bienes competitivos (ya sea a travs de aranceles prohibitivos, restricciones cuantitativas o mecanismos de compre nacional) que, dada la conformacin local del sector, derivaba en una marcada concentracin de la oferta. A partir de este contexto, las empresas diferenciaban el mercado externo e interno, subsidiando al primero de ellos con eventuales sobreprecios en la operaciones locales. De esta forma, exista una suerte de "subsidio" cruzado desde las ventas al mercado interno hacia las (marginales) exportaciones. La manifestacin ms clara de este fenmeno eran los diferenciales de precios entre ambos mercados (Vase Captulo III). Las modificaciones introducidas al marco regulatorio y la reduccin en los niveles de proteccin de los ltimos aos, tendi a acotar el uso de este mecanismo "interno" de promocin. Si bien se produce una mayor concentracin de la produccin local, la eliminacin de las restricciones cuantitativas al ingreso de productos importados y la orientacin exportadora de algunas firmas, sumada a la reduccin arancelaria (situada ahora entre un 10% y un 15%), afect sensiblemente esos usuales mecanismos de fijacin de precios que, incluso, se ven enfrentados al "techo" que le imponen los precios de sus similares importados, una vez nacionalizados. Ello coadyuva a explicar junto con otros factores la reduccin de los precios domsticos de la mayor parte de los productos siderrgicos verificada desde la implementacin del Plan de Convertibilidad. El efecto de esos movimientos de precios asociado a la desregulacin econmica y a la apertura opera en distintas direcciones. Por un lado, acota la posibilidad de "subsidiar" las colocaciones externas con "sobreprecios" internos (hasta un lmite dado por el arancel y las denominadas barreras naturales) y con ello modifica negativamente la situacin exportadora previa del sector. Pero, por otro lado, al trasladar a la cadena productiva estas reducciones de precios, tienden a mejo rar la competitividad de las actividades que le siguen "aguas abajo" en la trama industrial.
66

Una estimacin de las mejoras en el tipo de cambio que han significado estas reducciones impositivas seala que para los tubos sin costura fue del orden del 10%. Las principales reducciones correspondan a las eliminaciones de los impuestos sobre los activos, los dbitos bancarios, el Fondo de Promocin de las Exportaciones, los impuestos sobre la energa elctrica y la tasa de estadsticas.

72

FACTORES DE COMPETITIVIDAD ASOCIADOS A LOS COSTOS DE PRODUCCION Materias primas La casi totalidad de las materias primas bsicas utilizadas por el sector provienen del exterior. En ese sentido, tanto para el mineral de hierro como para el carbn existen mercados internacionales relativamente competitivos o al menos la posicin de los compradores es tan slida que asemejan tal comportamiento que permiten acceder a precios similares a los distintos adquirentes internacionales. As, por ejemplo, Acndar y la ex-SOMISA pagan por el mineral de hierro alrededor de 30 dlares la t, precio similar a los que abonan las principales empresas mundiales. 67 Algo igual ocurre con el precio del carbn. Los eventuales diferenciales de precios responden en todo caso a razones de distancia y/o a la existencia de algunas restricciones internas a la importacin. En este ltimo caso y considerando que histricamente la siderurgia se d esarroll sobre la base de la libre importacin de insumos, se verifica la existencia de algunos tributos en la importacin de insumos, tales como la tasa de estadstica de importacin y los aranceles sobre algunos productos. Recientemente se concret un acuerdo empresario con Brasil a partir del cual las empresas argentinas acceden al mineral de hierro al mismo precio (diferencial) al que lo hacen los productores brasileros. Finalmente, tambin los precios de la chatarra incluida en algunos procesos no difiere significativamente de los pagados por las empresas internacionales. En el caso de las empresas argentinas estos alcanzan niveles que oscilan en alrededor de los 110 dlares por t, registros que no difieren mayormente de los 95/105 dlares pagados por las "minimills" norteamericanas. Energa El balance de la posicin de las empresas argentinas en relacin a este rubro debe considerar algunos aspectos particulares. En primer trmino la siderurgia argentina "eligi" una ruta productiva que es intensiva en el uso de gas y electricidad y, en menor m edida, de carbn ya sea mineral o vegetal en el caso de Aceros Zapla a travs del uso de la tecnologa de altos hornos. Obviamente ello implica una clara inflexibilidad dada la escasa posibilidad de modificar el sistema energtico de las plantas.

67

La desregulacin del sistema de fletes y la eliminacin de algunos impuestos sobre el comercio exterior significaron una reduccin de alrededor de 8/10% del precio (puesto en puerta de fbrica) por tonelada de mineral de hierro y de carbn.

73

En segundo lugar, en algunos casos y por diversos motivos bsicamente los vaivenes de precios relativos y en la provisin las empresas generan su propia energa, ya sea a partir de los hornos de carbn (como la ex SOMISA) o del gas (como en el caso de Siderca). Obviamente en estos casos existe un costo de produccin asociado a la eficiencia productiva y al precio del principal insumo que no forma parte de los precios de mercado. A su vez, dependiendo de la posic in usuaria/productora de energa, el impacto sobre los costos ser sustancialmente distinto: as, en los costos totales de la ex SOMISA que genera gran parte de su energa esta representa aproximadamente el 7% del costo total, mientras que en Siderca y Acndar la participacin en los costos casi se duplica (con valores similares para la electricidad y el gas). De todas maneras, estos ltimos niveles de incidencia seguramente se vern alterados a partir de la presencia decisiva de los grupos empresarios en los que dichas firmas se integran, en diversos procesos de privatizacin de las empresas proveedoras de energa elctrica (como en el caso de EDELAP S.A. Techint o de la Central Pedro de Mendoza Acndar) y de distribuidoras de gas natural (Acndar en la Distribuidora de Gas Metropolitano S.A.). Energa elctrica Centrando el anlisis en el tema de la energa elctrica, el primer fenmeno a remarcar es, sin duda, la marcada disparidad en los precios que pagaban las distintas empresas del sector, por lo menos con anterioridad a los procesos de privatizacin en la generacin y distribucin de la energa elctrica (SEGBA. Agua y Energa Elctrica). As, a mediados de 1992, mientras que a Acndar un Kwh le costaba, en su planta de Villa Constitucin, 0,030 dlar, teniendo una misma empresa proveedora (Agua y Energa) la ex SOMISA pagaba 0,043 dlares el Kwh. Distinto es el caso de Siderca, donde la provisin de energa corre por cuenta de ESEBA, a un precio de 0,051 dlares. A su vez, a la Planta La Tablada de Acndar, SEGBA le cobraba 0,0497 dlar y ESEBA haca lo propio con Aceros Bragado a un precio de 0,061 dlares por Kwh. Obviamente estas empresas operan como grandes consumidores por ejemplo Acndar funcionando a pleno consume alrededor de un tercio de la capacidad total de generacin de Atucha y el equivalente al consumo total de la provincia de Entre Ros con lo cual accedan a tarifas de grandes consumidores y/o negociaban un precio especial con el proveedor fijando tarifas y potencias mnimas de suministro. El anlisis de la composicin de este cuadro tarifario "pre privatizaciones" sugiere: a) la existencia de marcadas diferencias entre empresas y momentos de convenio de concertacin de las tarifas; b) el precio para algunas empresas resultaba inferior al precio mayorista del mercado energtico (ubicado, a esa fecha, en alrededor de 0,052 dlares por Kwh);

74

c) las tarifas tenan distintos componentes impositivos segn la ubicacin del usuario. En principio todas tributan el IVA, pero ello es irrelevante a los fines del anlisis de competitividad pues se compensa en las etapas posteriores. Subsistan, en cambio dos impuestos nacionales del 6 por mil correspondientes a fondos de desarrollo tanto en el caso de los suministros de Agua y Energa como de ESEBA. Adems en este ltimo caso se le agrega un impuesto provincial del 6%. 68 En suma, los usuarios siderrgicos de esta ultima proveedora tienen una carga de impuestos directos del orden del 7,2% sobre el total facturado de energa elctrica; d) finalmente cabe consignar que estos valores sufrieron sensibles mejoras respecto a los vigentes en 1991, como efecto de la eliminacin en el caso de ESEBA de otros impuestos que gravaban la actividad. 69 As, por ejemplo, los precios (con impuestos pero sin IVA) pagados por Acndar pasaron de 0,046 dlar por Mkw en junio de 1990 a 0,0314 en Junio de 1992; es decir se redujeron un 32,2%. El segundo fenmeno que, en buena medida, tiende a limitar ms an las posibilidades de estimar el valor real de las tarifas de la energa elctrica para la industria siderrgica, surge de las profundas modificaciones sufridas por los niveles y por la propia estructura tarifaria como producto de los procesos de privatizacin de SEGBA y de Agua y Energa Elctrica. 70 Ello trajo aparejado, por un lado, la renegociacin de diversos contratos especiales de suministro y, por otro, una presencia activa de las principales firmas del sector directamente o a travs de otras empresas de los grupos empresarios en los que se integran en los consorcios adjudicatorios de tales privatizaciones. Sin duda, tal participacin no est disociada de la consiguiente posibilidad de abaratar los costos energticos de las empresas siderrgicas de los grupos respectivo, compensando con mayores tarifas para los restantes usuarios. Esa multiplicidad de tarifas y de situaciones supone , internacionalmente, que cada una de las empresas (e incluso productos elaborados por distintas plantas de una misma firma como en el caso de Acndar) tenga un posicionamiento particula r. A su vez ello se ve reforzado por la respectiva gravitacin de las empresas competidoras de las firmas argentinas en terceros mercados. De esta forma se da una multiplicidad de casos que impiden un riguroso anlisis comparativo. No obstante ello, en el Cuadro N 21 se identifican algunos precios internacionales pagados tentativamente por empresas siderrgicas.

68

Corresponde a la ley de la Pcia. de Buenos Aires N' 9226 de 1978. Por esta ley, la empresa de energa acta como ente de retencin de los Municipios de una tasa del 6% del consumo total en la jurisdiccin correspondiente. La idea original era que dicho porcentaje corresponda al gasto de los Municipios en concepto de alumbrado pblico y operaba como reaseguro de su pago a la empresa prestadora. 69 Previo al sistema tarifario existan "actas convenios" donde los precios eran ms reducidos por ejemplo en el caso de Siderca, el precio pactado en un acta especial oscilaba en alrededor de los 0.033 dlares por Kwh pero tenan un elevado contenido impositivo (del orden del 45%). A partir de abril de 1992 se eliminaron los impuestos y, parcialmente, se increment la tarifa bsica. 70 Ver, al respecto, Coloma, G., "Las tarifas elctricas argentinas: evolucin 198592", U.I.A., Instituto para el Desarrollo Industrial, noviembre de 1992.

75

CUADRO N 21. Comparacin del precio de la energa elctrica (dlares por Kwh) PAIS/EMPRESA ARGENTINA: Siderca Acindar (Villa Constitucin) Acindar (La Tablada) SOMISA Aceros Bragado Estados Unidos Japn Alemania Reino Unido Francia Venezue la Brasil dlares por KWh(*)

0,0515 0,0316 0,0497 0,0406 0,057 0,045/0,078 0,089 0,063 0,054 0,042 0,015 s/d

* Precios con impuesto, excluido el IVA. En el caso de los precios locales a julio de 1992; en el caso de los precios internacionales a setiembre/diciembre 1991. FUENTE: Elaboracin sobre la base de datos suministrados por las empresas siderrgicas locales y World Steel Dynamics, N 18, March 1992. Como puede observarse existe una amplia posibilidad de combinaciones en las comparaciones de precios (aun descartando la posibilidad de tarifas diferenciales en los casos internacionales.). No obstante es posible identificar situaciones lmites: las empresa argentinas estn en ventaja respecto de Japn, Alemania y Reino Unido, mientras que operan desventajosamente con respecto a Venezuela, Brasil y, en algunos casos, probablemente, con algunas compaas norteamericanas. Gas En el caso del gas su precio ingresa como determinante de la competitividad en dos direcciones. Por un lado como agente reductor en los procesos de reduccin directa de Acndar y Siderca y, por otro, como combustible para la generacin de energa a ser aplicado en los procesos productivos de las plantas. Ntese en ese sentido que Siderca tiene su propia planta de generacin de electricidad que abastecida por gas cubre alrededor de un tercio de sus necesidades. A julio de 1992 los precios pagados por las diversas empresas siderrgicas locales oscilaban entre 2,30 y 2,45 dlares por milln de BTU (Cuadro N 22).

76

CUADRO N 22. Comparacin del precio del gas natural (dlares por milln BTU) PAIS/EMPRESA ARGENTINA: Acndar SOMISA Siderca Brasil Estados Unidos Francia Alemania Venezuela Gran Bretaa u$s/milln BTU

2,36 2,34 s/d 2,18 2,31 2,74 3,52 0,98 4,20

*Los precios no incluyen impuestos (excepto IVA). Para las empresas argentinas corresponden a Julio de 1992 y para el resto de los pases a Diciembre de 199 1. FUENTE: Elaboracin propia sobre la base de datos suministrados por las empresas y World Steel Dynamics, Steel Strategist Nro. 18, March 1992. Las diferencias que se pueden apreciar entre las empresas siderrgicas de mayor porte estaban relacionadas con la ubicacin geogrfica de las mismas y el tipo de articulacin con el proveedor de gas. En el primero de los temas cabe sealar que siendo el transporte uno de los componentes del precio final pagado por las empresas y existiendo una tarifacin zonificada por parte de Gas del Estado, es lgico que las empresas ubicadas en las zonas ms alejadas operen con tarifas marginalmente ms elevadas. El precio referido en el cuadro precedente se compone de la tarifa bsica (que siendo Gas del Estado el proveedor incluye el precio del gas y el costo del transporte) y los impuestos y tasas municipales. La situacin a mediados de 1992 implicaba una sustancial mejora en los precios finales respecto de la vigente a inicios de 1991. La reduccin responde en gran medida a la eliminacin de algunos impuestos y/o su reemplazo por otros que afectaban con exclusividad a l s consumos o 71 domiciliarios.

71

Los impuestos eliminados son el 10% sobre el valor facturado correspondiente al Fondo Nacional de Energa y otro del 17% (que por su forma de aplicacin "el 17% del valor de factura incluido el Fondo de Energa" se converta en poco ms del 20% sobre el monto original de la factura).

77

Cmo calificaban esos niveles tarifarios preprivatizaciones en relacin con los precios registrados en otros pases? A ttulo comparativo y considerando que los precios registrados en el Cuadro N 22 son orientativos, cabe sealar que la situacin es netamente favorable para las empresas argentinas en relacin a Gran Bretaa, Alemania y Francia, aproximadamente neutra en relacin a EE.UU., levemente desfavorable en relacin a Brasil si no se toman en cuenta los problemas de abastecimiento de ese pas, que pueden revertir la situacin y decididamente negativa en relacin a Venezuela. En los casos en los que la relacin es favorable, se trata no slo de una ventaja asociada a los niveles de precios sino tambin a la posibilidad de provisin abundante72 durante un perodo relativamente prolongado. Al igual que en el caso de la energa elctrica, los procesos de privatizacin de la distribucin y el transporte del gas natural, las consiguientes modificaciones en los niveles y en el propio cuadro tarifario y la presencia de las firmas del sector siderrgico en algunos de los consorcios adjudicatarios, altera sustancialmente las condiciones predominantes hacia fines de 1992. De resultas de ello, muy difcilmente puedan conocerse las tarifas actuales que abonan las distintas empresas del sector. De todas maneras, cabe resaltar que entre fines de 1992 y mediados de 1993, las tarifas "tipo" del Gran Buenos Aires se incrementaron en ms de un 10% en el caso del consumo domstico, en alrededor de un 22/23% para la pequea industria y, en contraposicin, se abarataron en casi un 20% para los grandes usuarios industriales categora, sta ltima, en la que quedan incluidas las principales empresas del sector. En sntesis, los precios de la energa elctrica como del gas natural suponen, en general, una ventaja competitiva de las firmas locales respecto de los competidores internacionales que operan en los pases desarrollados. El costo del capital Habitualmente se sostiene que el costo del dinero es uno de los factores que resta competitividad a las empresas locales. A la luz de las formas que adquiri el proceso de desarrollo y consolidacin de la siderurgia argentina y su esquema actual de funcionamiento, varias son las vas a travs de las cuales se canalizan los impactos sobre la competitividad del costo del capital. En primer lugar existe un costo fijo de magnitud asociado al montaje de estos verdaderos complejos industriales de produccin. En el mbito local, si bien inicialmente estas inversiones provinieron del sector pblico esto es, se financiaron preponderantemente con desgravaciones impositivas y otros mecanismos y, en menor medida, va autogeneracin de fondos, a lo largo de las dos ltimas dcadas el avance productivo se asoci a inversiones mayoritariamente privadas. Estas, fueron efectuadas en el marco de la presencia de un frondoso mecanismo promocional o bien beneficiadas por instrumentos macroeconmicos que facilitaron el repago de las inversiones. En suma, si bien puede argumentarse que las tasas de inters fueron altas en trminos reales, no es menos cierto que en las etapas de montaje del grueso de los activos fijos se produjo una marcada reduccin en el costo de los bienes de capital a travs de los mecanismos promocionales. 73

72

El punto del abastecimiento y la provisin a largo plazo es particularmente importante cuando la comparacin se efecta con Brasil, donde si bien circunstancial mente pueden igualarse los precios (e incluso ser inferiores) la provisin es escasa para la magnitud de consumo de las firmas siderrgicas. 73 Al respecto una estimacin de los beneficios emergentes de los Procesos de estatizacin de la deuda externa privada pueden verse en CEPAL: Procesode industrializacin y dinmica exportadora: las experiencias de las industrias, aceitera y, siderrgica''. Doc. de Trabajo N' 32, Buenos Aires, octubre de 1989, y Aspiazu D. y Basualdo E., "Cara y contracara de los grupos econmicos", Ed. Cntaro, Buenos Aires, 1990.

78

Ello, sin embargo no elimina el sesgo antiexportador que significa que el mercado local opera con niveles de tasas de inters significativamente mayores, a las vigentes internacionalmente en lo que se refiere al capital operativo de las empresas.74 No obstante ello, la apertura del mercado de capitales y el proceso de globalizacin de la economa ha llevado a que las empresas lderes del sector participen activamente en el mercado de capitales internacional. Cmo puede observarse en los balances de las firmas75 , el resultado es una creciente preponderancia del endeudamiento externo sobre el total incluso a nivel de deudas operativas a tasas ms compatibles con los estndares internacionales (inferiores al 10% anual). En tal sentido, por lo menos para las empresas de mayor porte el tema del sobrecosto financiero no constituye en una barrera infranqueable para la exportacin y/o para competir con los productos importados. Mano de obra La competitividad de este factor surge tanto de los niveles de costos que tiene para la firma como de su productividad fsica. Dejando de lado este ltimo aspecto que ser abordado ms adelante el tema del costo salarial se descompone, a su vez, en dos items: uno el nivel de remuneracin que recibe el trabajador, y otro las cargas y otros aditamentos que legalmente debe pagar la empresa. La sumatoria de ambos elementos en el caso argentino argentinos arroja un nivel salarial de cerca de 8 dlares la hora. Este se ubica a niveles sensiblemente inferiores a los pagados por las industrias americanas, europeas y japonesas y es levemente superior a los costos salariales de la industria brasilera76 y de otros pases latinoamericanos (Ver Cuadro N 23). En cambio si la comparacin se efecta respecto de los pases desarrollados hacia algunos de los cuales se dirigen las exportaciones argentinas los resultados son netamente favorables para las empresas argentinas ya que, a grandes rasgos, el costo horario promedio es aproximadamente la mitad. Obviamente la comparacin debe efectuarse considerando la productividad media de la mano de obra. Adelantndose al del captulo siguiente cabe consignar que si bien histricamente para las empresas ms relevantes del sector haba una clara desventaja respecto de los estndares internacio nales, la misma se ha reducido notablemente en los ltimos aos.

74

En sentido contrario y a pesar de la desregulacin operada en el sector, la subsistencia de una serie de mecanismos promocionales de corte regional sobre los flujos productivos (desgravacin del IVA, etc.) reduce notablemente el problema a partir de la magnitud de los fondos involucrados. As, una reciente estimacin de los costos de la promocin para las actividades englobadas en la CIIU 37100 (Industrias bsicas del hierro y del acero) hace ascender a ms de U$S 500 millones anuales el monto del subsidio asociado al mantenimiento de dichos mecanismos promocionales. 75 En el caso de Acndar, en 1990, el 47,3% del total de pasivos corresponda a endeudamiento en moneda extranjera, mientras que en 1991 ya ascenda al 6 1,1%. Una situacin similar se desprende del anlisis del balance de Siderca. 76 Respecto de la informacin consignada para Brasil la misma corresponde a plantas integradas y se refiere a registros del ao 199 1. Es probable que como lo sealan otras informaciones ms recientes, que sitan el costo salarial total en tomo a 3,514 dlares por hora el costo en dlares de la mano de obra en Brasil sea sensiblemente inferior al argentino como efecto de los mecanismos de fijacin del tipo de cambio los ajustes de salarios y las respectivas tasas de inflacin.

79

CUADRO N 23. Comparacin del costo salarial horario promedio, (dlares por hora) Costo PAIS/EMPRESA horario ARGENTINA: Somisa Acndar Siderca Estados Unidos Japn Brasil Alemania Inglaterra Canad Corea Taiwan Australia

7,8 7,5 8,0 28,5 27,5 7,5 33,0 22,5 28,0 10,0 11,0 22,0

Se refiere al costo para la empresa por hora promedio, trabajada en jornadas normales (no incluye horas extras). Los costos locales corresponden a julio de 1992 mientras que los internacionales son a Diciembre de 1991. FUENTE: Elaboracin propia a partir de datos suministrados por las empresas argentinas y World Steel Dynamic, N 18, March 1992. As, por ejemplo, considerando una empresa local productora de aceros planos tiene una productividad en torno de 8/9 horas/hombre por t y un costo salarial total en concepto de mano de obra de alrededor 100/ 110 dlares por t. Estos indicadores califican convenientemente cuando la comparacin se efecta con Estados Unidos, Japn y otros pases productores con economas desarrolladas cuyos componentes salariales oscilan entre 150 y 170 dlares. Sin embargo cuando la comparacin se efecta con Brasil y/o otros pases de reciente lanzamiento siderrgico como Taiwan o Corea,77 la ventaja disminuye considerablemente hasta volverse negativa. En ese sentido, algunas estimaciones privadas indican que el costo salarial por tonelada para una planta integrada de Brasil oscila en alrededor de los 90 dlares, mientras que para Corea y Taiwan es, incluso, levemente inferior alrededor de 80 dlares merced a la elevada productividad fsica de la mano de obra.

77

El caso de Corea es particularmente llamativo en el terreno salarial. En contra de la creencia generalizada, la competitividad de la firma estatal que controla la casi totalidad de la produccin local no radica actualmente en los bajos salarios sino en la elevada productividad del capital y la mano de obra.

80

El anlisis de la composicin salarial, en el caso argentino, a su vez, revela que casi el 40% del costo soportado por la empresa est explicado por elementos extra-salariales. Se trata de los aportes jubilatorios,78 seguros, aportes para obras sociales, CASFPI, y los aportes a las obras sociales de la UOM, ASIMRA, APSOT y el FONAVI. 79 Al respecto, cabe resaltar que recientemente anunci que los aportes patronales sobre los salarios se reducirn en una escala que va del 30% al 80%, segn regiones, a partir de enero de 1994. Finalmente estos elementos de competitividad como la posibilidad de mejoras a travs de la reduccin del costo salarial que no forma parte de la remuneracin percibida por los trabajadores debe ser examinada a la luz de su participacin en los costos totales. Obviamente ello tendr un impacto diferente de acue rdo con el posicionamiento de la firma; esto es si se trata de empresas que colocan en el exterior una parte reducida de sus ventas y lo hacen a costos variables, una reduccin en los niveles de los costos salariales ser mucho ms significativa que aquella que opera en sus exportaciones a costo pleno. A ttulo ilustrativo y considerando la diversidad de productos elaborados por la siderurgia argentina una estimacin de la participacin del costo salarial en el total (incluyendo amortizaciones) se ubica en poco ms del 20% (Siderca 21%, la ex-SOMISA 23,2%). 0 sea que una virtual eliminacin de la totalidad de los componentes extra-salariales del salario dara como resultado un mejora en el costo total del orden del 7/8%. En sntesis, del anlisis de los factores exgenos a las firmas que contribuyen a explicar el nivel de competitividad de las empresas surge que: a) existe un "set" de precios y cantidad favorables en la dotacin presente de energa (gas 3, electricidad); b) cierta ventaja en trminos de la remuneracin horaria de la mano de obra respecto de las economas ms desarrolladas, aunque fuertemente atemperada por el menor rendimiento fsico de la misma (este fenmeno probablemente se asocie al grado de especializacin de cada firma en particular); c) un cierto sesgo anticompetitivo en trminos del costo de capital que opera negativamente para la realizacin de nuevas inversiones, para financiar el capital operativo o en la actividad global de empresas de menor porte (pero que en cambio no afecta mayormente la capacidad instalada actual que fue implantada en dcadas previas con condiciones financieras ventajosas para el sector privado), y que no afecta a la cpula del sector que accede a los mercados financieros externos;

78

Comparativamente la posicin de la Argentina (aportes del 11% y 16%) parece no diferir sustancialmente de otros pases productores de acero en lo referido a los aportes jubilatorios, como en los casos de Espaa (24% para empleadores y 4,8% para empleados) e Italia (18,9% y 7,54%). En cambio es mayor la diferencia con Alemania (9,35% y 9,35%), Japn (6,2% y 6,2%) y EEUU (6% y 6%). Obviamente ello debe ser evaluado en un contexto ms amplio que incluya las formas de administracin y gastos de estos aportes y ms globalmente considerando la totalidad de las instituciones que conforman el sistema de seguridad social de cada pas. 79 El tema parece no ser de exclusividad para la siderurgia argentina. Conocida es la situacin de las grandes plantas siderrgicas integradas estadounidenses, para las cuales la existencia de aditamentos al salario y otras regulaciones se constituye en una traba para la competencia con la importacin. Una estimacin de estos "sobrecostos" indica que para una planta integrada funcionando al 85% tales "sobrecostos" ascenderan a unos 58 dlares por t (con un costo total de 597 dlares).

81

d) en similar direccin operan algunos mecanismos regulatorios asociados a la existencia de impuestos 3, tasas nacionales, provinciales 3, municipales.

FACTORES ENDGENOS DE COMPETITIVIDAD DE LAS EMPRESAS SIDERRGICAS

La casi totalidad de los factores endgenos de competitividad de las frmas se encuentran i asociados a la variable tecnolgica. La multiplicidad de definiciones y acepciones relacionadas con este tema justifica efectuar una serie de consideraciones, muy particularmente al tratarse de una tpica industria de proceso como es la siderurgia. En primer lugar el potencial tecno-productivo de estas producciones involucra un gran nmero de "pasos" que pueden ser efectuados o no en una misma unidad productiva. Ello da lugar a la existencia de distintos niveles de integracin vertical de la produccin, que van desde las fases finales de terminacin de laminados hasta la realizacin de la totalidad de los procesos productivos a partir del mineral hierro y otros insumos bsicos. Desde esta perspectiva pueden evaluarse dos alternativas de eficiencia tecnolgica: considerando a una firma en particular (con diversos grados de integracin) o al sector en su conjunto. 80 En segundo lugar existen varios rasgos propios de la tecnologa asociada a las producciones siderrgicas que predeterminan la conducta de este tipo de firmas: a) Se trata de actividades capaces de generar fuertes reducciones de costos medios a medida que crece el volumen de produccin en base a la integracin en una misma firma de la mayora de sus fases. De esta forma, la integracin de los diversos procesos conduce al establecimiento de grandes plantas industriales, cuyas capacidades superan, a menudo, las posibilidades de absorcin del mercado local. b) Estas producciones son muy intensivas en el uso de capital y reconocen un escaso grado de flexibilidad tanto en trminos del "mix" de produccin como en su funcionamiento continuo. En este aspecto, los procesos de detencin/puesta en marcha de las plantas tienen un costo econmico no desdeable. Todo ello conduce a realzar la importancia del indicador de uso de la capacidad instalada, factor que necesariamente afecta el desempeo de los indicadores fsicos de productividad.

80

No necesariamente ambas pueden coincidir; a menudo las divergencias responden a la existencia de regulaciones, como lo ocurrido en la siderurgia argentina desde principio de los '80. Histricamente y de acuerdo con la lgica tcnica, los diversos planes de incentivos a la siderurgia enfatizaban sobre la necesidad de instalar plantas integradas con niveles acordes con los estndares internacionales a fin de captar beneficios de economas de escala. Sin embargo la existencia de regmenes de promocin regional examinados en el Cap. IV dieron como resultado la virtual "desintegracin" territorial de la siderurgia (incluso en el caso de plantas integradas como Acndar) con las consiguientes prdidas de eficiencia desde la ptica social. Resulta obvio que socialmente carece de sentido econmico interrumpir el proceso productivo, trasladar el producto hasta las zonas promocionadas, terminarlo all y reenviarlo a los centros de consumo (casualmente ubicados cerca de las plantas siderrgicas originales). El ejemplo ilustra sobre la dicotoma social privada: desde el punto de vista del conjunto social estas producciones desintegradas son tcnicamente desventajosas alejndose significativamente de las mejores prcticas internacionales; pero desde la ptica privada, se convierten en actividades econmicamente rentables que, por ende, justifican las decisiones racionales de los empresarios.

82

c) Grandes volmenes de produccin, elevado nmero de etapas productivas, subproductos con valor econmico (gases industriales, productos qumicos, etc.) y amplia diversidad de formas finales de los productos (dimetros, espesores, calidades de acero, etc.) demandan, originalmente, un exhaustivo trabajo de puesta a punto de la planta y, posteriormente, un elaborado mecanismo de planificacin en la fase productiva. Ello significa, entre otras cosas, que buena parte de la competitividad de la firma queda predeterminada o al menos fuertemente acotada por su diseo original y que el lapso de "maduracin" de la planta demanda varios aos. Esto ltimo involucra el desarrollo de una amplia gama de acervos tecnolgicos asociados principalmente a la calificacin de la mano de obra, los mtodos de trabajo y los sistemas de organizacin de la produccin. d) A medida que estos componentes "blandos" de la tecnologa van desarrollndose comienzan a perder relevancia otros conceptos asociados a algunos atributos de los equipos (antigedad, tecnologas bsicas, etc.). No resulta extrao entonces que varias empresas que participan del mercado mundial merced a una excelente productividad fsica, no necesariamente estn ubicadas a la vanguardia en lo que hace a equipamientos (y, por el contrario, en los primeros aos las plantas nuevas exhiben "performances" alejadas de las lderes del mercado). En tercer lugar, siendo estas plantas tcnicamente rgidas en el equipamiento bsico y en el "mix" de produccin (con cierto potencial de desarrollo en su operabilidad posterior), la decisin inicial acerca de la tecnologa a utilizar, dnde localizarla, el "lay Out" de la planta, el acceso a los insumos y al mercado final predeterminan, en gran medida, su nivel de productividad posterior. Es decir que parte de la competitividad asociada a las variables tecno -productivas de estas empresas, estn predeterminadas por el diseo inicial de la planta. De esta forma, si bien existe un amplio campo de "aprendizaje" y mejoras posteriores, stas pueden efectuarse sobre una decisin inicial correcta o incorrecta (caso este ltimo donde es muy difcil que el efecto posterior de las ganancias de productividad compense el sesgo de las deficiencias estructurales del montaje inicial). 81 Finalmente, a fin de evaluar integralmente la posicin de las empresas del sector cabe adoptar un criterio amplio del trmino tecnologa que adems de incluir los aspectos estrictamente productivos incorpore a los temas organizacionales. Estos comprenden no slo los rasgos centrales de las formas de direccin de las empresas sino tambin los mtodos de trabajo y el sistema de relaciones entre los diversos estamentos que componen las firmas. 82

81

Por ejemplo, las empresas siderrgicas que inicialmente se localizaron lejos de los puertos de aguas profundas en virtud de su cercana de los yacimientos de mineral de hierro, cuando stos se agotan, y a pesar de todas las mejoras internas que puedan efecturseles, las mismas, no alcanzan, en la generalidad de los casos, a compensar el sobre costo asociado al abastecimiento de mineral a travs del comercio internacional. 82 La disociacin entre los cambios en las tecnologas de produccin y los temas organizacionales quedan al descubierto cuando se trata de reducir abruptamente los niveles de empleo sin reorganizar, previa y paulatinamente, los mtodos de produccin. En estos casos habitualmente, la reduccin de personal deriva en una notable cada en la produccin y en la productividad de los empleos que se mantienen. Algo similar ocurre cuando se introducen nuevos equipos en un esquema de produccin que ya se encuentra funcionando, si previamente no se reorganiza la produccin.

83

A partir de estas consideraciones el anlisis de la posicin competitiva internacional de las empresas siderrgicas argentinas comprender dos secciones claramente delimitadas. La primera de ellas apunta a ubicar el posicionamiento de la siderurgia respecto de las mejores prcticas internacionales, en un anlisis que comprender la evolucin reciente en materia de equipamiento, personal y organizacin de la produccin. En la segunda, se intenta evaluarlos efectos en trminos fsicos de la evolucin tecnolgica de las principales empresas del sector, esto es, se examinar la evolucin de algunos indicadores de productividad fsica, tanto de equipos como de la mano de obra en relacin con los resultados obtenidos en otras empresas internacionales. Dotacin inicial de equipos y tecnologa Fundicin En esta etapa, la siderurgia argentina cuenta con dos tipos de equipamiento correspondientes a otras tantas "rutas" de produccin, Por un lado, las actuales Aceros Paran y Aceros Zapla operan con altos hornos (AH) convertidores (usando arrabio) y laminacin; mientras que Siderca y Acndar lo hacen con sistemas de reduccin directa (RD) hornos elctricos (HE) y laminacin. En el primero de los casos se trata de instalaciones convencionales adoptadas por las dos empresas que conformaban el complejo estatal con un marcado retraso respecto de los principales competidores internacionales. En el caso de la ex-SOMISA, tanto los dos altos hornos como la s instalaciones auxiliares de coqueras tienen una capacidad ubicada en el lmite inferior de los tamaos ptimos y distan notablemente de las capacidades instaladas por las firmas lderes que utilizan esta tecnologa. 83 An as, y dada las escasas modificaciones en los conceptos bsicos de la fundicin por AH, la excelencia tecnolgica de los hornos de Aceros Paran queda acotada a la vida til de los mismos y, fundamentalmente, a las tareas de reparacin y mantenimiento. Distinta es, en cambio, la posicin de Acndar y Siderca respecto del uso de los sistemas de RD. Esta tecnologa para la fundicin fue experimentada largamente con distintos mtodos, siempre sobre la base de lograr mineral pre-reducido utilizando gas (ya sea natural y/o de carbn), en plantas econmicamente rentables pero que operen con volmenes de produccin sensiblemente inferiores a los altos hornos. En el caso de la tecnologa adoptada por las firmas argentinas, las patentes datan de principio de los '60, pero recin comienzan a comercializarse incluso, con algunos problemas en 1969. El nuevo desarrollo fue rpidamente adoptado por Siderca, siendo una de las primeras plantas instaladas en el mundo (a excepcin de los dos emprendimientos de la empresa que comercializa el proceso). Su puesta en funcionamiento en 1977, denota un rpido proceso de adopcin de las mejores tcnicas internacionales y cierto nivel tecnolgico capaz de ensamblar los nuevos equipos con las instalaciones pre-existentes. Un comportamiento similar exhibe Acndar que inaugura una planta similar en 1978.

83

Al respecto Poseo la empresa estatal coreana considerada como una de las firmas ms eficientes a nivel mundialcon cuatro grandes hemos tiene una capacidad de fundicin ubicada en el entorno a los 20 millones de t ao de arrabio, mientras que los 2 hornos de Aceros Paran en conjunto rio superan los 2.3 millones.

84

No solo en el escaso retraso para la adopcin del nuevo proceso se verifica cierto grado de dinamismo tecnolgico sino tambin en su rpida puesta a punto y temprano sobrepaso de los indicadores tericos de produccin de los equipos. En esa direccin, cabe destacar una serie de modificaciones internas efectuadas por las empresas argentinas posteriormente incorporadas en otras plantas por los licenciantes originales (Midrex Corporation de los Estados Unidos) que le permiten, a ambas firmas, operar con niveles productivos sensiblemente superiores a los estndares derivados del diseo original. A ttulo de ejemplo, la planta de reduccin directa de Acndar fue concebida para una capacidad inicial de 450.000 t/ao, pasando lucero a poco ms de 600 mil t/ao e incluso llegando a producir ms de 700 mil t/ao. A su vez, la planta de RD de Siderca inicialmente fue diseada para una produccin de 420 mil t/ao produciendo actualmente ms de 500 mil t/ao. En suma, en estos casos se conjuga el uso de una tecnologa de reciente lanzamiento internacional, un rpido y eficaz proceso de aprendizaje y una clara articulacin con la dotacin de recursos naturales del medio local (gas). 84 Al respecto Poseo la empresa estatal coreana considerada como una de las firmas ms eficientes a nivel mundial con cuatro grandes hemos tiene una capacidad de fundicin ubicada en el entorno a los 20 millones de t ao de arrabio, mientras que los 2 hornos de Aceros Paran en conjunto rio superan los 2.3 millones. Aceracin La fase siguiente (aceracin) presente un panorama ms heterogneo, aunque a grandes rasgos y para la mayora de las empresas, denota tambin un panorama similar, esto es una rpida actualizacin tecnolgica por parte de las principales empresas siderrgicas del sector. En lo que hace a las formas de "colar" el acero, tanto Siderca en 1977, como Acndar 1978 en su planta de Villa Constitucin y en 1991 en La Tablada y la ex-SOMISA desde 1983/5 utilizan para la totalidad de su acero el sistema de colada continua. Se trata de un equipo que permite eliminar un proceso en la fase de aceracin esto es facilita el pasaje del acero crudo a la forma de semi-elaborado sin necesidad de moldearlo previamente en lingotes o "slabs" para su posterior laminacin. Internacionalmente los primeros equipos fueron instalados en Alemania entre 1961 y 1963, (Manesmann, DEMAG, etc.) para la produccin de productos no planos (palanquillas); idnticos avances pero ahora para los planos fueron puestos en marcha tambin por empresas alemanas a fines de los sesenta. Ntese que existi una escasa diferencia de aos entre el momento de lanzamiento internacional del equipo y su adopcin por parte de las empresas locales.

84

Sobre la complementacin entre los recursos naturales y la adopcin de este tipo de tecnologa por parte de Siderca, puede consultarse Foresti A. y Urganani G. "La Planta de Reduccin Directa de Mineral de Hierro" en Boletn Techint N 198 AbrilMayo 1975 e Imperti L. y Nova G. "Actividad de Techint en el campo de la reduccin directa" en Boletn Techint N" 198, AbrilMayo 1975.

85

Tratndose de equipos que se adicionan a un esquema productivo en funcionamiento, su adopcin no es sencilla para plantas que tengan un "lay out" definido; facilitndose en cambio cuando se trata de plantas semi- integradas y/o sometidas a un cambio de "lay out" importante. De esta forma, los emprendimientos recientes tienen cierta ventaja en su incorporacin respecto de las empresas de ms de dos dcadas. En el caso argentino, a partir de los avances productivos de los '70 y parte de los '80, la casi totalidad del acero se cuela por colada continua, registrndose adems un escaso "gap" en su adopcin respecto de las mejores prcticas internacionales. Comparativamente a nivel internacional, el proceso de difusin es ms lento, especialmente en los pases de larga tradicin siderrgica. As, por ejemplo, en los EE.UU., el porcentaje de acero por colada continua, supera escasamente el 70%; en Brasil no alcanza al 55% y en el grueso de los pases que hasta recientemente tenan esquemas socialistas de mercado el porcentaje es an menor (Polo nia 6.7%; URSS 17.7%; Checoslovaquia 15.0%; etc.). Por el contrario aquellos pases con siderurgias "nuevas" o sujetas a recientes procesos de reconversin, tienen una alta proporcin de uso de estos equipos (la CEE en su conjunto supera el 80%, Venezuela llega al 70%, Japn exhibe un 88% y Corea la totalidad de su acero). Respecto de las formas de obtencin del acero existen dos alternativas: la primera corresponde al uso de arrabio como carga de los hornos y la segunda utiliza carga fra (chatarra y/o hierro esponja). En el primero de los casos, el avance tecnolgico de mayor significacin registrado a inicios de los '60 fue la instalacin de los convertidores LD, en reemplazo de los hornos Siemens o Bessemer. Originalmente desarrollados en Inglaterra a fines del siglo pasado, y modificados hasta permitir su uso comercial por parte de empresas austracas (Voest-Alpine), su lanzamiento al mercado comercial se produjo en los primeros aos de los sesenta cuando previa modificacin fueron adoptados masivame nte por un conjunto de empresas japonesas. El ingreso de los primeros equipos al mercado argentino se produce una dcada ms tarde, cuando la ex-SOMISA instala convertidores LD para parte de su produccin radiando de servicio algunos convertidores Bessemer y manteniendo los Siemens. Actualmente para las dos empresas que operan con arrabio, la totalidad del acero se cuela con equipos LD. Comparativamente, a nivel internacional, tanto Japn como los pases de la CEE, ya desde mediados de los '70 utilizaban estos equipos para la totalidad de su produccin. Otros casos, como los ex pases socialistas (Rumania, Checoslovaquia, e incluso la ex-URSS) a fines de los '80 tenan an en funcionamiento los viejos equipos Siemens y Bessemer que contribuan con ms del 50% de la produccin de acero.

86

Para las empresas argentinas restantes Acndar, Siderca y Aceros Bragado la ruta elegida es la acera elctrica. En este caso se trata de equipos estndares internacionales de ultra potencia, similares a los utilizados por las mejores plantas internacionales. Resulta difcil establecer el "lag" del lapso de adopcin respecto del primer uso comercial, dado que estos equipos, en lo sustantivo, fueron diseados hace varias dcadas pero han sufrido profundas transformaciones tanto en su conformacin fsica como en las formas de operacin. A menudo estos cambios surgieron de avances en otras actividades como el campo de la cermica y/o de la transmisin de electricidad y fueron rpidamente adoptados por las empresas siderrgicas. Por su importancia cabe destacar como tcnica principal el cambio de potencia elctrica utilizada (los hornos de ultra potencia), implementado internacionalmente desde principio de los aos setenta llevando la potencia a 750 Mkw. A partir de estas nueva s instalaciones, Siderca los adopta rpidamente entre 1977 y 1978; un desarrollo similar sigue Acndar en la planta de Villa Constitucin (mientras que en La Tablada lo pone en marcha a fines de los '80). Otras tcnicas menores referidas a la operacin de los HE son tambin adoptadas por las empresas argentinas con un reducido retraso respecto de su aparicin internacional. Casos como los sistemas de EBT (excentric bottom tapping), el uso de los paneles refrigerantes y el tratamiento de "foaming, slang" son los de mayor relevancia. 85 A su vez, la dos firmas argentinas integradas que utilizan este proceso, en la bsqueda de una mayor flexibilidad productiva (va composicin qumica del acero colado), incorporaron equipos de "cucharas secundarias" a los hornos elctricos y los procesos de degasificacin para la produccin de aceros especiales. Laminacin Finalmente el anlisis de la situacin tecnolgica de las empresas en la fase de laminacin amerita una gran cantidad de situaciones asociadas con la mult iplicidad de firmas y sus evoluciones previas (absorcin de empresas, relocalizacin territorial, etc.) que operan en el mercado. Si el anlisis se circunscribe a las empresas de mayor porte, la conducta de Siderca con los dos laminadores de tubos sin costura de uso continuo se constituye en un caso lmite ubicado prcticamente en la frontera tcnica internacional. Con un escaso grado de retraso en la adopcin de la tecnologa bsica y la adicin de un profuso trabajo de adaptacin y generacin interna de cambios menores, la reciente puesta en marcha del laminador continuo 2 (LAC02) ubica a la empresa con dos laminadores continuos balanceados con las fases previas de hornos de recalentamiento, aceracin y fundicin por RD, en un proceso de produccin con un alto arado de automatizacin. 86 El anlisis del caso Acndar tiene algunas variantes aunque reconoce tambin cierta excelencia tecnolgica en base a la calidad de los trenes de laminacin en caliente. Obviamente, en este caso, las fases posteriores de laminacin estn afectadas, en lo que a productividad se refiere, por la amplia gama de productos elaborados por la empresa.
85

Una descripcin detallada de los cambios introducidos por Acndar durante los '80 y sus diferencias respecto al momento de la aparicin en el mercado internacional, como asimismo un listado de algunos cambios menores diseados por los tcnicos de la propia empresa pueden consultarse en Bisang R. "Maduracin tecnolgica, Acumulacin econmica y Generacin de ventajas comparativas dinmicas (un anlisis microeconmico en el caso argentino)". CONICET, Sussex Uk, 1989. 86 La incorporacin de este equipo sumado al laminador continuo ya existente y los avances en materia de productividad le otorgan a la firma argentina cierta preeminencia en trminos de capacidad y eficiencia operativa respecto de su competidor brasilero en la produccin de tubos de acero sin costura. En ese sentido, la empresa brasilera tiene una capacidad del orden de las 350 mil t/ao y opera an con laminadores de paso peregrino".

87

Las fases de laminacin de productos planos en caliente en cambio, guardan cierta distancia de los estndares internacionales. Los recientes (y promisorios) avances de laminacin continua de algunas plantas lderes mundiales estn lejos del tren de laminacin en caliente de la ex-SOMISA, que, an reconociendo la existencia de aceitados procesos de mantenimiento, lleva casi tres dcadas de funcionamiento. Mejor parece ser el funcionamiento de las plantas de laminacin en fro tanto de Aceros Paran como de Propulsora Siderrgica, caso este ltimo donde no existen nuevamente mayores diferencias con las tecnologas estndares internacionales (en trminos de tamao y antigedad de equipos) que, por lo dems, no han exhibido variantes de importancia en las ltimas dcadas y se encuentran ampliamente difundidas. Finalmente cabe efectuar una serie de consideraciones sobre el esquema tecnolgico de la industria en su conjunto. A favor de la produccin nacional juega el hecho que, a diferencia de lo ocurrido dos dcadas atrs, el sector opera mayoritariamente con empresas integradas que le permiten una apreciable reduccin de costos respecto del estadio de desintegracin previo. Adicionalmente y como efecto conjunto de los avances productivos y de la aparicin de nuevas tcnicas de produccin, el tamao de las plantas integradas guarda cierta correspondencia con los estndares internacionales. Ya no se trata de empresas ubicadas una dcada o ms detrs de la "best practice" internacional, con un tamao relativo que las alejaba sensiblemente de los estndares mnimos mundiales sino de un nmero ms acotado de firmas con cierta presencia internacional. Ms an, la eleccin de la tecnologa conjuga equipos previos de produccin con nuevas tcnicas, coherentes con las dotaciones de recursos locales (tanto gas como electricidad y mano de obra calificada). Obviamente, en este contexto pierde relevancia la eventual excelencia o antigedad de tecnologas aplicadas por pequeos laminadores en la medida que su accionar queda acotado a "nichos" de mercado local muy restringidos y diversos grados de relacin con las empresas de mayor porte, va provisin de insumos. Incluso varias de las empresas tecnolgicamente ms alejadas de las prcticas internacionales cesaron en su produccin en los ltimos aos o se encuentran afectadas a procesos de reconversin. Mano de obra y formas de organizacin de la produccin Es probable que la creciente internacionalizacin de las empresas lderes haya incidido tambin a favor de cierto "aggiornamiento" en los mtodos de organizacin de la produccin. Centrando el anlisis en las empresas que controlan el grueso del mercado pue den identificarse diversas acciones que operan en idntica direccin aunque con modalidades y ritmos diferentes. En todos los casos el objetivo es: a) eficientizar la produccin a travs de la obtencin de mejoras en la productividad de la mano de obra; b) efectuar cambios en las formas de organizacin de la produccin introduciendo conceptos de descentralizacin de la produccin y la toma de decisiones incorporando la idea de "producir calidad".

88

En el primero de los casos resulta destacable la existencia de mecanismos estables a lo largo de la ltima dcada en las firmas lderes destinadas a capacitar al personal. En ese sentido tanto en Siderca como en la ex-SOMISA y Acndar, existen cursos de capacitacin locales e internacionales con personal interno y externo a la empresa, etc. destinados a incrementar la calificacin y la productividad de la mano de obra. Ms aun, en algunos casos y por cortos perodos, se produjo el entrenamiento de personal local en firmas extranjeras. En casos puntuales y sobre temas especficos se verific una activa interrelacin con el apoyo brindado por el Instituto Argentino de Siderurgia (IAS). Sumado a ello se han efectuado, con diversas intensidades, esfuerzos para modificar la forma de organizacin de la produccin a travs de dos lineamientos generales: la tendencia a introducir los criterios de poli funcionalidad en la mano de obra y la implementacin de los conceptos de calidad total. En ese sentido resulta llamativa la evolucin de la composicin de la mano de obra en las firmas, favoreciendo una mayor calificacin y tendiendo a reducir la participacin de supervisores y personal dedicado a administracin, ventas e incluso de operarios. As, en el caso de Siderca la preocupacin por descentralizar la produccin e incorporar el concepto de calidad total lleva dcadas y como fruto de ello exhibe un lento pero efectivo proceso de modernizacin de sus estructuras organizacionales. 87 Como ejemplo de ello, se destaca que, a lo largo de la ltima dcada, se produce un marcado camb io en la composicin de la mano de obra que a su vez es coherente con una poltica de incorporacin de nuevos equipos y un creciente uso de las tecnologas computacionales. Algunos cambios son por dems elocuentes: a pesar de la reduccin global del empleo crece en casi un 45% el nmero de tcnicos, mientras que decrece abruptamente la cantidad de obreros y supervisores. En suma, la planta se tecnifica y, cambiando los roles funcionales, va lentamente desplazando la figura del supervisor y el obrero para incorporar a los tcnicos a la "lnea" de produccin. El mismo tipo de temas fue abordado por Acndar pero con algunos aos de retraso y otra dinmica funcional. 88 Posiblemente influido por la propia conformacin productiva absorcin de plantas y replanteo del "mix" de produccin versus plantas concebidas originalmente de cero y en un corto lapso, a mediados de los '80 (asociado con la necesidad de insertarse ms adecuadamente en los mercados internacionales), la empresa comenz los procesos de racionalizacin laboral y cambio de los mtodos de trabajo. Con distintas metodologas y no siempre exentos de conflictos, la implementacin de los nuevos mtodos de trabajo comenz por la Planta de La Tablada en 1988,89 y continu posteriormente en Villa Constituci n. Se trata, al igual que en la empresa mencionada previamente de introducir mayor flexibilidad en la mano de obra e incorporar los conceptos de calidad total. No obstante, como ya se seal, resulta igualmente llamativo el hecho de que estas reorganizacio nes y mayores calificaciones no slo no hayan incrementado los salarios, sino que ni siquiera hayan compensado la cada de los mismos en trminos reales, debida al aumento de los precios.

87

Como efecto de ello la introduccin de nuevo equipamiento es rpidamente "digerido'" por la organizacin y en un corto plazo se alcanza su plena productividad. Al respecto puede verse Paik J. "Herramientas esenciales y competitividad en los procesos de produccin a nivel internacional. El caso de SIDERCA". ILAFA N' 31, 1980 y Pigazzi O. "Promocin, Isla o estrategia empresaria?", ILAFA N 31, 1990. 88 Al respecto puede verse. Jabbaz M. "Gestinsocial de las instituciones tecnolgicas en la industria siderrgica". CONICET, Bueno,, Aires 1992. y Novick M. y Palomino H. "Estrategias empresaria,; y respuestas sindicales frente a la reestructuracin econmica. Estudio de un caso". ASET, Buenos Aires, Julio 1992. 89 Donde en el lapso de tres aos se: a) reconvirtieron las modalidades de trabajo introduciendo altos grados de flexibilidad; b) se redujo el personal d e 2.616 personas a poco ms de 1.350; e) se introdujeron nuevos equipos de aceracin que le permiten especializarse en aceros especiales.

89

Finalmente, el proceso fue mucho ms abrupto en la ex-SOMISA donde, luego de casi una dcada de mantenimiento de los niveles de personal y los mtodos de trabajo tpicamente piramidales en estructura y funcin la crisis de 199 1 devino en una abrupta reduccin de los planteles productivos y en el mantenimiento de los esquemas de organizacin previos. En suma, atento al proceso de privatizacin la decisin pas nicamente por una reduccin lisa y llana de personal, pero no se modificaron en mayor medida las formas de relacin entre los estamentos de las firmas y los mtodos de trabajo. Evolucin de los indicadores fsicos de produccin Evolucin de la productividad fsica del capital La estimacin de la "performance" de los equipos en estas empresas remite al anlisis de las productividades fsicas en cada una de las etapas. Una alternativa es medir el nivel de produccin por hora de funcionamiento de los equipos que componen cada una de las etapas de produccin y otra complementaria es examinar dinmica y comparativamente la "performance" en trminos de uso de insumo s en relacin al producto final para las empresas y/o el sector en su totalidad. En el primero de los casos, en la etapa de fundicin, los registros horarios de las dos plantas de RD que funcionan en el pas (Siderca y Acndar) las ubican entre las ms eficientes a nivel mundial. En ese sentido la comparacin con otras experiencias internacionales ubican a las dos firmas argentinas entre las de mayor eficiencia tanto en la produccin promedio/horario como en los porcentajes de consumo de gas por tonelada producida. Mas an, tambin se destaca respecto de otras empresas internacionales que usan esta tecnologa, la rapidez con que alcanzaron los niveles estndares previstos en los diseos originales de la planta y por el hecho de que los niveles actuales de produccin superan a aquellos holgadamente. 90 Resulta ms difcil evaluar la productividad de los hornos de la ex-SOMISA, dado que se trata de equipos que no trabajan a pleno, a pesar que se deben encontrar en funcionamiento por razones tcnicas. Algunos indicadores como duracin de la campaa de los hornos, total de produccin por campaa, etc. as como los consumos de energa y componentes metlicos por tonelada producida indicaran que no operan con marcados retrasos respecto de los estndares internacionales. 91

90 91

La evolucin de los registros hasta fines de los ochenta puede verse en CEPAL, op. cit. Todo parece indicar que las eventuales diferencias se asocian en mayor medida con la escasa demanda que deviene en un uso parcial de las diversas operaciones fabriles en su conjunto y con la multiplicidad de lneas de produccin con que actualmente cuenta la firma. Cabe recordar que esta "desestructuracin productiva guarda una cerrada relacin con el modelo previo de articulacin pblicoprivado que fue fuertemente afectado por la integracin de las empresas privadas a fines de los '70.

90

En las etapas de aceracin los indicadores existentes tanto de los HE como de los convertidores LD de Aceros Paran revelan que los rendimientos horarios son compatibles con los estndares internacionales y que han evidenciado, a lo largo de lo s ltimos aos, marcados incrementos de productividad. As, los consumos de hierro esponja versus toneladas finales de acero y/o los de arrabio versus acero son compatibles con los estndares internacionales. Algo similar ocurre en el caso de los HE con los consumos promedio de energa elctrica, electrodos y otros fundentes respecto de los estndares internacionales. La existencia de algunas diferencias est asociada a las modalidades especficas de cada planta en particular (tipo de carga, modalidad de calentamiento del horno, "mix" de uso entre chatarra y hierro esponja, etc.) no constituyndose en desvos de mayor significacin .92 Finalmente en las etapas de laminacin, ocurre algo similar. A nivel de las dos principales empresas privadas, se verifican importantes ganancias en las toneladas laminadas por hora promedio anual, especialmente en la lnea de laminacin continua de Siderca puesta recientemente en funcionamiento. A su vez, el tren de laminacin en caliente de Aceros Paran, opera con porcenta jes de "scrap" y de utilizacin de material similares a los niveles internacionales. Ahora bien, estas impresiones respecto a la capacidad tcnica individual de los equipos deben ser consideradas en su conjunto y en el marco que se desenvuelve la siderurgia argentina cuando se efectan comparaciones internacionales. Es probable que, a pesar que en determinadas etapas las firmas sean eficientes, no necesariamente se verifique idntico grado de competitividad cuando se examina la capacidad productiva en su c onjunto. Si bien pueden encontrarse matices claramente diferenciales entre las firmas examinadas, es dable observar que en general operan con un "mix" de productos y equipos (e incluso plantas) que puede atentar contra la productividad global de las firmas. El tema tiene mayor preponderancia en Acndar y, fundamentalmente, en Aceros Paran por lo menos hasta que se terminen de definir las caractersticas sustantivas del anunciado proceso de reestructuracin productiva. En el primero de los casos, debe considerarse que opera con ms de 2.500 productos y varias plantas interrelacionadas, especialmente en las etapas de laminacin final. Obviamente ello significa que si bien los equipos por hora de funcionamiento exhiban altos niveles de eficiencia es probable que parte de la misma se diluya dado el elevado "mix" de productos (y los consecuentes tiempos muertos) y los procesos de desintegracin asociado a la existencia de las plantas en San Luis. 93

92

La comparacin de la eficiencia operativa de Acndar con otras plantas europeas y japonesas para el perodo 1980/88 puede verse en Bisang R. "Cambios tcnicos menores, trayectorias naturales y generacin de ventajas comparativas: Un anlisis comparativo entre firmas similares en contextos econmicos diferentes", CEPAL, mimeo, Buenos Aires, 1989, y Acevedo A. "Direct Reduction electric are furnace: Technoeconomical over viewpoint of performance", mimeo, Buenos Aires, 1988. 93 Obviamente, desde el punto de vista del beneficio privado y al margen de toda consideracin sobre el beneficio pblico o social, puede justificarse la diversificacin del "mix" de produccin y la desintegracin territorial de la produccin si: a) los costos de la desintegracin productiva son menores que los beneficios emergentes de la promocin regional y b) la posibilidad de contar con un amplio "mix" de productos permite el despliegue de estrategias, ms exitosas para sortear los perodos recesivos. En otras palabras, en esta situacin se dara, ms por "fallas de las polticas pbernamentalesque por fallas del mercado, tina disparidad entre el beneficio privado y, el pblico a favor del primero. Ello, de acuerdo a la teora neoclsica, no slo no justificara nuevos subsidios, sino que requerira una disminucin del beneficio privado (por eliminacin de subsidios existentes o por impuestos).

91

Distinto es el caso de la ex-SOMISA, donde adems de la falta de algunas mejoras en trminos de equipamiento se le suma una "lay out" de planta y un "mix" de produccin que responde al modelo previo de integracin pblico/privado (va provisin de insumos) con una expectativa de mercado varias veces superior a la actual. Obviamente si se desarticul esa forma de produccin, la planta qued desbalanceada respecto de los objetivos originales. De esta forma, es virtualmente imposible el funcionamiento a plena capacidad de todos los equipos (aunque cuando estos funcionan individualmente exhiban rendimientos fsicos aceptables), sin que aparezcan cuellos de botella que impidan alcanzar niveles de eficiencia global. Obviamente ello no impide que, utilizando determinados "senderos" productivos, la planta sea eficiente, aunque necesariamente lo ser a niveles de produccin inferiores a las capacidades tericas globales. Niveles de productividad de la mano de obra Coherente con el comportamiento de los equipos y de los cambios organizacionales de la produccin, los procesos de concentracin y los ajustes en los niveles de ocupacin, la productividad de la mano de obra en la siderurgia creci aceleradamente a lo largo de los ltimos aos. As, a nivel agregado, mientras que en 1980, cada persona ocupada produca poco ms de 80 toneladas, a fines de 1992, el registro se eleva a 173 toneladas. Es decir que, an considerando algunas distorsiones asociadas a los cambios en los "mix" de produccin, la productividad laboral creci en los ltimos doce aos a razn de un 6,5% anual acumulativo. Este resultado, se explica bsicamente por la fuerte reduccin ocupacional especialmente en los ltimos aos en el marco de un estancamiento general de la produccin y ciertos avances en la sustitucin de productos importados a inicios de los '80. A ello debe sumrsele que los procesos de concentracin de la oferta local contribuyeron a centralizar la produccin en una nmero acotado de plantas que, de esta forma, accedieron plenamente a los beneficios de las economas de escala. Incluso, si el proceso no tuvo mayor espectacularidad se debi a las insuficiencias de la demanda interna para captar la plena capacidad instalada y/ o a las durante algunos aos adversas condiciones del mercado internacional. El anlisis es ms contundente cuando se examina el desempeo de las empresas lderes del mercado. As, Siderca increment su productividad laboral en m s de un 150% entre 1980 y 1992, mientras que los comportamientos de Acndar y la ex-SOMISA fueron menos espectaculares pero no menos importantes. En todos los casos los registros ubican a las empresas en niveles superiores a las 200 t por hombre ocupado (Vase Cuadro N 24). CUADRO N 24. Productividad media de la mano de obra. (t por persona ocupada)
PAIS/EMPRESA ARGENTINA: SOMISA Siderca Acindar Estados Unidos1 Japn2 C.E.E.3 t./OCUPADO

208 268 299 311 420 235

1 Corresponde a las 6 mayores plantas integradas de Estados Unidos; 2 Muestra de 8 compaas japonesas; 3 Muestra de 12 empresas europeas. En todos los casos se trata de firmas integradas. Los datos para las empresas argentinas corresponden a julio de 1992, mientras que para las empresas extranjeras son de diciembre 1991. FUENTE: Elaboracin propia a partir de datos de las empresas argentinas y Steel World Dynamics. N 18, March 1992.

92

Con estos niveles de productividad la siderurgia en su conjunto y las empresas previamente mencionadas califican aceptablemente a nivel internacional. Obviamente, una comparacin de este tipo tiene algunas falenc ias relacionadas con el grado de diversificacin del "mix" de produccin, el tipo de proceso empleado y el producto final (o el punto en el cual se interrumpe la cadena productiva). En esa direccin, el caso argentino opera con cierta desventaja por el tipo de especializacin. Al respecto, cabe indicar que la diversificacin del "mix" de produccin de algunas firmas como Acndar y la diversidad de lneas de produccin de otras como la ex-SOMISA que incursionaba en productos planos y no planos simultneamente son elementos que, en principio, operan en contra de la eficiencia operativa respecto a plantas integradas y especializadas en un nmero acotado de productos. An as, es destacable que las diferencias en productividad media de la mano de obra no son de mayor significacin respecto del promedio norteamericano y de las empresas lderes de la C.E.E. En cambio, guardan una notable diferencia respecto de las empresas japonesas. En sntesis, desde el punto de vista tecnolgico la siderurgia argentina ha id o aproximndose rpidamente a los estndares promedios internacionales. Partiendo de una serie de equipamientos bsicos estndares, la segunda mitad de la dcada de los '70 marc un proceso de rpida incorporacin de las tcnicas de reciente lanzamiento que, por lo dems, se asentaron sobre las favorables dotaciones energticas del pas. Ms adelante, los procesos de concentracin de la produccin y de achicamiento del mercado local junto con otros factores favorecieron la obtencin de economas de escala por parte del ncleo acotado de firmas que hegemoniza la produccin local. Si a ello se le suman los procesos de fuerte ajuste del personal, de la intensidad real del trabajo y cierto dinamismo tecnolgico en la generacin e incorporacin de cambios menores, el resultado es un nivel de productividad tanto de los equipos como de la mano de obra acordes con los estndares medios internacionales.

93

Captulo VI ESTRATEGIAS OLIGOPLICAS DE LAS PRINCIPALES FIRMAS DEL SECTOR Y ESTRUCTURA DE LOS GRUPOS ECONOMICOS QUE LAS CONTROLAN ACINDAR A poco de cumplir medio siglo desde su fundacin (1942) y a partir del despliegue de una agresiva y muchas veces cambiante estrategia empresaria, Acndar se ha consolidado como una de las integrantes del duopolio siderrgico y de las diez mayores empresas privadas del pas. As, en marzo de 1992 su patrimonio ascenda a U$S 863 millones, mientras que sus ventas totales, en 1990, se elevaban a U$S 507,9 millones con exportaciones que superaban los U$S 130 millones. En trminos productivos, ya desde fines del decenio de los '70, la produccin de laminados de Acndar supera el milln de toneladas cuando, en 1945, a poco de instalarse, haba alcanzado a producir 11.000 t de hierro redondo, con una utilizacin plena de la capacidad instalada en su planta emplazada, originalmente, en Rosario, provincia de Santa Fe. En la actualidad bajo la propia razn social Acndar cuenta con dos plantas industriales localizadas en La Tablada, en el Gran Buenos Aires acera y laminacin y en Villa Constitucin, provincia de Santa Fe, a partir del ciclo integral de acera y laminacin integradas a la produccin de hierro primario hierro esponja. En este ltimo establecimiento se halla instalada la planta de reduccin directa adquirida a Midrex Co, incorporada al acervo de la empresa en 1978, cuya actual capacidad de produccin es de 700 mil t de hierro esponja. Su montaje se complement con la instalacin de tres hornos elctricos de ultra alta potencia (1978), con una capacidad agregada de aceracin de 1.050 miles de t/ao. A su vez, tales hornos elctricos se integran, en dicha planta, con dos mquinas de colada continua con una capacidad global de 1.250 miles de t/ao. Asimismo, la secuencia productiva se ve complementada con un tren laminador para barras, flejes y alambrn grueso (cuya instalacin original se remonta a 195l), con una capacidad terica de produccin equivalente a 430 mil t/ao y otro tren laminador para alambrn (1972) con una capacidad de produccin de 640 mil t por ao. La elaboracin de productos finales se asienta en una planta para la produccin de tubos con costura (165.000 t/ao) y en el procesamiento de alambres y trefilados con una capacidad productiva ligeramente superior a las 200 mil t anuales. Por su parte, en la planta emplazada en La Tablada ex Santa Rosa, prxima a la Capital Federal, Acndar cuenta con dos hornos elctricos (instalados en 1966 y 197 1) con una capacidad conjunta de 288 mil t/ao de acero lquido y una mquina de colada continua (1989) con una capacidad anual equivalente a 240 mil t. En esta planta se hallan instalados dos trenes de laminacin; uno, montado en 1969, con una capacidad de 120 mil t/ ao para la produccin de aceros especiales y, otro, para el procesamiento de alambrn y barras (1954), con una capacidad de produccin equivalente a 155 mil t anuales. Por ltimo, en este establecimiento, la capacidad productiva instalada por Acndar S.A. incluye la trefilacin de alambres (50.000 t/ao), la produccin de cables (12.000 t/ao) y una planta de forja con una capacidad de procesamiento de 24.000 t anuales.

94

En trminos generales, a partir del salto tecnolgico que implic la integracin del ciclo productivo (con la adopcin del sistema de reduccin directa) junto a la instalacin de la acera elctrica, los equipos de colada continua y la creciente automatizacin de las operaciones, los procesos desarrollados por Acndar denotan un escaso rezago respecto a la frontera tecnolgica e, incluso, los principales indicadores fsicos de productividad resultan compatibles con los estndares internacionales. 94 Ello se ve potencializado por la conjuncin de esquemas equilibrados en el proceso productivo, menores costos relativos en materia energtica, una relativa flexibilidad asociada, en buena medida, a la amplia y diversificada ama de productos ofrecidos, etctera. Al respecto, al decir de uno de los directores de la empresa, "en el cambiante mundo de las aceras, las instalaciones masivas con tremendos output y altos niveles de facturacin, estn comenzando a ser peligrosamente antieconmicas, debido a los grandes capitales invertidos y a la inherente falta de flexibilidad ante las cambiantes circunstancias del entorno econmico. Como firma, el intento de producir a precios competitivos sugiere un desplazamiento del concepto de economas de escala a una idea mejor expresada como economas de variedad.95 En dicho marco, la diversificacin del "mix" de produccin involucra una muy amplia gama de productos; entre otros, acero para la construccin (laminados y trefilados para hormign armado y alambres, trenzas y cordones para hormign pretensado), flejes, palanquillas, barras y perfiles comerciales, caos con costura, aceros especiales, alambrones, alambres comerciales, industriales y para el agro, cables y cordones de acero, aceros finos, tuercas y bulones, clavos, etctera. En la mayor parte de esos mercados, Acndar ocupa una posicin de liderazgo, concentrando la mayor parte de la oferta local real y potencia- y contando con un poder decisivo en cuanto a la determinacin del precio domstico y a la obtencin de cuasi- rentas. Tal como surge de las consideraciones incluidas en el Captulo III, el mercado de laminados no planos excluidos los tubos sin costura reconoce una presenc ia de mercado prcticamente excluyente a favor de Acndar. Esa consolidacin oligoplica se ha visto fortalecida como consecuencia del desarrollo de una agresiva poltica de fusiones o absorciones de empresas y a partir de 1992 por la privatizacin de SOMISA, no solo porque aumenta su participacin en el capital de la misma sino tambin porque como resultado de sus negociaciones con la Organizacin Techint, la nueva empresa, Aceros Paran SA, dejar de producir no -planos. Asimismo, durante estos ltimos aos comienza a instalar subsidiarias en Chile y en Brasil como paso previo a la concrecin de los procesos de integracin subregional en ciernes. En el marco del programa de privatizaciones incorpora como una de las firmas del grupo econmica a la Central Pedro de Mendoza, productora de electricidad, cuya propiedad, inicialmente, comparta con el grupo econmico Massuh al cual, posteriormente, le compra la totalidad de su participacin. Esta central le provee la tercera parte del consumo energtico de Acndar. Durante 1992, se incorpora como accionista del Ferrocarril Roca mediante la adquisicin de las acciones de Decavial SA y Petroqumica Comodoro Rivadavia que llega al 12% del capital del consorcio ferroviario. Finalmente, tambin se incorpora al negocio gasfero al participar en el capital de la Distribuidora de Gas Metropolitano, mediante su empresa controlada, Invertrad SA.

94

Ver Bisang R.. "Maduracin tecnolgica, acumulacin econmica y generacin de ventajas comparativas (un anlisis microeconmico en la economa argentina)", CONICET/ Sussex, Buenos Aires, 1989, mimeo. 95 Acevedo A., (Manufacturing Directo Acindar S.A.), Reducion Electric Are Furnace Techno Economical Overvieuw of performance, Buenos Aires, 1987, mimeo.

95

En la actualidad, la empresa Acndar SA encabeza un grupo econmico que suponen el control del capital accionario de ms de 35 firmas aun despus de haber absorbido, bajo su razn social, a varias empresas (en su mayora, siderometalrgicas). El Cuadro N 25 sintetiza la conformacin actual del grupo empresario que se ha ido delineando en los ltimos aos, como derivacin de una estrategia que, dentro de la produccin siderrgica, le ha permitido obtener beneficios extraordinarios y, fundamentalmente, consolidar su posicin hegemnica en algunos de los principales segmentos del mercado muy particularmente, en el mercado de laminados no planos. A comienzos de los aos '40, la situacin internacional impona crecientes restricciones al abastecimiento externo de una amplia gama de productos. Ante la necesidad de satisfacer sus propios requerimientos de hormign armado, algunas de las principales empresas constructoras del pas (Acevedo y Shaw, Ca. de Construcciones Civiles de Aguirre y Aragn) deciden encarar la produccin local de hierro redondo. Para ello se asocian con INDAC (Industria de Aceros Chilenos) que adems de contribuir con su experiencia en el sector integra, como aporte de capital, un tren de laminacin. Sobre esas bases, en 1942 se inicia el montaje de la planta en Rosario un horno Siemens Martin de 30 t de capacidad y, ya en abril de 1943, comienza la produccin de hierro redondo para la construccin. 96

96

Ver Acndar, "Historia de una voluntad de acero", Buenos Aires, 1987.

96

CUADRO N 25. Conformacin empresaria del grupo econmico Acndar en 1992.

EMPRESA ACINDAR S.A. ACTIVIDAD Planta integrada (reduccin directa) para la elaboracin de acero, barras y perfiles, flejes, alambrones, alambres de diversos tipo, aceros finos, etc. Fab. de alambres de pas y alambre galvanizado para el agro. Fbrica de clavos. Mallas de alambre tejido. Fbrica de alambre y varillas para fardos. Fb. de mallas y hierro redondo p/ const. Fb. de trenzas p/ hormign pretensado. Manufacturas de acero. Fb. de perfiles de acero. Fb. de hierro redondo. Fb. de clavos y tachuelas. Manufacturas de acero. Manufacturas de acero y servicios. Fundicin de arrabio. Comercializacin. OBSERVACIONES Constituida en 1942. En la actualidad cuenta con dos plantas emplazadas en La Tablada (Pcia. Bs. As.) y, en Villa Constitucin, Pcia. de Santa Fe. Empresa acogida a los beneficios promocionales instituidos por Ley N 22702 para la Pcia. de San Luis. Idem. Idem. Idem. Idem. Idem. Idem. Idem. Idem. Idem. Idem. Idem. Adquirida en 1989 al grupo Cappazollo. Alto horno a carbn vegetal emplazado en la Pcia. del Chaco. Adquirida en 1988 (a travs de Invertrad empresa De Acindar SA); conlleva el control de Nuevos Productos SA; Const. Heredia SA; Diluvio SA y Foresa SA. Constituida en 1990 Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada.

PUAR S.A. CLAMET S.A. TEJIMET S.A. FADERMET S.A. INDEMA S.A. TORON S.A. BAPLESA S.A. PERFILAR S.A. SAMPA S.A. CLAVIMET S.A. LAMINAR S.A. ASER S.A. TAMET S.A. M. HEREDIA Y

COINSA S.A. CONCABLE S.A. CUPLAMET S.A. NAVARRO S.A. FELIX SIMON SIDER FLIGHT ELECTAL S.A. TALL. METAL. BELGRANO S.A. ACINDEX S.A. ACINDAR DO BRASIL ACINDAR CHILE CENTRAL ELECT. PEDRO DE MENDOZA DIST. GAS METROPOL. FERROCARRIL ROCA

Consultora para la industria. Siderometalrgica. Fbrica de cuplas. Siderometalrgica. Siderometalrgica. Servicios areos. Ingeniera electrnica. Maq. ind. siderrgica. Import/Export. Productos Siderrgico Comercial. Siderrgica. Comercial. siderrgica Generacin de electricidad (privatizada) Distribucin de gas (privatizada) Transporte ferroviario (privatizada)

80% del capital Controlada Vinculada Vinculada

FUENTE: Elaboracin propia en base a Memorias y Balances de Acndar SA. varios ejercicios.

A poco de retirarse el grupo inversor chileno (1946) surge la idea de instalar una nueva planta que permitiera incrementar la capacidad productiva de la empresa a partir de la incorporacin de los principales avances tecnolgicos desarrollados en el plano internacional. Su construccin se inici en 1949 y se opt por localizarla en Villa Constitucin (Pcia. de Santa Fe), dado que se contaba con infraestructura ferroviaria y vial, con la posibilidad de construir un puerto y con una relativa cercana respecto a la futura planta de la ex-SOMISA, que sera la proveedora de la palanquilla.

97

La planta fue inaugurada en 1951, contando con un tren continuo de laminacin (an se halla en operacin). En ese mismo ao se inici la produccin de alambres y, dos aos despus, la de tubos con costura. En forma contempornea, en la planta de Rosario, se instal otro horno Siemens Martin as como un nuevo tren laminador de palanquilla. Ya en esos aos, la empresa contaba con un muy diversificado "mix" de produccin: aceros redondos, cuadrados, planchuelas, perfiles, alambres, caos, laminados para tuercas y bulones, clavos, etctera. A partir de mediados de los aos 50 comienza a desplegarse una ambiciosa estrategia empresaria tendiente a abarcar una creciente gama de productos de acero en el marco de la diversificacin horizontal de la empresa y de su vinculacin con empresas lderes a nivel internacional (Lester B. Knight International Corp., Mackintosh-Hemphill, American Steel Foundries International, The Budd Company, de los EE.UU., el Grupo Thyssen de Alemania). La primera de esas experiencias es la constitucin de Acinfer S.A. en 1955 (Acndar controlaba el 61% del capital), para la construccin en serie de piezas fundidas (se trata de la primera fundicin de piezas forjadas de Amrica Latina). Se dedic originalmente, a la produccin de piezas, cilindros de laminacin de hierro y acero aleado. Ms adelante incorpor la fabricacin de piezas fundidas y de hierro maleable para la industria automotriz y del tractor, de incipiente desarrollo local. La creciente vinculacin al desarrollo de la industria automotriz local termin por convertir a la empresa en un proveedor exclusivo de Ford Motor Argentina que, finalmente, en 1966, adquiri las tenencias accionarias de Acinfer S.A. modificando su razn social por la de METCON (Metalurgia Constitucin). Por su parte, siempre en el marco de esta estrategia de diversificacin horizontal y de asociacin con empresas del exterior, en los primeros aos de la dcada del '60, Acndar encar varios emprendimientos empresarios: ARMETAL S.A., asociada a una empresa estadounidense, para la fabricacin de piezas estampadas para la industria automotriz (chasis, discos de frenos, cajas para pickups, etc.); ACINPLAST S.A., con asistencia tcnica de Alemania, dedicada a la fabricacin de caos de PVC y polietileno. Se trata de la nica de las firmas constituidas no asociada ni vinculada a la industria siderrgica; INDAPE S.A., fabricacin de chapas de acero al silicio y al carbono; MARATHON ARGENTINA S.A., asociada al Grupo Thyssen de Alemania, dedicada a la produccin de aceros finos y especiales en particular, aceros forjados para herramientas. En 1972, Acndar adquiri el 50% del capital en poder del Grupo Thyssen absorbiendo a Marathon Argentina que, ms adelante, pas a convertirse en la Divisin Aceros Especiales de la firma.

98

Sin embargo, en la segunda mitad de los aos 60 comenz a evidenciarse el paulatino desplazamiento de esa estrategia de diversificacin horizontal97 ante la creciente jerarquizacin de la integracin vertical de la produccin siderrgica. Al decir de la propia firma: "En general, las nuevas empresas prosperaban y se expandan, pero desde 1966 la atencin y los recursos de Acndar se concentraron en los proyectos de la acera integral, lo que la impulsaba a vender algunas de estas empresas".98 En efecto, se fue el destino final de la mayora de esas firmas con exclusin de Marathon Argentina constituidas desde mediados de los '50. En realidad, la formulacin de proyectos de inversin vinculados con la integracin del ciclo productivo de Acndar se remonta a fines de los aos 50 reconociendo, a partir de all, una diversidad de formulaciones y presentaciones que no llegaron a iniciar su fase de concrecin. En tal sentido, el primer antecedente lo brinda la constitucin, en 1958, de la Corporacin Argentina de Productores de Acero (CAPASA), en asociacin con La Cantbrica, Tamet, Santa Rosa, Dlmine Siderca y Siam (a partir de altos hornos y convertidores, con una capacidad estimada en un milln de toneladas). Poco despus, ante el retiro de las tres primeras firmas y la incorporacin de Gurmendi, se constituy una nueva razn social (Aceras del Paran ACERPA), en cuyo marco se formul un nuevo proyecto para la produccin de 1,4 millones de t/ ao de acero. Finalmente, en 1961, poco despus de la sancin de la Ley de Promocin Industrial (1478 1) y del decreto de promocin sectorial para la siderurgia (Decreto 5038/61), Acndar present un proyecto propio para producir 600.000 t/ao, tambin sobre la base de un alto horno y dos convertidores LD. El proyecto fue aprobado en ese mismo ao (Decreto 9749/61), concedindosele a la empresa la exencin impositiva sobre las ventas, garantas del Estado para crditos, la liberacin de los derechos de importacin sobre 300.000 t/ao de palanquilla, durante tres aos a contar desde el principio de consecucin del proyecto. Sin embargo, el retraso en el inicio de las obras adjudicable, segn la empresa, "a la crisis poltica y econmica de los aos 1962 y 1963" deriv, en 1964, en un pedido de extensin de los plazos concedidos originalmente. El mismo fue aprobado en ese mismo ao pero, ante el no inicio de las obras y la solicitud empresaria de beneficios no contemplados en el decreto original de promocin, en junio de 1968 (Decreto 3515), se revoc la aprobacin del proyecto de integracin. La formulacin de un nuevo proyecto ACERAR S.A., en asociacin con Propulsora Siderrgica para producir 2,5 millones de t anuales, emerge como una iniciativa coyuntural y de transicin que da paso a la presentacin, en setiembre de 1971, de un nuevo proyecto (600 mil t/ao, pero bajo el sistema de reduccin directa), sin ningn tipo de asociacin empresaria. Si bien, a juicio de la propia Acndar, dada "... la lentitud que caracteriza la gestin de estos proyectos, recin en enero de 1976, por Decreto 228, el Poder Ejecutivo aprob el proyecto de integracin del proceso productivo de Acndar...", ello implic que tal aprobacin se inscribiera en "los trminos de la ley de promocin industrial 20.560 y el Decreto 619/74 para el sector siderrgico".99 En dicho marco, entre los principales beneficios concedidos como producto de la legislacin promocional, cabe destacar los siguientes:

97

No obstante, en 1977, se constituy la firma CONARCO S.A. dedicada a la produccin de electrodos especiales y tubulares, fundentes, alambres macizos para soldadura semiautomtica, etctera. 98 Ver Acndar, op. cit. 99 Ver, Acndar. op. cit,

99

para los inversionistas la propia Acndar, la deduccin del monto imponible del impuesto a las ganancias de las sumas invertidas en la consecucin del proyecto poco ms de U$S 250 millones; para la inversin promocionada, el diferimiento no indexado del impuesto a las ganancias, el apoyo crediticio, la concesin de garantas y avales, la provisin preferencial de gas y electricidad, etctera.

En esta oportunidad, Acndar desarroll y concret su proyecto de inversin a juicio empresario, demand una formacin de capital del orden de los U$S 350 millones dentro de los plazos previstos originalme nte, de forma tal que en junio de 1978 se inauguraron las nuevas instalaciones planta de reduccin directa, tres hornos elctricos y dos mquinas de colada continua que, como se sealara, implicaban un "salto" tecno-productivo de envergadura para la empresa. El decenio de los '80 emerge como uno de los ms trascendentes en la historia de Acndar. 100 A pesar de su insercin productiva en un contexto particularmente crtico, su consolidacin oligoplica y la internalizacin de ingentes beneficios le han permitido acceder a una posicin de privilegio en la propia cpula empresaria del pas. La fusin y absorcin del Grupo Gurmendi, concretada en marzo de 1981, ocupa un lugar muy destacado dadas sus implicancias sobre la configuracin del mercado siderrgico. En los inicios del decenio, Acndar y las empresas del Grupo Gurmendi (Santa Rosa y Genaro Graso) concentraban una proporcin sustantiva del mercado de laminados, compitiendo en algunos segmentos del mismo (no planos con la propia Gurmendi, aceros especiales con Santa Rosa, tubos con costura con Genaro Graso). Si bien Acndar se vea relativamente favorecida por la integracin de su proceso productivo (Gurmendi adquira palanquilla en la ex-SOMISA), por un superior nivel de utilizacin de la capacidad instalada e, incluso, por una mayor y ms diversificada presencia en el mercado, la absorcin de su principal competidor y la consiguiente reestructuracin del nuevo complejo le ofrecera como as sucedi posibilidades casi ilimitadas en cuanto a su consolidacin hegemnica en el mercado. As, a poco de absorber a las empresas del grupo, Acndar puso en marcha un programa de reasignacin de actividades que trajo aparejado, por un lado, el cierre de seis de las once plantas (Ver Cuadro N 27) que conformaban el complejo cerrando las menos eficientes y las que implicaran duplicacin de capacidades; 101 y, por otro, la reduccin de los costos operativos, un mejor aprovechamiento de ciertas economas de escala y una mayor diversificacin del "mix" de produccin.

100 101

Basta con sealar que entre el 30/6/81 y el 30/6/90, el patrimonio neto de la empresa pas de U$S 355,5 millones a U$S 832,5 millones. A partir de all, la produccin de acero, barras para hormign armado, alambrn y caos se concentr en Villa Constitucion, mientras que los aceros finos y especiales, los forjados y cableados en La Tablada, en la ex planta de Santa Rosa.

100

CUADRO N 27. Reestructuracin de las plantas de Acndar a partir de la absorcin del grupo Gurmendi. 1980 (pre absor.) 1982 (post absor.) FECHA CIERRE (mes/ao)

PLANTA Y EMPRESA

VILLA CONSTITUCION (ACINDAR) Acera Laminacin Aceros especiales ROSARIO (ACINDAR) LA NORIA (GURMENDI) AVELLANEDA (GURMENDI) Acera Laminacin SAN JUSTO (SANTA ROSA) Acera Forja Laminacin LANUS (G.GRASO)

* * C C C C * * * * *

* * C C C C C * * * C

5/81 4/81 4/81 6180 9/81 7/82

* = operativas; C = plantas cerradas FUENTE: Elaboracin propia en base a Acndar, op. cit. Sin embargo, contemporneamente a su consolidacin va absorciones en el mercado de los laminados no planos, la firma se vio enfrentada a una situacin financiera muy delicada. En tal sentido, al momento de cerrar el ejercicio contable el 30/6/82, la deuda externa de la empresa superaba los U$S 500 millones y su endeudamiento global representaba 1,5 veces el patrimonio neto. No obstante ello, ya para ese entonces, la empresa se haba acogido a los regmenes de seguro de cambio, 102 instituidos en el pas a mediados de 1981 que iran a derivar, hacia fines de 1982, en la estatizacin de la deuda externa privada, en general, y de la de Acndar en particular. Asimismo, el establecimiento a mediados de 1982 de un sistema de financiamiento de mediano plazo, a tasas reguladas; y negativas permiti "licuar" buena parte de los pasivos de la firma.

102

Al 31/6/81, la deuda con seguro de cambio de Acndar representaba el 3,3% del total mientras que, un ao despus, tal proporcin alcanzaba al 20% del endeudamiento global.

101

En dicho marco, basta confrontar algunos resultados de los balances de Acndar al 30/6/82 y al 30/6/83 para inferir la presencia de cuantiosas transferencias de recursos hacia la misma. En efecto, el Cuadro N 28 permite comprobar que a pesar de la estabilidad de los volmenes de produccin y en los precios relativos del sector, el ndice de endeudamiento se contrajo a un tercio de los valores correspondientes a un ao atrs, al tiempo que la deuda externa se redujo a menos de un 10%. Sin duda, ello pone de manifiesto la transferencia de recursos estatales como consecuencia de la "estatizacin" de la deuda externa y de la "licuacin" de sus pasivos. CUADRO N 28. Evolucin de la estructura del pasivo, del ndice de endeudamiento y de la produccin de Acndar 1981/82-1982/83, (porcentajes, millones u$s, ndices y toneladas) BALANCES CERRADOS AL: 30-6-82

30-6-83

Deuda en divisas (%) 60,0 10,5 (millones u$s) 544,45, Deuda con seguro de cambio 20,0 47,0 (%) Deuda sin seguro de cambio 20,0 42,5 (%) ndice de endeudamiento 1,50 0,55 Produccin acero crudo (t.) 963.112 1.009.831 Produccin de laminados (t.) 864.74 873.197 FUENTE: Elaboracin propia a partir de Memorias y balances de Acndar S.A. En tal sentido, una vez superadas las dificultades financieras prcticamente irresolubles sin esas transferencias de recursos estatales103 , la firma comenz a desplegar, hacia mediados del decenio de los '80, una nueva estrategia econmica en la que se conjugan la tradicional poltica de absorcin de aquellas firmas con las que compite en ciertos submercados y/o que revelan una presencia importante en determinadas producciones siderometalrgicas, el posicionamiento activo en los canales de comercializacin de la produccin siderrgica y en ciertas actividades de servicios vinculadas a la propia operatoria de la empresa e, incluso, la desintegracin productiva de algunos bienes finales con el objetivo excluyente de internalizar beneficios promocionales de dudosa racionalidad econmica. En el primer caso, los ejemplos ms ilustrativos los ofrecen la adquisicin del control del capital de la empresa Flix Simn S.A. (laminacin en caliente), en 1986; de, Juan Navarro e hijos S.A. (produccin de planchuelas, eclisas, perfiles livianos, ngulos), en 1988; de Talleres Metalrgicos Belgrano S.A. (maquinaria para la industria siderrgica) en 1990, etc. La absorcin continua de firmas laminadoras durante los primeros aos de los '90 mediante la absorcin de otras firmas como Laminacin Ferreyra SA, Laminfer SA y, Previlam SA.

103

A juicio de la propia empresa, "...como consecuencia del esfuerzo realizado por Acndar y de las reformas llevadas a cabo por el Gobierno, la situacin financiera y el nivel de endeudamiento mejoraron ostensiblernente", Acndar, op. cit. (destacado de los autores).

102

Por su parte, en el rea de servicios cabe diferenciar, por un lado, la constitucin de algunas firmas relacionadas con actividades auxiliares a la operatoria del complejo empresarial en su conjunto (Sider Flight S.A. servicio areo; COINSA consultora para la industria; Electal S.A. ingeniera electrnica) y, por otro, en el plano de la comercializacin, la creacin de una subsidiaria (Acindex S.A.) orientada a la atencin del comercio exterior y, fundamentalmente, la absorcin de una de las principales empresas dedicadas a la comercializacin de productos siderrgicos M. Heredia Y Ca. S.A. (y sus firmas controladas), en el ao 1988. Por ltimo, como el ejemplo ms ilustrativo de las discontinuidades estratgicas que caracterizan en el mediano y largo plazo el accionar de Acndar, cabe referirse a su aprovechamiento de algunas de las serias inconsistencias que denota el marco regulatorio de la promocin industrial. Se trata, ms especficamente, de la relocalizacin en la provincia de San Luis de la produccin de una amplia gama de bienes finales alambres de pas, clavos, alambres para fardos, mallas para la construccin, trenzas para hormign armado, etc. con el nico objetivo de "eludir" el pago del Impuesto al Valor Agregado de acuerdo a los beneficios concedidos por el rgimen instituido por la ley 22702/82. Despus de un largo proceso histrico, en el que la integracin vertical de la produccin constitua a juicio de la empresa el eje central que permitira reducir los costos unitarios y acceder a una creciente competitividad, la presencia de un atpico rgimen de incentivos deriv en la subordinacin de tal posicin estratgica ante la posibilidad de internalizar beneficios extraordinarios. 104 SIDERCA Y PROPULSORA SIDERURGICA, EMPRESAS DEL GRUPO TECHINT El anlisis del desarrollo estratgico de Siderca S.A. (y sus antecesores Dlmine Safta, Siderca, Dlmine Siderca) remite, naturalmente, al estudio del papel que la misma desempe, histricamente, en el marco de las polticas desplegadas por el grupo empresario del que forma parte (la Organizacin Techint). En la medida en que la evolucin histrica de Siderca est ntimamente asociada a la del Grupo Techint e, incluso, es dependiente de la estrategia desplegada desde este ltimo mbito, en este trabajo slo interesa estudiar las formas que adopt tal estrategia desde la perspectiva histrica del desarrollo local de Siderca. Ello constituye, a la vez, un importante referente en cuanto a los rasgos que tienden a caracterizar el comportamiento del grupo empresario pero, obviamente, no involucra el anlisis integral del mismo.

104

Ver. entre otros, CEPAL, Oficina en Buenos Aires, "La promocin a la inversin industrial en la Argentina. Efectos sobre la estructura industrial, 1974 1987", Documento de Trabajo N' 27, Buenos Aires, 1988.

103

En trminos generales se puede afirmar que la Organizacin Techint es uno de los grupos empresarios extranjeros de mayor incidencia en la economa argentina. Controla o participa en el capital de ms de 55 empresas (Cuadro N 29) sin tener en cuenta las que incorpor desde 1990 a la fecha a raz del programa de privatizacin de empresas pblicas. Sin lugar a dudas la produccin siderrgica se cuenta entre sus principales actividades pero tambin es innegable que tiene un notable grado de diversificacin que se acentu y expandi a partir de la adquisicin de empresas pblicas privatizadas. Una de dichas actividades econmicas es la construccin de grandes obras pblicas y privadas donde, junto al grupo econmico Prez Companc, ocupa un lugar privilegiado. Asimismo, controla empresa s lderes en la produccin de materiales para la construccin, tal el caso de Ladrillos Olavarra LOSA. Su amplia diversificacin econmica incluye empresas como Nuclar SA dedicada a instalaciones nucleares as como otras insertas en la produccin de petrleo (Golfo Petrolera SA, Caadn Piedras SA y CADIPSA), gas (como Coargas SA) e incluso telecomunicaciones (Telettra Argentina SA). Finalmente, en la actividad financiera e inversora controla mltiples firmas. CUADRO N 29. Empresas controladas y vinculadas de "Siderca y conformacin empresaria del grupo "Techint".
EMPRESA SIDERCA S.A.I.C. * Controladas o vinculadas COMETARSA S.A.I.C. TUBOS Y PERFILES SAIC SIAT S.A. (ex Comatter SA) ACTIVIDAD Planta integrada para la produccin de sin costura Fabricacin de estructuras metlicas y elementos de calderera Elaboracin y comercializacin de productos siderrgicos Fabricacin de caos, tubos y conductos OBSERVACIONES Pilar estratgicos en la operatoria del grupo TECHINT. Controlada por Siderca Controlada por Siderca Controlada por Siderca desde 1987. Se trata e la planta SIAT de Siam privatizada en 1985. Bridas le transfiri el paquete accionado Controlada por Siderca Controlada por Siderca Controlada por Siderca y, a su vez, controla Metalprom y Tecpetrol. Acogida a la promocin industrial Adjudicataria de dos reas de exploracin en el Plan Houston. Siderca controla el 47.9% de su capital. Plantas en Haedo Ensenada (Bs.As.) Siderca controla en 30% de su capital. Siderca controla el 21.3% del capital la empresa con plantas en Haedo y F.Varela GRUPO TECHINT Agustn Rocca y Cia SA Techint Financial Corp. Techint SA Cia Tecn. Inter Serviacero S.A. Inortec Inversora. Inversora. Construc/nversora. Industrial. Financiera. Controlada. Controlada (Panam). Controlada. Controlada. Controlada.

SIDERCA INTERNAT. S.A. BERNAL S.A. INVERO S.A. METALPROM S.A. TECPETROL S.A. PROPULSORA SIDER. S.A METALCENTRO S.A. * ACEROS REVESTIDOS SA

Actividades industriales y comerciales. Controla a otras firmas Financiera e inmobiliaria. Financiera e inmobiliaria. Productos Laminados en fro. Exploracin petrolera. Produccin de chapa laminada en fro. Compraventa, recuperacin e industrializacin de productos siderrg. Chapas galvanizadas. electrozincadas

104

CUADRO N 29. Empresas controladas y vinculadas de "Siderca y conformacin empresaria del grupo "Techint".(Continuacin)
EMPRESA Inversora Santa Catalina de Sienna S.A. Inversora Catalinas S.A. NATE S.A. Saneamiento y urbanizacin Transnuclear S.A. Santa Mara S.A. Tecnar S.A. Finmar S.A. Golfo petrolero S.A. Ladrillos Olavarra S.A Techint Uruguaya S.A. Cappac S.C. Invers. Industr.Incorp. Techint International Corp. San Faustin S.A. Caadon Piedras S.A. Consortesa S.A. Fitecomint S.P.A. Elina S.A. Sadma S.R.L Socominter S.R.L. Sidarg S.C.p A. Tecnagra S.R.L. Marman S.A. Fortn de Gainza S.C.p A. Estab.Metal.La Laminadora SA Techint S.A. (Italia) Sadmitec S.A. Siderin S.A. Sinde S.A. Tecnomatter S.A. Metalmecnica S.A. S.A. de Inversiones de Capital de riesgo Margall Finance Techint Cia Tecnica do Brasil Telettra Arg. S.A. Coargas ACTIVIDAD OBSERVACIONES

Financiera. Financiera. Naviera. Servicios. Industrial. Financiera.

Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada (Mxico). Controlada. Controlada. Controlada (Uruguay). Controlada. Controlada (Panam). Controlada. Controlada (Panam). Vinculada. Vinculada. Controlada (Italia). Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Vinculada. Controlada. Controlada. Vinculada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Controlada. Vinculada. Controlada (Luxembur Controlada (Brasil). Controlada. Vinculada.

Extraccin petrleo. Industrial. Construc/Inversora. Constructora. Financiera. Financiera. Financiera. Extraccin petrleo. Construc. industriales. Inversora. Montaje. construc. elect.

Comercial. Comercial. Metalrgia. Inversora. Industrial. Industrial. Industrial. Industrial. Industrial. Inversora. Financiera. Construcciones industriales. Telecomunicaciones. Explot. Gasfera

FUENTE: Elaboracin propia en base a Memorias y Balances de Siderca SA, Propulsora Siderrgica SA, Tubo., y Perfiles SA Y. Acevedo, M.; Basualdo, E.M. y Khavisse, M.; Quines quin? "Los dueos del poder econmico", Editora/12, Buenos Aires. 1991.

105

Este conglomerado extranjero tiene una participacin tan relevante en la adquisicin de empresas pblicas que se lo puede considerar, nuevamente junto a Prez Companc, como el mayor adjudicatario de las mismas (Cuadro N 30). Las privatizaciones le permiten no slo apoderarse de SOMISA, con lo que logra el control, junto a Acndar, de la produccin siderrgica argentina, sino tambin su implantaci n en la distribucin y generacin de electricidad (EDELAP SA), la telefona (Telefnica Argentina SA), el transporte ferroviario (ramal Rosario -Baha Blanca), la distribucin de gas, etctera. CUADRO N 30. Participacin del grupo "Techint" en las privatizaciones.

SECTOR

EMPRESA

% DEL GRUPO 52%

MONTO TOTAL TIT. DEUDA EFECT. EXTERNA 12.1 140.0

OTROS SOCIOS

Siderurgia

SOMISA

Usiminas y CVRD de Brasil. West Charterred Bank (Gr.Brt.). CAP (Chile) y Acndar

Distribucin Energa Elctrica Transporte Gas Natur.

EDELAP

51%

5.0

134.0

Houston Power Co. (EE.UU.)

TRANSPORT. GAS DEL NORTE

20%

28.0

182.2

Novacorp (Canad). J.P.Morgan (EE.UU), Petronas (Malasi Transcogas (Soldati) Perez Companc. Santa Fe Energy (EE.II y Energy Development Co. (EE.UU.) Grupo Soldati, Amplex (EE.UU.)

Explotacin Petrolfera

AREA CENTRAL: "EL Tordillo" AREA CENTRAL: "Aguarague" ENTEL\ TELEFONICA ARG. S.A. Rosario-Baha Blanca

43% 52% 8,3%

187.0 143,7 114,0

2.700,0

Telecomunicaciones

Citicorp, (EE.UU.), Perez Companc, Grupo Soldati, Telefnica de Espaa, Banco Hispano Americano y otros Bancos Perez Companc. Grupo Soldati, Iowa Int. Railroad (EE.UU.). Chasse Manhattan

Ferrocarriles

Concesin 58%

Explotacin Petrolfera

A Secundarias: Los Bastos Catriel Viejo Agua Salada Agua Salada 2 Atuel Norte Alamisqui Bajo Baguales El Caracol Norte Fortn de Piedra Tres Nidos

Petro Uruguay S.A. (Uru.) Petro Uruguay S.A. (Uru.) Petro Uruguay S.A. (Uru.)

Fuente: Elaboracin propia en base a la informacin de la Subsecretaria de Privatizaciones del Ministerio de Economa de la Nacin.

106

Retomando, en este contexto, el anlisis de Siderca es necesario resaltar la significacin econmica de esta firma. Al respecto, basta recurrir a unos pocos indicadores para poder inferir que se trata de una de las firmas lderes del espectro industrial local. En efecto, de acuerdo con el ejercicio contable cerrado el 30/3/92, su patrimonio neto equivale a poco menos de U$S 1.500 millones, al tiempo que sus ventas anuales llegaron a 700 millones de la misma moneda y el personal ocupado a 4.431 personas. Por su parte, las exportaciones realizadas en 1992 ms de U$S 575 millonesla ubican como uno de los primeros exportadores industriales del pas. Asimismo, de poder confeccionarse un "rnking" entre las empresas industriales que ms invirtieron durante el decenio de los '80, la empresa ocupara una posicin de privilegio el proyecto de modernizacin y ampliacin desarrollado entre 1985 y 1988 supone una formacin de capital de alrededor de U$S 600 millones. La consecucin de este ltimo programa de inversiones y la concrecin del proyecto de integracin vertical de la produccin de la firma (1976) emergen como los hitos ms importantes en el desarrollo tecno -productivo de Siderca S.A.. Como resultante de la maduracin de esos dos grandes emprendimientos, la empresa cuenta en la actualidad, con una planta de reduccin directa de mineral de hierro que produjo, entre 1991 y 1992, 529 mil de hierro esponja, teniendo una capacidad operable cercana a las 600 t/ao; una capacidad de aceracin elctrica que, tericamente, se eleva a 875 mil t/ao, habiendo producido, en el citado perodo, 776 mil t; y dos equipos de colada continua que, en conjunto, suponen una capacidad real en torno a las 600 mil t/ao. Por su parte, las dos lneas de laminacin continua destinadas a la fabricacin de tubos sin costura de diversos dimetros, dieron como resultado una produccin de 685 mil t (un 27% ms elevada que el ao anterior). Por ltimo, el establecimiento emplazado en Campana, provincia de Buenos Aires, sobre una superficie cubierta de ms de 25 has, cuenta con una planta de trefilacin de tubos en fro (con una capacidad de 12.000 t/ao) y una fbrica de cuplas (alrededor de 9.500 t/ao). La capacidad tecnolgica de la empresa le ha permitido incorporar temprana y exitosamente algunos de los avances ms relevantes en la frontera tcnica internacional como el sistema Midrex de reduccin directa as como tambin encarar desarrollos propios que suponen mejoras sustantivas en los procesos 105 (prueba de ello es su posterior adaptacin por muchas de las firmas que son lderes a nivel mundial). Tales acervos tecnolgicos han contribuido a consolidar una configuracin productiva que, por un lado, revela un muy eficiente y equilibrado aprovechamiento de los equipos y, por otro, ubica a la planta de Siderca en la frontera tcnica internacional en materia de produccin de tubos sin costura. Esa maduracin tecnolgica y productiva de la firma Siderca no est disociada de las potencialidades de acumulacin que, histricamente, le confiriera un contexto operativo en el que se conjugaba, por un lado, su condicin de monoproductor local protegido de la competencia externa y, por otro, la apropiacin de los beneficios derivados de diversos incentivos, de carcter explcito como la promocin industrial y/o implcito como en el caso de los sobreprecios a la demanda domstica, fundamentalmente estatal, ante una cuasi reserva del mercado local.
105

Como, por ejemplo, la modificacin del sistema de colada continua de forma de reemplazar la palanquilla por barras redondas en lingoteras curvas con las que se alimenta directamente a los laminadores continuos o, incluso, el desarrollo de la tecnologa para perforar dichas barras en un laminador oblicuo como primera fase de la laminacin continua.

107

Al respecto, en captulos anteriores ya se han sealado algunos de las principales rasgos que caracterizan la insercin y el comportamiento de Siderca en el mercado local, as como con respecto a sus consiguientes posibilidades de obtencin de beneficios extraordinarios. Esa posicin monoplica en el mercado de tubos sin costura se ve potencializada por el control de otras empresas del sector y, fundamentalmente, por su pertenencia a uno de los grupos econmicos ms poderosos del escenario local y con mayor capacidad de "lobbying". En el primer caso, y en el marco de la propia reasignacin grupal de tenencias accionarias mayoritarias de otras firmas, Siderca controla el capital (Cuadro N 43) de diversas empresas vinculadas a su actividad productiva y comercial como Siderca International S.A. que controla a Siderca Corporation que, a su vez, es propietaria de la firma norteamericana Texas Pipe Threaders, proveedora de laminacin y roscado de tubos de acero. Asimismo, controla en el mercado siderometalrgico en general a: Cometarsa S.A., Tubos), Perfiles S.A., Propulsora Siderrgica S.A., Siat S.A., Aceros Revestidos S.A., Metalcentro S.A. Cabe destacar que mediante Propulsora Siderrgica es propietaria de Aceros Paran SA (ex-SOMISA). Por ltimo, es pertinente sealar que tambin controla otras empresas en la actividad financiera (Bernal S.A., Invero S.A.). Como, por ejemplo, la modificacin del sistema de colada continua de forma de reemplazar la palanquilla por barras redondas en lingoteras curvas con las que se alimenta directamente a los laminadores continuos o, incluso, el desarrollo de la tecnologa para perforar dichas barras en un laminador oblicuo como primera fase de la laminacin continua. De todas maneras, su condicin de principal firma industrial de un conglomerado empresario muy diversificado (la Organizacin Techint), con una presencia protagnica y decisiva en el desenvolvimiento de la economa argentina, le confiere un poder de mercado aun mayor del que emanara de su propia potencialidad productiva. Notas sobre la historia de Siderca Los antecedentes histricos de la actual Siderca S.A. se remontan a mediados de los aos 50 setiembre de 1954 cuando, bajo la denominacin social de Dlmine Safta, la Organizacin Techint instal, en Campana, la primera fbrica de tubos sin costura de Sudamrica. Estaba equipada con un tren de laminacin del tipo "paso de peregrino" con una capacidad de produccin de alrededor de 36.000 t/ao, partiendo de semiterminados lingotes importados. Tal capacidad productiva se increment significativamente en 1962, con el montaje y puesta en marcha de una planta productora de tubos trafilados y laminados en fro. En ese mismo ao, en terrenos aledaos a la planta de Dlmine Safta, el grupo Techint instal bajo la razn social de Siderca S.A. una acera elctrica compuesta de dos hornos de 35 t cada uno, alimentados con chatarra, que permiti la independizacin de la importacin de semiterminados para la produccin de tubos sin costura. Ello se complement con una central termoelctrica con capacidad suficiente para atender los requerimientos energticos de ambas plantas.

108

Desde el punto de vista institucional, esa diferenciacin jurdica persisti hasta 1964, ao en el que ambas firmas se fusionaron bajo la denominacin social de "Dlmine Siderca S.A.". 106 A partir de la fusin de ambas empresas, y hasta que se adopt la decisin de encarar la integracin del proceso productivo, la empresa incorpor y adopt importante equipamiento, ampliando sustancialmente su capacidad productiva, tanto en la fase de aceracin como en la propia produccin de tubos sin costura. Entre ellos, cabe destacar la puesta en marcha de una mquina de colada continua (1968), la primera instalada en el pas y la segunda en Latinoamrica; la incorporacin del tercer horno elctrico (197 1) que permiti ampliar la capacidad de acera a casi 250 mil t/ao; etctera. A mediados de los aos 70, en el marco de un proceso de crecimiento ininterrumpido de la economa argentina, que sustentaba proyecciones del mercado domstico con un claro sesgo expansivo, Siderca inicia la ejecucin de un ambicioso programa de inversiones tendiente, por un lado, a integrar el proceso productivo, a partir de la instalacin de una planta de reduccin directa de mineral de hierro y, por otro, a ampliar la capacidad de aceracin y laminacin de la empresa. Tal programa fue desarrollado entre 1975 y 1978 y demand una inversin global de alrededor de U$S 150 millones. En dicho lapso, se instal la planta de reduccin directa (1976), la primera existente en Sudamrica y la cuarta a nivel internacional; se modific la mquina de colada continua a partir de soluciones tecnolgicas que, ms adelante, seran imitadas en otros pases; se incorpor un laminador continuo alimentado con barras redondas, as como un cuarto horno elctrico y la segunda mquina de colada continua, etc.. Con la concrecin de este programa de inversiones, y a partir de una balanceada configuracin productiva, sobre la base de Reduccin directa-Hornos elctricos-Colada continua-Laminacin, la capacidad productiva de la empresa se increment, hacia fines de los aos 70 a 375 mil t/ao de acero crudo y, a 275 mil t/ao de tubos sin costura. Los requerimientos en materia de calidad y precio impuestos por un mercado internacional particularmente competitivo que, en 1980, ya captaba alrededor de la tercera parte de la produccin de Siderca, asumen un papel protagnico en la decisin empresaria de encarar un nuevo programa de inversin. El objetivo de mejorar sustantivamente la calidad del producto final se conjuga, en tal sentido, con la expansin, modernizacin y creciente eficiencia productiva. Bajo tales objetivos, en 1982 la empresa program un nuevo plan de inversiones que fuera aprobado por Decreto 2727 de octubre de 1983. Dicho plan estaba constituido por cuatro etapas. Las dos primeras tenan por objetivo remodelar y aumentar la capacidad productiva de la acera, mejorar el "mix" de produccin e incrementar la capacidad de los sectores de inspeccin y control de calidad. La tercera etapa procuraba minimizar los costos operativos y maximizar la calidad del producto final, a partir del reemplazo del tren laminador "paso de peregrino" por un nuevo laminador continuo a mandril. La instalacin de ese nuevo tren de laminacin continuo (puesto en marcha en octubre de 1988) se tradujo en un incremento en la capacidad de produccin de la emp resa del orden de las 100 mil t anuales de tubos sin costura. Por ltimo, la cuarta y ltima etapa del programa estaba asociada al mejoramiento de la seccin de terminacin de las dos lneas productoras de tubos sin costura.

106

Veinte aos despus, en septiembre de 1984, se modific por la actual razn social: Siderca S.A.

109

Con la concrecin de este programa de inversiones comprometi una formacin de capital de alrededor de U$S 600 millones, la capacidad productiva instalada en Siderca S.A. alcanza, en la fase de aceracin, las 800 mil t/ao y, en lo relativo a la produccin de tubos sin costura, las 700 mil t anuales. Ms all de sus implicancias sobre las potencialidades y la configuracin productiva de la empresa, este programa de inversin resulta paradigmtico en trminos de la aplicacin de los regmenes de promocin industrial que, histricamente, han subsidiado los emprendimientos de las principales empresas del sector. Al respecto, cabe sealar que el decreto por el que se aprob el plan de inversiones (2727/83) establece, explcitamente, que la empresa se acoge a los beneficios derivados del decreto 5038/61, 107 en tanto se lo consider como una "revisin del programa de ampliaciones de la planta siderrgica", 108 que fuera aprobado por decreto 6001 de junio de 1965, en el marco del rgimen de promocin instituido por el decreto 5038/61. Este ltimo estableca un sistema de incentivos para las empresas nacionales que instalaran unidades siderrgicas o efectuaran ampliaciones de las existentes, sobre la base de: 1. la exencin del pago de los derechos aduaneros y recargos cambiarios sobre las maquinaria, accesorios, respuestos y materias primas importadas; 2. la exencin del impuesto a los rditos y a los beneficios extraordinarios; 3. la amortizacin acelerada del activo fijo; la concesin de avales para la financiacin de bienes de capital y servicios de origen externo; 4. la exencin a los impuestos derivados de la Ley de Sellos, sobre la ampliacin del capital y la emisin de acciones; 5. la exencin impositiva del costo del asesoramiento tcnico derivado del proyecto.

Posteriormente, los beneficios concedidos al plan de ampliacin presentado por Siderca fueron complementados con los decretos 482 y 483 de 1974, por los que se concedan beneficios promocionales ala inversin correspondiente a la instalacin del tren de laminacin continua de tubos sin costura y a la planta de reduccin directa, respectivamente.

107

Para esa fecha, exista un rgimen especfico de promocin para la industria siderrgica, instituido por decreto 619/74, reglamentario de la ley de promocin industrial 20560/73. 108 Dicho plan tena como objetivo llegar a producir, en 1967, 200 mil t/ao de acero y 140 mil t/ao de tubos sin costura.

110

En otras palabras, a casi veinte aos de haber sido aprobado un proyecto de inversin, bajo determinado rgimen de promocin, la empresa present un nuevo y distinto programa como "adecuacin del pla n original de inversiones a las actuales circunstancias tecnolgicas y de mercado", de forma de acogerse a los beneficios instituidos por aquel sistema promocional. 109 Las profundas inconsistencias en la administracin del marco regulatorio sectorial posibilitaron que la empresa accediera a un rgimen de incentivos que haba sido derogado casi una dcada antes que la fecha de presentacin del proyecto de inversin. Si bien la inexistencia de informacin impide delimitar las transferencias de recursos implcitas, es indudable que las mismas han contribuido a abaratar el costo de capital de la inversin, as como tambin, junto a otros mecanismos de transferencias, 110 han asumido un papel protagnico en el desarrollo y maduracin de la empresa; no slo en el plano local sino, fundamentalmente, en cuanto a la adquisicin y consolidacin de ventajas comparativas, asociadas a su creciente presencia en el escenario internacional. La creciente diversificacin de las actividades econmicas desarrolladas en el pas por la Organizacin Techint expresa cambios relevantes en la estrategia empresarial del grupo. Ello resulta particularmente notorio hacia fines de los aos 80, cuando el grupo Techint para el que la demanda estatal se constituy, histricamente, en base sustantiva de su consolidacin empresarial reorienta su poltica, a partir de la priorizacin de una presencia activa en la casi totalidad de los procesos de privatizacin de empresas y servicios pblicos. Bajo dicho marco estratgico, sin haber perdido su condicin de principal firma del grupo, el rol y la proyeccin empresaria de Siderca no resultan asimilables a los que caracterizaron su desarrollo y consolidacin al cabo de poco ms de tres dcadas, durante las cuales se constituy en el eje polar de la expansin del grupo. La propia dinmica de la creciente diversificacin de la Organizacin Techint que integra al propio conglomerado a buena parte de sus tradicionales demandantes distintos entes del sector pblico, contribuir a morigerar ese papel protagnico que, histricamente, asumiera Siderca en trminos del desarrollo local del grupo Techint. Ms all de toda consideracin prospectiva y desde el punto de vista institucional, la mayor parte de las empresas industriales del grupo continan estructurndose en torno al control accionario de Siderca. As, el patrimonio neto de las empresas controladas por Siderca ascenda al 31/3/92, a casi U$S 400 millones (Ver Cuadro N 31).

109

Exencin de aranceles a la importacin de equipos las mismas ascendieron a cerca de U$S 300 millones exenciones impositivas ganancias, sellos, etc. , concesin de avales, etctera. 110 Basta con sealar el proceso de "estatizacin" de la deuda externa privada la deuda externa de Siderca, acogida al rgimen de seguros de cambio ascenda, en 1982, a cerca de U$S 120 millones; la "licuacin" de los pasivos empresarios, en moneda local, como producto de la regulacin de las tasas de inters en trminos negativos en los inicios del decenio de los aos '80; los sobreprecios que en virtud de la legislacin del "compre nacionaV deba internalizar Y.P.F. en sus compras de tubos sin costura; etctera.

111

CUADRO N 31. Patrimonio neto de Siderca S.A. y sus controladas al 31-3-92. (en miles de dlares)
EMPRESA SIDERCA S.A.1 INVERO S.A.2 SIDERCA INTERNATIONAL S.A.2 PROPULSORA SIDERURGICA S.A. SIAT S.A. ACEROS REVESTIDOS S.A. COMETARSA S.A. METALCENTRO S.A. TUBOS Y PERFILES S.A. BERNAL S.A. PATRIMONIO NETO 1.516.418,146.662,166.631,69.390,56.674,32.522,49.870,4.403, 6.169, 191, -

1 Empresa financiera a travs de la cual controla el capital de Metalprom S.A. y de Tecpetrol S.A. 2 A travs de esta firma controla el capital de la subsidiaria radicada en los EE.UU.: Siderca Corporation y mediante ella a Texas Pipe Threaders.

FUENTE: Elaboracin propia en base a Memoria y Balance de Siderca, Ejercicio 1989/1990. En este heterogneo grupo de firmas controladas cabra distinguir, por lo menos, cuatro grandes subconjuntos atento a sus respectivas peculiaridades, tanto en lo sectorial como fundamentalmente, por su insercin y por el papel que desempean dentro del conglomerado. Bajo esta perspectiva analtica quedaran delimitados los siguientes campos:
1. 2. 3. 4.

Internacionalizacin: Siderca International S.A.; Siderca Corporation; Texas Pipe Threaders. Actividades financieras y petroleras: Berna] S.A., Invero S.A., Tecpetrol S.A.; Metalmecnicas: Cometarsa S.A., Tubos y Perfiles S.A., Metalcentro S.A., Metalprom S.A.; Siderurgia: Propulsora Siderrgica S.A., Aceros Revestidos S.A., Siat S.A. y Sidercrom S.A.

En el primer caso, Siderca International S.A. opera como el "holding" bajo el que se centraliza el proceso de internacionalizacin empresaria en el campo de la siderurgia. La misma, adems de controlar el capital de la subsidiaria radicada en Houston, EE.UU., posee acciones de muy diversas empresas internacionales vinculadas a las actividades siderrgicas.111 Por su parte, las actividades financieras se concentran en Bernal S.A. y en Invero S.A. (en estrecha vinculacin con Santa Mara S.A., que es la "responsable" financiera del grupo Techint, en su conjunto), aunque es esta ltima la que, a travs de sus tenencias accionarias (entre otras, Tecpetrol S.A. y Metalprom S.A.), emerge como la principal firma controlada por Siderca desde el punto de vista patrimonial.

111

Como por ejemplo, el 8,5% (y la opcin por otro 8,5% del capital social de Acciaierie e Ferriere Lombarde Falck SA la ms importante siderrgica italiana).

112

El tercer subconjunto de firmas quedara configurado a partir de las dos empresas ms antiguas, Cometarsa S.A. y Tubos y Perfiles S.A. (ambas instaladas por la Organizacin Techint en 1949), junto a otras dos de reciente constitucin (Metalprom S.A. y Metalcentro S.A.), en el marco del aprovechamiento de los beneficios promocionales concedidos a toda radicacin en la provincia de San Luis (en especial, la internalizacin del IVA sobre las compras y las ventas de la empresa). Entre ellas se destaca ntidamente Cometarsa S.A., tanto por su facturacin anual en 1989 alrededor de U$S 40 millones, sus requerimientos de personal 700 ocupados, la variedad de sus desarrollos en el rea de las construcciones metlicas (produccin de estructuras metlicas, equipos para edificios, instalaciones industriales, puentes, torres para alta tensin, compuertas, equipos para la industria petroqumica y nuclear, etc. y su principal produccin seriada: varillas para bombeo para extraccin de petrleo), as como por controlar la empresa Metalmecnica S.A. que elabora varillas de bombeo y est, desde 1992, radicada en la provincia de San Luis. Por su parte, Tubos y Perfiles S.A. inici su actividad como centro de servicios pero, paulatinamente, fue incorporando ciertos procesos de industrializacin de productos tubulares. En 1989, su facturacin ascendi a alrededor de diez millones de dlares, ocupando aproximadamente 150 personas. Adems de comercializar y distribuir tubos de acero con costura (de Siat S.A.) y sin costura (de Siderca), efecta tareas de corte, biselado, roscado de tubos, etc. Asimismo, como actividad industrial, se dedica a la produccin de torres y columnas tub ulares para iluminacin y sealizacin. Por ltimo, en este subconjunto cabra integrar a dos empresas, constituidas en 1987, en el marco de una poltica de elusin impositiva, al amparo de la propia legislacin de promocin industrial. Se trata de Metalcentro S.A., instalada en 1987 en Villa Mercedes, Pcia. de San Luis, que tiene como actividad principal la compra, venta y recuperacin de productos siderrgicos y de Metalprom S.A., tambin radicada en San Luis, que se dedica al procesamiento de productos planos laminados en fro, en especial para la industria automotriz. El ltimo ncleo de empresas controladas por Siderca es el integrado por Aceros Revestidos S.A., Siat S.A. (ex Comatter S.A.) y Propulsora Siderrgica S.A. El mismo emerge, sin duda, como el de mayor significacin econmica tanto en trminos patrimoniales U$S 183 millones al 30/3/90, como por su facturacin anual U$S 330 millones en 1989 como, en especial, por sus implicancias en trminos de la consolidacin oligoplica del grupo en distintos segmentos del mercado siderrgico. La sociedad Aceros Revestidos S.A. fue constituida a mediados de los aos '80 a partir de la fusin patrimonial de tres empresas (Serviacero S.A., Sidercolor S.A. y Armco Argentina S.A.). La primera de ellas (actual divisin Serviacero) fue creada en 1969 como centro de servicios llegando a constituirse en uno de los ms importantes del pas. Recin a partir de 1984, inici procesos de transformacin como el planchado, corte, flejado, plegado de chapas laminadas en caliente, en fro y pre-revestidas. Tambin relamina flejes y corta aceros inoxidables. Por su parte, la actual divisin Sidercolor fue constituida en 1978 y se trat de la primera planta en el pas de chapas electrozincadas, prepintadas y revestidas con pelculas de PVC. Por ltimo, la divisin ARSA es el resultado de la absorcin de Armco Argentina S.A. (en 1985) y se dedica a la produccin de chapa galvanizada, aluminizada y emplomada en caliente.

113

Como resultado de la fusin, la empresa Aceros Revestidos S.A. cuenta con cuatro plantas (todas ellas en la Prov. de Buenos Aires), ocupa alrededor de 600 personas, factur en 1989 alrededor de U$S 58 millones, concentrando poco ms de la tercera parte del mercado local de chapas galvanizadas. La segunda de las empresas que conforman este ltimo subconjunto es Siat S.A. que tambin es el resultado de la absorcin de una sociedad preexistente. La misma haba sido fundada en 1948 para producir tubos de acero con costura destinados a la conduccin de fluidos a alta, media y baja presin y tambin para usos mecnicos y estructurales. Se trata de la mayor productora de tubos de acero con costura del pas, cuenta con una capacidad de 350.000 t/ao y sus ventas en 1989 superaron los U$S 56 millones. El proceso de absorcin de esta empresa por parte de Siderca merece ciertas consideraciones adicionales, dadas las peculiaridades involucradas y la capacidad de "management" evidenciada en ese mismo proceso. Despus de haber permanecido bajo control estatal desde 1971, hacia mediados de los aos 80 se decidi la privatizacin de la ex-divisin Siat de la empresa Siam S.A., licitacin estructurada sobre una base de U$S 3,6 millones. En esa licitacin se presentaron tres firmas: Comatter S.A. (del grupo Bridas), Sideco S.A. (del grupo Macri) y la propia Siderca S.A. resultando adjudicataria a principios de 1986 la primera de ellas, a partir de una oferta de U$S 9,9 millones. CUADRO N 32. Evolucin histrica de la configuracin de las empresas controladas por Siderca S.A.
SECTORES I N D U S T R I A L E S FINANCIERAS Pre 1960 Dlmine Safta S.A.1 1954 Siderca S.A.1 1960 Cometarsa S.A. 19492 Tubos y Perfiles S.A. 19492 1961-1970 Dlmine Siderca S.A. 19641 1971-1980 1981-1990 Siderca S.A. 19841

Propulsora Siderrgica S.A 1961

Aceros Revestidos S.A. 19854 Metalcentro S.A. 1987 SIAT S.A. 1986 6 Siderca International S.A. 1980 3 Invero S.A. 19875

Bernal S.A. 1957

1 Dlmine Safta S.A. y Siderca S.A. se fusionaron en 1964 bajo la razn social de Dlmine Siderca S.A. que, posteriormente, en 1984. se modific por la actual denominacin social: Siderca S.A. 2 Empresas instalada., originalmente por la Organizacin Techint que, con posterioridad, asign a la actual Siderca S.A. el control accionario de las mismas. 3 A travs de Siderca International controla la subsidiaria radicada en lo., EE.UU.: Siderca Corporation. 4 Resultado de la fusin de Armco Argentina S.A., Serviacero S.A. y Sidercolor S.A. 5 A travs de Invero S.A. controla el capital de Metalprom S.A. y de Tecpetrol S.A. 6 Adquirida en 1988 al grupo Bridas que, a su vez, haba sido adjudicatario de la privatizacin de sta empresa productora de tubos con costura.

FUENTE: Elaboracin propia. 114

Sin embargo, dicha empresa contaba con la supervisin y la asistencia tcnica de Siderca S.A. que, poco despus de la adjudicacin, adquiri el 60% de las tenencias accionarias de Comatter S.A. y, con diferencia de pocos meses, otro 39,5% de forma de absorber a Comatter S.A. y, con ello, a las instalaciones de la ex-Siat. Ello implic, para Siderca, una inversin ligeramente superior a los U$S 25 millones, 112 que de todas maneras, a juicio de algunos analistas, 113 habra sido recuperada en apenas dos aos, como producto de la rentabilidad resultante de la provisin de caos con costura para el gasoducto Loma de la Lata que une a Neuqun con Buenos Aires. 114 Al margen de toda consideracin respecto al poder explicativo que pudiera desprenderse de la capacidad de "lobbying" desarrollada por Siderca y/o por el grupo Techint, muy particularmente en su relacin con distintos organismos estatales, es indudable que el proceso de absorcin de Siat y su acelerada expansin en los ltimos aos denotan una agresiva poltica empresaria de consolidacin en determinados segmentos del mercado siderrgico. Por ltimo, cabe referirse a Propulsora Siderrgica S.A. que, en la actualidad, cuenta con una capacidad productiva de 750.000 t/ao de chapa laminada en fro, factura ms de U$S 200 millones al ao y, como se analiz en el Captulo III, comparti con ex-SOMISA, hasta que fue adquirida por esta misma empresa, el control del mercado local, contando con la posibilidad de proveerse del insumo bsico la chapa laminada en caliente en la propia ex-SOMISA o en el mercado internacional con exencin del pago de aranceles. Esa atpica articulacin productiva, comercial y de mercado entre ex-SOMISA y Propulsora Siderrgica S.A. as como los beneficios arancelarios de los que goza esta ltima,115 merecen ciertas consideraciones que, por un lado, obligan a remontarse a la propia constitucin de Propulsora Siderrgica pero, por otro, resultan sumamente ilustrativas respecto a las inconsistencias del marco regulatorio sectorial. La firma fue creada en octubre de 1961 con el objetivo de instalar una planta integrada para producir 1,1 millones de t de acero en forma de palanquilla, en el marco del decreto de promocin sectorial 5038/61. Posteriormente, la empresa present un nuevo proyecto para producir 1,36 millones de t de acero para ser convertido en chapa laminada en caliente y en fro, pero encarado en etapas sucesivas a partir de la ltima fase. En otras palabras, se iniciara con la laminacin en fro, se proseguira con la laminacin en caliente concluyendo con la instalacin del alto horno y la acera.

112 113

De all que el grupo Bridas, adjudicatario de la privatizacin, habra recuperado 2,5 veces el capital invertido en poco ms de un ao. Ver "Techint", en Revista Apertura, N 28, nov.dic., 1990. 114 De los 1.364,4 kms. de tubos involucrados en el gasoducto, Siat S.A. result adjudicataria para la provisin de 932,8 kms. 115 Constituyen, de hecho, una barrera a la entrada de nuevos, productores.

115

El proyecto original fue aprobado por decreto 1106/65 pero, ante un presentacin de Propulsora Siderrgica (con fecha 12/9/66) en la que se modifica el proyecto original (suprimiendo el tren laminador de palanquilla), se le conceden los beneficios promocionales por decreto 1296/67. El mismo estipulaba que la primera etapa del proyecto (laminacin en fro, 350.000 t/ao) deba estar concluida en el segundo semestre de 1969; la segunda fase (laminacin en caliente, 1 milln de t/ao) deba ponerse en marcha en el segundo semestre de 1972 y, por ltimo, la tercer etapa, el alto horno y la acera (1,36 millones t/ao) deba concluirse en el curso del ao 1974. En base a tales compromisos, se le concedieron los beneficios instituidos por el decreto de promocin sectorial 5038/61, al tiempo que se autoriz la "importacin de semielaborados, exentos de recargos y gravmenes desde 3 meses antes de la puesta en marcha de la laminacin en fro y durante tres aos", aprobndose, a la vez, el Acta Convenio celebrada en marzo de 1967 entre la D.G.F.M. y Propulsora Siderrgica (en la misma se fijaban las condiciones para la provisin local o externa de la chapa laminada en caliente). La puesta en marcha de la planta de laminacin en fro se efectiviz a fines de 1969, dentro de los plazos previstos en el decreto de autorizacin. Sin embargo, ante la no consecucin de las restantes etapas del proyecto, a fines de 1972, por decreto 8639 se cancel la autorizacin para erigir las instalaciones de laminacin en caliente, acera y alto horno. Dicho decreto fue derogado en 1975 (Decreto 1149), en el que se aprueba un recurso de reconsideracin formulado por Propulsora Siderrgica el 5/12/74 y se seala explcitamente que "...la derogacin del decreto 8639/72 implicar exclusivamente continuar, para la laminacin en fro, con el uso y goce de las franquicias acordadas por el decreto 1296/67". Ms all de toda consideracin valorativa, esta extensa aunque sinttica descripcin del marco regulatorio en el que se desenvolvi histricamente la actividad de Propulsora Siderrgica pone de relieve el grado de subordinacin alcanzado por el sector pblico y, tambin, la capacidad empresaria para apropiarse de recursos derivados, en ltima instancia, de aquella subordinacin. Bajo ese contexto operativo, la estrategia empresaria en materia de posibles formas de integracin productiva muestra, tambin, profundas discontinuidades. Ello queda de manifiesto con slo recurrir a algunas de las propuestas y/o acciones que, con muy distintos niveles de formulacin, ha desarrollado Propulsora Siderrgica S.A. durante los aos '80. As, por ejemplo, en 1980 se propuso una asociacin con SOMISA para la instalacin de un tren de laminacin de chapa en caliente, con la consiguiente constitucin de una sociedad independiente sobre la base de idnticos aportes de capital. Por su parte, en 1983, se present una propuesta para la instalacin de un segundo tren de laminados planos en caliente con una capacidad de 2.000.000 t/ao. Asimismo, en el marco del Programa de Integracin entre Argentina y Brasil, Propulsora Siderrgica firm en 1988, un acuerdo de integracin y cooperacin con la Companhia Siderurgica de Tubarao C.S.T. , por el cual Propulsora Siderrgica instalara una planta de reduccin directa de forma de exportar a Brasil hierro esponja briqueteado y chapas laminadas en fro, mientras que la C.S.T. le proveera las bobinas laminadas en caliente.

116

Sin embargo, y ante la decisin gubernamental de privatizar SOMISA, reorienta su estrategia empresaria. Ya antes de que el gobierno anunciara la privatizacin del complejo estatal siderrgico, el Vicepresidente Ejecutivo de Propulsora Siderrgica, ing. Javier O. Tizado, se refiri a SOMISA afirmando que: "Si el gobierno decide su privatizacin tenemos la firme intencin de participar activamente".116 Sin lugar a dudas, la participacin de Techint, mediante Propulsora Siderrgica fue sumamente activa ya que se qued con la ex-SOMISA. Recientemente, 117 el mismo funcionario afirm: Aceros Paran la nueva empresa privatizada implement una estrategia de mercado basado en los pilares bsicos. a) Especializar la planta en la fabricacin exclusiva de productos planos, y b) reorientar las ventas al mercado interno y, destinarlas bsicamente a usuarios finales aumentando la competitividad, bajando precios, racionalizando, costos y mejorando la calidad." La nueva poltica diseada por Techint para la ex-SOMISA contiene cambios muy significativos dentro de la produccin siderrgica. Los productos planos representaban poco ms del 30% de la produccin de SOMISA y su eliminacin significa que se consolidaron los acuerdos dentro del duopolio, de forma tal que la produccin de planos queda para las firmas de Techint y la de productos no planos, para Acndar. Las exportaciones de SOMISA representaban el 65% de sus ventas y la reorientacin de Aceros Paran S.A. hacia el mercado interno significa que la insercin exportadora queda a cargo de las otras firmas siderrgicas del grupo Techint. Finalmente, en noviembre de 1993, Techint anunci la fundacin de Siderar S.A., resultado de la fusin de Aceros Paran S.A. (ex-SOMISA), Propulsora Siderrgica S.A., que hasta ese momento controlaba a la anterior, Aceros Revestidos S.A., Sidecrom S.A. y Aceros Bernal. La nueva empresa ser la empresa siderrgica ms importante del pas Techint (57% del capital), Port Inc. (10%), Acndar con una facturacin anual de U$S 700 millones S.A. (6%), Usiminas (5%) e Inversora Siderrgica, aproximadamente. Sus principales accionistas son del grupo Techint, con el 14,2%.

116 117

Revista Apertura, op. cit. Ver: ILAFA, Siderrgica Latinoamericana, N 402, octubre 1993.

117

Capitulo VII SITUACION INTERNACIONAL, MERCOSUR Y POLITICAS PBLICAS EVOLUCION RECIENTE Desde principios de siglo a la actualidad pueden diferenciarse, a grandes rasgos, dos etapas esenciales en la evolucin del mercado siderrgico mundial. La primera de el las se corresponde con el lanzamiento y la consolidacin de las grandes potencias mundiales merced a la puesta en prctica de los avances que significaron los altos hornos (AH) a fines del siglo pasado y los convertidores de acero Siemens y Bessemer. Sobre el final de la misma, al inicio de los '60, una nueva oleada de innovaciones contribuy a modificar algunas caractersticas posicionales en el selecto grupo de lderes mundiales en la produccin siderrgica. Innovaciones tales como el uso del convertidor al oxgeno (BOP o LD) diseado por un par de firmas austracas, pero modificado y potenciado en su uso por un conjunto de empresas japonesas, la colada continua (CC), y los procesos de desgasificacin y cucharas secundarias en las aceras, no fueron adoptados inicialmente por las firmas americanas y europeas que lideraban el mercado mundial. Por el contrario, la rpida incorporacin de las nuevas tecnolo gas por parte de varias empresas japonesas y el simultneo establecimiento de plantas enteramente nuevas con grandes capacidades de produccin, contribuy a modificar la hegemona de la siderurgia americana. A ello se le sum, el dinamismo de la industria alemana de la posguerra y los avances logrados en algunos pases de economa centralizada con vieja tradicin siderrgica, como Checoslovaquia, Hungra y Rumania (aunque en general, estos avances se coordinaban dentro de las economas socialistas y no ingresaban mayormente a las corrientes comerciales de las economas de mercado). Durante este perodo la produccin mundial de acero crudo creci aceleradamente a razn de un 5,8% anual acumulativo entre 1950 y 1970 sobre la base del dinamismo de las empresas localizadas en los pases desarrollados. Basadas en el uso intensivo de la energa petrleo y carbn con escasa flexibilidad productiva, grandes volmenes de produccin y fuertes inversiones en activos fijos, estos emprendimientos fueron severamente afectados por la crisis del petrleo y los posteriores cambios originados en los procesos de reconversin industrial operados en las economas centrales. Sumado a ello, al ingresar estas producciones a un estadio de madurez tecnolgica (con la consiguiente difusin internacional) a mediados de los '60, la mayor parte de los pases en vas de desarrollo trat de asegurarse el abastecimiento de este vital insumo a travs del desarrollo local de grandes capacidades productivas. Varios de estos proyectos (de pases en vas de desarrollo y de economas socialistas) comenzaron a madurar a principio de los aos '70, coincidentemente con los cambios en los precios relativos de la energa y los primeros sntomas de la crisis internacional.

118

De all en ms se abre una segunda etapa caracterizada simultneamente por un cierto estancamiento en los niveles totales de produccin en promedio la produccin mundial crece a razn de un 1.5% anual acumulativo entre 1970 y 1990 un aumento en la participacin de los pases menos desarrollados. Como puede observarse en el Cuadro N 33 la produccin total de acero crece levemente entre 1970 y 1980, para luego estancarse, a lo largo de la dcada de los '80, en alrededor de 730 millones de t de acero crudo anuales. CUADRO N 33. Evolucin de la produccin mundial de acero por grupo de pases. (millones de t de acero crudo y, porcentajes)
1970 PAISES Volumen % 1975 Volumen % 1980 Volumen % 1985 Volumen % 1990 Volumen % 1991 Volumen % 1992* Volumen %

Desarrollados con Economas de Mercado En Desarrollo Del Este Europeo Socialistas Asia Total Mundial Argentina del

371,4 24,3 163,0 22,4 581,1 1,9

61,9 4,2 28,1 3,8 100,0 0,3

389,0 34,7 192,6 27,8 644,2 2,2

60,4 5,4 29,9 4,4 100,0 0,3

399,0 64,3 209,2 41,1 713,6 2,7

55,9 9,1 29,3 5,7 100,0 0,4

365,0 86,5 214,0 53,3 718,8 2,9

50,8 12,0 29,8 7,6 100,0 0,4

378,6 112,1 203,3 73,5 767,4 3,6

49,3 14,6 26,5 9,7 100,0 0,5

364,5 121,1 170,0 77,1 732,7 3,1

49,8 16,5 23,2 10,5 100,0 0,4

372,1 118,4 150,5 80,2 721,2 2,7

51,6 16,4 20,9 11,1 100,0 0,4

* Provisorio
FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del I.I.S.I., "Steel Statistical Yearbook", 1992, Bruselas, 1992.

Dentro del marco global vara notablemente la participacin de los distintos bloque s de pases. A grandes rasgos, las economas desarrolladas, que explicaban el gran "salto" productivo hasta la dcada de los '60, pierden significativamente participacin en la produccin. As, de concentrar casi dos tercios de la produccin a inicios de los aos '70, una dcada ms tarde producen menos del 50% del total. Incluso al interior de este bloque de pases, se verifican cambios no menos importantes: por un lado, el ascenso de Japn y Alemania y, por otro, la menor participacin de los otrora lderes siderrgicos mundiales: Inglaterra y, en menor medida, Estados Unidos. Estas variaciones tienden a reflejar simultneamente varios fenmenos: a) las diferencias en el cambio tecnolgico y la acumulacin de capital registrada desde fines de los '60 y principios de los '70 dentro de los pases ms industrializados; b) los largos plazos de maduracin de la inversin propios del sector, que determinan un "lag" entre las decisiones de inversin y los cambios tecnolgicos y sus efectos en el mercado; c) la creciente guerra por los mercados, por una parte, y la apertura econmica dentro de los bloques en competencia (especialmente en la CEE).

119

En su conjunto estos fenmenos resultan en una redistribucin productiva en contra de las industrias ms viejas y de los pases con tasas de inversin ms bajas. Sin embargo, es fundamental tener en cuenta que se trata de un fenmeno de redistribucin y no de crecimiento, y que est vinculado a las decisiones de inversin y de cambio tecnolgico tomadas casi una dcada atrs. En otros trminos, no reflejan una tendencia dinmica de la inversin en siderrgica del conjunto de los pases industrializados. Como contrapartida, el hecho ms destacado es el notable incremento de la participacin de los pases menos desarrollados. Estos, entre 1970 y 1990 cuadruplicaron su produccin a punto tal de captar una creciente participacin en la produccin total. Los casos ms relevantes los constituyen Corea, Sudfrica, India, Brasil, Mxico y, en menor medida, Argentina. 118 En general esto presenta un primer indicador del redespliegue industrial hacia los pases de menor desarrollo relativo. Finalmente no es despreciable la participacin de los pases del Este europeo que hasta hace pocos aos tenan una produccin planificada. Explicando alrededor de un tercio de la produccin mundial, hasta fines de los '80 no ingresaban al mercado occidental de manera fluida y estable. Si bien su produccin se explicaba principalmente por la correspondiente a la URSS unas 150 millones de t anuales, contaba adems con otros pases con producciones elevadas como Checoslovaquia (14 millones de t anuales), Polonia (entre 12 y 13 millones de t) y Rumania (ms de 7 millones anuales). Analizando con mayor detalle lo ocurrido en los ltimos aos, cabe destacar que en ellos se observan variaciones de la produccin siderrgica que insinan una profundizacin del redespliegue del sector a escala mundial. Al respecto hay tres caractersticas a tener en cuenta. La primera, que la produccin total aumenta entre 1988 y 1989 (de 780 a 786 millones de t, o sea un 0,8%), para decrecer luego de manera sostenida hasta los 721 millones registrados para 1992 (o sea, una cada del 8,3%). La segunda, que la produccin de los pases industrializados sigue el mismo comportamiento, con diferencias no muy significativas respecto del total, tanto en la recuperacin de 1989, como en la cada 1989-1992. En cambio, la de los pases semiindustrializados, a pesar de tener oscilaciones similares, crece entre 1988 y 1992 un 20,7%, lo que contrasta fuertemente con la cada del 9,5% que se observa en los pases industrializados entre los mismos aos. En tercer lugar, cuando se analiza la variacin de la produccin en los pases semiindustrializados (excluyendo a los del Este europeo y a la ex-URSS, cuya produccin est afectada por la profunda crisis poltica y econmica que sufren en el perodo) se observa que ese incremento reciente de la produccin de los pases semiindustrializados no se origina en zonas como Amrica Latina, en la que los grandes productores son pases de ingreso intermedio o intermedio alto (siguiendo la clasificacin del Banco Mundial), sino en pases de ingreso bajo, como China o la India (que registran incrementos del 35% y 27%, respectivamente). En general, esta tendencia parece reforzar la hiptesis, aceptada por diversos analistas de la reestructuracin productiva mundial, que la industria del acero tiende, de modo muy lento (debido a la enorme capacidad instalada en los pases industrializados) pero cada vez ms marcado, a convertirse en una industria de pases subdesarrollados.

118

A ttulo ilustrativo, la posicin relativa de la Argentina (0,5% del total mundial) queda evidenciada al compararla con el caso del Brasil. An reconociendo la favorable dotacin de este ltimo en trminos de mineral de hierro y de amplitud del mercado interno, la produccin argentina representa aproximadamente un cuarto de la de su principal socio del Mercosur.

120

Sintetizando, la tendencia general seala un estancamiento relativo de la siderurgia, que cede lugar a las industrias que constituyen el ncleo de este nueva revolucin industrial; un creciente abandono de la asignacin de recursos destinados al incremento de la produccin en los pases industrializados, claramente consistente con el desplazamiento global mencionado; una creciente participacin de las economas subdesarrolladas tambin consistente con el fenmeno citado; y finalmente, el comienzo de lo que podra constituir una profundizacin del redespliegue, con la creciente participacin de pases de ingresos intermedios bajos, e incluso bajos. Los fenmenos de ndole ms global que confluyen para explicar esta nueva situacin (y que sern retomados con mayor detalle en el anlisis de las polticas pblicas y la nueva configuracin de senderos y oportunidades a escala mundial) son:

Los procesos de reconversin de las tradicionales siderurgias que haban dominado el escenario mundial desde principio de siglo. Los casos de mayor relevancia se ubican en los pases de la CEE donde, a favor de una marcada planificacin comunitaria, se fue recortando la capacidad instalada, reformulando los planes de produccin nacional y modernizando la siderurgia sin tratar de sobredimensionar el mercado y provocar una mayor cada en los precios internacionales. 119 Un proceso con idntica direccin pero con menor intervencin estatal se verifica en los Estados Unidos, donde las grandes plantas presentan serios problemas econmicos al no poder enfrentar la competencia tanto de empresas extranjeras como de firmas locales recientemente instaladas sobre la base del uso de nuevas tecnologas. A ttulo ilustrativo cabe consignar que la capacidad instalada total para producir acero crudo en el mercado norteamericano se redujo de 97.3 millones de t en 1990 a 86.4 t en los ltimos aos, mientras que el empleo total del sector se redujo en un 9,6%. 120 Ms an, considerando la capacidad total de laminacin, esta se redujo de 160 millones de t en 1977 a poco ms de 117 millones de t. A su vez, mientras que 1 t de producto final requera en 1980 de 11 hs/hombre de trabajo, una dcada ms tarde se redujo a poco ms de 5 hs/hombre.

El ingreso al mercado de nuevos productores que adoptan las tecnologas de reciente lanzamiento. Estas, desarrolladas sobre la idea de utilizar diversos tipos de mineral de hierro, fuentes alternativas de energa (como el gas, la electricidad o el plasma), apoyadas en el reciclaje de materiales (como la chatarra como fuente habitual de insumo) y una mayor flexibilidad en trminos del "mix" de produccin, devienen en unidades econmicas ms pequeas (respecto a los grandes "monstruos siderrgicos") y flexibles, capaces de adaptarse rpidamente a los cambios de mercados y soportar mejor los vaivenes de la demanda. Reducciones en los niveles de demanda relacionados con menores consumos de productos finales intensivos en el uso de acero. En idntica direccin esto es una reduccin a largo plazo por reemplazo apuntan la introduccin de una serie de nuevos materiales y/o conceptos tcnicos en al unos sectores fuertemente demandantes de aceros, como son la industria automotriz, la aeronavegacin la metalmecnica en ge neral.

119

Se trata no slo de plantas relativamente desactualizadas tecnolgicamente como pueden ser las localizadas en algunos pases de reciente ingreso a la CEE (como Espaa), sino tambin de otros emprendimiento, que hasta hace poco menos de un lustro eran considerado,.; como de alta productividad (como la planta de productos planos de Ravenscraig, de la BSC, cerrada en abril de 1992). 120 Ntese que la reduccin de la capacidad instalada norteamericana triplica aproximadamente la produccin anual de la Argentina.

121

La plena maduracin de los proyectos instalados en los pases en vas de desarrollo que habiendo sido planeados y comenzados a ejecutar en los '70 entran en vigencia un lustro ms tarde y, ante la retraccin de los respectivos mercados internos deben volcar sus excedentes de produccin al mbito internacional. La siderurgia, tanto por sus caractersticas tecnolgicas y organizativas como por las externalidades tecnolgicas y pecuniarias que requiere (y que genera), y por la dificultad creciente de ofrecer la oportunidad de apropiacin de cuasi -rentas, ha sido desplazada del grupo de industrias que conforman el ncleo del patrn tecno-productivo mundial, y, en consecuencia no parece constituir al menos en los pases industrializados una oportunidad de inversin para la obtencin de beneficios privados ni una perspectiva conveniente de obtencin de beneficios sociales para la asignacin de recursos pblicos.

PRECIOS, MERCADOS Y RECONVERSION INDUSTRIAL AL INICIO DE LOS '90 Precios y Mercados Enmarcado en esta tendencia general, en el inicio de los '90, dos nuevos elementos se sumaron a la crisis del sector. Por un lado, las modificaciones polticas ocurridas en el bloque socialista transformaron abruptamente el esquema de produccin y comercio de acero en distintas direcciones: a) desaparece el esquema centralizado de produccin de los pases del Este europeo y en su reemplazo se vuelve a los sistemas de decisiones nacionales impulsado, incluso por el surgimiento y la aparicin de nuevos pases; b) las polticas de desarme impulsan una reduccin en la produccin de armamentos, especialmente aquellos convencionales que son de rpida destruccin y gran uso de acero. En suma, desaparece una de las demandas "naturales" que haban sustentado el desarrollo de este sector en los pases socialistas; c) la crisis que afecta a las nuevas economas, sucesoras de la planificacin centralizada, donde el freno a la inversin y los problemas de balance de pagos son dos de sus sntomas ms elocuentes. De all se desprende, entre otros aspectos, por ejemplo, que buena parte de las obras de infraestructura demandantes de acero sean paralizadas y que, por otro lado, resulte imprescindible hacerse rpidamente de moneda "dura", a partir de instalaciones largamente amortizadas. El resultado es sencillo: comienzan a volcarse al mercado internacional las producciones siderrgicas de los pases que hasta pocos aos atrs producan para el consumo del bloque socialista a precios que, por lo general, no reflejan los costos de producci n. d) finalmente las empresas que antes pertenecan al Estado, entran en un proceso de privatizacin acelerada. Al respecto, cabe sealar que ingresan a esquemas de economas de mercado alrededor de 1/3 de la capacidad instalada mundial, con una cercana fsica apreciable a los pases europeos de fuerte tradicin siderrgica.

122

Por otro lado, la no recuperacin de la crisis de algunos mercados de economa capitalista claves, como el norteamericano, incide sobre la evolucin del comercio mundial. En ese sentido, la evolucin del mercado estadounidense durante el bienio 1990/ 91 signific una de las peores "performances" para el sector desde la crisis del petrleo de mediados de los aos '70. El escaso dinamismo de la economa norteamericana afect no slo el consumo directo de acero sino fundamentalmente la demanda indirecta proveniente de bienes intensivos en el uso del producto. En suma se trata de compatibilizar fenmenos de muy distinta ndole pero que confluyen a modificar el comportamiento del mercado desde distintos ngulos:
1. 2.

fuertes procesos de reconversin industrial en los pases centrales; cambios en el perfil de las grandes empresas productoras, sobre la base de uniones de empresas, absorciones, cierres, etctera; privatizacin de empresas estatales, tanto en pases del rea socialista como de economas en vas de desarrollo e incluso desarrolladas; cadas en los niveles de consumo ya sea por factores de corto plazo como de largo asociados al reemplazo en el uso del acero.

3.

4.

Cmo reaccionan los mercados mundiales ante estas nuevas circunstancias y cul es la respuesta que a nivel de poltica econmica se va delineando en los diversos pases? Las modificaciones en la conformacin de la oferta mundial, sumadas al escaso dinamismo de la demanda conducen a delinear un mercado mundial sobreabastecido y con una gran oferta "libre" de productos. Sus caractersticas centrales son las siguientes:
*

Si bien se verifica una sobreoferta generalizada de los productos siderrgicos, sta parece concentrarse con mayor nfasis en los aceros comunes y, dentro de stos, en algunos productos semiterminados verdaderos "commodities" en el comercio internacional: palanquilla, alambrn, chapa para relaminar; etctera. En el caso de estos productos existe cierta preponderancia de los pases menos desarrollados en el comercio. Es comn que en estos mercados aparezcan compaas indias, sudafricanas, mexicanas, brasileras, y de pases asiticos, tratando de colocar sus productos. A ellos se les han adicionado recientemente los ex-pases socialistas de Europa que se han volcado masivamente a los mercados occidentales e incluso Rusia ha incursionado en los mercados asiticos. Como consecuencia, los precios estn sujetos a fuertes variaciones, enmarcadas siempre en una tendencia declinante en trminos reales a largo plazo. As, como puede verse en el Cuadro N' 34, la evolucin entre fines de los '80 y principios de los '90 revela la magnitud que pueden alcanzar estas variaciones.

123

Tres aos ms tarde los mismos productos alcanzaban, merced al repunte en la demanda y a ciertas perspectivas futuras de crecimiento de algunas economas, niveles de precios superiores en un 50% a los registrados en 1985. Finalmente, a partir de 1989, comienza un abrupto descenso, que segn algunas estimaciones alcanzaron sus niveles extremos a lo largo de 1992. Ntese que para los productos mencionados las evoluciones se refieren a valores nominales, con lo cual las reducciones en trminos reales son aun superiores. Si bien es difcil disponer de datos concluyentes al respecto, cabe destacar que, tomando como muestra significativa cuatro mercados internos de caractersticas muy dismiles en tamao y orado de apertura (USA, Brasil, Argentina y Chile) se verifica que la cada de precios que sigui hasta 1992 fue seguida de una leve recuperacin en el primer trimestre de 1993. CUADRO N 34. Evolucin de los precios internacionales de algunos productos siderrgicos, 1980-1992(*) (dlares por toneladas) BOBINAS EN CALIENTE BOBINAS EN FRIO

AO

PLANCHAS

PALANQUILLA

1980 358 333 376 265 1981 330 305 360 220 1982 330 295 350 190 1983 258 245 340 165 1984 255 265 340 190 1985 225 260 280 170 1986 243 275 310 180 1987 285 308 390 185 1988 410 420 525 230 1989 415 470 550 275 1990 325 390 425 250 1991 340 400 430 233 1992 295 350 400 200 (*)Precios FOB, mercado "libre", Mar del Norte. FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del Metal Bulletin, varios nmeros.
*

A medida que se avanza en el grado de complejidad de los productos siderrgicos hacia los aceros especiales, cambian algunas caractersticas del comercio: se acota el nmero de productores, stos estn situados en los pases desarrollados o en aquellos en vas de desarrollo con un caudal tcnico importante, establecen una relacin ms estrecha con los demandantes (fabricantes de herramientas, extraccin petrolera, etc.), tienen menos relevancia los mercados "libres" y los precios oscilan en menor medida y se sitan entre tres y cuatro veces los verificados para los aceros comunes. Frente a la imposibilidad de detener momentneamente la produccin, con un mercado interno deprimido en la mayora de los pases y con precios internacionales en descenso, los inicios de los aos '90 han sido particularmente duros para las grandes empresas siderrgicas mundiales. Si bien es difcil establecer parmetros uniformes para los resultados del conjunto de las firmas, las tendencias generales indican: 124

a) fuertes prdidas para las empresas de gran tamao ubicadas en economas donde los sectores metalmecnicos han evidenciados pobres desempeos durante los ltimos aos; b) rendimientos positivos pero decrecientes para las grandes compaas alemanas, japonesas y coreanas con una alta integracin con otras producciones situadas "aguas abajo" en la trama industrial. Algo similar, aunque con niveles de produccin y ganancias sensiblemente inferiores, registran las denominadas compaas pequeas. Estas firmas, en varios mercados de pases desarrollados, han ganado relevancia a lo largo de la ltima dcada, en base a menores costos, mayor flexibilidad productiva y un dinmico comportamiento tecnolgico;
*

Aun con estas caractersticas depresivas, los mercados evidencian adems grandes movimientos en trminos de compra-ventas de empresas y cambios de orientacin de las polticas pblicas. Contribuyen en esta lnea dos hechos fundamentales: el ingreso a esquemas de mercado de casi 1/3 de la capacidad instalada mundial y las polticas de liberacin de precios internos y privatizacin de empresas pblicas implementadas por numerosos gobiernos.

En el primero de los casos el proceso implica, adems, la existencia de otros precondicionamientos tales como el establecimiento de formas jurdicas que respeten sistemas de contratos privados, derecho de propiedad, mecanismos jurdicos estables tanto para residentes locales como para inversores extranjeros, etc. No obstante, varias empresas europeas comienzan a avanzar sobre algunas empresas polacas, hngaras y rumanas a travs de la participacin minoritaria en tales empresas (como los casos de Voest-Alpine con Ferona -Checoslovaquia y/o umai Vesnu de Hungra; Acenor y Altos Hornos de Viscaya con compaas rusas, etc.). No menos importantes son algunos acuerdos entre empresas de primer nivel para mejorar su perfil productivo (como la unin de Usinor y Sacilor en Francia en 1987 121 y ms recientemente, el caso de Krupp y Hoechst, ambas de Alemania). En el tema de las privatizaciones a los casos latinoamericanos (Brasil con casi una decena de empresas; Paraguay con una; Chile ya concluida) se les suman la intencin de incorporar socios privados en SIAL (India), Finsider (Italia), Erdemir y TDCI (Turqua) y la reciente privatizacin total (previa reconversin) de la British Steel Corporation de Inglaterra y algunas empresas mexicanas. Por el contrario, los avances productivos registrados son escasos y tienden a focalizarse bajo condiciones muy particulares. Si se ubican en los pases centrales, se refieren a incorporaciones de equipos a establecimientos que ya se encuentran funcionando, apuntando a mejorar el perfil productivo actual e ingresar a "nichos" de mercados rentables. Por el contrario, si se trata de empresas situadas en pases en vas de desarrollo todo parece indicar la existencia de por lo menos tres tipologas: a) plantas de aceros comunes de gran envergadura que ingresan al mercado sobre la base de inversiones efectuadas hace varios aos (o sea son proyectos desfasados temporalmente que por diversas razones deben ser concluidos y puestos en marcha; el caso ms destacado es la planta de Adkajouta de Nigeria);

121

Los procesos de fusiones y reestructuracin arrancan para el caso europeo desde la dcada del '50 y se potencializan durante el ltimo decenio. Sobre el caso francs puede verse un interesante esquema de la evolucin hacia la concentracin en una sola firma en Vitali, G.: "Desarrollo, Crisis y Reestructuracin de la Industria Siderrgica Europea", Boletn Techint N 270, Abril Julio 1992.

125

b) empresas productoras de aceros que adoptan nuevas tecnologas en plantas de menos de 1 milln de t, intensivas en recursos naturales abundantes (los casos ms relevantes son las ampliaciones efectuadas en algunos pases de Medio Oriente Irn, Quatar, Argelia, etc. basadas en reduccin directa utilizando gas); c) ampliaciones de envergadura de empresas de gran porte que tienen integrada a nivel de economa local su produccin con los sectores demandantes (el caso ms llamativo es Posco, la empresa estatal coreana, que planea llevar su capacidad instalada a 21 millones de t en el prximo bienio). Otro avance de cierta importancia se prev para los prximos tres aos en China (Wuhan Steel con una capacidad de 12 millones de t/ao). Aun as, el mercado tiene un marcado sesgo hacia el consumo cautivo: esto es, el grueso de los pases con producciones siderrgicas articula las mismas con las etapas siguientes en la cadena productiva de mayor valor agregado. En ese sentido, el flujo del comercio mundial de productos siderrgicos representa aproximadamente la quinta parte de la produccin internacional. Bajo este rasgo general, el comercio mundial tiene dos polos claramente definidos: por un lado Japn y otros pases asiticos, (Corea, Taiwn, etc.) junto a la mayor parte de los pases miembros de la CEE y algunos pases latinoamericanos son exportadores netos, mientras que por otro el mayor mercado importador es Estados Unidos. Recientemente, y como efecto de los cambios ocurridos en el escenario internacional, ingresaron al concierto de los pases exportadores el grueso de las economas latinoamericanas a punto tal que de ser importadores netos de casi 5 millones de t en 1980, pasan a ser colocadores netos en los mercados externos por ms de 14 millones una dcada ms tarde. En suma, se trata de un mercado en transformacin, con ingresos y egresos de firmas, reconversin y reducciones en los precios. Aun coincidiendo que los niveles alcanzado por los precios y la demanda de algunas economas centrales registrados en el bienio 1991/2 podra ser considerado un "piso" de mercado, es difcil prever la magnitud de la futura recuperacin, dado que existe una multiplicidad de causas, muchas de las cuales son inditas en las ltimas dcadas. En este sentido, la recuperacin de los precios en los primeros meses de 1993 no puede tomarse an como un indicador de cambio en las tendencias. La recomposicin de las ex economas socialistas, la evolucin de la economa norteamericana y los nuevos marcos regulatorios que sustentarn el comercio en los prximos aos son, entre otros, los elementos decisivos en esta direccin. Obviamente, atento a la importancia de estas producciones (en trminos monetarios y de empleo) las modificaciones en los mercados estn sustentadas por un nutrido marco regulatorio. Algunas consideraciones sobre el marco regulatorio de la produccin y el comercio de los productos siderrgicos Resulta difcil sintetizar la totalidad de los mecanismos que los diversos pases han implementado en defensa de sus producciones nacionales. Siempre bajo la idea de reconvertir la produccin y con la intencin de evitar incrementar la capacidad instalada y mejorar las condiciones del comercio, las medidas se instrumentan de manera explcita (y gene ralmente en coordinacin con otras economas) o bien de manera encubierta en polticas de estricto corte nacional (que a menudo son difcilmente desentraables desde la perspectiva de los montos de subsidios implcitos). Lo que s parece ser una regla gene ral es que en la totalidad de los casos, existe algn grado de proteccin tanto para las producciones existentes como para las nuevas inversiones. 126

A grandes rasgos estos mecanismos regulatorios recaen tanto sobre las condiciones de produccin interna como sobre el comercio externo, instrumentndose bajo las siguientes formas: a) apoyo a la produccin local. En la mayora de los pases existen guas de polticas industriales ms o menos explcitas que sirven de marco de referencia a la evolucin del sector. Varios son los instrumentos de apoyo:
*

desgravaciones impositivas sobre las inversiones o los procesos de quitas de deudas con entidades oficiales; en otros casos, cuando buena parte de la siderurgia local gira en torno a la actividad de las empresas pblicas, los incentivos adquieren la forma de suministro de capital, condonacin de deudas a partir de la ampliacin del paquete accionario en poder del Estado, suministro de otros insumos provistos tambin por empresas pblicas a precios diferenciales; otra va, utilizada habitualmente por las compaas japonesas, es la casi total desgravacin impositiva e incluso el aporte directo para gastos englobados bajo la denominacin investigacin y desarrollo. finalmente, buena parte de los pases tienen algn tipo de resguardo para el ingreso de nuevos productores y la ampliacin/modificacin de las capacidades instaladas de los ya existentes.

Por su magnitud y persistencia temporal, el caso de mayor importancia lo ofrecen las polticas comunes de los pases miembros de la CEE. A lo largo de las ltimas dos dcadas, y bajo una autoridad centralizada se han llevado a cabo polticas comunes donde tanto las ampliaciones, como las reconversiones y los cierres de plantas se han efectuado como parte de polticas relativamente concertadas. El antecedente histrico de mayor significacin lo constituy el denominado Plan Davignon que entre 1976 y 1986 signific un nivel de subsidios estimados en ms de U$S 65.000 millones. No obstante, cabe enfatizar que, salvo contadas excepciones, se trata de planes de reconversin y no de crecimiento. Todo ello con un arancel externo comn ms restrictivo que el que eventualmente se verifica para el comercio entre algunos pases miembros. En estos casos los conflictos por subsidios provienen de dos fuentes: la primera de ellas asociada con las transferencias captadas por la produccin siderrgica en su conjunto respecto del resto de las producciones de los pases miembros; y, la segunda, proveniente de algunos pases hacia sus siderurgia s en desmedro de otras producciones ms eficientes localizadas en otros pases miembros de la Comunidad. Varios son los casos que pueden citarse en esa direccin. Como ejemplo del primer tipo de medidas cabe consignar que la CEE autoriz un subsidio de U$S 500 millones a ILVA (Italia), mientras que, por otro lado, la industria alemana alega que los subsidios desequilibran las producciones internas en contra de las empresas ms eficientes. Algo similar ocurri durante el establecimiento de la siderurgia brasilera, especialmente en el caso de las empresas estatales. Algunas estimaciones indican que la puesta en funcionamiento de CSN, Turbarao, Cosipa, Acominas y Usiminas demand un subsidio sobre la inversin superior a los U$S 17 mil en el perodo 1975/85. Nuevamente, cabe sealar que estos subsidios se dieron en el marco de expectativas sobre la evolucin de los mercados muy distintas a las actuales.

127

b) Medidas sobre los flujos de comercio mundial. En este caso las medidas persiguen idnticos objetivos en la mayora de los pases: favorecer exportaciones de los productos ubicados al final de la cadena de produccin siderrgica (escapando al comercio "libre" de "commodities" semielaborados a favor de productos terminados y, si es posible, de aceros especiales), restringir las importaciones en reas sensibles de la produccin local. Nuevamente varios son los instrumentos aplicados por la diversidad de los pases para la consecusin de dichos objetivos:
* *

Aranceles. Instrumentos para-arancelarios. En estos casos, existe una multiplicidad de normas generalmente dependientes de organismos descentralizados y cercanos a los demandantes que introducen restricciones en el comercio. Los de mayor relevancia son los relacionados con el uso de determinados tipos de calidad para los caos que implican el transporte de gas y petrleo. Mecanismos indirectos de control que no significan un cierre liso y llano del comercio sino que apuntan a eliminar los problemas emergentes del "dmping" sobre precios. En esta tipologa de mecanismos regulatorios hay dos tipos claramente definidos utilizados por los centros siderrgicos de mayor relevancia en el mercado occidental:

los acuerdos voluntarios de restricciones a las importaciones establecidas en el mercado norteamericano desde 1985. Se trata de acuerdos entre pases Estados Unidos los firm con 29 naciones por los cuales se limita el ingreso de la produccin hasta cubrir un 20% del mercado local. 122 En este caso, cuando se sobrepasaba este cupo comenzaban a ponerse en funcionamiento una serie de mecanismos "antidumping" que rpidamente introducan limitaciones en el comercio internacional. 123 precios de referencia, a partir de los cuales se facilita la apertura de investigaciones de "antidumping". Este es el caso de los "tigger prices" utilizados por los EE.UU. hasta 1982 donde los precios de referencia correspondan a los costos de produccin nacionalizados de las mayores compaas japonesas y por los pases miembros de la CEE, luego de la virtud abolicin del sistema de cuotas que rigi hasta 1987.

Por la magnitud del mercado y la capacidad instalada, los mecanismos de restriccin al comercio internacional/subsidio a la produccin interna establecidos en Estados Unidos y la CEE tiende a incidir en gran forma sobre las corrientes de comercio internacional. A grandes rasgos las posiciones actuales son las siguientes:

122

Pero quizs ms importante que los VRA es el sistema de "antidmping" que funciona en los Estados Unidos y los alcances de su Ley de Comercio Exterior que la habilita a tomar medidas de "retaliation" ante la presencia de comercio desleal en el mercado afectado o en otro relacionado con el mismo pas de origen (donde la definicin de comercio desleal abarca desde formas monoplicas en los mercados externos hasta las leyes de propiedad intelectual). 123 El mercado norteamericano cont durante las ltimas dos dcadas con mecanismos extraarancelarios para mantener cierto control sobre las importaciones. As, en los ltimos veinte aos hubo 12,5 aos con sistemas de cuotas de importacinincluyendo los VRA's con 29 pases y 4 aos con "tigger prices" y dumping agresivo. Al respecto puede verse Wilson P. US Senate International Trade: The Health of the United States Steel Industry", Washington, July 1989.

128

los Estados Unidos desea que la CEE reduzca notablemente los subsidios siderrgicos (en el marco de una reduccin mayor que alcance a los productos agropecuarios), mientras que, la CEE sostiene la conveniencia de que los Estados Unidos elimine el sistemas de los VRA. A su vez una controversia de esta magnitud no puede resolverse fcilmente en el marco del GATT ya que varios pases que tienen participacin en el comercio internacional de acero no firmaron el respectivo acuerdo. El vencimiento reciente de los VRA en Estados Unidos (114/92) y su no reemplazo por acuerdo alguno, tanto internacionalmente como en el marco del GATT, impuls la rpida presentacin de una cincuentena de casos por "antidumping" por parte de las empresas norteamericanas.

En sntesis, la siderurgia atraviesa desde hace ms de una dcada un profundo proceso de reestructuracin tecno-productiva en el marco de un nutrido mecanismo regulatorio que le resta transparencia al comercio mundial. Bajo la idea general de proteger la siderurgia local, hasta eficientizarla evitando los problemas sociales asociados a su desmantelamiento en el marco de una guerra comercial y de costos, la mayora de los pases trata de orientar sus producciones hacia los encadenamientos productivos posteriores y/o hacia nichos de mercados con escasa competencia mundial. EL PROCESO DE INTEGRACION SUBREGIONAL DEL MERCOSUR Principales antecedentes histricos Como se infiere de alguna s de las consideraciones precedentes, ese escenario de la industria siderrgica se inscribe en un contexto internacional caracterizado por un proceso de creciente globalizacin de la economa mundial, estructurado a partir de la consolidacin de grandes bloques econmicos a nivel de los pases centrales y de sus empresas (la Comunidad Econmica Europea CEE, el recientemente conformado grupo NAFTA bajo la hegemona estadounidense lo integran Canad y Mxico, el Japn y los pases del sudeste asitico). Esa dinmica configuracin de grandes bloques regionales ha contribuido a reactivar en los ltimos aos diversas estrategias de integracin o complementacin subregional en el mbito latinoamericano. En ese marco se inserta el Mercado Comn del Cono Sur (MERCOSUR) acordado en marzo de 1991 por el Tratado de Asuncin, entre nuestro pas, el Brasil, Paraguay y Uruguay. En los antecedentes histricos del MERCOSUR pueden reconocerse dos fases claramente diferenciadas. La primera de ellas se remonta a mediados de 1986 cuando los gobiernos de la Argentina y el Brasil firman el Programa de Integracin y Cooperacin Econmica (PICE), por el que en forma gradual y selectiva se intentaba arribar en el largo plazo a la conformacin de un espacio econmico comn entre ambos pases. Al respecto, sobre la base de negociaciones bilaterales de carcter sectorial o sobre problemticas especficas (como, por ejemplo, los bienes de capital, el desarrollo tecnolgico conjunto en el rea de la biotecnologa, el Estatuto de Empresas Binacionales, etc.), se intent avanzar en forma selectiva en un proceso de integracin paulatina sin que ello implicara, en principio, dada la naturaleza puntual de los acuerdos o protocolos, la necesaria armonizacin de las polticas macroeconmicas de ambos pases.

129

Sin embargo, la creciente profundizacin de los desequilibrios macroeconmicos, las bruscas y cambiantes oscilaciones de las paridades cambiarias y la marcada incertidumbre sobre los senderos futuros de ambas economas, fueron limitando la dinmica de los posibles avances de ese incipiente y aislado proceso integracionista. La segunda fase de los antecedentes bsicos del MERCOSUR se inicia a partir del Acta de Integracin, Cooperacin y Desarrollo firmado a fines de 1988 por los gobi rnos de la Argentina y e el Brasil y ratificada casi un ao despus por las respectivas Cmaras Legislativas. En este caso, s se plante explcitamente el objetivo de remover todos los obstculos tarifarios y no tarifarios al comercio de bienes y servicios en un plazo mximo de diez aos para casi fines de siglo. No obstante, en 1989, bajo las administraciones de Menem y de Collor de Mello se decidi acelerar los plazos para la creacin de ese espacio econmico comn, al acordarse la eliminacin total de aranceles y barreras para-arancelarias en forma gradual hasta el 31 de diciembre de 1994. Asimismo, se abandon la metodologa de los acuerdos/protocolos, se estableci un programa de desgravacin arancelaria automtica para todo el comercio junto a la adopcin de un arancel externo comn y, por ltimo, ya en marzo de 199 1, se incorpor a dicho esquema a Paraguay y Uruguay a quienes se les concedi un ao ms de plazo (hasta el 31/12/95) para su integracin plena y total al MERCOSUR. Con posterioridad y a partir de nuevos compromisos conjuntos, ese primer acuerdo fue adoptando algunos de sus contenidos esenciales, como ser la ratificacin de que el MERCOSUR deba conformarse como una Unin Aduanera con liberalizacin total del comercio intrazonal, arancel externo comn y, fundamentalmente, sobre la base de la coordinacin y convergencia de las polticas macroeconmicas y estructurales tendientes a maximizar las potencialidades de la integracin subregional. Esta segunda fase del desarrollo del MERCOSUR se estructur a partir de dos mecanismos o instrumentos bsicos: el incremento gradual y automtico por semestres de los mrgenes mnimos de preferencia comn y los acuerdos sectoriales de complementacin e integracin industrial. En ese marco, a mediados de 1992 (Acta de Las Leas), los presidentes de los cuatro pases signatarios se comprometieron y fijaron plazos y metas concretas en lo referido a la coordinacin de las polticas macroeconmicas, estructurales, comerciales, industriales y tecnolgicas as como en lo relativo a la normativa requerida para la conformacin definitiva de la Unin Aduanera en 1994 (fijacin del arancel externo comn, armonizacin cambiaria y tributaria, superacin de asimetras entre los pas, resolucin de controversias, etc.). Sin duda, como se analizar ms adelante, es en este ltimo plano donde, al presente, se manifiestan las mayores dificultades y limitaciones en cuanto a la posible consecucin de los objetivos integracionistas. En efecto, los procesos de reforma estruct ural, de reconversin productiva y de reinsercin internacional encarados con distinto nfasis e, incluso, orientaciones estratgicas no comunes por los cuatro pases de la subregin tienden a profundizar, en muchos casos, las divergencias y asimetras preexistentes. A ello se le suma, tambin con disimilitudes ms o menos marcadas segn los pases, la persistencia de ciertas condiciones de inestabilidad macroeconmica, las profundas discrepancias en las polticas cambiarias, fiscales y monetarias, as como desequilibrios estructurales de naturaleza muy diversa. 124
124

A ttulo ilustrativo, en ese marco caracterizado por la permanente volatilidad de los tipos de cambio entre los pases de la subregin, muy difcilmente pueda pensarse en la concrecin de inversiones privadas de envergadura ligadas a las ventajas/desventajas (siempre cambiantes) y potencialidades que pudiera ofrecer el proceso de integracin.

130

Resolucin de las asimetras, vocacin integracionista y estrategias empresarias Las consideraciones precedentes sugieren que, atento a los escasos tiempos que supone el cumplimiento de los plazos prefijados, el tema de las asimetras o divergencias se constituye en uno de los ejes centrales, no slo en torno a la secuencia temporal del proceso de integracin sino, incluso, con respecto a las propias posibilidades de concrecin del proyecto integracionista. A la vez, ello remite a otra cuestin crucial que subyace o permea el tratamiento comn de tales asimetras, como es el de la real vocacin integracionistas de cada uno de los pases por sobre la atencin de las problemticas de corto plazo a las que se ven enfrentados. En tal sentido, mucho se ha venido hablando sobre las asimetras en los niveles de calificacin de la mano de obra, de las profundas discrepancias salariales, de las asimetras en los precios de los insumos energticos, en los distintos grados de presin tributaria, etc.; temas todos ellos que concitan el inters del empresariado atento a su incidencia en los costos y en los respectivos niveles de competitividad. Se trata, en otras palabras, de asimetras que terminan reflejndose en la estructura de precios relativos vigente en cada uno de los pases. A ttulo ilustrativo, en ese marco caracterizado por la permanente volatilidad de los tipos de cambio entre los pases de la subregin, muy difcilmente pueda pensarse en la concrecin de inversiones privadas de envergadura ligadas a las ventajas/desventajas (siempre cambiantes) y potencialidades que pudiera ofrecer el proceso de integracin. En principio, estilizando el comentario, podran reconocerse dos grandes tipos de asimetras. Por un lado, aqullas de carcter estructural asociadas a la dotacin de recursos naturales, al tamao de los mercados respectivos, a la propia base y perfil productivo, industrial y tecnolgico de cada uno de los pases, etc. Por otro, pueden identificarse una serie de asimetras o ventajas/desventajas competitivas relativas que surgen, directa o indirectamente, del marco regulatorio y del propio contexto operativo en el que deben desenvolverse los agentes econmicos en los distintos pases de la subregin. Si bien el tratamiento de las primeras conlleva una serie de dificultades muy diversas en trminos de los mecanismos compensadores o que permitan amortiguar su incidencia efectiva en un proceso de integracin econmica, es en el mbito regulatorio donde se plantean problemas crticos e impostergables de carcter poltico, econmico y social. Los mismos son de muy difcil resolucin en la fase por la que actualmente transitan cada uno de los pases involucrados donde, en mayor o menor medida, con m s o menos ortodoxia, con ms o menos regresividad, proliferan programas de ajuste, de estabilizacin, de apertura unilateral al exterior, de desregulacin y privatizaciones, etc. A la vez, todo ello se ve mediatizado por la relativa consolidacin de procesos democrticos que, como tales, pueden devenir en cambios bruscos en la orientacin polticoestratgica de algn/os pas/es de la subregin. En tal sentido, atento a las formas que adopta y al respectivo grado de avance de tales programas de ajuste, cabe preguntarse sobre las posibilidades reales de convergencia o armonizacin de las polticas macroeconmicas, en general y, tal vez, como ejemplo actual ms clarificador, de las polticas cambiarias que constituyen uno de los ejes pilares que permean y condicionan todas las restantes acciones en el campo de la integracin. 131

La conciliacin entre esa necesaria coordinacin y, por otro lado, la pretendida autonoma de la gestin macroeconmica nacional es, sin duda, una problemtica de difcil resolucin salvo que, entre otros factores, exista suficiente vocacin integracionista como para subordinar los objetivos nacionales de corto o mediano plazo en aras de alcanzar metas superadoras y subregionales de largo plazo. As, por ejemplo, desde la perspectiva arge ntina y dados los xitos relativos del programa de estabilizacin, quedara planteado el interrogante de si la actual administracin gubernamental estara dispuesta si as fuera necesario a modificar la paridad cambiaria que impone la Ley de Convertibilidad en funcin a los objetivos que plantea la integracin subregional para un futuro ms o menos mediato. Idnticas consideraciones podran realizarse respecto a cualquiera de los otros campos de la poltica macroeconmica (fiscal, monetaria, financiamiento, etc.). Incluso, por sus implicancias sobre el proceso de integracin, respecto a la poltica de apertura unilateral de la economa que se viene implementando en el pas desde fines del decenio de los aos ochenta (reduccin generalizada de los aranceles de importacin, supresin de barreras para arancelarias, remocin de controles y/o consultas previas, etc.). Siempre desde la perspectiva que ofrece la insercin argentina en la dinmica del MERCOSUR, este ltimo comentario remite a dos mbitos de reflexin, particularmente relevantes en trminos de la real vocacin integracionistas que tiende a manifestarse en el plano de la poltica comercial desplegada por la actual administracin de gobierno. En primer lugar, cabe resaltar que la poltica unilateral de apertura generalizada de la economa fue siendo implementada contemporneamente con las propias negociaciones y acuerdos tendientes a la constitucin definitiva del MERCOSUR. Sin embargo, en la medida en que los aranceles a las importaciones provenientes de cualquier pas extrazona tienden a niveles nfimos e, incluso, nulos pierde casi todo su sentido el otorgamiento de todo tipo de margen de preferencia vinculado al proceso de integracin En otras palabras, el inters real por consolidar avances, reconversiones y especializaciones productivas en el mbitosubregional se ve claramente subordinado ante la jerarquizacin unilateral de una poltica comercial que prioriza la apertura casi indiscriminada de la economa. En segundo lugar, como ha quedado reflejado recientemente cuando la Argentina elev los derechos de estadstica a las importaciones (del 3% al 10%), as como cuando fij cupos a las importaciones papeleras (afectando, principalmente, a las provenientes del Brasil) o derechos especficos para una muy amplia gama de productos textiles, el carcter inconsulto en el plano subregional de todas esas medidas denota una clara desjerarquizacin real de los compromisos asumidos frente a sus socios del MERCOSUR y, en un plano mucho ms abarcativo, el poco o nulo inters en conciliar las polticas macroeconmicas fuertemente sesgadas hacia la atencin del corto plazo y la estabilizacin de precios tendiendo a la resolucin de las asimetras que plantea la constitucin y consolidacin del MERCOSUR.

132

En sntesis, ms all de la retrica integracionista oficial que en mayor o menor medida se reproduce en los cuatro pases de la subregin, quedan de manifiesto diversos interrogantes en torno a las posibilidades reales de resolver y superar las principales asimetras interzonales, en general, as como de las derivadas directa o indirectamente de la propia descoordinacin entre las respectivas polticas pblicas y, en ese marco, respecto al futuro y al grado de reversibilidad o irreversibilidad del proceso de integracin del MERCOSUR. De todas maneras, ese arado de reversibilidad o irreversibilidad no slo depende de las actitudes y de las prcticas concretas de las respectivas autoridades oficiales. En efecto, ello recin se ir definiendo a partir de la interaccin de las consiguientes polticas pblicas con otro aspecto no menos relevante: las estrategias desplegadas por el sector privado o, ms precisamente, por los grandes grupos empresarios que son los que, en ltima instancia y en forma paulatina, le estn dando forma y contenido al proceso de integracin subregional. Si bien en el mbito empresario muy particularmente en el caso de las pequeas y medianas firmas persiste una cierta incertidumbre sobre el cumplimiento de los plazos fijados originalmente 125 e, incluso, sobre la irreversibilidad real del proceso, los grandes grupos econmicos con fuertes intereses en la subregin, y buena parte de las empresas transnacionales que operan en alguno/s de los pases del rea, han venido desarrollando una activa poltica de consolidacin y fortalecimiento de sus posiciones generalmente oligoplicas en, por lo menos, alguno/s de los respectivos mercados. Ello se ha visto favorecido por el papel cada vez ms protagnico que han ido asumiendo los Acuerdos Sectoriales celebrados entre las respectivas cmaras empresarias de cada uno de los pases que, en todo los aspectos cruciales, tienden a precisar y especificar el marco normativo que se desprende de los acuerdos intergubernamentales. En realidad, en lo sustantivo, las propias negociaciones del MERCOSUR revelan una creciente subordinacin de los Estados miembros que, explcita o implcitamente, por incapacidad o pasividad, han ido dejando en manos del sector privado la formulacin del marco normativo especfico del proceso de integracin a nivel de cada uno de los sectores de actividad. Sin duda, ello est ntimamente asociado a la convergencia de tres elementos (en ltima instancia, podran circunscribirse a slo el primero de ellos) que, con ligeros matices, con mayor o menor nfasis en los distintos pases del rea, definen el carcter de las negociaciones y, con ello, condicionan el futuro del MERCOSUR:
1.

la confianza ms o menos absoluta en las fuerzas del mercado como mejores asignadoras de los recursos y en la consiguiente capacidad autoregulatoria de los mercados tanto en el plano nacional como subregional; la inexistencia de planeamiento estratgico alguno en trminos de selectividad y priorizacin sectorial y, en ese marco, de proyecto real de inserci n competitiva en el escenario internacional; y

2.

125

Ms an cuando grandes centrales empresarias como la Unin Industrial Argentina (uno de los cuatro miembros del consejo Industrial del MERCOSUR) ha solicitado recientemente la postergacin de los cronogramas preestablecidos [argumentando que ello otorgara "el tiempo suficiente como para que el principal socio del MERCOSUR produzca el ajuste indispensable" en su poltica macroeconmica].

133

3.

el desmantelamiento del Estado, del sistema de informacin estadstica y de los propios cuadros tcnicos del Estado que termina por delegar en el sector privado las propias atribuciones que cabra suponer como indelegables.

En ese sentido, ms all de los aspectos normativos ms generales, es el sector privado el que paulatinamente ha ido consensuando entre las grandes firmas de los distintos sectores y a travs, fundamentalmente, de los Acuerdos Sectoriales, las formas especficas y las caractersticas sobresalientes que terminar adoptando el proceso de integracin subregional. De all que, en general, los Acuerdos Sectoriales tienden a asumir un carcter esencialmente "defensivo" donde no se manifiestan m ayores preocupaciones por acceder a niveles superiores de competitividad, de forma de mejorar sustancialmente la respectiva insercin sectorial en los mercados internacionales. Al respecto, podran identificarse ciertos rasgos ms o menos comunes a la mayor parte de los Acuerdos Sectoriales conocidos hasta el presente:
1.

el inters primordial por ordenar y regular los flujos comerciales en el interior de la subregin (distribucin de reas de influencia, fragmentacin o segmentacin de los mercados del rea, etctera); la unificacin de criterios de defensa comn frente al comercio extra-zonal (aplicacin de medidas antidmping, y antisubsidios, normas de origen, posibilidades de establecer un elevado arancel externo comn, etc.); y escasa o nula preocupacin por la especializacin y complementariedad de la produccin de la subregin y, de all, por su competitividad e insercin internacional.

2.

3.

A partir de estas ltimas consideraciones y teniendo en cuenta que son los sectores de mayor grado de oligopolizacin y con una representacin empresaria ms concentrada los que han liderado e impulsado los principales Acuerdos Sectoriales, 126 cabe referirse brevemente a los distintos tipos de estrategias empresarias que contemporneamente con la negociacin de tales acuerdos se han venido desplegando en los ltimos aos. Al respecto, podran identificarse, en principio, aquellas estrategias de carcter estrictamente comercial de aqullas otras que conllevan un cierto general, muy moderado impacto productivo. 127 En el primer caso, pueden reconocerse, asimismo, acuerdos interempresarios tendientes a la distribucin local de la produccin de un socio subregional muchas veces complementaria de la propia o, simplemente, la apertura de representaciones o filiales comerciales que garanticen la colocacin de la produccin propia en el/los pas/es vecino/s (como, por ejemplo, en el caso de Acndar).

126 127

De all que no resulte casual que el Acuerdo Sectorial Siderrgico fuera el primero en ser celebrado en el marco del MERCOSUR (marzo de 1992). Ver, al respecto, Ministerio de Economa y Obras y Servicios Pblicos, Secretara de Programacin Econmica, Iniciativas inter e intraempresarias argentinobrasileas en el marco del MERCOSUR, Documento de Trabajo N IE/02, Buenos Aires, 1992.

134

Por su parte, en la segunda tipologa, quedaran encuadradas aquellas estrategias tendientes a la complementacin productiva intra o interfirma (como en el caso de diversas empresas transnacionales), la concrecin de inversiones orientadas a atender los requerimientos del mercado ampliado (al presente, slo pueden identificarse muy pocos ejemplos), y las transferencias y/o participaciones accionarias conjuntas entre empresas de la subregin. En este ltimo plano, la industria siderrgica ofrece muy diversos ejemplos, como la participacin de dos grandes firmas brasileas en el consorcio patrocinado por el Grupo Techint que result adjudicatario de la privatizacin de la ex-SOMISA, el canje de tenencias accionarias comunes entre Confab Tubos (Brasil) y Sial (Argentina), etctera. Por ltimo, a manera de reflexin final que tiende a sintetizar el conjunto de las consideraciones precedentes, cabe plantearse un interrogante decisivo en torno al futuro del proceso de integracin subregional: ser el MERCOSUR un nuevo intento trunco de integracin econmica en el mbito latinoamericano que, ms all de las formalidades que finalmente adopte, slo resultar funcional a los intereses de un ncleo selecto de grandes grupos econmicos, donde la nica diferencia respecto a otras experiencias histricas en la regin ALALC, Mercado Comn Centroamericano, etc. radique en que no slo estn algunas empresas transnacionales sino tambin algunos grandes grupos locales que terminen por encontrar en el MERCOSUR el mecanismo propicio para acceder a una creciente transnacionalizacin?... Insercin de la siderurgia argentina en la integracin subregional Antes de resear los aspectos ms sustantivos del Acuerdo Sectorial Siderrgico, 128 resulta de sumo inters incorporar una somera caracterizacin de las formas que adopta la insercin argentina en la industria siderrgica subregional, muy particularmente en lo referido a sus flujos comerciales con los restantes pases del rea y, en especial, con el Brasil, el socio de mayor desarrollo relativo en el mbito sectorial. Al igual que en el plano agregado (Ver Captulo II), el comercio exterior siderrgico argentino en el mbito subregional revela muy cambiantes sesgos evolutivos. As, entre 1980 y 1992, las exportaciones a los restantes pases del MERCOSUR fluctuaron entre un mnimo de 14 mil t (1983) y un mximo de 160 mil t (1989). A la vez, la participacin de tales exportaciones en el total de las ventas externas de productos siderrgicos muestra, tambin, marcadas oscilaciones entre un mximo de 23,7% en 1981 y un mnimo de 2,1% en 1983 y 1988. Recin en los ltimos tres aos (1990 a 1992) se manifiesta una relativa estabilidad en los volmenes exportados en torno a las 50.000 t as como en la incidencia de los mismos a nivel del total de las exportaciones siderrgicas alrededor de 3,5%/6,5% (Ver Cuadro N 35).

128

Los empresarios privados de los cuatro pases signatarios del MERCOSUR formalizaron dicho acuerdo y lo elevaron al Grupo Mercado Comn (rgano ejecutivo del MERCOSUR) en marzo de 1992. Sin embargo, en la etapa final de su protocolizacin en el mbito de la ALADI, los representantes de Paraguay y Uruguay realizaron una serie de observaciones al articulado definitivo del mismo. Finalmente, ms all de tales objeciones, dicho acuerdo fue firmado nicamente por la Argentina y el Brasil y protocolizado por la ALADI (AAP CE N 14 de octubre de 1992), quedando abierta la posibilidad de la incorporacin futura de los otros dos pases, los de muy inferior desarrollo relativo.

135

CUADRO N 35. Exportaciones siderrgicas argentinas. Importancia relativa del Mercosur (miles de toneladas) AMERICA LATINA 114 306 164 52 65 154 123 155 154 330 MERCOSUR 75 144 67 14 15 29 28 59 32 160 % TOTAL 22,2 23,7 8,5 2,1 2,5 2,6 2,4 5,6 2,1 7,3 % AM. LAT. 65,8 47,1 40,9 26,9 23,1 18,8 22,8 38,1 20,8 48,5 % MERCOSUR 9,3 48,6 17,9 6,7 3,6 1,7 77,5 34,0 42,6 48,2

AO

TOTAL

BRASIL

1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989

338 608 789 677 597 1123 1174 1052 1543 2200

33,7 50,3 20,8 7,7 10,9 13,7 10,5 14,7 10,0 15,0

7 70 12 1 1 1 124 17 20 27

1990 1092 308 28,2 50 4,6 16,2 1991 1296 277 21,4 47 3,6 17,0 1992 869 205 23,6 56 6,4 27,3 FUENTE: Elaboracin propia en base a ILAFA, Anuarios Estadsticos.

Si bien este mayor grado de estabilidad de los ltimos aos puede ser en parte atribuible al fortalecimiento de las relaciones en el marco del MERCOSUR contratos de aprovisionamiento, acuerdos interempresarios, etc., el perfil de las exportaciones argentinas al rea denota, tambin, bruscos cambios en su composicin. Mientras en el caso del Brasil predominan los productos no planos (en especial, rieles) aunque inscriptos en una notable inestabilidad, 129 las ventas al Paraguay muestran un mayor grado de diversificacin (en especial, laminados planos chapas galvanizadas y revestidas y tubos sin costura), al tiempo que las exportaciones al Uruguay tienden a concentrarse en el rea de los productos planos. Muy distinta resulta ser la importancia de la subregin en trminos de las importaciones siderrgicas argentinas, donde la presencia del Brasil resulta prcticamente determinante del comportamiento agregado (Ver Cuadro N 36). Si bien, al igual que en el mbito de las exportaciones al rea, la inestabilidad de los flujos comerciales emerge como su rasgo sobresaliente fluctan entre un mnimo de 86 mil t en 1981130 y un mximo de 887 mil t en 1992 la gravitacin de las compras en la subregin alcanza niveles por dems significativos (ms de las dos terceras partes de las importaciones siderrgicas al ltimo ao que, por otro lado, constituyen el punto ms alto desde mediados del decenio de los '70).
129

As, por ejemplo, el total de las exportaciones siderrgicas de la Argentina al Brasil al cabo del sexenio 1983 a 1988 se limit a apenas 3 mil t, volumen que se multiplica nueve veces de slo considerar el ltimo ao (en el que se exportaron 27 mil t, de las cuales poco ms de 15 mil corresponden a rieles). 130 Salvo en este ltimo ao (198l), el comercio exterior siderrgico de la Argentina siempre ha sido deficitario en el mbito de los pases que actualmente conforman el MERCOSUR.

136

CUADRO N 36. Importaciones siderrgicas argentinas. Importancia relativa del Mercosur (miles de toneladas) AMERICA LATINA MERCOSUR % TOTAL % AM. LAT. % MERCOSUR 97,0 96,5 97,2 93,8 97,6 95,7 91,0 95,7 97,7 98,1 98,1 93,6 99,3

AO

TOTAL

BRASIL

1980 1083 179 16,5 168 15,5 93,9 1981 655 87 13,3 86 13,1 98,9 1982 609 184 30,2 176 28,9 95,7 1983 654 143 21,9 129 19,7 90,2 1984 899 459 51,1 459 51,1 100,0 1985 459 189 41,2 188 41,0 99,5 1986 553 115 20,8 111 20,1 96,5 1987 762 252 33,1 188 24,7 74,6 1988 989 546 55,2 514 52,0 94,1 1989 419 219 52,3 208 49,6 95,0 1990 186 107 57,5 105 56,5 98,1 1991 570 377 66,1 362 63,5 96,0 1992 1292 919 71,1 887 68,7 96,5 FUENTE: Elaboracin propia en base a ILAFA, Anuarios Estadsticos.

163 83 171 121 448 180 101 180 502 204 103 339 881

La marcada discontinuidad y las bruscas variaciones de las importaciones argentinas del rea estn fuertemente influenciadas por la dinmica de la demanda local y por las insuficiencias y limitaciones en el rea de los productos planos. En efecto, ms all de las pequeas y espordicas compras al Paraguay (en especial, palanquillas y tochos) y al Uruguay (tambin de productos no planos), ms del 90% de las importaciones provienen del Brasil donde, a la vez, resultan casi excluyentes las adquisiciones de productos planos, en especial de "coils" para su relaminacin local. De las consideraciones precedentes ya se puede inferir la desequilibrada relacin comercial entre la Argentina y el Brasil, fenmeno que no hace ms que reflejar las profundas asimetras existentes entre las industrias siderrgicas de ambos pases. Al respecto, el ltimo ao (1992) revela que las exportaciones argentinas al Brasil (27 mil t) representan apenas el 3% del flujo en sentido inverso (881 mil t) y, como producto de ello, el dficit comercial siderrgico de la Argentina con el Brasil ha llegado a superar los 300 millones de dlares (Ver Cuadro N 37).

137

CUADRO N 37. Intercambio comercial argentino-brasileo de productos siderrgicos. 1980-1992 (miles de dlares) AOS EXPORTACIONES IMPORTACIONES SALDO COMERCIAL -85.232 -19.398 -81.254 -72.777 -141.248 -65.962 -37.307 -68.984 -192.364 -28.715 -49.684 -137,963 -321,197

1980 6.652 91.884 1981 25.516 44.914 1982 5.463 86.717 1983 532 73.309 1984 1.199 142.447 1985 424 66.386 1986 1.121 38.428 1987 652 69.636 1988 1.668 194.032 1989 58.883 87.548 1990 12.319 62.003 1991 16.801 154.764 1992 16.841 338.038 FUENTE: Elaboracin propia en base a informacin del INDEC

En tal sentido, cabe resaltar que el posicionamiento competitivo de las empresas argentinas en el marco del MERCOSUR (muy particularmente respecto al Brasil) no resulta homogneo ni por empresa ni, en especial, por submercados. As, por ejemplo, en el rea de la produccin de tubos sin costura, la empresa local (Siderca) se encuentra en una situacin relativamente ventajosa en relacin a su competidora brasilea. No acontece lo propio en el refer ido a los laminados no planos y, en particular, en el caso de los planos. En el primer caso, ello se ve compensado (por lo menos en el mercado local) ante la inclusin de los costos de fletes (en torno al 15% del valor de los bienes). 131 Por su parte, en el rea de los productos planos, las escalas de produccin en el Brasil, sumadas a los rasgos generales de las firmas locales, posiciona muy desventajosamente la siderurgia argentina. Es en ese marco contextual en el que se inscribe la formalizacin del Acuerdo Sectorial Siderrgico en el que, en buena medida, subyace la estrategia de las principales firmas argentinas tendiente a avanzar en el proceso de integracin a partir de, por un lado, acordar con sus pares brasileos listas de productos que reflejen lo s faltantes y excedentes de la produccin local y, por otro, consensuar en tomo a la "necesidad" de evitar una competencia abierta, sustituyndola por acuerdos de segmentacin y fragmentacin cuando no, cartelizacin de los mercados. Asimismo, como fuera sealado para el conjunto de los Acuerdos Sectoriales conocidos hasta el presente, la complementacin y especializacin subregional en procura de una creciente competitividad que posibilite una mayor insercin internacional se ven subordinadas ante la intencin de acceder a un mayor grado de proteccin de los mercados internos de los pases miembros.

131

En el caso de ciertos aceros especiales, la situacin difiere sustancialmente en tanto la posicin competitiva de las firmas argentinas presentan algunas ventajas relativas que, a la vez, es posible que tiendan a acentuarse de profundizarse algunos intentos incipientes de especializacin productiva.

138

Ello queda claramente de manifiesto con slo resear los principales objetivos explicitados en dicho acuerdo, as como tambin surge de la revisin de los puntos esenciales que conforman el marco normativo acordado entre las respectivas representaciones empresarias. Al respecto, los objetivos sealados en el Acuerdo Sectorial Siderrgico son los siguientes:
1. 2. 3. 4. 5.

fortalecer el proceso de integracin siderrgica; pautar ordenadamente la integracin siderrgica en la regin; promover un marco armonizado de reglas de juego claras y predecibles; alentar procesos de complementacin industrial entre empresas siderrgicas de la regin; promover la correccin o eliminacin de factores competitivos exgenos y endgenos que puedan afectar negativamente la competitividad de las empresas; lograr preferencias arancelarias reales como medio de incrementar el intercambio comercial en la regin.

6.

Por otra parte, para alcanzar tales metas, los pases signatarios acordaron una serie de aspectos cruciales del marco normativo que regulara el proceso de integracin subregional. En tal sentido, cabe resaltar los siguientes aspectos: 1. marco general de lealtad comercial entre los sectores siderrgicos de los pases; 2. aceleracin de desgravaciones arancelarias para productos siderrgicos no producidos o producidos en cantidades insuficientes; 3. acuerdo de no instituir subsidios a la inversin, a la produccin y al comercio; 4. acuerdo para no imponer controles de precios; 5. acuerdo para obtener insumos y materias primas siderrgicas en condiciones equivalentes para todos los pases de la regin; 6. acuerdo para reducir las listas de excepciones; 7. armonizar aranceles externos con el princ ipio de privilegiar la integracin regional; 8. promover exportaciones conjuntas; lograr la aplicacin de clusulas de salvaguardia disuasivas del comercio desleal de terceros pases; 9. coordinar acciones comunes en foros internacionales; 10. aplicacin plena de clusulas de origen en los pases miembros; 11. estimular el intercambio tecnolgico.

139

MARCO INTERNACIONAL Y PRIORIDADES DE POLITICA PBLICA Antecedentes histricos Desde el punto de vista de los pases de medianos ingresos e industrial y tecnolgicamente subdesarrollados, del tipo de la Argentina, es conveniente distinguir al menos dos etapas de polticas pblicas, que en general coinciden con las tecno-productivas ya descritas. Durante la primera etapa, con las variaciones y distinciones ya mencionadas, el consumo de acero crece rpidamente, los lderes siderrgicos (en trminos tanto estticos como dinmicos) son a la vez los lderes industriales o se incorporan a la vez al grupo de los lderes industriales y al de los lderes siderrgicos, y se produce un proceso continuo de innovaciones incrementales, al que se agregan los perodos de innovaciones mayores. Es importante tener en cuenta que no fueron slo las segundas, sino tambin las primeras, las que explican en buena medida (conjuntamente con la tasa global de inversin y el grado de reconversin general de las estructuras industriales) los cambios en los liderazgos, especialmente dentro del grupo de pases industriales. En el segundo perodo aunque an no puedan afirmarse las tendencias con tanta claridad y seguridad como en el primero se parte de o bien puede decirse que se inicia con un conjunto importante de innovaciones mayores, que terminan de reforzar los cambios de posiciones relativas entre los pases industrializados, y al menos en parte bajan algunas de las barreras al ingreso, especialmente las inversiones mnimas para plantas eficientes e industrias siderrgicas integradas, abriendo as el camino a la creciente participacin de los pases subdesarrollados. Simultneamente se producen dos fenmenos: el consumo de acero comienza a caer, y la produccin de los pases industrializados se estanca o retrocede (segn los pases y los subperodos que se tomen), y caen los precios y la ocupacin, esta ltima muy fuertemente. Por ltimo, aunque esta cuestin se retomar ms adelante, es razonable esperar que durante el despliegue de este segundo "modelo" siderrgico mundial no se producirn innovaciones mayores sino que, siguiendo el ciclo habitual de las trayectorias tecnolgicas, se produzcan fundamentalmente innovaciones menores. Resulta importante distinguir, an en trminos muy simplificados, cules son las razones que impulsan en cada perodo las polticas pblicas de fomento a la inversin siderrgica, no necesariamente iguales a las que impulsaban las decisiones privadas de inversin. En otros trminos cules eran en el primer perodo los beneficios sociales esperados de la industria siderrgica que llevaban a los gobiernos a fomentar la rentabilidad privada para que sta coincidiese con el beneficio pblico y se concretaran decisiones privadas de inversin. Esto incluye las decisiones pblicas de inversin en los casos de siderrgicas con alta participacin estatal, como fueron especial aunque no nicamente las de los pases desarrollados. En este sentido, cabe distinguir, entre las dos grandes etapas comentadas, un perodo intermedio de transicin y reacomodamiento, que probablemente an no haya concluido. En la primera gran etapa los principales beneficios sociales del desarrollo siderrgico excluyendo los de tipo poltico militar, que fueron muy importantes, y an lo siguen siendo eran los siguientes:

140

a) El impacto directo sobre el crecimiento del producto dado por la entrada a un sector de crecimiento muy dinmico y, consecuentemente, el derivado de permanecer o aumentar la participacin en el mismo. b) El impacto directo sobre el empleo, debido a que el dinamismo productivo era acompaado, aunque en menor medida, por el de la creacin de empleos. c) El hecho de que la siderurgia es energo-intensiva y que, tanto durante el predominio de la plataforma energtica carbonfera hasta la Segunda Guerra Mundial como durante el de la petrolera, durante toda la posguerra, la expectativa de evolucin de disponibilidad y costo energtico indicaba hasta la crisis de principios de los '70 una tendencia hacia lo que en trminos neo-schumpeterianos se denomina "la oferta infinita para todo propsito prctico" y, debido a ella una tendencia esperable de mantenimiento o cada de los costos energticos. d) Los impactos sobre los encadenamientos hacia adelante. En esta cuestin cabe destacar tres fenmenos. En primer lugar, la siderurgia era un proveedor privilegiado y decisivo de los sectores que, conjuntamente con ella, constituan el ncleo industrial dinmico del perodo (ferrocarriles, automotriz, bienes de consumo durable con alto contenido siderrgico, construccin intensa en acero). En segundo lugar, y siempre teniendo en cuenta esta relacin directa de proveedor del ncleo de industrias dinmicas, el efecto sobre los precios de todas estas industrias. En otros trminos, un menor precio del acero implicaba una disminucin de costos muy importante para el ncleo del dinamismo econmico del perodo. En tercer lugar, un aporte tecnolgico a travs de las calidades y tipos de aceros que era capaz de variar la posicin competitiva de dicho ncleo, e incluso de otras industrias (un caso clsico es el encadenamiento entre la siderurgia de aceros especiales de Suecia y la industria de herramientas y mquinas herramientas del mismo pas). En todos los casos, se debe tener en cuenta que estos beneficios se potenciaban si la siderurgia era local, o ms precisamente, que ninguno de los lderes estaba dispuesto a confiar en que las cadas de precios o las mejoras tecnolgicas fueran transferidas a las industrias demandantes por el comercio internacional, al menos con la rapidez y la intensidad con que eran transferidas por el comercio interno a cada uno de ellos. En este sentido, no debe despreciarse la fertilizacin entre demandante y proveedor que, especialmente antes de la revolucin en las telecomunicaciones, requera un contacto ms estrecho que el que provea el comercio exterior. e) Los encadenamientos hacia atrs. Estos se daban a travs de la demanda de bienes de capital, la cual es especialmente importante durante los perodos de innovaciones mayores, ya que para que ellas se transfieran rpidamente a la industria que utiliza dichos bienes, requiere una plataforma de proveedores en la frontera tecnolgica, de tal manera que exista la disponibilidad de una fuente de cambios tcnicos decisivos. f) Los encadenamientos horizontales, o si se prefiere, la capacidad de difusin en todos los sentidos. Es ya un lugar comn calificar a la oran etapa industrial dentro de la cual se form este primer "modelo" siderrgico como "fordista". En este sentido, el desarrollo de cualquier industria de grandes escalas de produccin implicaba una fertilizacin cruzada de tipo tecnolgico, y especialmente organizacional, con todas l s dems industrias que constituan el a ncleo dinmico de la etapa.

141

g) La captacin de rentas. En industrias muy dinmicas y que trabajan con muy altas escalas mnimas, se aplican especialmente los argumentos de la "competencia estratgica" desarrollados por la llamada nueva teora del comercio internacional. En otros trminos, independientemente de las ventajas comparativas en sentido neoclsico (costos comparados, o ms modernamente proporcin de abundancia de factores), tiene sentido invertir en una industria muy dinmica y de altas escalas para desalentar la inversin de otros y permitir la captacin de rentas. h) El aprovechamiento de la dotacin de factores. Una caracterstica central del perodo es la abundancia (hasta fines de los '60 y principios de los '70) de capital dispuesto a invertirse en actividades industriales en los pases que lideraban la economa mundial. Es importante tener en cuenta que no se trata slo de la formacin de ahorro y consecuentemente, de la disponibilidad de capital lquido, s ino de la fuerte propensin a invertirlo en actividades productivas, incluso y esto es muy importante en las de largo perodo de maduracin de las inversiones. Si estas eran las razones que llevaban a la promocin pblica de la inversin privada en ese perodo y en los pases industrializados, cabe preguntarse cules fueron las razones para hacerlo en los pases subdesarrollados. Si se estudian tanto los documentos emitidos por los gobiernos de esos pases en el perodo, como la teora del desarrollo predominante en la poca, se observa una coincidencia sistemtica en torno a los mismos argumentos. Algunos de ellos son similares a los ya expuestos en el caso de los pases industrializados: el dinamismo en trminos de crecimiento y de empleo, los encadenamientos haca adelante y hacia atrs, el escepticismo acerca de la posibilidad de que los impactos de transferencia tecnolgica y de precios se dieran con la misma rapidez e intensidad a travs del comercio internacional que a travs del domstico, la abundancia y costo decreciente (al menos en las expectativas) de la energa, etc. Sin embargo, haba dos diferencias importantes. La primera est relacionada a lo que en teora del desarrollo se llam el "gran empujn" ("Big Push"). Bsicamente, se supona que en economas en las que predominaba un gran sector "tradicional" (generalmente el argumento se aplic al agrcola, pero tambin al minero) no era esperable que se produjera espontneamente un fenmeno de transferencia acelerada de capitalistas y trabajadores hacia los sectores que en la misma teora se llamaban modernos. En consecuencia, se requera que el Estado realizara un gran empujn, entrando muy intensamente en el sector "moderno" generalmente a travs de un esfuerzo de inversin pblica directa. Esto atraera a los capitalistas y a los trabajadores hacia el sector moderno por varias razones. a) La diferencia de costos salariales necesaria para transferir fuerza de trabajo desde el sector moderno hacia el tradicional, que ningn capitalista individual poda afrontar si los dems capitalistas se mantenan en el sector tradicional, era soportada por el sector moderno creado mediante el "gran empujn" estatal. En esas condiciones, los capitalistas pasaran al sector moderno porque no tendran que competir con los bajos salarios del sector tradicional, sino con los salarios mayores que pagaba el sector moderno creado mediante el "oran empujn";

142

b) El "gran empujn" deba darse en los sectores ms dinmicos del patrn de acumulacin "moderno", esto es en el que rega en los pases industriales, porque las tecnologas que se transfirieran, los modelos organizativos que se difundieran, y las reducciones de precios y aumentos de calidades de insumos que se produjeran deban actuar desde y sobre el espectro de industrias que conformaban el que entonces era el ncleo tecnolgico, organizacional y, productivo del crecimiento a escala mundial y consecuentemente, del concepto mismo de desarrollo (alcanzara, aparecerse a, los pases ya desarrollados). La segunda diferencia est vinculada a la dotacin de recursos. A diferencia de lo que ocurra en los pases industrializados, en los subdesarrollados la ventaja comparativa, en trminos de proporcin de factores, no era el capital, sino la mano de obra. Sin embargo, la siderurgia era capital intensiva. Frente a ello, y dado el peso de los dems argumentos, corresponda que el Estado asumiera el esfuerzo de inversin, creando siderurgias estatales bsicas, de manera de romper el crculo vicioso de la escasez de capital privado. Una vez hecho esto, y en coincidencia con la teora del "gran empujn" el capital privado invertira en el resto de la cadena siderrgica y, adems, se atraera (por la formacin del sector moderno ya mencionada) a las empresas transnacionales, especialmente en los sectores demandantes de acero (automotriz, lnea blanca, etc.). Todas estas razones fueron las que, en la primera gran etapa siderrgica, justificaron que en los pases industrializados el Estado fomentara especialmente a la industria siderrgica, elevando la rentabilidad privada para que (al menos tericamente) coincidiera con el beneficio social, y las que en los pases subdesarrollados determinaron que se hiciera lo mismo, con el agregado del predominio de la inversin estatal directa. Nuevas polticas pblicas Durante la segunda etapa siderrgica, casi todas las condiciones cambiaron drsticamente (muchas de ellas estn cambiando an), y consecuentemente, las polticas siderrgicas de los pases industriales cambiaron totalmente de signo. El objetivo central ya no es el crecimiento del sector, como lo muestra el comportamiento de la inversin, sino su reestructuracin en el marco de una fuerte guerra comercial entre los pases industriales. En consecuencia, los fondos pblicos destinados a la siderurgia se concentran en: reconversiones para reducir costos, "amortiguacin" de los efectos sociales de la reconversin, tanto para soportar las prdidas empresarias como para atenuar los efectos negativos sobre el empleo; aumento de los subsidio s a la exportacin tanto como parte de la guerra comercial como para reducir el ngulo de la pendiente negativa y permitir una reasignacin menos destructiva y traumtica de recursos, y reconversiones para la bsqueda de crecientes diferenciaciones de producto que atiendan por una parte al cambio del perfil tecnoproductivo de las industrias demandantes y mantengan o recreen cuasi-rentas (aceros especiales para aeronavegacin, para la industria militar, para competir con los nuevos materiales, etc.). Para evaluar las razones de este cambio en las polticas pblicas de los pases industrializados, y discutir cules seran en esta etapa las ms convenientes para pases como la Argentina, es necesario ver qu sucedi con los factores que determinaban el alto beneficio social de la siderurgia en la primera etapa, y que fueron expuestas en las pginas anteriores. Para ello, es conveniente analizar cada uno de estos factores, en el mismo orden en que fueron expuestos en relacin a la primera etapa o "modelo" siderrgico mundial.

143

a) El crecimiento acelerado ha sido reemplazado por un estancamiento relativo del consumo. La industria siderrgica tiene una perspectiva productiva signada por una baja elasticidad ingreso, y convive con industrias cuya elasticidad ingreso es muy alta, en el marco de una economa mundial estancada con unos pocos sectores de rpido crecimiento, entre los cuales no se incluye la siderurgia. b) La capacidad de generacin de empleos ha cado mucho ms que la de crecimiento, debido a los fuertes incrementos de productividad asociados al cambio tecnolgico, a la reestructuracin y al aumento de la intensidad del trabajo. Adicionalmente, en los pases industriales, su posicin entre los sectores que pagan altos salarios ha descendido muy significativa mente. En sntesis, de un sector creador de empleos a muy altos salarios se ha convertido en un expulsor de mano de obra con salarios inferiores a otras industrias, e incluso a algunos servicios. c) A pesar del cambio tecnolgico, sigue siendo un sector energointensivo (incluso su intensidad energtica por ocupado se ha incrementado) pero la perspectiva energtica mundial ha cambiado desde un horizonte de abundancia prctica infinita y costos decrecientes a un sector con perspectivas de estrangulamientos crecientes y muy fluctuantes en cuanto a la oferta, y "serruchos" de precios, con una tendencia de largo plazo ntidamente alcista. Dentro de este tema, no deben despreciarse los cambios en la plataforma energtica, especialmente intensos en los pases industrializados, hacia formas de generacin de energa socialmente resistidas y potencialmente peligrosas. El caso de Japn es especialmente notable: uno de los dos lderes de la siderurgia mundial tiene su plataforma energtica inclinada hacia la generacin por centrales atmicas. A ello se agregan dos problemas: la dependencia de abastecimiento energtico de los mayores productores (Japn y la CEE) y el impacto ecolgico global indirecto (polucin por calentamiento global) y puntual directo (efectos de la produc cin de acero sobre el medio ambiente prximo a las plantas) que lleva, por una parte a intensificar la resistencia social y poltica a las industrias energo- intensivas y, por la otra, eleva fuertemente los costos tanto de la generacin de energa como de la produccin siderrgica misma, debido a las inversiones necesarias para disminuir la contaminacin. d) Los encadenamientos hacia adelante de la siderurgia son actualmente mucho menos importantes que en la etapa anterior, a medida que por una parte disminuye la intensidad en acero de las industrias demandantes y por la otra las industrias ms dinmicas del nuevo patrn industrial no son acero intensivas.

144